第一章 货币与货币制度

37、在金属货币制度下，辅币可以自由铸造与自由熔化

38、货币作为流通手段必须是现实的货币

39、货币起源于商品价值形式的发展

40、代用货币可以随时兑换成金属货币

41、信用货币不能兑换成金属货币

42、主币与辅币之间的比价关系是由国家规定的

43、格雷欣法则成立的前提条件是平行本位制

44、作为交易媒介，货币必须是足值的资产

45、流动性越强的货币层次包括的货币的范围越大

46、人民币制度是不兑现的信用货币制度

47、根据劣币驱逐良币的规律，银币必然要取代金币。

48、货币作为价值贮藏形式的最大优势在于它的收益性。

49、从货币发展的历史看，最早的货币形式是铸币。

50、流通中的现金是指纸币、硬币和支票。

51、信用货币实际上是银行债务凭证，信用货币流通也就是银行债务的转移。

52、在金属货币制度下，本位币可以自由铸造与熔化

53、在跛行本位制下，金币和银币都可流通，所以“劣币驱逐良币”规律在这一货币制度下也同样起作用

54、在金属货币制度下，本位币的名义价值与实际价值是相一致的

55、金块本位制下，金币可以自由铸造、自由熔化

1、简述格雷欣法则的基本内容并举例

第三章 信用与信用形式

16、通常情况下，安全性．流动性与收益性三者关系正确的有（）

31、企业之间在买卖商品时，以货币形态提供的信用是商业信用

32、银行信用资金是有偿的，国家信用资金也是有偿的

33、消费信用既可以采取商品形态，又可以采取货币形态

34、由于银行信用克服了商业信用的局限性，它将最终取代商业信用

35、商业票据的背书人对票据不负有连带责任

36、信用资金的还本付息，取决于对信用资金使用的效益

37、商业信用具有明显的方向性特征，即只能由下游企业向上游企业提供，而不能相反

38、在公司破产时，优先股在剩余资产的分配权上要优先于普通股及债权人

39、公司债券既有信用风险也有市场风险

40、银行信用是一种直接信用

41、利息是投资人让渡资本所有权而索要的报酬

42、商业信用是一种直接信用。

43、本票是由债权人发出的支付命令，需要债务人承兑。

44、当公司经营状况良好时，优先股东会因此而获得高额收益

45、信用是在私有制的基础上产生的。

第四章 利率及其决定单元测验

13、下列说法错误的是（）
    A、纯粹预期假说将金融市场视为整体，强调不同期限债券之间的完全替代性
    D、流动性升水假说认为大多数投资者偏好流动性较高的短期债券

22、息票债券价格、到期收益率与票面利率的关系描述正确的是（）

26、利率是一定时期利息与本金之比

27、一国的通货膨胀率是影响利率的一个重要因素

28、利息的本质是剩余价值的一部分

29、可贷资金理论实际上是古典利率决定理论与凯恩斯利率理论的综合

30、凯恩斯的“流动性陷阱”是指在一定条件下货币没有流动性

31、在市场利率趋于上升时，采取浮动利率对债务人有利，对债权人不利

32、我国目前比较有代表性的市场利率是上海银行间同业拆借利率（Shibor）

33、物价上涨，要保持实际利率不变，须提高名义利率

34、我国银行的活期储蓄存款是以复利计息的

35、当名义利率高于通货膨胀率时，实际利率表现为负数，我们称之为负利率

36、在利率体系中发挥决定性作用的利率是公定利率

37、固定利率借贷条件下，通货膨胀给债务人造成损失的可能性增加

38、单利反映了利息的本质

39、美国地方政府发行的市政债券的利率低于联邦政府债券的原因是违约风险差异所致。

40、纯粹预期假说可以证明，典型的收益率曲线是向上倾斜的。

41、息票债券的市场价格与其到期收益率呈正向变动关系。

42、基准利率指无风险利率

第四章 利率及其决定单元作业

1、简述凯恩斯利率决定理论的内容（提示：需简述货币需求的动机和影响因素，货币供求曲线形态）

第七章 存款货币银行单元测验

27、商业银行与其他专业银行及金融机构的基本区别在于商业银行是唯一能够接受、创造和收缩活期存款的金融中介机构

28、商业银行的证券投资业务主要投资于政府债券，尤其是国债

29、信托业务由于商业银行能够获利，所以是资产业务

30、商业银行业务经营的三性原则既有一致性又有矛盾性

31、吸收存款是商业银行的主要负债业务

32、根据预期收入理论，商业银行可以从事中长期贷款业务

33、职能分工型商业银行可以经营长期信贷业务、证券投资业务和保险业务等

34、代理银行制度最为发达的是实行单一银行制度的英国

35、最早的银行资产管理理论是银行券理论

36、商业银行的资产业务是指形成资金来源的业务

37、一般来说，商业银行的资金来源中自有资本所占比重较大

38、同业拆借的期限一般在一年以上

39、代理银行制，是指两家以上商业银行受控于同一个人或者同一集团，但又不以股权公司的形式出现的银行制度

40、商业银行最重要的资产业务是证券投资

41、商业银行的表外业务为无风险业务

42、在我国，政府机关、企业单位的存款被称之为储蓄存款

43、票据贴现是商业银行的负债业务

44、NOW帐户是以支付命令书取代了支票，实际上是一种不使用支票的交易账户

第八章 中央银行单元测验

33、中央银行国有化已成为一种发展趋势，西方主要国家中中央银行为国有的有美、英、法等国

34、美国的联邦储备体系享有较大的独立性，主要表现在其直接向国会报告工作，会计受国会审核，向国会负责，不受总统和财政部的制约

35、工商企业一般不与中央银行直接发生业务关系

36、目前我国中央银行发行货币依然需要有黄金保证

37、中央银行一般可以在一级市场上购买国债

38、中央银行可以向政府提供长期贷款，以解决财政困难。

39、中国香港地区实行的是准中央银行制

40、“最后贷款人”意味着中央银行是整个金融机构和非银行社会大众的最后资金提供者

41、中央银行的资本所有制决定其控制权的归属问题

42、中央银行主要凭借行政权力行使其管理职能

43、中央银行是以盈利为目的、统管全国的官方组织，不直接对企业单位和个人办理日常的存贷款业务

44、一些国家的中央银行在法律许可限度内，直接向政府提供贷款或透支，这主要是向政府提供短期融资，是为了解决政府财政收支的暂时性不平衡。

45、美国的中央银行制度是复合式中央银行制度

46、货币经济发行，指中央银行根据国民经济发展的客观需要增加现金流通量

47、欧洲中央银行实行的是跨国中央银行制度

48、所谓政府的银行就是指中央银行的资本所有权完全属于国家

49、中央银行的货币发行在资产负债表中列在资产一方

50、中央银行充当最后贷款人是作为国家的银行的表现

51、中央银行的公开市场业务都是在二级市场而非一级市场上进行的

第九章 金融市场单元测验

30、证券回购交易实质是以有价证券为抵押品的资金拆借行为

31、再贴现是指商业银行间转让未到期票据的行为

32、大额可转让定期存单发行的成功，使商业银行的经营思想发生变化，即由注重负债管理转向资产管理

33、回购市场是指以回购协议方式进行交易的长期资金融通市场

34、银行同业拆借市场属于资金融通的零售市场

35、有价证券价格与预期收益成正比，与市场利率成反比

36、通过私募方式发行债券必须经过权威性机构信用评级

37、一般当市场利率上升时，有价证券价格也上升

38、国库券没有市场风险

39、通过发行股票可以扩大公司的资本基础、充实公司实力，但要以公司管理权的分散和部分所有权的丧失为代价

40、有价证券从发行者手中转移到投资者手中，这类交易属于二级市场交易

41、资本市场的流动性和收益均高于货币市场。

42、流通市场是发行市场的前提和基础，而发行市场是流通市场生存和壮大的必要条件。

43、按募集方式分类，有价证券可分为上市证券和非上市证券。

44、一般来说，期限较长的债券票面利率定得较高，是由于流动性差导致风险相对较大。

45、股票的价格取决于银行利率和有价证券收益率的对比关系，它与银行利率成正比，与证券收益率成反比。

第九章 金融市场单元作业

1、请简述货币市场、资本市场的含义及划分依据；并从目的功能、包含的金融工具、风险收益性等方面分析货币市场和资本市场的差异。

第十章 金融衍生工具单元测验

7、关于金融期权表述不正确的是（）
    B、期权买方在支付了期权费后就获得了期权合约所赋予的权利
    D、期权卖方在收取期权费后就承担在规定时间内履行该合约的义务

9、套期保值的基本做法是：在现货市场买进或卖出某种金融工具的同时，做一笔与现货交易（）的期货交易

29、金融衍生工具市场是零和交易

30、看涨期权是指以协议价格卖出某种商品或资产的权利交易

31、期货是标准化的远期交易

32、金融现货的交易价格是实时的成交价，而金融期货价格基于对未来金融现货价格的预期

33、期货合约的购买方要承担对方不履约的违约风险

34、利率互换是指在一定条件下交易双方彼此交换本金和利息支付的金融交易。

35、期货合约的交割日期与合约金额是由交易双方协调确定的。

36、远期合约通常是在有组织的交易所内进行的。

37、美式期权只允许期权持有者在到期日当天行使期权。

38、金融衍生工具产生的最基本原因是规避风险

39、对于看涨期权的买方来说，当市场价格高于执行价格时，他会行使卖权

40、金融远期合约是一种标准化的合约，交易双方约定在未来特定日期按即订的价格购买或出售某项资产

41、看跌期权的卖方有卖出的权利，看跌期权的买方有应对方要求买入该项资产的义务

42、在期权交易中，期权的买卖双方都可以选择到期是否执行合约

43、期权交易的卖方需向买方支付期权费。

44、期权交易的对象是一种权利，而不是任何金融资产实物。

第十六章 货币政策单元测验

1、下列关于货币政策的说法，正确的是（）
    B、公开市场业务、存款准备金政策、汇率政策被称为货币政策的“三大法宝”
    D、我国的货币政策目标是保持货币币值稳定，并以此促进经济增长

11、中央银行提高再贴现率时，市场的反应通常是（）
    A、商业银行信贷规模降低，货币供应量减少，经济增速放缓
    B、商业银行信贷规模提高，货币供应量增加，经济快速发展
    C、商业银行信贷规模降低，货币供应量增加，经济快速发展
    D、商业银行信贷规模提高，货币供应量减少，经济增速放缓

13、中央银行提高法定存款准备金率时（）
    A、商业银行可用资金增多，贷款上升，导致货币供应量增多
    B、商业银行可用资金增多，贷款下降，导致货币供应量减少
    C、商业银行可用资金减少，贷款上升，导致货币供应量增多
    D、商业银行可用资金减少，贷款下降，导致货币供应量减少

24、金融中介学派认为，货币政策传导机制可以通过“信贷可得性”效应完成，表明中央银行的货币政策可以通过影响 （）从而影响经济主体的投资与消费行为，进而影响总支出与国民收入。

25、货币政策的时滞由内部时滞和外部时滞构成，其中内部时滞分为两个阶段（）

28、关于存款准备金，下面说法正确的有（）
    D、超额存款准备金主要用于支付清算、头寸调拨以及资产运用的备用资金

38、充分就业即意味着所有人都有工作，失业率为零。

39、任何一个国家想要同时实现货币政策的所有目标都是很困难的，因此，各国一般都选择一到两个目标作为货币政策的主要目标。

40、中央银行发行债券，则增加基础货币投放，从而导致货币供应量增加。

41、中央银行货币政策最终目标中最重要的目标是稳定物价。

42、“菲利普斯曲线”描述了稳定物价与经济增长之间的矛盾。

43、再贴现率政策的作用主要在于影响银行融资成本，从而影响商业银行的存款准备金，以达到松紧银根的目的。

44、由于再贴现率的作用过于强烈而不适用作为中央银行日常操作的政策工具。

45、我国已经完全实现了利率市场化，货币政策中介目标应该用利率来替换掉货币供给量。

46、美国的量化宽松政策是指美国实施宽松的货币政策。

47、再贴现是中央银行与商业企业之间办理的票据贴现业务。

48、稳定币值包括两方面：稳定物价和稳定外汇汇率。

49、法定存款准备金率的调整在一定程度上反映了中央银行的政策意向，发挥告示效应，但调节作用有限。

50、在货币政策工具中，通常作用力度最强的工具是公开市场业务。

51、联邦基金利率是美联储货币政策的基本工具，其本质是同业拆借利率。

52、经济衰退时，可采取增加税收的宏观调控措施。

发布证券研究报告业务(证券分析师)

2010年1月高等教育自学考试全国统一命题考试金融市场学试题

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。

错选、多选或未选均无分。

1.属于经济周期预测先行指标的是( )

3.下列选项中，既可以作为交易所市场的回购抵押品，也可以作为银行间市场的回购抵押品的是( )

4.发行者只对特定的股票发行对象发行股票的方式称为( )

5.影响股票供求关系的市场因素是( )

．．成交的订单是( )

．．达到客户所要求的特定价位，则不能

7.期货交易中，市场风险的防范机制是( )

8.从投资运作的特点出发，可将证券投资基金划分为( )

A.对冲基金与套汇基金

B.私募基金与公募基金

C.在岸基金与离岸基金

D.股票基金与债券基金

9.国债柜台交易的交割方式为( )

10.一张15年期，年利率为7.2％，市场买卖价格为800元，票面价值为1000元的债券，其即期收益率

11.为谋取现货与期货之间价差变动收益而参与期货市场的交易者是( )

12.从总量上看，证券交易是一场零和游戏，不会形成价值的增加。这体现了证券投资的( )