所选择的上市公司发行债券条件债券的期限（及其到期日）是否必须要和本公司债务的期限（及其到期日）一致？

来源：蜘蛛抓取(WebSpider) 时间：2017-06-13 11:06 标签： 上市公司发行债券条件
大家都在搜：
扫描二维码安装搜房网房天下APP
手机浏览器访问搜房网房天下
> > 问题详情
与公司签订债权债务合同,发现公司债权有可能是假的,合同到期公司无法偿还
与公司签订债权债务合同,发现公司债权有可能是假的,合同到期公司无法偿还本金和利息,现公司要求通过重签债转股协议,分享其公司的私募股权基金来作为偿还,但整体偿还期需要分五年,我是否能同意?里面会有哪些风险?
浏览次数：0
回答被采纳后将共获得20
一旦债转股,你作为该公司股东,除了享受分红,还要承担公司可能出现的经营风险,实际是不妥的,建议找律师当面咨询,拟定一个更为稳妥的方案
不知道下面这条知识能否帮助到您
装修合同就是为了房屋装修而签订的合同,装修合同签订的主要目的是为了明确责任,了解装修合同签订流程,可以让我们在一开始就不至于处于被动的位置……
签订装修合同前必看!装修公司的套路再也骗不了你
你好,如果单位确实存在的情况,那么是可以尝试下的,但不能排除风险,只能通过协议尽量完善
位提问人正在寻找答案
手机动态登录
请输入用户名/邮箱/手机号码！
请输入密码！
没有搜房通行证，
ask:2,asku:0,askr:307,askz:16,askd:11,RedisW:0askR:1,askD：341 mz:nohit,askU:0,askT:0askA:343
Copyright &
北京拓世宏业科技发展有限公司
Beijing Tuo Shi Hong Ye Science&Technology Development Co.,Ltd 版权所有
客服电话： 400-850-8888 违法信息举报邮箱：无到期期限？可递延付息？可计入权益？——可续期公司债券腾空出世！一、概述国内首单由证监会核准通过的可续期公司债券——浙江省交通投资集团有限公司公开发行可续期公司债券（以下简称“浙交投可续期债”）于3月8日完成簿记，并在上交所成功发行。截止至日，上交所公司债券项目信息平台已披露两单可续期公司债券信息。可续期公司债券来源于永续债券的理论。18世纪英法战争时期，为获得长期战争的资金支持，英国政府创造性地发行了一只没有到期日、只按期支付利息的债券，自此永续债券问世。理论上囿于我国《公司法》第153条规定“公司债券系指公司依照法定程序发行、约定一定期限还本付息的有价证券”，因此永续债券在我国存在法律上的障碍。但实务中，自2013年开始我国债券市场上存在可续期债券，品种包括发改委审批的可续期企业债券、银行间市场发行的永续中票以及证监会审批的公司永续次级债和可续期公司债。可续期公司债是指赋予发行人以续期选择权，不规定债券到期期限的新型公司债券，它介于传统债券和股票之间，且集两者优势于一身，符合一定条件的可续期公司债券具有拓宽融资渠道、补充股东权益、降低资产负债率、票息税前抵扣、避免摊薄股本等优势。可续期公司债有别于普通公司债券的特点主要有三个。其一，设定债券初始周期，但赋予发行人续期选择权。如“浙交投可续期债”以5个计息年度为一个周期，赋予发行人续期选择权，即债券每个周期末，发行人有权选择将本期债券期限延长一个周期（即延长5年），或者选择在该周期末到期全额兑付本期债券。其二，赋予发行人递延支付利息权。根据“浙交投可续期债”募集说明书，除非发生强制付息事件，本期债券的每个付息日，发行人可自行选择将当期利息以及按照本条款已经递延的所有利息及其孳息推迟至下一个付息日支付，且不受任何延递支付利息次数的限制，前述利息递延不属于发行人未能按照约定足额支付利息的行为。其三，满足特定条件的可续期公司债券可计入权益工具。根据财政部日印发的《金融负债与权益工具的区分及相关会计处理规定》规定，区分金融负债和金融权益应根据所发行金融工具的合同条款及其所反映的经济实质而非仅以法律形式来进行分类。在“浙交投可续期债”中，发行人享有递延支付利息权，因此在《募集说明书》中将其归类为权益工具，使得公司资产负债率水平得以改善，并且在债券发行完成后不计入发行人累计发行债券余额的范畴内，不受在《证券法》第十六条第一款第（二）项累计债券余额不超过公司净资产40%的限制。二、发行条件目前证监会尚未出台专门的规范性文件对公开发行可续期公司债券进行规范，因此申请公开发行可续期公司债应当符合《证券法》、《公司债券发行与交易管理办法》以及其他关于公司债券的相关规则中，笔者总结归纳如下：（一）应当符合的发行条件申请公开发行公司债券的积极条件主要依据是《证券法》第16条、《公司债券发行与交易管理办法》第18条规定，具体如下：1、股份有限公司的净资产不低于人民币三千万元，有限责任公司的净资产不低于人民币六千万元；2、累计债券余额不超过公司净资产的百分之四十；3、最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息；4、筹集的资金投向符合国家产业政策；5、债券的利率不超过国务院限定的利率水平；6、国务院规定的其他条件。符合上述条件的发行人，在资信状况符合以下标准时可以向公众投资者公开发行，也可以自主选择仅面向合格投资者公开发行：1、发行人最近三年无债务违约或者迟延支付本息的事实；2、发行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润不少于债券一年利息的1.5倍；3、债券信用评级达到AAA级；4、中国证监会根据投资者保护的需要规定的其他条件。未达到前款规定标准，应当面向合格投资者；仅面向合格投资者公开发行的，中国证监会简化核准程序。（二）禁止发行的情形公开发行公司债券的消极条件主要依据是《证券法》第18条、《公司债券发行与交易管理办法》第17条的规定，同时也需根据发行人的具体情况考虑《国务院关于进一步加强企业安全生产工作的通知》（国发[2010]23号）（以下简称《国务院企业安全生产通知》）第30条、《国务院办公厅关于继续做好房地产市场调控工作的通知》（国办发[2013]17号）（以下简称《国务院房地产调控通知》）第五点“加强市场监督和预期管理”、《关于对重大税收违法案件当事人实施联合惩戒措施的合作备忘录》（以下简称《税收违法惩戒备忘录》）中所列明当事人限制证券市场部分经营行为的规定等具体规则中禁止发行的情形。禁止发行的主要情形如下：1、前一次公开发行的公司债券尚未募足；2、 对已公开发行的公司债券或者其他债务有违约或者延迟支付本息的事实，仍处于继续状态；3、违反《证券法》规定，改变公开发行公司债券所募资金的用途。4、财务文件虚假记载或有重大违法行为，具言之，包括但不限：（1）发行人因财务会计文件存在虚假记载，被监管部门采取限制发行债券监管措施；（2）属于《国务院企业安全生产通知》中“发生重大、特别重大生产安全责任事故或一年内发生2次以上较大生产安全责任事故并负主要责任的企业，以及存在重大隐患整改不力的企业”的情形；（3）属于《国务院房地产调控通知》中“存在闲置土地和炒地、捂盘惜售、哄抬房价等违法违规行为的房地产开发企业”的情形；（4）属于《税收违法惩戒备忘录》中“税务机构公布的重大税收违法案件信息 且未缴清税款、滞纳金和罚款的企业”的情形。5、发行申请文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；6、对已发行的公司债券或者其他债务有违约或者迟延支付本息的事实，仍处于继续状态；7、严重损害投资者合法权益和社会公共利益的其他情形。以上所述申请公开发行公司债券的积极条件和消极条件，是笔者仅就一般性规定所做的总结，实务中申请公开发行公司债券需要根据发行人具体的公司类型进行更为细致的规则梳理，如上市公司经证监会核准的重大资产重组实施完毕后申请公开发行公司债券还需符合《上市公司重大资产重组管理办法》第51条等相关规定，房地产公司发行公司债还需发行人出具自查报告、主承销商和发行人律师出具专项核查意见等就发行人是否存在闲置土地和炒地、捂盘惜售、哄抬房价等违法违规行为发表意见。同时对于拟在证券交易所上市交易的发行人，还需符合上海证券交易所和深圳证券交易所各自的公司债券上市规则等相关规定。根据日国务院常务会议审议通过的《关于进一步显著提高直接融资比重优化金融结构的实施意见》的要求，“发展可转换债、可续期债等创新产品”、“推进股债结合的融资方式”已成为提高直接融资比重、降低杠杆率的一项重要任务，因此可续期公司债券发行前景值得看好。觉得文章不错？扫描/长按二维码给个赏吧！小小的奖赏，**的鼓励！该作者最新发布网友推荐的文章最新发布的文章@扫二维码下载作业帮
拍照搜题，秒出答案，一键查看所有搜题记录
下载作业帮安装包
扫二维码下载作业帮
拍照搜题，秒出答案，一键查看所有搜题记录
某证券公司有两种企业债券出售：A种债券是2年期限的，年利率是2.5%．B种债券是3年期限的，年利率是2.52%．某员工有15000元人民币（1）如果购买A种债券，到期可获利多少元？（2）如果购买B种债券，到期可获利多少元？（3）如果购买A种债券，到期后把本、利合起来再购买B种债券，或者先购买B种债券，到期后把本、利合起来再购买A种债券．同样是5年，哪种获利多？
扫二维码下载作业帮
拍照搜题，秒出答案，一键查看所有搜题记录
（1）1%×2=375×2=750（元）．答：到期可获利750元．（2）1%×3=378×3=1134（元）．答：到期可获利1134元．（3）购买A种债券，到期后把本、利合起来再购买B种债券：750+（）×2.52%×3=750+1%×3=750+1190.7=1940.7（元）；先购买B种债券，到期后把本、利合起来再购买A种债券：1134+（）×2.5%×2=×2.5%×2==1940.7（元）．答：两种获利同样多．
为您推荐：
（1）A种债券是2年期限的，年利率是2.5%，本金是5000元，求利息，运用关系式：利息=本金×利率×时间，列式解答；（2）B种债券是3年期限的，年利率是2.52%，本金是5000元，求利息，运用关系式：利息=本金×利率×时间，列式解答；（3）根据上面求出的利息，到期后把本、利合起来再购买另一种债券，再求出本利和起来的利息，然后比较即可．
本题考点：
存款利息与纳税相关问题．
考点点评：
解答此题，关键是运用关系式：利息=本金×利率×时间，解决问题．
扫描下载二维码

我要回帖

更多关于 上市公司发行债券条件 的文章

 

随机推荐