您现在的位置：
&&&&&&&&&问卷调查&&&P2P风险，你知道吗？
P2P风险，你知道吗？
---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
调查类别:深度调查
终止时间：
票数限制:无
总票数:137
发布人:AvrilTsang
调查内容：
只顾&标上&高收益，缺陷性产品鱼目混珠
大多数人似乎只关心一个问题，那就是哪一个产品的年化收益率更高。因此，不少平台只是把一些货币基金、理财基金进行再包装，再在收益率后面标上一个让人看得满意或是惊天的数字，以吸引眼球，其实，这些所谓互联网金融产品的创新只是噱头。
&幸福加倍，金钱满柜&、&轻松交费，长期收益，稳健增值，高额保障&&&，这些琳琅满目的理财产品，总是被包装得美丽无比，诱惑着人们前去选择。而纵观时下的各种理财市场，理财产品不仅名目繁多，还普遍存在着产品设计复杂、信息披露不透彻、投资收益&含糊不清&的通病。
如当各类余额理财&宝宝&七日年化收益率全面下滑之时，京东金融便上线了一款8.8%利息的理财产品，让金融圈的小伙伴&惊呆&了。但有分析指，这是一款保息不保本的产品，存在本金亏损风险。&2014年化8.8%&其实指的是以8.8%的年化现金支付比率向用户支付收益，盈亏不确定。
应接不暇，宝宝系与P2P网贷相融合
五年前如果你不知道支付宝，没有人会对你说三道四；如果现在你还不知道余额宝、生利宝等宝宝系理财产品，说不定有人嘲笑你是火星来的，或者说你还活在20世纪。
但如今随着互联网金融的发展，已是琳琅满目的宝宝系理财产品和P2P网络借贷产品这两种重要的互联网金融形式相互影响，衍生了更丰富的金融产品。
互联网金融日新月异，也不许不少的投资者还没弄清楚&宝宝&们究竟是怎么回事，一轮又一轮新出的产品不断面世，有些还会在各个平台热情地摇旗呐喊之下，只要产品所谓的收益率够高，便乖乖地把资金在原来投资的产品身上撤出到新的产品，而或许对新产品更是一无所知。
哪里能升值，哪里就有&中国大妈&
去年下半年，互联网金融动辄8%以上的高收益产品，让张女士获益菲浅。在初尝甜头后，张女士想，现在银行一年期贷款利率才6%，而互联网金融产品的收益至少8%起步，她盘算着，如果互联网金融推出的理财产品的收益都能达到宣称的年化收益率8%，她可以把手上的一处房子抵押掉，从银行套出资金。欲抵押房子贷款买互联网金融产品，且不说行不行得通，缺失监管的互联网金融产品本身就是一种高风险，如此做法难保&赔了夫人又折兵&。
另外在前不久，315消费者权益保护日当天，央视财经频道曝光了一起涉及金额巨大的网络理财诈骗案：香港一家名为金玉恒通的投资管理公司在国内各大网站做推广，并以日息1.5%，月息45%的高额回报招揽理财客户，一年时间国内先后有2万多人投入了近100亿元参与金玉恒通的理财计划，而到了日，金玉恒通公司突然关网，所有投资者的资金也一夜之间消失无踪。随后，香港证监会发布警示公告，称香港金玉恒通公司是一家无牌公司，没有任何外汇投资和理财资格。随着这一黑幕的揭开，许多倾其所有参与金玉恒通理财计划的投资者如所谓的刘女士、李女士、马女士等&大妈一族&才如梦初醒，发觉自己被骗了，而她们的生活也因此而陷入了巨大的痛苦之中。
对于理财投资，大部分人都是盲目的，缺乏对投资项目和投资理财公司的了解和鉴定。而钓鱼者恰恰就是利用投资者的这种心态，利用制作精美的虚假网站和宣传单页，达到鱼目混珠的目的，以高收益低风险甚至是零风险的噱头引人眼球、吸收资金，从而进行钓鱼行为。
&互联网金融的灰色地带
也许是对现有垄断金融体系极度&贪婪&的厌恶，所以才会对互联网金融有着美好的憧憬。但在这一场没有规则的&理财盛宴&中，风险与收益并存。
1、P2P&保本&存风险
不少P2P网络贷款公司都打着&保本&甚至&保息&的宣传口号，而投资者也因此仿佛对P2P网贷十分信任，并放心地将钱投入了这些P2P网贷公司。
所谓的&本金保障&，是指从每笔借款中计提一定比例作为风险准备金。出现坏账，则先用资金池的资金垫付，再由公司去催收。若坏账高于风险准备金时，则会暂停垫付，等待新提取的准备金出现后再作垫付。据此，一些 P2P网贷机构把获得的债券进行拆分组合，打包成&类固定收益&的产品，并将其销售给投资理财客户，通过赚取资金的利息差和手续费来运营。
业内人士指出，这样的模式就隐藏了不小的风险。一是借贷人违约。借贷人如果能从银行获得贷款，大多就不会到P2P平台上来融资，15%甚至更高的利率，借贷人需要赚多少利润才能还清？因此，违约风险不可忽视。二是P2P平台经营风险，由于P2P网贷发展迅速，鱼龙混杂，一旦该公司经营出现问题、倒闭跑路，在缺乏监管的现状下投资者也很难追回损失。
2、担保承诺并不靠谱
到目前为止，除了少数资金实力雄厚、风控体系健全的行业领军企业外，不少企业推出的担保方案还只是一件看上去很美、却经不起推敲的营销噱头。一旦信用风险大规模袭来，&担保不保&将极有可能成为残酷的现实。
然而P2P公司宣称的担保真是投资人的&定心丸&吗？答案恐怕是否定的。
目前的P2P担保模式主要有三种。一是P2P平台以自有资金作担保，或者出资成立担保公司。然而由于P2P行业准入门槛较低，许多公司的资金实力孱弱，担保能力也十分有限，自保等于无保，更多地只是在自己的头上安上一个担保光环，装点门面。一旦风控失衡，这种承诺完全是一纸空头支票。
第二种是引入第三方担保机构。表面上看似乎更靠谱些，实际上同样面临法律风险。因为有担保资质的担保公司从风控成本考虑，往往要价很高，P2P平台根本无力承担；而那些开价可以接受的小贷公司不具备担保资质，其担保能力同样堪忧。以曾出现过兑付危机的网贷平台中财在线为例，中财在线曾声称：&引进多家强大的企业联合成立担保公司，同时，引进本省最优秀、最有实力、信誉最好的担保公司，这样可以大大降低系统性风险。&但是事实证明，这样的第三方担保承诺同样形同虚设。
自己担保无效且涉嫌违法，正规第三方担保又请不起，于是一些网贷平台想出了第三种担保模式，即参照商业银行做法，从每笔业务的佣金中提取一定的风险拨备金，然而这恐怕也只是杯水车薪，不足以抵御风险。
3、资金存管并非万无一失
央行副行长刘士余曾撰文说过，现在一些P2P网络借贷平台没有建立资金第三方托管机制，会有大量投资者资金沉淀在平台账户里，如果没有外部监管，就存在资金被挪动甚至携款跑路的道德风险。近两年来先后发生了&淘金贷&、&优易网&等一些P2P网络借贷平台的卷款跑路和倒闭事件，给放贷人造成了资金损失，也影响了整个行业的形象。
互联网借贷中之所以会出现资金存管风险，和绝大多数P2P公司从单纯的不经手资金的平台中介转型成担保中介密切相关。在国外的P2P公司之所以不经手资金，就是为了最大限度降低融资成本和杜绝资金存管风险。然而在国内，大部分P2P平台采取的是第三方支付直接收取的模式，而没有引入安全系数最高、资质最好的商业银行作为资金监管方。这是因为我国现有金融体系下，银行出于对风险的考量，将P2P平台的资金监管和结算需求拒之门外，这就使P2P公司的资金流转只能由支付宝、财付通、快钱等第三方支付公司提供服务。
然而许多投资人出于对第三方支付公司的信任，并未意识到由第三方支付公司作为资金平台，实际上就是将资金划入P2P平台在第三方支付公司的账户中，这与直接将钱划入平台的银行账户并无区别，风险也随之产生。
4、软件盗损的程序陷阱
除了P2P网贷这个不大太平的行业，同为互联网金融重要分支的第三方支付，却有着硬件设计方面的弊端。
不同于各大传统银行与证券金融机构推出的APP客户端和网上银行，消费者使用余额宝这类产品进行大额货币理财时，相关的支付保护和流程安全性被指逊于传统银行。
在建设银行上海某支行从事多年理财业务的王晓说，目前银行业务中开通网上银行和理财产品都会建议储户同时开通U盾和支付密码器之类的安全工具作为深度保障，以此确保单一账户密码被窃取盗用后的财务转移风险。而目前余额宝这类互联网金融产品，消费者对于其后台操作几乎一无所知，在密码保护和支付流程保障方面比较容易被钻空子。
自余额宝推行以来，各路网络黑客、木马病毒和钓鱼程序网站纷纷伺机而动，阿里巴巴不得不对于软件安全性进行一再的围栏升级，但仍有消费者投诉因手机受到病毒侵袭而被窃取了个人信息，最终在余额宝等账户中受到财务损失，而这类损失能否被界定为受到保护的盗损险赔偿范围还不得而知。
&拒绝妖魔化理财产品
天下没有免费的午餐，蜜糖之后往往是陷阱和深渊。对于互联网金融这种新兴的理财方式，投资者在拥抱之余，更应记住那句话&投资有风险，入市须谨慎&。
1、看理财产品的收益是否虚假
作为一种新的互联网金融现象，P2P最大的特点是高收益。看红得发紫的互联网理财产品和较高的收益率，让许多人头昏眼花，而忽略了高收益率背后存在的种种问题。需要注意的问题是，风头正劲的余额宝、理财通们本质上也是货币基金，也存在亏损的可能，而部分企业并没有做到完善的风险提示。
除此之外，银行在代销理财产品过程中，部分客户经理也会过分夸大收益而忽略产品本身风险。每个投资者在购买理财产品之前需要做风险测评，建议投资者一定要认真完成，看自己的风险承受能力和要买的理财产品是否匹配，这是规避风险的方法之一。
2、选择平台是关键
作为一种新的互联网金融现象，P2P最大的特点是高收益，目前主流的P2P网贷平台平均年收益率达到20%。然而，高收益也伴随着高风险。那么，如何选择P2P平台，减少自己的风险呢？
要注意查看几个方面，一是创始人、法定代表和高管的背景如何；二是公司的真正实力和老板品行如何；三是有没有金融风控从业经历，有没有完备的岗位人员配置，包括IT和风控两类专业技术人员。
其次，客户需要关注理财公司的实际管理架构。一般好的第三方理财公司应该有完整的组织框架和内控措施，包括产品部、风控部、市场部、运营部、客服部和财富运营中心等等，以保证在产品来源上、风控措施上、资产配置上都能为客户提供系统的服务和保障。
不过，对于普通消费者而言，即便是平台公开了所有信息，也很难查证。为了降低自己的风险，最好选择分散投资，不要把鸡蛋放在一个篮子里。
3、关注坏账率的高低
P2P行业领先者的坏账率可控制在2%以下，与银行的平均水平基本相当，非行业领先者坏账率则远高于2%以上。一般有担保方式的平台坏账率都比较低，其中专注房产抵押担保的P2P平台坏账率几乎为零。
在了解P2P平台坏账率的同时，还应关注以下三个问题：第一，坏账率是由第三方专业公司鉴证公布、还是由P2P平台自行发布；第二，坏账率对外公布的频率；第三，投资人是否可以定期得到自己名下的借款人违约情况报告。
4、预期最高收益不等同于实际收益
很多投资人往往把&预期最高收益&等同于其最终能够获得的收益。其实&预期最高收益&指的是在理想情况下理财产品的收益情况，这其中是存在一定的市场风险，预期收益可能最终不能实现。投资人在阅读产品指南及条款内容时，需关注&每月收益是否固定&这一项。
Q1：你有买类似的P2P理财产品吗？（单选）
Q2：你了解这些互联网理财产品吗？（单选）
非常了解，并且有购买。
不是太了解，但大家都买，应该可信，也买来试下。
完全不了解，也没打算购买。
Q3：你对互联网理财所持的态度是？（单选）
---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
温馨提示：前500个投票会员有
1银币的奖励
本次投票已关闭!
本文内容均由用户自行上传，第一调查网已要求用户上传的内容不得涉及违法、违规或侵权行为。如您发现该内容涉嫌违法、违规或侵犯了您的合法权益，请向我们连续签到3天
理财生活区
玩转信用卡
产品交流区
[理财交流]
多数P2P是典型的&高风险、低收益&，你却不知道
22:55 上传
要问近三年最火的民间理财产品是什么。最火的莫过于P2P。这个爆发于的2013年的理财神器，以迅雷不及掩耳之势占领个各大财经版面。你信不，就连广场舞的大妈，都能关于P2P说出一个一二三来。可想而知，P2P是有多火爆。
P2P理财收受到如此之多的追捧的根本原因，我认为只有一个，那就是“收益诱人”。相对于传统的理财方式例如银行理财产品4%~5%的收益，P2P理财动不动10%~15%的收益率已经完全碾压了各大银行理财产品，这个不必多说。
向来以“高收益”立足于市场的P2P理财。在我看来，它根本就是“高风险、低收益”的典型代表。有些朋友可能会纳闷心想：“黑熊，P2P那10%~15%的收益率，还是低收益？你没有喝多吧！”其实我没有喝多，P2P理财的的确确是“低收益、高风险”的典型代表。理由如下：
点对点投资、风险集中
P2P的名字来源，就是人对人，点对点的投资。也就是一个缺钱者，通过P2P平台发布信息，之后有N个投资人把手上的余钱借给那个缺钱的人。这就是简单的P2P运行的原理。这里面有一个比较隐秘的陷阱。看似一个借款人的信用风险（违约风险）分散到了N个投资人身上。但是，对于你这个单独的个体来说，你是承担这个借款人的所有风险。明白吗？例如，你手上有3万块钱，在一个P2P平台上投资。看见一个20万额度的标的。你会怎么做？不用想，多数人，是直接把3万块钱，投入这一个标的里面。所以，你承担了这个借款项目的所有风险。
22:55 上传
借款人信息，难辨真假
P2P理财，归根结底是一种债权产品。也就是投资者的钱，是借给了一个缺钱的人。P2P平台作为一个信息对接的角色所存在。类似于房地产的中介。实际上，P2P平台是不承担借款人的违约风险的。那么问题来了，P2P平台只收取中介费用，并不承担任何风险，作为中介人，出于它自身利益最大化会怎么做？当然，是尽量撮合双方成交咯。至于，借款人的资质到底如何？多数是看P2P平台自己的“良心”了。不太明白的看看某相亲节目——XX勿扰。作为交友中介平台，只赚取中介费（收视率），然后找到“优质”女嘉宾，再邀请男嘉宾来。撮合牵手下台就行。中介费拿到手了。至于后面分不分，一点不关它的事儿。
收益和风险，极度不对等
前面说了两点，可以看出，P2P理财，对于理财者来说风险比较集中，而且借款人的信息，不那么透明，真假难辨。风险比较高。“这个我承认，高风险、高收益嘛。P2P理财都是10%以上收益率。我还是愿意参与的。”不少朋友心里这么想。
P2P的高风险，高到什么程度，可能多数人并不清楚。据不完全统计，全国P2P平台至巅峰时期的3500家左右到2016年底，至剩下了2500加左右。这个大概是10家平台，就有3家平台“消失”。目前P2P平台的“消失”方式，都是以资金断裂或跑路呈现。而这就是真正的风险——“本金的永久性损失”俗称“血本无归”。这就好比你有100万，平分投在10家平台，每家投10万。按照平均概率10家里面，有3家会“消失”。也就是说你的100万，有可能损失30万（本金的30%）。
你冒着亏损30%的风险，去赚15%的收益。这就是你口中的“高风险、高收益”？如果是，就只能说你太傻太天真。
所以，我从来都是对自己说，P2P理财拿点小钱玩玩就行。想通过P2P理财实现长期的复利增值，就算了吧。额~今天真话说太多了。就先到这里吧。
来听一个非正常的金融草根说职场理财。公众号：黑熊爱折腾
黑熊爱折腾
随手记客户端
直接扫描下载
Copyright (C)
Feidee.All Rights Reserved. &
深圳市随手科技有限公司 地址：深圳市南山区高新区南区科技南十二路 金蝶软件园B栋8楼801室
客服热线：(周一至周五 9:00--18:00)
400-698-8018
客服电话：3&&6P2P理财收益怎么计算？哪种还款方式收益高？_百度文库
两大类热门资源免费畅读
续费一年阅读会员，立省24元！
P2P理财收益怎么计算？哪种还款方式收益高？
|暂无简介|
礼德财富荣任广州互联网金融协会副会长单位...|
总评分0.0|
阅读已结束，如果下载本文需要使用0下载券
想免费下载更多文档？
你可能喜欢孩子被绑在父亲腰间，骑摩托车400多公里跋涉回家。
得知儿子即将与她团聚，老人感动的泣不成声。
声明：本文由入驻搜狐公众平台的作者撰写，除搜狐官方账号外，观点仅代表作者本人，不代表搜狐立场。
　　作者：博嘉
　　来源：网贷天眼
　　P2P的业务模式其实很简单，首先还是要强调一下，全称应该是个人对个人的小额信用借款服务平台。平台上有两类客户，一类是有具备一定的信用资质和还款能力的有借款需求的借款人；另一类是具有理财需求，希望通过出借资金获取利息收入的出借人。
　　具有借款需求的借款人客户首先向平台提出借款申请并提供信用资质材料，经过P2P小额借款服务平台严格的信用资质和还款能力核查、审批后，平台将符合标准的借款人客户推荐给平台另一端的出借人，由出借人自由选择出借意向，在平台的帮助下，双方定立借款协议，通过合法有效的支付方式，出借人以个人对个人的方式将资金出借给借款人。借款人则依据合同约定，每月定期向出借人连本带息还付借款。
　　用图形来表示就是以下的状态：
　　其实，业务的模式并不复杂，但是可能有一个小问题，可能很多人都问过，但是从没得到过满意的解释，甚至是从业人员中，真正了解的也少之又少，那就是到底是应该怎样计算利息？
　　早期多数机构的定价其实都是参照宜信给出的收益水平，所以你能看到行业里大多都是在12%左右的收益，但是为什么就能有12%，为啥不是个别的什么数字？这个咱们单独仔说，今天要重点说说，这个所谓12%或者其他数字的收益是通过什么算法算出来的。
　　其实对于金融行业如何计算利息早就有了非常明确的一些算法存在，比如等额本息、等额本金、还本付息、先息后本等等。可能看名字也不一定都能立刻理解到底是怎么回事，但无论是怎样的还款方式，都会有一个共同的特点，就是当期要支付的利息一定是根据当期借款方实际持有的借款本金数量来进行计算。
　　但是在P2P行业里似乎一致有个不成文的行业准则，对客户不要说明白收益是怎么算的，告诉他过往能拿到就好！可偏偏客户就是可以这样被搞定，偏偏大家都不愿意去求个甚解，可一旦遇到较真儿的客户，恐怕结果也都不那么美好，所以今天就说说这个算法的一些基础问题。
　　等额本息和等额本金其实是两个我们在银行贷款中最常遇到的名词，可能多数情况下的解释都是等额本息就是每月还款额一样，等额本金就是每月还款额持续减少，但是很少有人去深究为什么有这么两个计算方式存在。
　　所谓这两个名次中都有等额，所谓等额指的是月还款额，等额本息就是说月还款的本息合计始终一样，等额本金就是月还款中的本金始终一样。
　　等额本金
　　我们先说等额本金，如果每个月还的本金都一样，那么月还本金就应该是本金总额除以还款期数。而前面说了，每个月的利息应该是按照借款方当月实际持有的本金总额来计算的，那么也就是说第一个月的利息是本金总额，我们暂称为本金1，乘以月利率得出的，加上刚才算出的月还本金就得到了第一个月的还款总额（本息合计）。而第二个月的本金总额就减少了，因为第一个月已经换了一个本金，第二个月借款方持有的本金数量就变成了本金总额减去月还本金，我们就先把这个数字当作本金2，第二个月的还款利息就应该是本金2乘以月利率得出的，显而易见，第二个月的利息是少于第一个月的，而月还本金始终不变，所以每个月的还款总额就是递减的。
　　等额本息
　　再来说说等额本息，如果要做到每个月还款的总额相同，而每个月的还款利息都是根据当月实际持有本金计算的，也就是说，本金肯定随着还款在不断减少，利息也会不断减少，那么要保持月还本息合计一致，月还的本金就需要每月递增。不用说，这个算法一定是厉害了，因为肯定比那几个方式都复杂，但就是有一群伟大的数学牛人，制作出了公式来计算，来感受一下吧：
　　每月还款额= 贷款本金&[月利率&（1＋月利率）^还款期数]&[（1＋月利率）^还款期数－1]
　　是不是不明觉厉？
　　其实呢，如果上网搜索一下，相关的公式和算法都是很容易找到的，但偏偏很多机构运行几年了都还不知道算法是怎么一回事。
　　其他算法
　　至于说还本付息，就是指借款到期后一次性偿付本息的方式，一般适用于短期借款，比如很多一个月的车辆或房屋抵押借款业务都是用这种方式。而所谓先息后本，顾名思义，就是每个月都支付利息，最后偿还本金的方式。
　　其实用何种方式都不重要，关键是要符合最开始说的那个大原则，就是当期要支付的利息一定是根据当期借款方实际持有的借款本金数量来进行计算，否则就会有合法合规的问题存在了。
　　我曾经看到过一些机构的算法就是简单的每个月都用月利率乘以出借的原始本金额来计算利息，月还本金是按照等额本金那种方式算，但利息却每个月一样。问起来还一脸自信的告诉你，我们这就是等额本息算法啊？好吧，人傻就得多读书，无知者无谓真的本来是个贬义词来的。
　　也有人把这说成是所谓等本等息，个人认为，所谓等本等息并不是一个恰当的计算方式。
　　很容易理解，所谓等本等息并不符合之前所说的当期要支付的利息一定是根据当期借款方实际持有的借款本金数量来进行计算的原则，因为当有本金偿还后，用于计算利息的持有本金就不再是最初的原始本金了。
　　而有人会举银行信用卡分期的案例，的确信用卡分期每月要归还的本金和当月还款总额都是固定的，但本金之外的那部分并不是利息，而是服务费用，所以这并不是一个等本等息的案例。
　　那么接下来，还有个问题，如果借款人每月偿还的利息，按照等额本息还款法计算都是在减少的，而且如果每个月都是按照手中剩余本金按照同一利率来计算各月利息，那么，岂不是如果我们说月利率是1%，年利率是12%，其实一年下来，到手的不是12%利息啊，肯定会少很多啊！
　　没错！
　　你没看错，我写的是“没错”！
　　其实这是个很有意思的话题，也是一个非常值得玩味的等额本息还款法神奇的地方。
　　其实不止这个问题，因为每一个借款人的借款期限不同，比如同为出借人（理财者）各出借10万元，甲出借给三个都是12期的借款人，乙出借给三个24期的借款人，那么可想而知，每个月的还款额一定是不一样的，即便月利率相同，借款人还款的利息金额也是不一样的，那么他们如何做到同等收益水平呢？
　　这里就要提到一个叫做还款再出借的概念，每个月借款人的还款如果都能够在第一时间出借给新的借款人，还没明白的话，我们接下来用语言演示一下：
　　第一个月，所有本金出借，第一批借款人还款利息是按照所有出借本金计算的；
　　第二个月，第一批借款人手中是所有本金减去首期还款本金的剩余本金，而首期还款本金又出借给了第二批借款人，也就是说这时候两批借款人手中的本金加在一起还是出借人的所有出借本金，也就是说，第二个月的还款利息还是按照所有本金计算的。
　　以此类推，所有的本金在每个月都会产生利息，这样也就能够达到月利率带来的实际年化收益。当然，这是在所有借款人都已经完美还款的前提下。
　　不过，实际上出借人拿到的收益还会高于之前说到的年利率水平，这又是为什么呢？
　　刚才说过，每一期还款都会被再次出借，如果只是还款的本金继续出借，出借人收回利息，那么每个月收益率就是月利率的数字，年化收益也就是年利率的数字。
　　如果客户选择将利息也继续出借，那么利息就会在第二个月开始生息，也就是所谓的复利开始产生了。这些利息产生的利息，也会增加到收益当中。举个例子，如果所有借款人的月利率都是1%，年化利率是12%的话，出借人每月收回1%的利息，年化收益率就会是12%，但如果利息再次出借产生复利，实际上每年的完美收益水平会是12.6825%
　　那么如果持续出借，每年多出的利息再次生息，效果会是怎样的呢？如果每年都是12%，没有复利的情况下计算收益率，五年是60%，十年是120%，三十年是360%，似乎挺高了，那么下面我们看看复利的结果。
　　第一年12.6825%，仅多出不足1%，五年是81.67%，十年是230.04%，三十年是3494.96%！怎么样？差距明显吧，也无怪乎爱因斯坦他老人家对于复利给予了“世界第八大奇迹”这样高的评价。
　　前面也提到了一些机构因为不懂如何去计算，使用了所谓等本等息的算法，但实际上除了计息方式存在疑问之外，在出借人的收益水平上，也有值得商榷的地方。我们按照每个借款人都是12期还款、月利率1%计算，出借人实际获得的利息收益会远远高于借款人的还款利率，大约会超过20%。那么如果机构支付给出借人的收益还是借款还款利率的水平，恐怕中间有大量应该作为收益的利息出借人并没有拿到。那么钱去了哪里？其实就是所谓赚了息差。其实这么做的机构除了要拿到息差之外，最主要还是不懂如何正确计算利息造成的，其实合规前提下，机构同样不会减少收益，但因为不会计算，尽管最终数字可能差距不大，但实际上，已经踩踏了红线。
　　当初因为宜信的收益定在了12%以上，所以很多机构都选择了12%上下这样一个收益区间。但是实际上，可能比较专业的机构是通过测算成本和考虑到市场标准已经被宜信定下来了，所以选择了这样的收益水平。另一些不专业的机构，其实就是纯粹跟风，他们大概也不知道自己的钱能够收入多少，反正看起来应该是挣钱的就好了，利息、费用一共收上个30%左右，给客户12%，剩下就是收入了。好吧，这样的机构就活该倒闭！关于P2P平台的收入问题，我们大约会在下一篇去讲，今天只是想说明一点：
　　宜信的所有借款在当初都是参照风险定价的原则，不同类型和期限的借款都是通过不同的利率水平，也就是说一个出借人如果出借给多个借款人，加上回款再出借给新的借款人，出借完成之前是无法判断每一笔都是怎样的利率水平的，也就造成了每一个出借人获得的实际收益都会与自己出借给怎样借款类型和期限的借款人相关，所以无法准确判断预期的收益值，所以才会有所谓“年化预期收益12%以上”的说法，当然这也是在出借端开始收费之前的水平，现在没有这么高了。
　　再次强调一下，P2P值不值得做，还有很多维度要去考量，并不是有一个给相对高的收益就行了。也不代表算法正确就高正无忧，借款和出借的平衡如何去做也非常重要，因为如果没有借款，出借就是更大的坑，相关的内容，我们以后再找机会仔细说说吧。
　　文章观点仅代表作者观点，不代表本公众号立场；文中投资建议仅供参考。我们尊重版权，精选的文章均已注明作者和来源，转载文章版权属原作者所有。若涉及版权问题，敬请第一时间联系我们（QQ：）。
　　好消息
　　P2P投资圈推出平台查询功能，在公众号对话框回复P2P平台名称，例如：陆金所，将获得该平台的最新数据表现和详细档案！快来试一试吧。
5万元流动资金，可以这样快速钱生钱！
　　“我有五万块，非急用，但要用来以备不时之需，可以怎么理财呢？”在这个全民理财年代，理财产品层出不穷，说到投资理财，很多年轻人都不知道有些活期理财方式同样可以拥有高收益！关注“多多说钱”，多多要教大家如何挑选低风险但高收益的理财产品，这是低风险爱好者捞肉吃的大好时机，不要错过哦！
　　长按二维码识别关注
欢迎举报抄袭、转载、暴力色情及含有欺诈和虚假信息的不良文章。
请先登录再操作
请先登录再操作
微信扫一扫分享至朋友圈
搜狐公众平台官方账号
生活时尚&搭配博主 /生活时尚自媒体 /时尚类书籍作者
搜狐网教育频道官方账号
全球最大华文占星网站-专业研究星座命理及测算服务机构
主演：黄晓明/陈乔恩/乔任梁/谢君豪/吕佳容/戚迹
主演：陈晓/陈妍希/张馨予/杨明娜/毛晓彤/孙耀琦
主演：陈键锋/李依晓/张迪/郑亦桐/张明明/何彦霓
主演：尚格?云顿/乔?弗拉尼甘/Bianca Bree
主演：艾斯?库珀/ 查宁?塔图姆/ 乔纳?希尔
baby14岁写真曝光
李冰冰向成龙撒娇争宠
李湘遭闺蜜曝光旧爱
美女模特教老板走秀
曝搬砖男神奇葩择偶观
柳岩被迫成赚钱工具
大屁小P虐心恋
匆匆那年大结局
乔杉遭粉丝骚扰
男闺蜜的尴尬初夜
客服热线：86-10-
客服邮箱：