央行同时降息降准 对老百姓理财生活的影响？
　　中国人民银行决定，自日起有针对性地对金融机构实施定向降准，同时下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低企业融资成本。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.85%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至2%；其他各档次贷款及存款基准利率、个人住房公积金存贷款利率相应调整。
　　融360房贷分析师李霁月算了一笔账，此次央行降息降准后，贷款100万元，如果按等额还款的方式30年还清，那么总利息可节省56537.99元，约5.65万元，每月月供少还157.05元
　　央行降息对我们有什么影响？
　　其一，相当于给房贷打9.56折，楼市可能会回暖
　　央行宣布相当于给房贷利率打了9.56折，每月所还月供将减少，降息无疑将刺激更多的购房者入市，热点城市短期内或量价齐涨，二三线去库存的速度将明显加快，房价也将止跌企稳。降息会促使楼市回暖，刺激各项新政的进一步落实。
　　其二，宝宝类产品及银行理财收益下降
　　一些银行今后新发行的理财产品收益率可能有所降低。以余额宝为代表的宝宝类产品的收益或将走低，收益率可能一直在４%徘徊。除了宝宝之外，银行理财也不能幸免，对于固定收益类的银行理财产品来说，社会融资成本的降低意味着收益的降低，银行理财产品收益率将进入下降通道。
　　其三，网贷平台坏账率有所下降
　　降息可能会促使整个网贷行业平均利率的下降，虽然利率下调影响了投资人的收益，对P2P平台的发展带来了危机，但对提高资产质量和降低坏账率都有非常积极的作用，即央行降息为网贷行业的健康发展提供了契机。
　　其四，P2P收益下降，高息优势不再
　　P2P 平台失去赖以立身的高息优势后，可能会进一步加剧行业竞争。但同时， P2P
行业贷款利率下滑，有利于吸引更多小微企业通过网贷进行融资。在相比与其他类产品的高收益的影响下。P2P可能会有更好的发展。
　　其五，国债类收益率有所降低
　　降息对所有类型的理财产品都有所影响，不仅是宝宝类产品，银行系理财产品的收益下降，国债等收益率也会降低。储蓄国债、凭证式国债等，收益率可能也会较去年上半年发行的同类产品有所降低。
　　其六，刺激股市，牛市或再来袭
　　央行此次降息进一步利好股市。2015年股市或将迎来回暖，从投资者大类资产配置来看，有投资经验或具备一定风险承受能力的投资者，2015年应增加权益类资产的配置，提高资产收益。
　　其七，购房者的福音，百万贷款每月少还157元
　　我们以等额还款：贷款额100万，30年期限为例。
　　降息前：原利率5年以上为5.65%，每月需还款5772.36元，总支付利息达107.8万元。
　　降息后：最新利率为5年期以上5.4%，每月需还款5615.31元，总支付利息达102.2万元。
　　也就是说，此次央行降息降准后，贷款100万元，30年，等额还款的方式，总利息可节省56537.99元，约5.65万元，每月月供少还157.05元
　　我们以等额本金：贷款额100万，30年期限为例。
　　降息前：原利率5年以上为5.65%，首月还款7486.11元，总支付利息85万元。
　　降息后：最新利率为5年期以上5.4%，首月还款7277.78元，总支付利息81.2万元。
　　也就是说，此次央行降息降准后，贷款100万元，30年，等额本金的还款方式，总利息可节省37604.17元，约3.76万元。
　　此次降息对这四类人影响最大！
　　如果你打算买房：
　　降息对行业带来直接利好。从供给端来讲，降息之后，有利于降低房地产开发商的负担利率；从需求端来讲，降息周房贷利率相当于在原来的基础上再打折，月供减少，总利息更低，有利于调动人们买房的需要。
　　如果你正在理财：
　　降息之后，味着货币市场将更加宽松，以余额宝为代表的宝宝类产品的收益或将走低。银行理财产品收益率将进入下降通道。P2P平台喜半参有，失去高息优势，但吸引更多小微企业可能会刺激二次发展。
　　如果你正在：
　　降息将给股市带来巨大利好，相信会有更多的资金从其它投资标的流入股市。2015年股市或将迎来回暖，从投资者大类资产配置来看，有投资经验或具备一定风险承受能力的投资者，2015年应增加权益类资产的配置，提高资产收益。
　　如果你经常海淘:
　　从过去的经验来看，降息之后人民币贬值的可能将会加大。不过，即便人民币贬值，对大家的生活影响也不会很大，一来从维护人民币形象和金融稳定的角度来考虑，国家不会让人民币汇率有巨大的波动。二来今年以来，除了以外的世界主流经济体都在降息。人民币相对这些货币反而一直是升值的，因此人民币的购买力是有保证的。
　　年内三度降息 存款搬家现象会否重演？
　　6月27日下午，央行出大招，同时降息及降准，自6月28日起下调一年期存款基准利率0.25个百分点至2%，不过此次存款利率浮动区间的上限并没有进一
步扩大，仍然为基准利率的1.5倍。过去每次降息都会上演存款搬家现象，存款由利率较低的大银行流向利率更高的中小银行，那么此次降息之后，存款搬家现象
会否重演？
　　融360理财分析师刘银平认为，预计本次降息之后存款利率将普遍下调，但是利率上浮至顶的可能性比较小，而且也不会出现大面积存款搬家的现象。
　　存款利率上浮区间将在20%-40%之间
　　今年前两次降息之后，由于存款利率浮动区间的上限逐渐扩大，存贷款息
差也随之增大，银行利润收到挤压，因此利率上浮动力减弱。预计本次降息之后，银行存款利率较基准利率的上浮区间将普遍在20%-40%之间，部分城商行有
望达到40%以上，但是上浮50%的可能性不大。此外，预计一年期以内定期存款利率上浮幅度将大于两年期以上存款利率，银行仍以吸收中短期存款为主。
　　存款搬家现象不会大规模上演
　　本次降息之后，预计储户将冷静对待，存款搬家现象在银行之间不会大规模上演，但是有可能流向收益更高的其它投资渠道。首先，由于今年股市火爆及继续快速发展，老百姓投资理财渠道越来越多，而存款利率越来越低，越来越多的人将资金投放到收益更高的其它理财产品方面；第二，前几次降息，部分储户的存
款已经搬过家，而一般来说，利率高的银行降息之后利率仍然要高于其它银行，因此储户没必要将存款再次搬家；第三，如果储户之前存款放在利率较低的银行，降
息之后其利率仍要高于目前利率较高的银行，而且如果存款没有到期提前支取要按照活期计息，并不划算，一般来说升息的情况下存款搬家现象会比较多。
　　存款利率上限何时取消？
　　本次降息后，银行存款利率浮动区间的上限仍为50%，利率市场化仍需时日。不过，年初央行行长曾表示，今年或放开存款利率上限。目前中国经济下行压
力依旧较大，社会融资成本仍然偏高，中小企业借款还比较难，因此预计下半年仍有降息空间，年底之前存款利率浮动区间的上限也有望取消。但实际上，即使存款
利率上限取消，央行仍有可能对部分银行存款利率进行干预，因此利率上限如果取消了，也不意味着利率市场化真正实现。
（责任编辑：HF003）
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2014央行降息后利率表，央行降息降准和房价的关系
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&央行突然发布消息，从11月22日起，贷款和存款基准利率下调：
一年期贷款基准利率下调0.4个百分点至5.6%；
一年期存款基准利率下调0.25个百分点至2.75%
另外，存款利率波动区间的上限，由基准利率的1.1倍调整为1.2倍。
对于个人理财来说，这意味着什么：
一、房贷利率将出现下调（包括公积金贷款利率）
对于打算贷款买房，以及已购房、采取浮动利率合同的家庭来说，能节省一笔利息开支。
二、银行存款利率极有可能上升
银行存款流失是不争的事实，各家银行现在都将存款利率浮到最上限，以获得存款。
原来这个上限是基准利率的1.1倍，现在变成了1.2倍。商业银行会开出更高的利息吸纳存款。
三、推动A股短期之内上涨
降息将促进资金面宽松，利好的消息也对人们心理带来正面影响。A股周一将出现上涨。
四、债券市场上扬
事实上，近一个月以来债市已发力走牛。
五、宝宝类产品收益率将下行
货币基金收益率与资金面紧密相关，钱荒时货币基金收益大升。降息释放资金量时，市面上的钱变多，宝宝类产品收益率下行。
六、银行理财产品收益率将下行
除去资金面宽松之外，许多银行理财产品设置了收益率浮动条款，收益率据央行基准利率而调整。央行基准利率的大幅下降，一些新发的（部分已发行的）银行理财产品收益率也有望下降。
2014央行降息后利率表：
存款利率网讯 11月23日消息，央行21日晚间发布消息称将下调存款利率基准利率0.25个百分点，并将存款利率浮动区间上限由基准利率的1.1倍扩大至1.2倍后，机构火线调整存款的执行利率。2014央行降息各大银行存款利率也随之出炉。
& &&21日晚，宁波银行就宣布执行存款利率的上限。半年期定期存款基准利率为2.55%，宁波银行执行的是3.06%；一年期定期存款基准利率是2.75%，宁波银行执行的是3.3%；三年期定期存款基准利率为4%，宁波银行存款利率上浮20%执行的是4.8%。总之，无论是活期存款、定期存款还是通知存款，均按照基准利率的1.2倍上限确定存款执行利率。
& & 此外包商银行、恒丰银行等银行也将各类存款利率一浮到顶，也就是在基准利率的基础上上浮20%。存款利率网记者通过翻阅各大银行官方网站，总结了最新各大银行存款利率，与大家分享一下。
& & 下面我们看看2014央行降息后各大银行存款利率：
& 从表中可以看出，光大、华夏民生的活期存款利率最高，而三个月和六个月的利率相差不大，一年期存款利率中信和华夏最高，均上浮了20%，而两年定期存款、三年定期存款利率和五年定期利率均是平安银行最高，大家方便的话可以去平安银行存款哦。另外七天通知存款利率和零存整取利率则相差不大。此次调整后除五大国有银行外，其他银行各个档次利率均不尽相同，非常乱，希望这个存款利率图表可以帮助大家。本文标题：各大银行最新存款利率表（日降息后）
央行降息降准和房价的关系：
中国人民银行决定，自今天起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。降息的消息一石激起千层浪，带来哪些直接影响呢？
　　中国人民银行决定，自今天（日）起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。金融机构一年期贷款基准利率下调0.4个百分点至5.6%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至2.75%，同时结合推进利率市场化改革，将金融机构存款利率浮动区间的上限由存款基准利率的1.1倍调整为1.2倍；其他各档次贷款和存款基准利率相应调整，并对基准利率期限档次作适当简并。
　　5年以上贷款基准利率为6.15%
　　一、量价齐涨几率大，购房者可能恐慌入市
　　而且因为全面降准，银行将增加贷款额度，对于购房者来说，首套房的利率折扣将明显增加。预计一线城市9折将成为主流，甚至有出现85折或者8折的可能性。对于购房者来说，这种直接的信贷刺激影响非常大。
　　另外从心理层面讲，本次降息降准，力度空前，对于购房者来说，叠加之前的取消限购、限贷政策影响，购房者很可能再次恐慌入市。入市的积极性继续提高，房价难以再跌，量价齐涨的可能性非常大。松动的信贷政策使得购房者难以再期待价格下调回归合理。
　　二、一二线城市房价不再跌，三四线城市回暖概率小
　　一二线城市，楼市资金面将明显好转。房价再跌的可能性接近于0。三四线因为库存绝对值过高，这种情况下，即使信贷刺激，出现全面回暖的可能性也不大。
　　三、急缺钱的开发商久旱逢甘霖，融资成本降低
　　目前不管是中国经济还是全球经济均依然不乐观，央行下调贷款利率和存款准备金率意在刺激整个经济环境，维持平稳上涨，这对大部分开发商来说是利好消息。
　　目前整体房地产市场的资金链依然比较紧张，而贷款利率下调对极缺钱的开发商来说是很好的消息，意味着从银行贷款的利率更低了，融资的成本降低了。
　　四、购房者节省真金白银
　　推算贷100万元30年，之前年利率6.55%，月供6353.6元。现在年利率6.15%，月供6092.3元，减少261.3元。
　　以贷款100万20年计算，如果按照基准利率计算，购房者之间可以减少月供234元每月，合计20年可以减少4万的利息支出。
& &&五、预示下一次降准降息
　　英大证券研究所所长李大霄认为，央行的非对称降息降低了企业的融资成本，是稳定经济的重大举措，接下来还会降息。
　　长城证券研究所所长向威达也表示，央行此举将有助于实体经济的恢复，利率仍有继续下降的空间和必要。
　　民生证券认为，货币宽松空间被打开，未来继续降准降息没有任何心理上的包袱，再考虑到存贷比调整带来的缴准压力，预计下一次降准降息不会太远，一直会持续到社融余额增速拐头向上，经济内生动力增强为止。
　　六、2015年开年首套按揭可能回落至9折
　　兴业银行首席经济学家鲁政委指出，本次降息有助于在明年初存量贷款重定价时系统性下调融资成本，特别是以贷款基准利率为定价基准的小微、三农，当然还有房地产。
　　中金公司地产组认为，如果11月底、12月初中央经济工作会议之前能有货币层面动作（比如降准降息），则2015年开年首套按揭将明显回落至9折附近，那么地产目前可以适当配置，在货币信号明确之后坚决超配。
　　七、对于存款利率的影响不大
　　存款端利率下调至2.75%，上浮区间扩大至1.2，存款利率上限仍为3.3。考虑到股份制银行存款利率早已上浮到顶，而大行存款利率也上浮至3.25，因此这一降息对于存款利率的影响应该非常小。
　　八、对债市利好：债券牛市延续
　　将大幅缩窄贷款和债券收益率的差距，打开债券类资产收益率的下行空间。
　　判断未来货币宽松仍将延续，7天回购利率均值有望降至3%以下，3个月目标2.5%。
　　九、刺激房地产和基建行业
　　中国房地产投资将显著受益于此次降息，降息将刺激房地产和基建行业，银行利差会缩小。
十、2015年刚需货量比较足的房企受益最大
　　降息对于何种模式的地产公司最为利好？
　　第一，中期看市场反转的概率开始增大，因此2015年货量比较充足的房地产企业，很明显在2014年增加土地房地产企业将有正面作用。
　　第二，此前的房地产行业政策主要利好改善类需求，而将此无疑会直接刺激刚需，以刚需为主要产品的房地产企业在降息过程中获益最大。
　　第三，从年初至今资本市场地产板块已经有了一轮修复式的上涨。而政策推动行业将进入第二阶段的上涨，在这一阶段杠杆使用更加充分的公司将获益，持有更多资产的公司也将会获益。
　　十一、土地价格和成交量再次成为重点关注指标
　　土地价格和成交量是需要密切关注的指标，最优的组合是土地价格微幅下降而成交量开始显著回升。
　　当然，土地价格如果出现显著调整也是非常有利的因素。因为这预示着房地产行业在政策正面的影响下，未来的供给量有所保证，并且这些供给量存在一定的利润空间。此外，新开工指标也需要密切关注，新开工同比转正将说明行业不仅仅政策面出现转机，基本面业同样出现转机。
　　十二、提前完成销售业绩的房企可能涨价
　　引发价格调整的根源，在于一系列政策利好引发的市场交易回暖。今年9月30日，央行和银监会联合发文，提出首套房购房&认房不认贷&的标准，并重申首套房贷款利率最低优惠政策。10月，三部委又发文降低公积金贷款购房的门槛。
　　中原地产首席分析师张大伟表示，由于供需关系紧张的局面并未根本改变，从8、9月开始，一线城市被压抑的需求就开始陆续释放。与此同时，政策利好的不断刺激，则使市场预期发生逆转，并进一步促进需求入市。因此，未来楼市成交量将逐渐企稳回升，零星的涨价情况也会继续出现。
　　分析人士指出，虽然距离年末只剩不到两个月的时间，但按照10月以来的销售势头，房企冲击年度销售目标颇有希望。凡是提前完成销售业绩的企业，都可能做出涨价的布局。
　　十三、一线城市二手房价格出现上调
　　据悉，智囊机构已将一份调整楼市政策的整体方案提交至监管层，其中包括对交易环节的税费进行减免，并对限购进行微调等，更好地刺激市场成交。若此类政策建议最终&落地&实施，无疑是又一重大利好。
　　事实上，这种刺激的作用十分明显。11月13日，上海市住房保障和房屋管理局发布了《关于调整本市普通住房标准的通知》，调整了该市关于普通住宅的认定标准，并将自11月20日起执行。受此利好消息的影响，一些二手房业主骤然提高报价，甚至不惜违约。
　　从数据上看，价格回调的迹象已经出现。来自国家统计局的数据显示，今年10月，全国70个大中城市的新建商品住宅(不含保障房)价格平均环比下降0.3%。虽已连续6个月下滑，但降幅已连续两个月收窄。
　　同期，北京、上海、广州、深圳4个一线城市二手住宅价格环比均停止下跌，其中北京二手住宅价格环比上涨0.3%，上海、广州、深圳环比均持平。二手房对市场变化的反应最为敏感，也往往被看作是先导性指标。多数机构指出，二手房价格出现上调，表明整体房价已有反弹迹象。
　　十四、潜在销售弹性大的地产股受青睐
　　根据广发房地产研究小组所做的降息对地产行业及板块影响深度报告，推荐关注潜在销售弹性大的地产股，同时兼顾有息负债率是否处于高位（降息的边际改善影响）。而考虑存货规模超过250亿元的主流地产公司，重点推荐四季度销售弹性较大的招商地产、保利地产、阳光城、中南建设、泰禾集团。
感受如何？
信产部备案信息
Copyright &央行降准降息是什么意思？央行降息降准和房价的关系
央行降准是什么意思？与降息有什么区别。昨日晚间（2月4日）央行再次启动全面降准。央行降准是央行货币政策之一，降准的意思是降低存款准备金率，表明流动性开始步入逐步释放的过程。　　作为央行的三大货币政策工具：再贴现利率，存款准备金率，公开市场操作。调整存款准备金运用得较为频繁，降准是为了释放银行业的流动性，让市场上的钱多一些，以此来刺激经济，包括刺激消费、投资、出口（简称“三驾马车”），这样可以使经济暂时稳中有升，有效地防止经济萧条、通货紧缩，为经济的软着陆做好前期准备。　　央行&“降准”对楼市影响有限。首先是降低存款准备金率利好楼市，但难于救市。对于目前仍处于深度调控环境下的房地产市场来说，可以说是个利好消息。央行降息降准和房价的关系：央行昨晚突然宣布“降准”，朋友圈即刻被刷屏！但降准到底是什么？会产生怎样的影响？乐居通过观察和采访，发现降准对大多数人而言，仍然是一个相对陌生的概念；了解降准的人则普遍担心，开发商会借机涨价，增加购房成本。  神回复：降准是神马？难道不是降息吗？  小编昨天饭都顾不上吃，第一时间收录“降准”这一重磅新闻的时候，发现不少人在匆匆忙忙之间，标题竟然取成了“降息”。更让人诧异的是，一些所谓的专家竟然拿着听来的“降息”消息，便滔滔不绝谈起了降息对市场的影响。降准对昆明影响几何？  业内人士姑且这么容易混淆两者，普通大众呢？今天一大早，小编和同事便深入昆明的核心商圈，采访了十多人，询问他们对于降准的理解以及降准对昆明房市的影响。回答让我们自己都惊呆了！  三个人听完之后直摇头，表示没听说过降准。一个人回答：“降准是降低准入门槛嘛？是不是政府为了鼓励创业，降低准入条件，帮助那些以前资质不够的人和企业。”  “汗”还没流完，一个小姐自信地说自己知道降准是什么，她描绘的降准是这样的：降准就是降息，只不过前者是专业名词，后者是我们老百姓的语言嘛。这次央行降准，时机不好啊，又降低我们存款利息了，荷包又要受影响了。”  小编惊呆了，赶紧向她解释降准和降息的区别，这倒好，解释完以后人家仍然坚持认为她的才是对的。  还有其他五花八门的答案，准确答出降准就是降低存款准备金率的人寥寥无几。&#819
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央行今年第二次降准 分析认为降息也将不远
来源： 南方都市报作者：
上周一季度经济数据公布之后，市场关于降准的声音甚嚣尘上。昨日央行降准如约而至，与以往通常下调0 .5个百分点相比，央行此次下调各类存款类金融机构存款准备金率1个百分点。机构估算此次或释放出银行资金1.2万亿- 1.5万亿元。央行为何此时出手降准？未来货币政策何去何从？
降准将释放上万亿银行资金
那么，此次降准到底能给市场带来多少资金？总量上看，此次降准将释放出上万亿元的银行资金，对实体经济是巨大支持。截至3月末，我国人民币存款余额为124.9万亿元。民生固收团队测算，此次降准释放流动性资金规模约1.5万亿元，而招商银行金融市场部高级分析师刘东亮测算的是1.2万亿-1.5万亿元。
此次降准是央行两个多月内第二次出手，而且今年2月28日、去年11月21日两次宣布降息。货币政策在最近5个月来，为何举动频频？政策是否出现大转向？
“此次降准不代表货币政策转向，也不是强刺激，因为没有额外增加流动性，只是弥补货币缺口，还是沿着稳健的货币政策、松紧适度的方向。”陆磊表示，未来将继续实施稳健的货币政策，更加注重松紧适度，更加注重预调微调。通过综合运用货币信贷政策，推动金融活水流向实体经济。
股市影响几何？
预计金融等表现较强
证监会上周末再度警示双融风险、限制场外配资，市场一度担忧股市将出现较大幅调整。昨日央行降准的消息又让市场情绪有了较大改善。光大证券首席宏观分析师徐高说，为了稳定增长，清查银行资金入市势在必行。只有如此，宽松货币释放的流动性才能更多进入实体。未来宽松货币政策还将持续，股市监管政策还将趋紧，股市会在宽松流动性以及更强监管相互作用下明显震荡。
西南证券首席策略分析师张刚接受媒体采访时说，此前利空消息接踵而至，理论上降准可实现与利空消息对冲，促成市场表现中性平稳。不过，对比最近四次降准，次日A股沪指并非一定表现为正向效应。预计周一金融、证券、房地产表现较强。
楼市影响几何？
一线城市房价或上涨
今年2月央行降准一次，数据显示，3月份70个大中城市住宅房价环比下降的城市数明显减少，新建商品住宅价格环比下降的城市为50个，比前一个月大幅减少16个。不过，广州3月份房价环比下跌了1%。广发地产分析师乐加栋表示，此次央行晚间公布全面降准，叠加此前“9·30”新政、“3·30”新政，信贷面持续宽松，支持地产成交全面恢复。
链家地产市场研究部分析师李巧玲也表示，降准明显有利于刺激房地产市场，消费者心理由观望转为入手。不过，中原地产项目部总经理黄韬说，央行的政策并不是直接针对房地产，市场不是一个因素就可以量化，不是马上就此改变。因此，降准对房企、楼市到底有多大作用，不可量化估计。多位分析人士认为，去年四季度以来到现在，多次降准、降息以及二套调整，对于一线城市还是起到一定拉动作用，但全国范围看总体不会有大幅波动。
后续政策如何？
降息或很快来临
“未来货币政策宽松将持续，降准之后很快就会有降息。”多名经济学家在接受采访时表达类似观点。民生固收团队说近期还有一次降准空间。万博兄弟资产管理公司董事长滕泰说，年内还会有若干次降准，存款准备金率将下调至16%左右。也就是说，还有2.5个百分点的下降空间。
相比于降准，市场对降息呼声更强烈。“当前市场并不缺流动性，对于实体经济而言并非缺钱，而是资金价格太高。”申万宏源首席宏观分析师李慧勇说，横亘在企业面前的主要是融资成本高。兴业银行首席经济学家鲁政委则表示，从资金成本角度来看，目前银行新增存款的资金成本均在5 .2%左右，缴纳高额存准率后成本已接近6%，导致信贷成本超过工业企业5%左右的利润率。降息更有助于降低企业融资成本，改善企业盈利。
招商银行金融市场部高级分析师刘东亮认为，在超预期降准之后，预计很快将迎来有力度的降息，最快“五一”前后可能出现。大幅降准再大幅降息，才能更有力落实降低融资成本的目标。
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编辑： 刘竞宇
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评选推介一批承载岭南文化、体现广东特色、展现现代农业科技成果、受广东百姓信赖赞誉的省名特优新农产品，加大对具有广东特色和创新的名优农产品的培育推介。降息又降准 央行如此解释,央行降准降息是什么意思,央行降息降准和房价的关系,2015年央行降准降息的目的,估计央行今晚宣布降准降息,央行降息降准对百姓的影响
导读：中国人民银行决定，自日起有针对性地对金融机构实施定向降准，以进一步支持实体经济发展，促进结构调整。同时，自日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低企业融资成本。对此，央行负责人作出了以下解释。 1、此次定
　　中国人民银行决定，自日起有针对性地对金融机构实施定向，以进一步支持实体经济发展，促进结构调整。同时，自日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低企业融资成本。对此，负责人作出了以下。
　　1、此次定向并结合下调存贷款基准利率的背景？
　　答：今年以来，人民银行[微博]继续实施稳健的货币政策，更加注重松紧适度，适时适度预调微调，完善差别准备金动态调整机制，对部分金融机构实施定向降准，加强信贷政策的结构引导作用，鼓励金融机构更多地将信贷资源配置到“三农”、小微企业等重点领域和薄弱环节。同时，综合运用利率、存款准备金等多种工具组合，保持流动性合理充裕，引导市场利率适当下行，降低社会融资成本。总体看，随着各项政策效果的逐步显现，货币信贷和社会融资规模合理增长，银行体系流动性保持充裕，社会融资结构有所改善，各类市场利率均有所下行，企业融资成本高问题得到有效缓解。
　　在经济“新常态”背景下，我国经济正处在新旧产业和发展动能转换的接续关键期，稳增长、调结构、促改革、惠民生和防风险的任务还十分艰巨，需要继续灵活运用货币政策工具，通过结构调整促进经济平稳健康发展，并着力降低社会融资成本。同时，我国物价水平仍在低位运行，实际利率高于历史平均水平，也为运用存款准备金和利率工具提供了有利条件。鉴此，经国务院批准，人民银行决定再次定向下调金融机构人民币存款准备金率，同时结合下调金融机构贷款及存款基准利率，以更好地平衡好总量稳定与结构优化的，促进稳增长、调结构并降低社会融资成本。
　　2、此次定向下调存款准备金率措施的具体内容？
　　答：此次定向下调金融机构人民币存款准备金率的主要内容：一是对2015年初考核中“三农”贷款达到2014年6月定向降准标准的城市商业银行、非县域农村商业银行降低存款准备金率0.5个百分点。此前，已对“三农”贷款达标的上述机构定向降准0.5个百分点，并累计对小微企业贷款达标的上述机构定向降准1个百分点。二是对2015年初考核中“三农”或小微企业贷款达到2014年6月定向降准标准的国有大型商业银行、股份制商业银行、外资银行降低存款准备金率0.5个百分点。此前，已对“三农”或小微企业贷款达标的上述机构定向降准0.5个百分点。这样，国有大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、非县域农村商业银行和外资银行，只要在2015年初考核中符合审慎经营要求且“三农”或小微企业贷款达到2014年6月定向降准标准，均可执行较同类机构法定水平低1个百分点的存款准备金率。三是降低财务公司存款准备金率3个百分点，增强大型企业集团内部资金融通功能，提高资金周转效率，纾解国有企业资金和成本压力，支持实体经济转型发展。
　　3、此次为何没有在定向降准的同时普降准备金率？
　　答：4月末存款准备金率下调1个百分点后，银行体系备付金水平一度达到历史高位，预计6月末银行体系超额备付金水平仍将保持在3万亿元左右。同时，货币市场隔夜利率最低时降至接近1%的历史低位。近期受发行冻结巨量资金影响，银行间市场利率与最低点相比有所上升，但仍处于较低水平。银行体系流动性总体上较为充裕，并不需要普遍降低存款准备金率来提供流动性。
　　中国人民银行一直以来积极运用货币政策工具大力支持经济结构调整，特别是鼓励和引导金融机构更多地将新增或者盘活的信贷资源配置到“三农”、小微企业等领域。本届政府一贯重视定向调控，着力提高宏观调控的针对性和有效性。中央经济工作会议提出，2015年要继续实施定向调控、结构性调控。此次定向降准的目的正是为了增强金融机构支持“三农”、小微企业发展的能力，强化正向激励作用，支持国民经济重点领域和薄弱环节，有利于金融支持大众创业、万众创新。
　　4、此次下调存贷款基准利率对于促进降低社会融资成本有何积极意义？
　　答：2014年以来，为发挥好基准利率的引导作用，推动社会融资成本下行，支持实体经济持续健康发展，人民银行先后三次下调金融机构存贷款基准利率。其中，一年期贷款基准利率累计下调0.9个百分点至5.10%，一年期存款基准利率累计下调0.75个百分点至2.25%。在基准利率连续下调的引导下，2015年5月份，金融机构新发放贷款加权平均利率为6.16%，较去年同期下降0.91个百分点，创2011年以来的最低水平。同时，金融机构存款定价更趋理性，存款利率总体有所下行，分层有序、差异化竞争的定价格局基本形成。随着各项政策措施效果的逐步显现，货币市场利率和市场利率也有明显下行，社会融资成本整体有所降低。
　　从近几次的效果看，贷款利率虽已全面市场化，但公布的贷款基准利率仍然具有较强的导向和信号作用，进一步下调贷款基准利率可望继续引导实际贷款利率下行。加之同步下调存款基准利率，也有利于降低金融机构的筹资成本，带动各类市场利率和企业融资成本进一步下行，巩固前期宏观调控的政策效果。
　　5、下一步人民银行在货币政策调控方面还有哪些考虑？
　　答：此次定向降准并结合下调存贷款基准利率，重点是要进一步增强货币政策优化结构的重要功能，推动经济平稳健康可持续发展，同时继续发挥基准利率的引导作用，促进降低社会融资成本。下一步，我们将继续按照党中央、国务院的战略部署，坚持稳中求进工作总基调和宏观政策要稳、微观政策要活的总体思路，更加主动地适应经济发展新常态，注意把握好宏观政策的力度和节奏。继续实施稳健的货币政策，综合运用多种货币政策工具，加强和改善宏观审慎管理，优化政策组合，为经济结构调整和转型升级营造中性适度的货币金融环境。同时，进一步完善调控模式，进一步推进利率市场化和人民币汇率形成机制改革，疏通货币政策传导渠道，提高金融资源配置效率，促进经济科学发展、可持续发展。
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