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怎样看一只股票基本面的好坏呢？
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看基本面主要是看净资产收益率和每股收益率。大多是比较出来的，也要看是政策和行业，不过很多公司都会多多少少的夸大盈利减少损失这个要看F10。对这些数据进行环比和同比。
大致也就那么多了，还有流动负债啊速动比率等等，看看是否有增长。不过
基本面从宏观看到微观，首先了解宏观政策，要根据以上罗列的总总，然后是行业政策，最后是公司结构，产品，以及财务。不是说看见1就是1。是一个比较系统的东西
所需步骤：1． 了解该公司。多花时间，弄清楚这间公司的经营状况。以下是一些获得资料的途径：* 公司网站* 财经网站和股票经纪提供的公司年度报告* 图书馆* 新闻报道——有关技术革新和其它方面的发展情况
5． 财务状况。在报纸的金融版或者财经网站可以找到有关的信息。比较该公司和竞争对手的财务比率：
* 资产的账面价值* 市盈率* 净资产收益率
* 销售增...
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净资产收益率，增长率一，每股收益越高越好，净利，但这几个方面是最主要的，五，七，每股收益，毛利，四，二，三，当然，还有其它的方面，每股净资产越多越好，净利越高越好，净资产收益率越高越好，最好是综合进行比较，市盈率，毛利越高越好，市盈率越低越好，六，增长率越高越好，每股净资产，这样才能出一只股票基本面的好坏
主要看发展,财务指标只反映它的经营是否正常和同业竞争力,跟你说吧,行业的发展和成长性才是股票真正炒的地方.
最主要的就是看收益
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作者：，欢迎留言如何识别股票好坏
一只股票的好与坏，往往取决于其后期的涨幅空间，而不完全取决于其价值。严格来说，购买股票的依据来自于三个方面：投资价值、投机价值、相对价值。
1、投资价值
股票的投资价值是指股票本身所具有的价值，它由股票所属上市公司的质量和前景所决定。在这里，上市公司本身的价值是第一位的，而股价是第二位的，是股票的价值引导股价的变动。
股票的投资价值往往表现在两个方面：
一个是现在的价值，以现有的公司经营业绩来衡量。如果表现在每股经营业绩上，则可以用市盈率这个指标来衡量。市盈率是每股当前股价除以每股税后净利润的结果，理论上是越低就越能体现出公司业绩在每股上的含金量。但有些股票的市盈率非常低，往往是其不受市场欢迎的原因。
另一个是未来的价值，表现在公司未来的经营空间、发展速度、发展规模、发展潜力等上面，是一种可以长期看好的内在价值和预期回报。这个价值不是市盈率可以体现出来的，往往是综合公司高管素质、公司发展风险、公司拓展空间、兼并整合预期等多项要素而得出的结论。所以，并不是市盈率越低的股票就越会受到市场的追捧，也不是市盈率越高的股票就一定会被市场抛弃。
综合来说，股票的投资价值就是股票背后的上市公司的内在价值，由公司的现有价值和未来价值来共同体现。但由于普通交易者不易获得大量的第一手资料，所以对股票进行投资价值的研究是非常困难的；而且，股票即使是有投资的价值，也不一定就会在股票市场上有良好的表现，还要看有没有主力资金的深度介入，若缺乏了大资金的集中推动，散兵游勇是造就不了一波大行情的；此外，对于那些高高在上的百元股票，即使有再好的业绩支撑，也往往会因为涨幅巨大而封住了上行空间，丧失了被新资金追捧的机会。
2、投机价值
所谓投机价值，仅仅是针对股价而言的。在这里，股价是第一位的因素，而价值则是第二位的因素。也就是说，股价本身具有投机的价值，是股价决定了股票的投机或投资价值——价格低的股票才有投机的价值，而价格高的股票，则往往丧失了投机的价值。所以，投机把握的是一个短期内的操作问题，它不在乎任何股票的长周期运作，也不在乎股票本身的价值和质地，而只在意标的物在某一时间段的价差问题。
股票的投机价值也往往表现在两个方面：
一个是现有的投机价值。当交易者看到股票现有的价格同现有的价值相比偏低时，即意味着现有投机价值成立。这个方法是通过同板块的个股来进行对比分析的，只有对比同板块价格最高的股票，才能知道被对比的股票是否具有尚未被大众识别的价格差距。当然，这种比较的第一步通常是通过同板块内个股的市盈率来进行的。
另一个是未来的投机价值。由于同板块内的个股经过市场无数交易者的研究和筛选后，往往已经自动平衡了现有的投机价值，贵的自然有贵的理由，便宜的自然有便宜的原因，所以股票未来的投机价值往往体现在对板块未来价值的挖掘上。当某板块整体价值被严重低估时，或风险释放得最为彻底时，就引发出了该板块的未来投机价值。板块是否具备未来的投机价值是通过板块之间的对比来发现的，而不是天马行空地随意估价。有潜在价值的板块，其最后的表现往往是在大盘中特立独行或率先突围。当然，某些个股也具有尚未开发的未来投机价值，比如有不确定的重组价值等，但这就不是在研究股票投机价值的问题，而是风险偏好的问题了。
综合来说，股票的投机价值就是一个理由加大量资金推动的结果。股票短期内的定价权不在上市公司，也不在市场大众，而是在主力手中。当主力用资金推动个股上涨后，什么高价的理由都是成立的，但主力为了吸引市场跟风，必须先选择一个堂而煌之的理由，并掀动媒体舆论一致看好。比如几年前基金鼓吹的价值投资，后来开发的主题投资等，如果不是其手握大量的资金并造就了阶段性的财富效应，这些“投资”的概念一样会被市场湮没。所以，交易者不要轻信什么价值论、主题论、业绩论、成长论等说法，那些不过是资本游戏所必须的道具，可以利用，但不可深信。
实际上，投资和投机也是可以结合的，并不是分裂孤立的。投资虽然是对某一标的物的长期看好和持有，但价格围绕价值上下波动的时候，往往会偏离太多。当价格过度向上偏离价值时，即可以对标的物作适当性的减仓动作；当价格过度向下偏离价值时，则可对标的物作适当性的增仓动作；这两个动作属于阶段性的、纯粹因价格而引起的操作，所以本身也是一种投机行为；只是与纯粹的投机行为不同的是，投资者无论是增仓或减仓，会一直持有该标的物，而纯粹的投机者则不在乎标的物本身而只在乎价差。
所以，如果我们将视野拉得足够远，就会知道，股票长期的定价权依然在上市公司及其所属国经济手中。任何投机行为都必须建立在一个适合的本体上，交易者只要把握了这个本源体，后续市场的投机行为迟早就会发生，甚至是不间断地频繁发生。投资是一个长远而坚守的过程，而投机则是这个过程里的波动片断，巴菲特投资之所以成功，就是长期掌握了优质股票本源体而充分利用了市场的投机行为。因此，交易者究竟想做一名什么样的市场参与者，需要自己去理解并把握，同时应重点考虑投资所在国的国情。
3、相对价值
当交易者研究股票投资价值的时候，需要知道股票内在的价值是多少；当交易者研究股票投机价值的时候，需要知道股票的价格是高是低。事实上，对于普通交易者而言，这两者都不易把握。而技术分析主要研究的是股票的相对价值，即股票高低位置的相对价值，这实质上是研究市场行为价值的一种方法，其前提是认为市场当前的动作是合理的，是所有参与者深思熟虑之后的决策结果，因而交易者没有必要再去研究股票的内在价值和现有价格是否对称的问题，也没有必要再去问无数个为什么的问题。因此，从实用的角度来看，如果说普通交易者既无能力去研究股票的投资价值，又无资金去推动股票的投机价值，那么惟一的方法就只有研究股票的相对价值了。
股票的相对价值，是指股票现阶段高低位置的相对价值。它的意义不在于研究股票的绝对高价和绝对低价，而在于研究目前股价相对于历史高低价位而体现出的涨跌概率。它讲究的是入场的时机，它认为，如果进入的时机不好，什么股票都具有巨大的风险。所以，对于普通交易者而言，股票的好坏不重要（高风险的往往有高回报），股票的贵贱也不重要，重要的是股票和大盘现在所处的阶段，它们是在高位还是中位或是低位？是在上升的趋势中？还是在下降的趋势中？是在回调的趋势里？还是在反弹的趋势里？说到底，综合性的技术分析才是低风险性盈利的基础，而股票相对价值才是广大技术分析者所关注的对象。
但是，大多数交易者是厌恶高风险的。要远离高风险的股票，交易者就要首先判断大盘是否市盈率普遍太高（比如达到了50倍），早已脱离了其应有的投资价值；同时，交易者还要能区分目前个股是否处于巨大的涨幅阶段，这个涨幅是同大盘的涨幅来进行比较的，如果涨幅超出大盘太多，主力即将出逃的可能性就比较大，此时的报酬/风险比将差强人意；此外，还要看个股价值是否已经被严重透支，就目前中国股市的状况来看，普遍25倍的股票市盈率是一个比较正常的水平，熊至10倍的市盈率或牛至50倍的市盈率也是一个可以被市场接受的水平。但无论个股如何被市场看好，超过了100倍的市盈率就说明其价值已经被严重透支了，这样的股票不可久留。
在分析股票高低位置的时候，交易者需要注意：
1）对于低价格的股票，其同类个股可以相互比较；对于高价格的股票，其同类个股不可相互比较；
2）市盈率只能在判断股价贵贱时起参考作用，不能成为绝对的判断标准，且应有适当的上幅空间；
3）股票要经除权和复权两次分析，对于复权后高高在上的股票，即使其市盈率不高也要保持警惕。
4、如何选股
市场上的股票基本上可以分为四类：
第一类是绩优股。它的特点是流通盘大、业绩好且持续稳定，分红或送股是其最大的价值体现。它们多产生于传统性的生产加工行业或金融服务行业，是人们必需生活品和服务品的提供者。
第二类是成长股。它的特点是公司规模小，所需资金少，业绩不出色，但后期发展潜力巨大。它们多产生于服务行业或新兴市场，是人们高增值性产品或新需求产品的提供者。
第三类股票没有明显的绩优股和成长股的特性，其业绩和成长性往往不稳定，价格波动幅度较大，适合于投机交易。
第四类股票是基本上没什么优势的股票，财务状况恶化，重组机会很小，即将面临退市。
如同招聘选人一样，第一类股票是有“大德”者，优点是好把握而缺点是无大利；第二类股票是有“大才”者，优点是有大利而缺点是不好把握；第三类股票是有“小德小才”者，优点是可以塑造而缺点是不易塑造；第四类股票是“无德无才”者，常常被大多数交易者摈弃。
目前市场上的股票数量接近1600只，大约有1%属于“大德大才”者，它们的价格往往很高，属于市场中的抢手品种，但在相同的市场波动中，其涨/跌速度较慢，且涨/跌空间有限。这种状况的出现，往往有三种原因：一是其背后的交易者多数为长线交易者，因而对价格的波动不太敏感，减少了其跟风投机的特性；二是高价股因为价格很高，给人“太贵”的感觉，使人很难相信它还能再涨几倍，因而失去了市场多数交易者的追涨兴趣；三是在K线图上，高价股大幅上涨时会使阳线拉得很高，容易激发抛盘，而低价股即使涨停也往往不引人注意，因而容易持续上涨。后两个原因会促使市场短线资金涌入低价股，从而加剧低价股的波动性。但需要说明的是，这1%的“大德大才”者，往往不是投机者喜欢的品种，也不是单个基金重仓的品种，而往往是“大众情人”，被基金扎堆拥有。
市场上大约还有10%的股票属于“大德”者，10%的股票属于“大才”者，这些都是基金类机构或中、长线交易者的囊中物，其价格多数都高于市场平均价格很多，没有较好的性价比；而风险较大的ST类、*ST类、PT类股票，也大约占据了市场10%的份额，再加上10%左右的没有多少前景的超低价股，“无德无才”者就占据了市场20%的份额。即使这里面有一些个股重组的机会，会出现乌鸡变凤凰的故事，但多数无法被交易者把握。当然，这对于拥有“垃圾处理站”功能的某些交易机构来说，未尝不是高风险、高收益的交易品种。
综上所述，前20%左右的股票因为估值可能过高导致上升空间有限，而后20%的低价股则往往本身就存在着各种问题，所以真正低风险、高收益的股票在于价格适中的这60%的股票中，这些股票就属于“小德小才”者了。如果以2008年7月沪市大盘2800点的行情来看，这60%股票的股价均在5-15元之间，而高性价比的股票则往往在5-10元之间，这个价位的股票几乎占据了当时市场总量的50%，具有很大的挑选余地。然后，结合行业板块和当时行业的景气度，交易者就可以找到几个行业里的龙头股票进行追踪了。
在通达信软件里，行业板块被分成了51个，就一年内的行业景气来看，当年值得关注的板块不会超过1/3，即最多会达到17个；如果每个行业挑选3只股票进行跟踪，那么就会有51只股票值得关注，这个数量占到了5-10元股票数量的7%，应该是比较适当的挑选比例。事实上，这十几个行业板块即使都会在某一年有重要的变动，也应该是轮动性的，这样就会导致每一时期交易者所重点关注的股票大致只有20只左右。这样的候选股数量，完全可以使中、长线交易者抓住重要的市场波动机会。
在挑选股票的时候，股价是一个重要的方面，而另一个重要的方面则是股票的波动性，即股票的β值。交易者都希望找到急涨而缓跌的股票，但这样的股票很难寻觅。绝大多数股票遵循自然法则，即：涨得慢的跌得也慢，涨得急的跌得也急，回调浅的升得就不高，回调深的反弹就越快，这就是股票的股性。一旦股票的股性形成，在很多年里它都会保持一贯的风格。波动性强的股票往往就是投机性强的股票，当市场开始回暖时，它们的上涨速度往往会比别的股票更快，上涨空间也常常会更大；当然，当市场转熊时，它们下跌的速度也会更快，其跌幅也会更深。该特性用β值来解释，那就是：若个股的β值为1.5，那么当大盘波动10%时，个股将波动15%（β值就是个股历史波动幅度与大盘历史波动幅度的比较）。当交易者把同一价位而波幅更大的股票挑选出来后，其选股的精准度将大大提高。
此外，股票的流通盘大小也是值得交易者慎重考虑的，不同流通盘大小的股票有着不同的走势特征，适合不同资金大小的交易者进出。以2008年上半年的个股数据来看，2000万股流通盘以内的股票属于袖珍盘股，沪深两市共有25只；2000万-1亿股流通盘以内的股票属于小盘股，沪深两市共有380只；1-5亿股流通盘以内的股票属于中小盘股，沪深两市共有950只；5-10亿股流通盘以内的股票属于中大盘股，沪深两市共有127只；10-30亿股流通盘以内的股票属于大盘股，沪深两市共有60只；30-180亿股流通盘以内的股票属于超级大盘股，沪深两市共有23只。但交易者需要注意，随着上市公司增发、送股的行为，以及限售非流通股的上市，股票的流通盘是会逐步增大的，因而在不同的时期，上述归类股票的标准就会发生改变。
总结来说，交易者在建立自己的股票池时，其选股的步骤应如下：
找出当年有发展前景的行业，同时考虑国家政策的调整和通货膨胀等因素；
从这些行业中找出低于市场平均价位的股票，再考察其基本面，择出高性价比者；
将大流通盘和小流通盘的股票过滤掉，因为大流通盘股票难上涨，小流通盘股票难出手；
再从中选出股性活跃的股票（某些软件的F10里可提供个股β值数据）；
最后找出主力的痕迹，即使没有主力也不要着急，未来短庄入驻的可能性很大。
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