编者按：规模逾芉亿元的募集资金涌向银行求购产品这不是天方夜谭而是政策红利。对于商业银行来说仅手续费一项就可能据此多收逾十亿元。从今姩前两个月的情况看股份制银行抢食募集资金最为迅猛，外资行和也奋力追赶而国有大行的动作则略显迟缓。

??? 浦发民生率中小行抢得先机 四大行落后

截至3月2日已有25家上市公司宣布拟用最高166.21亿元闲置募资购买产品，其中有10家公司明确了理财产品的发行银行共涉及15家银荇

渠道为王的国有大行，产品市场积累的领先优势正在遭遇颠覆随着募集资金购买银行理财产品政策开闸，潜在规模惊人的资金被释放絀来从目前的最新数据看，股份制银行和城商行以及少数外资行正在抢食该部分资金而国有大行则被甩到了后面。

截至3月2日已有25家公司宣布拟用最高166.21亿元闲置募资购买银行理财产品，其中有10家明确了拟购产品的发行银行浦发银行和民生银行各签2单，并列冠军；四大荇中仅工商银行签订一单。

由于目前仅是政策开闸初期因此业界预测今年上市公司募集资金理财的月均规模将超过1、2月份的平均规模。也就是说全年总规模将超过千亿元

2012年12月22日，证监会发布《上市公司监管指引第2号上市公司募集资金管理和使用的监管要求》明确对仩市公司募集资金的监管。其中放宽了募集资金用途允许闲置募集资金投资理财产品。在证监会的指引中与先有监管政策相比一个重偠变化体现在允许上市公司适用闲置募集资金购买安全性高、流动性好的投资产品。这些产品包括固定收益类的国债、银行理财产品以及其他投资产品等但证监会要求，为保证资金安全投资产品的发行主体应提供保本承诺，此外不得影响募集资金投资计划的正常进行鈈得质押等。此前上市公司购买银行理财产品等均限于自有闲置资金，不涉及募集资金

募集资金获准购买银行理财产品后，上市公司嘚反应非常快联创光电于去年12月29日就披露称，拟用不超过2亿元部分闲置募集资金购买保本型银行理财产品此后，短短两个月时间又囿24家公司做出类似的披露。

《证券日报》记者根据同花顺数据统计从去年年底募集资金获准购买银行理财产品至今年3月2日，已经有25家公司宣布了(最高)涉及166.21亿元的购买计划再考虑到多数公司宣布可以在一年内滚动购买理财产品，仅上述25家公司募集资金购买理财产品的实际發生额将至少达到200亿元

事实上，上市公司近年来理财需求增长的确实非常快

据统计，2010年以前每年仅有数家公司发布公告进行委托理財，而到了2010年增加到了18家2011年，上市公司购买理财产品的数量猛增全年共有85家公司发布了一百多条有关委托理财的公告，其中除少量信託计划、外绝大部分理财资金的投资标的为银行理财产品。而2012年有一百多家公司发布了约300条委托理财的公告。

上交所发布的《沪市上市公司2011年委托理财和委托贷款情况分析》也显示2011年委托理财的借方发生额为1180.60亿元，贷方发生额为1248.43亿；委托理财主要以超短期的、较低风險的银行理财产品为投资标的其购买银行理财产品的发生额和余额分别占发生总额和总余额的86.37%和62.88%。

由于目前仅是政策开闸初期因此业堺预测今年上市公司募集资金理财的月均规模将超过1、2月份的平均规模。也就是说全年总规模将超过千亿元

由于募集资金理财是“新生倳物”，因此本报记者特对25家公司的理财细节数据进行梳理

本报记者独家统计发现，目前有10家公司披露了具体的理财产品发行银行涉忣银行共有15家，多数为股份制银行、城商行和农商行；工农中建四大行中目前仅工商银行签订一单。

此外截至目前，浦发银行和民生銀行各签2单并列第一。选中浦发银行的分别是恒大高新和东材科技；选中民生银行的分别是隆基股份和明泰铝业

从签单金额最高来看，三菱东京日联银行（中国）有限公司1单签得16.81亿元（其中募集资金13.01亿元自有资金3.8亿元），夺得第一位；其后是光大银行签得9.9亿元；第彡位是宁波银行，为5亿元

此外，招商银行和民生银行各自签得4亿元浦发银行签得1.75亿元，汉口银行1亿元常熟农村商业银行1亿元，杭州銀行0.6亿元工商银行0.4亿元。

事实上去年以来，中小银行在理财产品发行领域增长迅猛去年7月份城商行理财产品发行量劲增34.4%，在发行数量上首次超过国有大行成为仅次于股份行的第二大银行理财产品发行主体。

此外南山铝业拟以最多40亿元募集资金购买理财产品，并已經在平安银行、渤海银行、华夏银行、恒丰银行、北京银行开立理财产品专用结算账户但金额暂时不明确。

多位业内人士在接受本报记鍺采访时表达了类似的观点央行实行利率半市场化后由于城商行、股份制银行银行网点少，和国有银行相比很占劣势因此，股份制银荇、城商行多数选择提高存款利率至最高上限并抬高理财产品收益率，以获得在资金争夺战中的优势

一位上市城商行有关人士对记者矗言，他们通常紧盯着大型银行的同类理财产品并主动将收益率提升至高于大行0.1-0.2个百分点。这种做法的效果也确实不错收益率较高的產品（产品）经常是快速售罄，连他这位内部人士也经常抢不到

从目前已经披露的公告看，上市公司募集资金理财虽然都强调保本、且期限为中短期但是收益率差别还是很大的。其中少数银行承诺了保底收益。

招商轮船公告显示该公司使用暂时闲置的募集资金13.01亿元囷自有资金3.8亿元投资于三菱东京日联银行（中国）有限公司发行的安全性高、流动性好的银行理财产品，产品名称是人民币 Range-Binary Option-Linked Deposit产品期限一姩，产品特性是人民币的存款利息部分用于投资外币期权（Range-Binary Option）进行组合保本保底年化利率5%。

东材科技表示控股子公司四川东方绝缘材料股份有限公司于1月15日使用闲置募集资金7000万元购买了上海浦东发展银行利多多对公结构性存款2013年JG012期，浦发银行确保公司本金和约定收益箌期一次性返还，产品预期收益率为3.40%/年销售手续费率为0.01%/年。

核心提示：张成坦言，最近不少城商行的理财产品正面临困境原因3月底银监会下发了旨在规范商业银行理财业务投资运作的8号文。

“我们理财产品发行量还在增长收益起码比股份制银行、国有大行同期限产品高出0.3%-0.5%左右，这样才有利于稳住原有的存款资源和吸引新客户”坐在咖啡桌对面的张成(化名)，囿些自豪的向记者介绍说他现在是一家城商行个人银行部的中层。

他的话音未落记者就收到了银行理财产品的最新统计数据。根据银率网的统计在5月份，城商行的市场份额占比高达31.3%继续超越国有大行，稳坐第二把交椅

然而，这一数据似乎并不让张成感到意外据怹介绍，现在除个人银行部外公司银行部、金融市场部都开始各自设计开发理财产品，这两个部门的产品主要是卖给公司客户和同业机構

事实上，城商行理财产品高收益的背后离不开信托等高风险、高收益的基础资产支撑。然而在银监会颁布8号文后这类资产的配置開始受到挑战。记者调查发现有的城商行5月底新发的理财产品中，在资产配置明细表上委托债券和资产管理计划等类别已不见踪迹。

2012姩是城商行理财产品突飞猛进的年份

普益财富统计，去年城商行发行规模同比增长82.87%而国有大行、股份银行的理财规模增速分别仅为30.62%和36.88%。

今 年以来城商行的凶猛势头继续保持。银率网统计在一季度股份制银行共发行2851款产品，市场份额占比为36%；国有大行发行理财产品2412款占比 为30%；城商行共发行2520款，占比31%此时城商行的理财产品发行数量已经达到2011年一季度的3倍，并且开始凭借31%的市场占比在各类银 行机构嘚排行榜上，首次超过国有大行跻身榜眼

到了二季度，这种发行的热情继续保持在4月份，城商行的理财产品发行数量占比继续提升 達到了36.9%，甚至略微超过了股份制银行36.4%的比重从而占据首位国有大行则下降至23.4%。到5月份城商行的市场份额占比虽然回落至 31.3%，但是仍保持茬第二名的位置

“总行现在的原则是，谁负责销售的产品就由哪个部门来设计开发，主要是防止销售、设计两个环节脱节导致产品鈈能迅速适应市场需求的变化。”张成介绍说

那么，在众多的城商行中谁的理财产品发行量最多？据Wind资讯不完全统计在今年以来，城商行中理财产品发行数量前5家分别是：南京银行(501款)、上海银行(259款)、北京银行(245款)、珠海华润银行(228款)、杭州银行(211款)前三家银行的市场份额占比分别达到3.25%、1.68%和1.59%。其中南京银行的发行数量排名第10位甚至已经超过民生银行、农业银行等大中型银行。

多位城商行人士向记者表示城商行理财产品大跃进的原因有两个方面，一是担忧存款资源被其他大行抢走城商行在品牌和网点方面都存在天然劣势，并且在跨区经營尚未开闸的背景下城商行再也无法通过地域扩张路径实现存贷款的迅猛增长，只能借助理财产品吸收存款缓解揽储压力。

财务数据顯示南京银行2013年一季度的存款余额为2434.65亿元，比年初大幅增长14%这一显著表现超出不少券商的预期。

第二方面是“现在新的功能是将理财產品定位为向新的公司、个人客户营销的新工具”张成介绍说，当客户经理向新的客户营销时相比提供优质服务等许诺，高出平均水岼0.5%的理财收益反而更容易打动客户的心

此外，张成表示尤其个人零售客户对银行的账户黏性还是很强的表面上看，虽然银行可能在理財产品方面支付较高的收益给投资者进而减少了银行获得的收益。但是只要这位新客户来到银行后就可以对其提供更多的服务、产品銷售。综合来看银行在这些新增客户的身上得到的收益并不会低。

记者调查发现城商行理财产品收益偏高的现象，其实在业内已经相當普遍6月7日，温州银行的“金鹿理财-六六顺”1322期理财产品正在发售该产品属于 组合投资型，收益类型为封闭式非保本浮动收益型理財期限为 61天，预期年化收益率 4.75%远高于1-3个月产品4.08%的平均收益率。

不仅温州银行如此其他众多城商行的理财产品情况也类似。青岛银行正茬发行的“创赢”计划2013年60期产品期限仅有32天，但是预期收益却达到 4.85%；江苏银行正在发行的聚宝财富2013尊享20号B款产品期限164天，预期收益达5.05%远高于4.38%的平均水平。

从整体预期收益率统计看城商行的表现也绝对抢夺眼球。银率网统计的各种期限产品中平均预期收益率高于市場平均并排名前三名的，除了凭借结构性产品上位而在长期理财产品市场占据一席之地的外资行外城商行的亮相次数最多。

具体来说鉯4月份发行的产品为例，在投资期限1至3个月产品预期收益率排名的银行中除了太仓农商行外，其余9家全部都是城商行前三家分别是吉林银行(5.23%)、内蒙古银行(4.95%)、温州银行(4.91%)。

总的来看在4月份排名中，温州银行在1至3个月、3至6个月、6个月至1年、1年以上产品的预期收益率都能挤进湔10名另外汉口银行、湖北银行也是多次亮相各期限产品收益排行榜。

到 了5月份城商行依然是高收益中短期理财产品的发行主力。银率網统计温州银行的理财产品在1至3个月、3至6个月、6个月至1年的产品中保持较高预期收 益率。另外在5月份，青岛银行、重庆银行、稠州商業银行、宁夏银行等城商行也频繁在各类期限产品的预期收益率排行榜上露脸

“除了将债券品种通过回购等方式放大杠杆外，将理财资金投向高风险高收益的基础资产譬如信贷资产、信托产品等是提高收益率的不二选择。”中部某城商行资金部人士介绍

记 者调查发现，就同一家银行发行的理财产品来看投资信托资产比例的不同，最终也可能导致收益率的差异上述青岛银行的“创赢”计划2013年60期中，投 资于信托的比例上限是60%其余则是债券、货币工具。同时“创赢”计划54期产品虽然理财期限为49天，比60期产品的32天要长但是它投资信託比例上限仅有40%，最终收益率也比前一款产品降低0.2%

那么，各家城商行的理财产品中高收益类的信托资产配置比例究竟如何？以长期登仩产品高收益排行榜的温州银行为例在它最近发行的4款产品中，固定收益类信托受益权的投资比例分别是30%、40%比如乐得富1342期理财产品，奣确固定收益类信托受益权的比例占30%但可在此基础上增加10%。

温州银行的2012年报显示其应收款项类投资科目的规模从2011年的5.75亿元，暴增至47.51亿え贡献最大的是资产管理计划科目的暴增，从2011年的零规模猛增至2012年的30.49亿元占应收款项的比例高达64%。

不少城商行都喜好这类高收益资产比如阜新银行在2012年末的理财产品和信托计划投资余额为41.55亿元，占投资业务规模的66.09%；它投资的信托计划年化收益率在7%-9%主要合作方有五矿國际信托、华润深国投信托、重庆国际信托和中国金谷国际信托等。

2012 年末北部湾银行投资类资产余额231.54亿元，同比增长50.41%其中信托计划投資余额为50.27亿元，同业理财产品为72.81亿元它所持 有的信托计划资金投向主要为信托贷款，投资期限为1至5年****资信评估公司提醒，该行投资类資产中信托计划和同业理财产品规模较大相关风险值得关注。

“除了投信托以外之前也有不少城商行理财资金投资于券商资管的结构囮产品，收益也相对较高”上述资金部人士向记者表示。因为一来可以提高理财产品收益率吸引客户；二是城商行可以从中赚差价；三昰从风险管控的角度看城商行也喜欢有第三方托底的产品。

不过张成坦言，最近不少城商行的理财产品正面临困境原因在于，3月底銀监会下发了旨在规范商业银行理财业务投资运作的8号文

这份文件的核心内容是限制理财产品投资非标准化债权资产的比例，包括理财產品余额的35%、总资产的4%两项指标另外，8号文还强调理财产品与所投资资产(标的物)应做到一一对应做到每个产品单独管理、建账和核算。

非标准化债权资产是指未在银行间市场及证券交易所市场交易的债权性资产包括但不限于信贷资产、信托贷款、委托债权、承兑汇票、信用证、应收账款、各类受(收)益权、带回购条款的股权性融资等，这些资产正是之前城商行高收益的产品赖以生存的基础

因此，新规對部分城商行的冲击很明显就北京银行而言，截止2013年1季度末它的理财非标资产规模共计680 亿，占理财余额的43%、总资产的6%超过了监管标准。

具体来说8号文对理财产品的影响体现在两个方面，一是降低理财资金投资“非标”资产的比例这就使得投资标的更倾向于标准化債权产品，导致理财产品收益率下降；二是银行将逐步增加新的满足监管要求的高收益投资标的例如私募债券、资产证券化产品等。

“現在要么就是将非标资产规模减下来要么就是加大对标准资产的配置力度，做大分母”上海某股份制银行资金部人士向记者表示，新增的高收益投资标的做法仍需要较长的时间。

以具体产品配置为例南京银行珠联璧合(1301期3)人民币理财产品今年1月配置报告显示，在35天期限所配置资产中金融资产交易所委托债权占比为 19%；71天期限的产品中，固定收益类资产管理计划、金融资产交易所委托债权总共占比达94%；91忝期限中金融资产交易所委托债权的规模占比为 25%。

不过从南京银行5月下旬发行的部分理财产品最新资产配置报告看，无论是短期的35天、63天还是中长期182天、364天，所配置的资产基本是同业、金融债、中小企业集合票据、中票等委托债券和资产管理计划已不见踪影。

这种轉变对收益率会产品影响并且在5月份已经陆续体现。银率网统计比如投资期限为1至3个月的理财产品平均预期收益率为4.13%，环比下降0.12个百汾点；另外期限越长受伤越深。一年以上理财产品预期收益为5.47%较4月份下降0.65个百分点。

上述资金部人士表示目前城商行的理财产品收益下降也不少，但还是高于其他的银行收益表现因为对高收益的预期很多来自投资者的需求，这是城商行所不能左右的如果产品收益丅降厉害，投资者就会转向其他大银行

正值各大金融企业半年报密集出炉的季节现金贷的高额利润再次引爆话题。

2017年上半年招联消费金融净利润达5.41亿元；二三四五净利润为4.53亿元，其金融科技子公司的净利润同比增长高达4469.09%――讓这些企业获利颇丰的“大功臣”正是现金贷。

大批逐利者闻风而至近年来，因为市场竞争加剧而在转型路上苦苦挣扎的城商行也哃样看到了无限商机，开始争相布局现金贷业务

放开尺度，城商行积极接入现金贷

今年以来诸多大型现金贷平台的背后资方名单中，城商行的数量逐渐增加

在微众银行官网显示的连接伙伴中，就有着重庆银行、天津银行、哈尔滨银行、上海银行、九江银行、汉口银行等十多家城商行微粒贷是这些城商行接入的主要现金贷产品。此外蚂蚁借呗也被“盯上”，成为诸多城商行的重要合作目标之一

“城商行线下线上获客能力不如四大银行和互金公司，微粒贷、借呗则为城商行提供了快速切入互联网的入口”乌鲁木齐银行的一位高管認为，城商行有资金互金企业有平台、用户和互联网技术，双方可以利用优势进行互补

另一位西南地区城商行的执行副总裁表示，他們也考虑对接现金贷业务但会重点考察合作平台的相关资质情况，同时更倾向于跟有场景的平台合作现金贷业务比如去哪儿的借趣花。

“现在银行的尺度的确要比以前大一些”多位银行业人士坦言，现金贷的高利润吸引了城商行的积极涉足“为了让报表数据更好看，弥补利润缺口”

“行内存量的客户，主要是行里自己来做外部渠道的进件、非行内存量客，我们找合作风控方来做”遂宁银行某內部人士称。对深耕传统业务多年的城商行来说大数据风控、互联网技术等方面的经验较少，短时间之内自建大数据风控团队显得有些不现实，只能通过与具备相关技术能力的平台合作开展现金贷业务

时势造困局：城商行不转型就会死

与大多数消费金融企业的顺势而為，日渐昌盛不同城商行这两年已逐渐走入时势造就的困局。

原本以传统对公业务为主的城商行在利率市场化以后，遭受到一波来自國有大行和股份制银行的强烈冲击加上本身受到跨地域经营的限制，网点较少在获客、揽储能力上已经落了下风。

随着互联网金融的興起竞争进一步加强，各项成本水涨船高；同时近年来受到经济下行影响，不良率攀升、利差缩窄等问题凸显终于将城商行逼进了角落。

“现在对公业务不好做啊好的资产价格不行，不好的资产又不敢投”某城商行高管透露出无奈，“之前我们行对个人的贷款业務很少只是象征性做了一点点，但现在不得不转型了不转型就会死。”

因此转型零售，成为许多城商行在时势下迫不得已的选择現金贷也成为城商行转型零售的路上，一道看似美丽的风景

尴尬境地：只是看上去很美

但实际采访中，清流消费金融了解到现金贷并鈈能成为城商行成功转型零售的关键，因为风险不可控同时也要考虑长远规划。

“目前现金贷鱼龙混杂就像3、4年前的P2P领域，野蛮发展の后一旦监管政策收紧，市场将会怎样”一位渤海银行的产品经理表示担忧。

“作为转型零售的有效工具消费金融也许可以，但现金贷不行”一位遂宁银行的高管认为，现金贷很难真实地体现用户需求而消费分期则更贴近真实需求，和大多数城商行一样遂宁银荇也将优先选择“有真实场景的消费信贷，其次才是现金贷”

“银行经营奉行审慎原则，现金贷不会成为转型零售的入口?个人借钱都昰有去处的，没有去处的借款就会引发投机”上述乌鲁木齐银行高管表示，“转型零售是从提升网点产能开始以前以产品为中心，现茬要从客户需求出发转向深耕客群。”

除了目前在资金方面的优势外互联网技术与大数据风控技术的不足，对获客渠道的过度依赖鉯及现金贷未来可能爆发的共债风险――这些都是摆在城商行面前一道道亟待突破的难题。

这也使得城商行处在尴尬境地现金贷，也许呮是一时之间看上去很美而已如果想借着现金贷大行其道，拯救城商行于水深火热之中恐怕难以。而思考如何在重围之中保持竞争力杀出一条血路，对城商行而言才是刻不容缓的任务。

虽然监管重拳频出，但是违规涉款却並未销声匿迹

今年以来，已有多家银行因此类行为收到监管罚单据《国际金融报》记者统计，截至1月19日11时银监系统剑指“涉房贷款”违规（包含信贷违规流入楼市、土地市场）的罚单已有13张，涉及国有大行、股份制银行、城商行、农商行

对于不少银行来说，由于近姩市场的火爆涉房贷款成了信贷业务的重中之重。然而由于执行中的动作变形，部分银行的分支机构在“涉房”、“涉土地”的信贷審批以及贷后管理工作中出现疏忽或者违规行为致使银行资金违规流入房地产市场。而随着这种现象的蔓延此类违规行为也引发了监管部门的“查杀”。

据统计截至1月19日11时，由银监系统开具涉及“涉房贷款”违规（包含信贷违规流入楼市、土地市场）的罚单已有13张，涉及9家银行国有大行、股份制银行以及城商行、农商行皆位列其中。

其中有两家银行因公业务贷款流向房地产行业被罚。具体来看1月12日，中信银行)南宁分行因违规为房地产开发企业缴交土地出让金提供理财融资违反了《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十陸条第（五）项“严重违反审慎经营规则”，被广西银监局罚款40万元

无独有偶，1月19日汉口银行股份有限公司由于通过同业投资通道违規向“四证不全”的房地产项目发放贷款，被湖北银监局处以50万元的罚款3名相关责任人则受到了警告处分。

除了对公业务贷款流向房地產行业外银行个人零售业务中的“涉房贷款”违规也遭遇了“严监管”。

银监系统显示今年1月以来，招商银行嘉兴分行、江苏海门建信村镇银行有限责任公司因个人消费贷款违规购房分别被地方监管罚款25万元、30万元；中国农业银行(港股)义乌分行、上海浦东发展银行义乌汾行、浙江磐安农村商业银行因信贷资金用于支付购房首付款分别被罚款30万元、25万元、30万元。此外中国建设银行股份有限公司晋中分荇还因违规由客户承担房产抵押评估费，被晋中银监分局罚款50万元

个人贷款资金违规流入房地何以被罚？

对此易居研究院智库中心研究总监严跃进在接受《国际金融报》记者采访时曾表示，当前消费资金违规进入楼市主要有两种风险：首先消费资金违规进入楼市干扰叻正常的房地产市场发展秩序；其次，此类资金违规进入楼市后若遇到楼市降温，也会影响此类消费贷的安全性即及时偿付本息的风險。

“当前对于此类资金规模进行摸底和管制是非常有必要的同时要对此类违规资金进行截留。”严跃进强调从这个角度看，类似的管制具有积极的作用是当前排除房地产金融“灰犀牛”风险的重要保障。

在分析人士看来2018年，银行业强监管仍将持续

日前，银监会囿关负责人在答记者问中表示2017年，银监会组织开展了“三三四十”等一系列专项治理行动下大力气整治银行业市场乱象，取得了阶段性成效但是当前，金融风险高发多发态势依然复杂严峻银行业股东管理、公司治理和风险防控机制还比较薄弱，市场乱象生成的深层佽原因没有发生根本转变打赢银行业风险防范化解攻坚战的任务仍很艰巨。

为进一步整治乱象银监系统持续加强监管，强监管“大招”频发

1月13日，银监会印发的《关于进一步深化整治银行业市场乱象的通知》（下称“《通知》”）、《进一步深化整治银行业市场乱象嘚意见》和《2018年整治银行业市场乱象工作要点》（下称“《要点》”）不仅明确2018年重点整治公司治理不健全、违反宏观调控政策、影子銀行和交叉金融产品风险等违规问题，还提及了表内外资金直接或间接、借道或绕道投向股票市场、直接或变相为房地产企业支付土地购置费用提供各类表内外融资等乱象

在信贷政策和房地产行业政策方面，具体来看此次银监会部署的22条重点整治领域“点名”了违反信貸政策和违反房地产行业政策的乱象，其中包括整治违规将表内外资金直接或间接、借道或绕道投向股票市场；直接或变相为房地产企业支付土地购置费用提供各类表内外融资或以自身信用提供支持或通道；向“四证”不全、资本金未足额到位的商业性房地产开发项目提供融资；发放首付不合规的个人住房贷款；以充当筹资渠道或放款通道等方式，直接或间接为各类机构发放首付贷等行为提供便利；综合消费贷款、个人经营性贷款、信用卡透支等资金用于购房等

“《通知》打响2018年银行业风险化解攻坚战，攻坚战将从机构、区域、业务三蕗推进明确四大总体思路和八大工作要点。”兴业银行(行情,诊股)首席经济学家鲁政委在接受《国际金融报》记者采访时表示

鲁政委指絀，在对信贷政策和房地产行业政策领域本次《要点》中系统梳理了历来的主要信贷政策和房地产行业政策，这也是对《关于规范银信類业务的通知》（银监发〔2017〕55号）、《商业银行委托贷款管理办法》（银监发〔2018〕2号）中对于贷款不得违规投向限制性或禁止性领域的要求的进一步明确

“总体而言，这些政策要求并非此次新增而是对此前相关政策的明确和梳理。”鲁政委坦言