1.298元/1年/1个账号2.主从账号方便管理3.集中开发票，方便报销风险评测中我们将持续追踪该企业，并及时自动完成信息更新邮箱：网址：地址：宜昌市伍家岗区隆康路20-1号附近公司我要投诉下载报告更新时间 :分享到：关注监控翟申平他有2家公司，分布如下湖北共2家宜昌开羽教育咨询有限公司等注册资本注册资本：注册资本，又称额面资本，是指公司成立时注册登记的资本总额。注册资本一语，在各国公司法中并不...* 名词解释由天眼查合作伙伴北大法宝提供注册时间注册时间：一般指公司注册日期，即公司是向工商局申请营业执照登记的时间。依法设立的营利法人，由登记机关...* 名词解释由天眼查合作伙伴北大法宝提供公司状态登录查看自身风险?条周边风险?条查看详情暂无相关信息，看看该公司的其他信息暂无相关信息，看看该公司的其他信息暂无相关信息，看看该公司的其他信息暂无相关信息，看看该公司的其他信息暂无相关信息，看看该公司的其他信息排名用户名收益(元)1181****5252?2518202186****0023?753903138****2626?141004132****6936?126305111****0001?10710同地区同行业公司置顶反馈APP微信天眼查公众账号全国企业信用信息公示系统中国裁判文书网中国执行信息公开网国家知识产权局商标局版权局版权所有：北京金堤科技有限公司(C)2015 JINDIDATA 京ICP备固定电话：400-871-6266地址：北京市海淀区知春路63号中国卫星通信大厦B座23层京公网安备 95号宜昌金海科技股份有限公司公开转让说明书_金海科技(833431)_公告正文
宜昌金海科技股份有限公司公开转让说明书
公告日期：
宜昌金海科技股份有限公司
公开转让说明书
（申报稿）
中信建投证券股份有限公司
二零一五年六月
本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。
全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股份转让系统公司”）对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
重大事项提示
本节扼要披露特别提醒投资者注意的风险因素。投资者应认真阅读公开转让说明书“第四节公司财务”之“十二、风险因素”的全部内容，充分了解本公司所披露的风险因素。
一、公司实际控制人不当控制风险
截至本公开转让说明书签署日，公司实际控制人孙义明与黄红艳夫妻合计控制公司55.09%的股份，同时孙义明担任公司董事长之职，公司实际控制人客观上存在利用其控制地位，通过行使表决权对公司发展战略、经营决策、人事安排和利润分配等重大事项施加影响，从而可能损害公司及中小股东的利益的风险。
公司存在实际控制人不当控制风险。
二、公司治理和内部控制风险
公司于2015年05月由有限公司整体变更为股份有限公司，由于股份有限公司和有限责任公司在公司治理上存在较大的不同，股份公司成立后，建立健全了法人治理结构，完善了现代化企业发展所需的内部控制体系。但是，一方面由于股份公司成立的时间较短，各项管理、控制制度的执行尚未经过一个完整经营周期的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善；另一方面随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，特别是公司股份挂牌公开转让后，新的制度对公司治理和内控提出了更高的要求，而公司在对相关制度的执行中尚需理解、熟悉，公司治理和内控制度存在未能有效执行的风险。
三、公司主要客户较为集中的风险
公司月、2014年、2013年对前五大客户合计销售额占当期销售总额的比例分别为74.45%、76.96%、88.08%，所占比例较大。月、2014年、2013年公司对第一大客户武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司的销售额占当期销售总额的比例分别为39.06%、42.98%、45.42%，公司客户的集中程度较高。
报告期内，公司与主要客户的合作体现出了较好的稳定性和与持续性，公司已经
意识到客户集中的风险并加大了新市场的开拓力度。但如果客户未来采购策略发生变化，或公司产品和服务质量不能持续满足客户要求，导致公司与主要客户的合作关系发生变化，将可能对公司的生产经营带来不利的影响。
四、酿酒行业需求下行的风险
公司主要产品为各种酒类包装盒、食品饮料包装盒等精美包装纸盒和包装纸箱，其中2013年、2014年、月酒盒包装收入占公司总营业收入的比重分别为84.60%、81.70%、87.42%，酒盒包装销售收入占公司销售总收入的比重较高。受我国传统文化与消费习惯的影响，国内酿酒业一直保持长期稳定的发展。但近年一些高端白酒品牌的消费量随行业周期的影响而出现了波动，虽然公司的酒盒包装产品主要面向中端酿酒企业，但是公司依然存在因下游酿酒企业产品需求减少而影响销售收入的风险。
五、市场竞争风险
目前，国内包装印刷市场较分散，市场集中度不高。截至2014年底包装企业总数达30万家，其中规模以上企业只有2万多家，从欧美等发达国家包装印刷物市场的发展历史经验来看，我国包装印刷市场集中度的逐步提高将是必然趋势，在此过程中，若公司不能及时扩充产能、提高市场占有率，将在未来的市场竞争中处于不利地位，从而影响公司的盈利和持续发展能力。
六、原材料价格波动风险
公司为包装印刷企业，生产所需原材料主要为各类原纸和纸板，辅料为胶水、膜、油墨等。以上原材料均为市场化产品，市场供应充足。公司已与供应商建立了长期稳定的业务合作关系，供货渠道可靠、货源充足，原材料不存在技术垄断或贸易风险。报告期内，公司原材料采购价格波动整体平稳，但如果出现受宏观经济、行业因素的影响，原材料的市场供应和市场价格发生较大波动，将会直接影响到本公司产品的成本和利润水平。
七、技术人才储备不足的风险
目前，国内从事包装印刷的企业较多，随着行业的发展，企业间的竞争会越发激烈，这对公司的设计水平、工艺制作及生产设备等都提出了较高的要求。公司现有高级资质的设计师多名，拥有多台国外进口的生产设备，尽管如此，为适应激烈的市场竞争，公司仍需不断引入优秀的中高级人才，加大技术人员的培养，逐步形成公司专业技术队伍的梯队建设。目前公司地处湖北省宜昌市，经济发展水平与东部沿海地区相比仍有一定差距，在吸引中高级人才方面需要更多投入，公司将面临技术人才储备不足的风险。
八、生产人员流动性较大的风险
公司的主要产品为各种酒类包装盒、食品饮料包装盒等精美包装纸盒和包装纸箱，生产过程中的部分工艺流程具有劳动密集型的特点，公司需要招聘大量的工作人员以满足生产的需要，且公司相关生产人员具有较高的流动性，公司客观上存在若劳动力供应不足致使生产进度受到影响的风险。
九、生产经营场所均通过租赁取得的风险
截至本公开转让说明书签署日，公司生产、办公及仓储所需的场所均通过租赁取得，公司与宜昌宝源物贸有限公司签署了租期截至日的厂房及办公用房的租赁合同，以及租期截至日为日的仓储合同，公司与宜昌兴联包装有限公司签署了租期截至日的厂房、办公用房及仓储的租赁合同。公司客观上存在如果因租赁到期或出租方中途违约，而又未能及时寻找到经营场所，公司正常生产经营将受到不利影响的风险。
十、安全生产的风险
公司主营业务为快速消费品的包装印刷设计、生产与销售，并为客户提供包装一体化服务。公司生产过程中不存在高危生产工序，但涉及原材料及产成品的搬运及人员对大型机械设备的操作，如果工作人员操作不当容易造成安全事故。
在生产过程中，为防止可能发生的安全事故，公司加强了安全生产管理，但是如果遇到突发性因素或事件，可能会出现生产故障或事故，公司客观上存在安全生
产的风险。
十一、存货较大的风险
日、日和日，公司存货账面价值分别为25,504,789.03元、23,301,166.87元和15,727,767.32元，占流动资产的比例分别为36.32%、39.77%和39.61%，占比较大。报告期各期末公司存货账面价值较大，主要是由于公司近年来大力拓展业务，生产规模扩大，导致存货中原材料、在产品和库存商品均大幅增长所致。经过长期发展，公司制定了较为成熟的存货管理办法，报告期内公司存货资产处于良好状态，不存在减值迹象，故未对存货资产计提减值准备，但考虑到存货占用了公司较多的流动资金，若下游客户项目由于种种客观因素而拖延，产品无法发出验收，并且市场环境等外部因素发生重大变化的条件下，导致存货积压和减值，将对公司财务状况和经营业绩产生不利影响。
十二、应收账款较大风险
截至日、日和日，应收账款余额分别为28,310,062.61元、26,220,560.15元和12,064,572.34元。报告期内应收账款余额较大，截至日，应收账款余额比日增长7.97%，主要原因是公司近两年销售收入呈现稳步增长，同时公司为了提升合作关系，在2014年对信用度较好的武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司、枝江酒业股份有限公司等部分大客户实行了账期政策。虽然公司客户主要为大型企业，具有良好的信用和经营实力，公司应收账款回款情况较好，但随着公司业务规模的持续扩张，应收账款规模可能继续扩大，若市场环境出现恶化、客户经营状况出现波动，将对公司应收账款的回款产生不利影响。
十三、公司经营业绩波动的风险
报告期内公司营业收入呈上升趋势，月、2014年和2013年公司实现营业收入分别为23,179,829.52元、70,554,900.04元和65,660,840.54元，月年化增长率为31.41%，2014年度营业收入增长率为7.45%。在营业收入稳定
增长的同时，公司近两年营业利润呈现较大波动，月、2014年和2013年公司实现营业收入分别为-1,071,127.28元、3,369,583.03元和-262,139.73元，月营业利润年化增长率为-227.15%，主要原因为销售费用和管理费用分别大幅增长83.56%和88.37%所致。2014年度公司营业利润较2013年度大幅增长1,385.41%，主要原因是当期营业收入保持增长的情况下，公司营业成本反而下降，且期间费用控制较好所致。考虑到未来市场竞争进一步加剧、价格波动以及内部费用控制等因素的影响，公司在未来期间的经营业绩存在较大波动的风险。
十四、期间费用增长较快的风险
月、2014年度和2013年度公司三项费用合计分别为6,289,517.25元、14,855,890.23元和13,551,926.61元，月年化增长率为69.35%，2014年增长率为9.62%。三项费用合计占营业收入的比重分别为27.13%、21.06%和20.64%，月占比较2014年和2013年有大幅升高，主要是由于三项费用中的销售费用和管理费用出现大幅增长所致。月销售费用年化增长率为83.56%，主要是由于2014年12月设立分公司导致仓储租赁费增加；月管理费用年化增长率为88.37%，主要是由于月新增股份支付1,273,700.00元。虽然公司严格控制期间费用，但仍存在期间费用增长幅度较快从而影响公司经营业绩的风险。
公司声明......1
重大事项提示......2
一、公司实际控制人不当控制风险......2
二、公司治理和内部控制风险......2
三、公司主要客户较为集中的风险......2
四、酿酒行业需求下行的风险......3
五、市场竞争风险......3
六、原材料价格波动风险......3
七、技术人才储备不足的风险......4
八、生产人员流动性较大的风险......4
九、生产经营场所均通过租赁取得的风险......4
十、安全生产的风险......4
十一、存货较大的风险......5
十二、应收账款较大风险......5
十三、公司经营业绩波动的风险......5
十四、期间费用增长较快的风险......6
义......13
第一节公司概况......15
一、基本情况......15
二、股份挂牌情况......16
三、公司股权结构......17
公司控股股东、实际控制人及主要股东情况......17
（一）控股股东及实际控制人基本情况......17
（二）主要股东情况......19
五、历史沿革......20
（一）有限公司的设立......20
（二）有限公司第一次变更经营范围、增加注册资本......21
（三）有限公司第二次变更经营范围、第一次股权转让及第二次增加注册资本............................................................................................................22
（四）有限公司第三次增加注册资本、第二次股权转让......23
（五）有限公司第四次增加注册资本及变更经营范围......25
（六）有限公司整体变更为股份公司......29
六、董事、监事和高级管理人员情况......32
（一）董事基本情况......32
（二）监事基本情况......33
（三）高级管理人员基本情况......34
七、报告期主要会计数据和财务指标简表......34
八、与本次挂牌有关的机构......36
（一）主办券商：中信建投证券股份有限公司......36
（二）律师事务所：北京市炜衡律师事务所......36
（三）会计师事务所：瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）......36
（四）资产评估机构：北京京都中新资产评估有限公司......37
（五）证券登记结算机构：中国证券登记结算有限责任公司北京分公司........................................................................................................................37
（六）证券交易所：全国中小企业股份转让系统有限责任公司......37
第二节公司业务......38
一、主要业务及主要产品与服务......38
（一）主营业务情况......38
（二）主要产品及服务......38
二、组织结构及主要运营流程......41
（一）组织结构......41
（二）主要运营流程......42
三、与业务相关的资源情况......43
（一）主要产品与服务所使用的主要技术......43
（二）无形资产情况......45
（三）业务许可与公司资质......47
（四）特许经营权情况......47
（五）公司主要固定资产情况......47
（六）公司人员结构以及核心技术人员情况......48
四、销售及采购情况......50
（一）报告期内公司主要产品与服务收入情况......50
（二）产品主要消费群体及最近两年前五大客户情况......51
（三）报告期内公司主要原材料与能源供应情况......53
（四）报告期内重大业务合同履行情况......54
五、商业模式......60
（一）生产模式......60
（二）研发模式......62
（三）销售模式......63
（四）采购模式......65
（五）盈利模式......67
六、公司所处行业情况......67
（一）行业概况......67
（二）公司所处行业市场规模......76
（三）行业风险特征......78
（四）公司面临的主要竞争状况......79
第三节公司治理......82
一、公司治理机制的建立及运行情况......82
（一）股东大会制度建立健全及运行情况......82
（二）董事会制度建立健全及运行情况......82
（三）监事会制度建立健全及运行情况......82
（四）公司投资者权益保护情况......82
（五）职工代表监事履职情况......83
二、董事会关于公司治理机制执行情况的评估......83
（一）董事会对公司治理机制的讨论......83
（二）董事会对公司治理机制执行情况的评估......85
三、报告期内公司及控股股东、实际控制人重大诉讼、仲裁及违法违规受处罚情况..........................................................................................................86
（一）重大诉讼、仲裁情况......86
（二）违法违规及受处罚情况......86
四、公司独立情况......87
（一）业务独立......87
（二）资产独立......87
（三）人员独立......87
（四）财务独立......88
（五）机构独立......88
五、同业竞争......88
（一）同业竞争情况......88
（二）避免同业竞争的承诺......90
六、报告期内资金占用和对外担保情况......91
（一）报告期内资金占用情况......91
（二）报告期内对外担保情况......91
七、董事、监事、高级管理人员相关情况......92
（一）董事、监事、高级管理人员及其直系亲属持股情况......92
（二）董事、监事、高级管理人员之间存在的亲属关系......93
（三）公司与董事、监事、高级管理人员的相关协议p承诺及履行情况........................................................................................................................93
（四）董事、监事、高级管理人员的兼职情况......93
（五）董事、监事、高级管理人员的对外投资情况......94
（六）董事、监事、高级管理人员最近两年受到中国证监会行政处罚或者被采取证券市场禁入措施、受到全国股份转让系统公司公开谴责的情况....................................................................................................................94
（七）董事、监事、高级管理人员报告期内的变动情况......95
（八）公司管理层的诚信状况......95
第四节公司财务......97
一、财务报表......97
二、审计意见......111
三、财务报表编制基础及合并范围变化情况......111
（一）财务报表的编制基础......111
（二）合并报表范围及变化情况......111
四、报告期内采用的主要会计政策、会计估计及其变更情况......111
（一）会计期间......111
（二）现金及现金等价物的确定标准......112
（三）金融工具......112
（四）应收款项......119
（五）存货......121
（六）固定资产......122
（七）在建工程......124
（八）借款费用......124
（九）无形资产......125
（十）长期资产减值......126
（十一）职工薪酬......127
（十二）股份支付......128
（十三）收入......130
（十四）递延所得税资产/递延所得税负债......131
（十五）租赁......133
（十六）重大会计判断和估计......134
（十七）报告期发生的重要会计政策和会计估计变更......136
五、报告期利润形成的有关情况......137
（一）营业收入p利润及毛利率的主要构成p变化趋势及原因分析..137（二）主要费用及变动情况......................................................................141
（三）报告期内重大投资收益情况......144
（四）报告期非经常性损益情况......144
（五）主要税项及享受的主要财政税收优惠政策......145
六、财务状况分析......145
（一）资产的主要构成及减值准备......145
（二）负债的主要构成及其变化......166
（三）股东权益情况......176
七、关联方、关联方关系及关联交易......177
（一）公司的主要关联方......177
（二）报告期的关联交易......178
八、提请投资者关注的财务报表附注中的期后事项、或有事项及其他重要事项.................................................................................................................183
九、报告期内资产评估情况......183
十、报告期内股利分配政策p实际股利分配情况及公开转让后的股利分配政策.................................................................................................................185
（一）股利分配政策......185
（二）公司最近两年的股利分配情况......186
十一、控股子公司或纳入合并报表的其他企业的基本情况......186
十二、风险因素......186
（一）公司实际控制人不当控制风险......186
（二）公司治理和内部控制风险......186
（三）公司主要客户较为集中的风险......187
（四）酿酒行业需求下行的风险......187
（五）市场竞争风险......187
（六）原材料价格波动风险......188
（七）技术人才储备不足的风险......188
（八）生产人员流动性较大的风险......188
（九）生产经营场所均通过租赁取得的风险......188
（十）安全生产的风险......189
（十一）存货较大的风险......189
（十二）应收账款较大的风险......189
（十三）公司经营业绩波动的风险......190
（十四）期间费用增长较快的风险......190
第五节有关声明......191
第六节附件......197
在本说明书中，除非另有所指，下列词语具有如下含义：
公司、本公司、股份公司、指
宜昌金海科技股份有限公司
有限公司、金海有限、金海指
公司前身“宜昌金海彩印有限责任公司”
分公司、银河分公司
宜昌金海科技股份有限公司银河分公司
宜昌宝源物贸有限公司
宜昌兴联包装有限公司
宜昌金海科技股份有限公司董事会
宜昌金海科技股份有限公司监事会
公司总经理、副总经理、总监、财务负责人、
高级管理人员
董事会秘书
股东（大）会、董事会、监事会
《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、
三会议事规则
《监事会议事规则》
最近一次由股东大会会议通过的《宜昌金海科
《公司章程》
技股份有限公司章程》
全国股份转让系统公司
全国中小企业股份转让系统有限责任公司
主办券商、中信建投证券
中信建投证券股份有限公司
人民币元、人民币万元
《公司法》
《中华人民共和国公司法》
《证券法》
《中华人民共和国证券法》
中国证监会
中国证券监督管理委员会
由包装一体化服务供应商完成与客户产品包装
相关的所有环节，除了为客户提供包装产品外，
包装一体化
还提供包装产品设计、包装方案优化、第三方
采购与包装产品物流配送、供应商库存管理以
及辅助包装作业等包装一体化服务
指供方和需方为专注于其竞争优势，将产品和
第三方采购
服务的采购外包给第三方公司的采购方式
通过紫外光干燥、固化油墨的一种印刷工艺，
需要含有光敏剂的油墨与UV固化灯相配合
以透明塑料薄膜通过热压覆贴到印刷品表面，
起保护及增加光泽的作用，又称“过塑”、“裱
胶”、“贴膜”等
将金属印版加热，施箔，在印刷品上压印出金
色文字或图案
在活络套书芯的两面粘上硬质卡纸的加工工艺
向数据多媒体（如图像、声音、视频信号等）
中添加某些数字信息以达到文件真伪鉴别、版
权保护等功能。嵌入的水印信息隐藏于宿主文
件中，不影响原始文件的可观性和完整性
先将面纸卷对卷印刷，然后将印好的卷筒面纸
送到瓦楞纸机的面纸工位，生产瓦楞纸板，然
后经过后道工序加工成纸箱
在同一版面上用颜色不同的版分次印刷，达到
彩色画面效果将文字、图画、照片等原稿经制
版、施墨、加压等工序，使油墨转移到纸张、
织品、皮革等材料表面上，批量复制原稿内容
建立在信息技术基础上，以系统化的管理思想，
为企业决策层及员工提供决策运行手段的管理
平台，是企业资源计划(EnterpriseResource
Planning)的简称
武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司生产的系列白酒
湖北枝江酒业股份有限公司生产的系列白酒
安徽金种子股份有限公司生产的系列白酒
《企业绿色采购指南(试行)》
《印刷业“十二五”时期发展规划》
中华人民共和国国民经济和社会发展第十二个
五年规划纲要，“十二五”规划的起止时间：
能够循环再生利用或降解，节约资源和能源的
包装产品，在包装产品的整个生命周期中能够
对人体健康及环境不造成公害的适度包装
本公开转让说明书任何表格中若出现总计数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。
第一节 公司概况
一、基本情况
中文名称：宜昌金海科技股份有限公司
英文名称：YichangJinhaiTechnologyCo.,Ltd.
组织机构代码：
法定代表人：孙义明
有限公司设立日期：日
股份公司设立日期：日
注册资本：4,719.95万元
住所：宜昌经济开发区北海路8号
邮编：443000
联系电话：
电子邮箱：
信息披露事务负责人：陈华伟
所属行业：根据中国证监会日发布的《上市公司行业分类指引》（2012年修订）规定，公司所属行业为“C23印刷和记录媒介复制业”。
根据《国民经济行业分类和代码表》（GB/T），公司所属行业为“C2319包装装潢及其他印刷”。
经营范围：防伪技术研发；平面设计；动漫设计及研发；电子产品外观设计及研发；烟包装加工；纸箱制造、销售；危险化学品包装物生产、销售（凭有效许可证经营）；出版物印刷、包装装潢印刷品印刷（凭有效许可证经营）；纸张、印刷器材销售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。
主营业务：快速消费品的包装印刷设计、生产与销售，并为客户提供包装一
体化服务。
二、股份挂牌情况
（一）挂牌股票情况
股票代码：【】
股票简称：【】
股票种类：人民币普通股
每股面值：1.00元
股票总量：47,199,500股
挂牌日期：【】年【】月【】日
转让方式：协议转让
（二）股票限售安排
根据《公司法》第一百四十一条规定：“发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起一年内不得转让。公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起一年内不得转让。公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动情况，在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的百分之二十五；所持本公司股份自公司股票上市交易之日起一年内不得转让。上述人员离职后半年内，不得转让其所持有的本公司股份。公司章程可以对公司董事、监事、高级管理人员转让其所持有的本公司股份做出其他限制性规定。”
《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》2.8条规定：“挂牌公司控股股东及实际控制人在挂牌前直接或间接持有的股份分三批解除转让限制，每批解除转让限制的数量均为其挂牌前所持股票的三分之一，解除转让限制的时间分别为挂牌之日、挂牌期满一年和两年。
挂牌前十二个月以内控股股东及实际控制人直接或间接持有的股票进行过转让的，该股票的管理按照前款规定执行，主办券商为开展做市业务取得的做市
初始库存股票除外。
因司法裁决、继承等原因导致有限售期的股票持有人发生变更的，后续持有人应继续执行股票限售规定。”
公司股东孙杰为实际控制人孙义明、黄红艳二人之子，日孙杰出具《关于股份锁定期的承诺》，承诺自愿按照上述《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》2.8条的规定进行股份锁定。
《公司章程》第25条规定：“发起人持有的公司股份，自公司成立之日起1年内不得转让。”
除上述情况，公司全体股东所持股份无质押或冻结等转让受限情况。
股份公司成立于日，截至本公开转让说明书签署之日成立未满一年，公司尚无可进入全国股份转让系统公开转让的股票。
三、公司股权结构
宜昌市高新区
金泽海企业策
44名自然人
划咨询服务部
（有限合伙）
宜昌金海科技股份有限公司
四、公司控股股东、实际控制人及主要股东情况
（一）控股股东及实际控制人基本情况
1、控股股东及实际控制人认定
公司控股股东为黄红艳女士，直接持有公司股份数为1,600万股，占公司股本总额的33.90%。
孙义明与黄红艳夫妻二人为公司的共同实际控制人，具体认定依据如下：
（1）孙义明先生持有公司股份数为1,000万股，占公司股本总额的21.19%，
黄红艳女士持有公司股份数为1,600万股，占公司股本总额的33.90%。孙义明先生与黄红艳女士为夫妻关系，夫妻合计持有公司股份数为2,600万股，合计持股占公司股本总额的55.09%，对股东会、股东大会的决议产生重大影响。
（2）报告期内，黄红艳女士一直担任公司总经理，股份公司成立后孙义明先生一直担任公司董事长，就董事会和公司的实际运营管理而言，两人又能实际控制公司，影响公司的经营理念和实际决策。
（3）孙义明先生与黄红艳女士为夫妻关系，报告期内，二人在股东会或股东大会上的表决中均表示意思一致。
综合分析，报告期内孙义明先生与黄红艳女士系夫妻关系，通过所持公司股份及在公司任职，能够在股东（大）会及董事会对公司的经营及财务决策形成实质性影响对公司形成实际控制。
因此，应当将孙义明先生与黄红艳女士认定为公司的共同实际控制人，且最近二年内未发生变更。
2、控股股东和实际控制人的基本情况
孙义明先生，公司董事长，1963年9月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于长阳土家族自治县第七高级中学，高中学历。1995年5月至1997年10月，就职于长阳新华印刷厂，任厂长；1997年10月至1998年8月，就职于长阳新华包装印刷有限责任公司，任董事长兼总经理；1998年8月至2000年6月，就职于长阳清江彩印有限责任公司，任董事长兼总经理；2000年6月至2002年12月，就职于宜昌金丰印务有限责任公司，任董事长兼总经理；2005年04月至今，兼任珠海金鸿药业股份有限公司任公司董事。日，经股份公司创立大会会议选举为公司董事，并经公司第一届董事会第一次会议选举为董事长，任期三年。
除投资本公司外，孙义明先生还持有珠海金鸿药业股份有限公司11.99%的股权。具体情况见“第三节公司治理”之“七、董事、监事、高级管理人员”之“（五）董事、监事、高级管理人员的对外投资情况”。
黄红艳女士，公司董事，1965年10月出生，中国籍，无境外永久居住权，
毕业于宜昌市第三中学，高中学历。1982年3月至1991年12月，就职于长阳土家族自治县制药厂，任职员；1992年1月至1998年8月，就职于长阳土家族自治县百货公司，任职员；1998年8月至2000年6月，就职于长阳清江彩印有限公司，任职员；2000年6月至2002年12月，就职于宜昌金丰印务有限公司，任总经理；2002年12月加入金海彩印至今，任总经理。日，经股份公司创立大会会议选举为公司董事，任期三年。
（二）主要股东情况
1、前十名股东及持股5%及以上股东情况
是否存在质
押及其他争
16,000,000
10,000,000
宜昌市高新区金
泽海企业策划咨
询服务部（有限
2、公司股东之间的关联关系
公司股东黄拥军先生担任股东宜昌市高新区金泽海企业策划咨询服务部（有限合伙）的执行事务合伙人。
公司股东之间存在的亲属关系如下：
黄红艳（女）
孙义明（男）
黄红艳（女）
黄拥军（男）
黄红艳（女）
孙杰（男）
孙义明（男）
孙杰（男）
孙义明（男）
黄拥军（男）
黄拥军（男）
孙杰（男）
李小星（女）
丁洁（女）
郭楚（男）
郭启嘉（男）
姜芹（女）
姜俊（男）
屈万新（男）
姜少琴（女）
注：姜少琴为宜昌市高新区金泽海企业策划咨询服务部（有限合伙）的有限合伙人。
除上述情况外，公司股东之间不存在其他关联关系。
五、历史沿革
（一）有限公司的设立
宜昌金海彩印有限责任公司成立于日，由自然人股东黄拥军、上官清、黄红艳分别认缴出资24万元（实物出资）、23万元（实物出资）、3万元（货币出资）合计50万元共同设立，注册资本50万元。
日，宜昌建业会计师事务所出具宜建会验字[2002]第280号《验资报告》，验证截至日，有限公司已收到自然人股东黄拥军缴纳的注册资本24.00万元（全部实物出资）、上官清缴纳的注册资本23.00万元（全部实物出资）、黄红艳缴纳的注册资本3.00万元（全部货币出资），注册资本合计人民币50.00万元。
日，有限公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为6的企业法人营业执照，名称：宜昌金海彩印有限责任公司，住所：
宜昌市西陵一路108号，注册资本：50.00万元，法定代表人：黄拥军，公司类型：有限责任公司，营业期限：日至日，经营范围为：包装装潢印刷品及其他印刷品印刷；纸箱加工；纸张、印刷器材销售（经营范围中涉及国家专项规定的从其专项规定）。
有限公司设立时股东及出资情况如下：
认缴出资金额
金额（万元）
有限公司设立时股东合计实物出资47.00万元未按照当时《公司法》的规定进行评估作价，存在一定瑕疵。为此，公司聘请湖北大地资产评估有限公司对本次出资中的实物部分进行了补充评估。日，湖北大地资产评估有限公司出具鄂大地评报字[2015]第10号评估报告，评估范围和对象为金海彩印设立时股东黄拥军、上官清投入公司的机械设备，评估基准日为日，截至评估基准日，委托评估的机械设备价值为56.00万元。
综上所述，有限公司设立时的实物出资均为股东所有、权属清晰，并完成权属转移手续，经评估机构复评上述实物出资按照市场价格作价，出资真实有效、价格公允。
（二）有限公司第一次变更经营范围、增加注册资本
日，有限公司向宜昌市工商局提出申请，将包装装潢印刷品及其他印刷中印刷的经营有效期延长至日。
日，有限公司做出股东会决议，同意孙杰作为股东加入本公司；同意增加注册资本150万元，其中股东黄红艳增加出资60万元（货币），股东黄拥军增加出资40万元（货币），孙杰增加出资50万元（货币），本次增资后公司注册资本合计200万元。
日，宜昌中信联合会计师事务所出具中信会所验字[2007]第013号《验资报告》，验证截至日，有限公司已收到黄红艳、黄拥军、孙杰三位股东缴纳的新增注册资本合计人民币150.00万元，其中股东黄红艳缴纳的新增注册资本60.00万元（货币出资），股东黄拥军缴纳的新增注册资本40.00万元（货币出资）、股东孙杰缴纳的新增注册资本50万元（货币出资）。
日，有限公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为6的企业法人营业执照。名称：宜昌金海彩印有限责任公司，住所：
宜昌市西陵一路108号，注册资本：200.00万元，实收资本：200.00万元，法定代表人：黄拥军，公司类型：有限责任公司，营业期限：日至日，经营范围为：出版物印刷、包装装潢印刷品印刷（有效期至日）；纸箱加工；纸张、印刷器材销售。
本次变更后，有限公司的股东及出资情况如下：
认缴出资金额
实缴出资金额
货币、实物
（三）有限公司第二次变更经营范围、第一次股权转让及第二次增加注册资本
日，有限公司向宜昌市工商局提出申请，将公司经营范围中的包装装潢印刷品及其他印刷中印刷的经营有效期延长至日。
日，有限公司向宜昌市工商局提出申请，将公司经营范围中的包装装潢印刷品及其他印刷中印刷的经营有效期延长至日。
日，有限公司做出股东会决议，同意将公司的地址由“宜昌市西陵一路108号”变更为“宜昌市经济开发区北海路8号”。
日，有限公司向宜昌市工商局提出申请，将公司经营范围中的包装装潢印刷品及其他印刷中印刷的经营有效期延长至日。
日，有限公司做出股东会决议，同意将公司的经营期限由“日至日”修改为“日至日”。
日，有限公司做出股东会决议，同意原股东上官清退出股东会；同意原股东上官清将所持有限公司11.50%的股权23万元按原值转让给股东黄拥军，同日，股权转让双方签订了《股权转让协议》。
日，有限公司股东会做出股东会决议，同意增加注册资本800.00万元，其中，股东黄红艳增加出资537.00万元（货币），黄拥军增加出资113.00万元（货币），孙杰增加出资150.00万元（货币）。
日，湖北大地会计师事务所有限公司出具鄂大地会师验报字[2013]第695号《验资报告》，验证截至日，有限公司已收到股东黄红艳、黄拥军、孙杰缴纳的新增注册资本合计人民币800.00万元，其中股东黄红艳缴纳的新增注册资本537.00万元（货币出资），股东黄拥军缴纳的新增注册资本113.00万元（货币出资）、股东孙杰缴纳的新增注册资本150.00万元（货币出资）。
日，有限公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为461的企业法人营业执照。名称：宜昌金海彩印有限责任公司，住所：宜昌经济开发区北海路8号，注册资本：1,000.00万元，实收资本：1,000.00万元，法定代表人：黄拥军，公司类型：有限责任公司，营业期限：日至日，经营范围为：出版物印刷、包装装潢印刷品印刷（有效期至日）；纸箱加工；纸张、印刷器材销售。
本次变更后，公司股东及持股情况如下：
认缴出资金额
实缴出资金额
货币、实物
（四）有限公司第三次增加注册资本、第二次股权转让
日，有限公司做出股东会决议，同意增加注册资本2,500.00
万元，其中黄红艳增加出资2,000.00万元，出资方式为债权转股权；黄拥军增加出资500.00万元，出资方式为债权转股权，同日，公司三位股东签署了债权转增股权协议书。
日，湖北大地资产评估有限公司出具鄂大地评报字[2014]第30号《宜昌金海彩印有限责任公司评估报告》，评估范围及对象为宜昌金海彩印有限责任公司股东黄红艳和黄拥军的债权，评估基准日为日，确认截至评估基准日，委托评估债权价值为32,861,390.28元，其中黄红艳对公司的债权总额为27,716,390.28元，黄拥军对公司的债权总额为5,145,000.00元。黄红艳将其中对公司的2,000.00万元债权转为股权，转增价格为1元/注册资本；黄拥军将其中对公司的500.00万元债权转为股权，转增价格为1元/注册资本。
日，湖北大地会计师事务有限公司出具鄂大地会师验报字[2014]第38号《验资报告》，验证截至日，有限公司已收到股东黄红艳、黄拥军缴纳的新增注册资本合计人民币2,500.00万元，出资方式为债权转股权，其中黄红艳债权转股权出资2,000.00万元，转增基准日为日；黄拥军债权转股权出资500.00万元，转增基准日为日。变更后公司的注册资本为人民币3,500万元。
日，有限公司做出股东会决议，同意新增自然人孙义明为公司股东，现任股东黄红艳将其所持公司28.57%的股权1,000万元（货币）转让给孙义明，同日，股权转让双方签订了《股权转让协议》。股份转让后，股东孙义明持有公司28.57%的股份。
日，有限公司取得了宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为461的企业法人营业执照。名称：宜昌金海彩印有限责任公司，住所：宜昌经济开发区北海路8号，注册资本：3,500.00万元，实收资本：3,500.00万元，法定代表人：黄拥军，公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股），营业期限：日至日，经营范围为：出版物印刷、包装装潢印刷品印刷（有效期至日）；纸箱加工；纸张、印刷器材销售。
本次变更后，有限公司的股东及出资情况如下：
认缴出资金额
实缴出资金额
货币、债权
货币、实物、债权
（五）有限公司第四次增加注册资本及变更经营范围
日，有限公司做出股东会决议，同意通过吸收新股东的形式增加公司注册资本1,219.95万元，本次增资完成后，公司的注册资本由3,500万元变更为4,719.95万元。股东会同意增加的注册资本1,219.95万元由以下人员认缴出资：
认缴出资金额
实缴出资金额
宜昌市高新区金泽海企业策划咨询服务部
（有限合伙）
日，宜昌中信联合会计师事务所出具中信会所验字[2015]第005号《验资报告》，验证截至日，有限公司已收到股东宜昌市高新区金泽海企业策划咨询服务部（有限合伙）、邵建玉、郑诗玉、陈华伟、杜远庆、屈万新、熊满萍、李晓、孙正菊、田维春、王锦华、夏英德、孙红丽、袁本喜、闫爱华、田小丽、杨元利、李金平、潘甜甜、丁洁、郭启嘉、纪宗国、姜芹、姜伟、林志强、袁兵、姜俊、刘颖玲、张春萍、杨红艳、杨燕、谢祖红、
李小星、卞光琳、李烨、赵彦、蔡强、陈军、陈汉清、黄军蓉、邓敏、郑祥艳、郭峰、赵芳、肖俐丽等45名股东缴纳的新增资本合计人民币2,068.54万元，出资方式为货币，其中实收资本为1,219.95万元，转增资本公积-资本溢价为848.59万元，出资方式为货币出资，本次增资完成后金海有限的注册资本为人民币4,719.95万元，实收资本为人民币4,719.95万元。
日，有限公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为461(1-1)的企业法人营业执照。名称：宜昌金海彩印有限责任公司，住所：宜昌经济开发区北海路8号，注册资本：4,719.95万元，法定代表人：黄拥军，公司类型：有限责任公司，营业期限：日至日，经营范围为：出版物印刷、包装装潢印刷品印刷（有效期至日）；纸箱加工；纸张、印刷器材销售。
日，有限公司向宜昌市工商局提出申请，将公司经营范围中的包装装潢印刷品印刷的经营有效期延长至长期。
日，有限公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为461的企业法人营业执照。名称：宜昌金海彩印有限责任公司，住所：宜昌经济开发区北海路8号，注册资本：4,719.95万元，法定代表人：黄拥军，公司类型：有限责任公司，营业期限：日至日，经营范围为：出版物印刷、包装装潢印刷品印刷；纸箱加工；纸张、印刷器材销售。
本次变更后，有限公司的股东及出资情况如下：
认缴出资金额
实缴出资金额
出资比例（%）
宜昌市高新区金泽海企业策划
咨询服务部（有限合伙）
（六）有限公司整体变更为股份公司
日，有限公司召开股东会，同意参照《公司法》按照公司法规定以发起设立方式将有限公司依法整体变更为股份有限公司。
日，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）出具瑞华审字[5号《审计报告》，确认截至日公司账面净资产为57,660,175.99元。
日，北京京都中新资产评估有限公司出具京都中新评报字（2015）第0060号《宜昌金海彩印有限责任公司拟进行股份制改制所涉及的公司账面净资产项目资产评估报告》，确认截至日公司经评估的净资产为5,984.65万元。
日，有限公司全体股东共49人作为发起人，签署了《发起人协议》，约定发起设立股份公司。同意有限公司以日经审计的净资产折股4,719.95万股，每股1.00元，股本为4,719.95万元。各股东以各自所持有限公司的股权比例作为在股份公司的持股比例。
日，公司召开创立大会，审议通过有限公司整体变更为股份有限公司及相关议案，同意以经瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）审计并出具的截至日公司账面净资产值为基础，以不高于经北京京都中新资产评估有限公司出具的京都中新评报字（2015）第0060号《宜昌金海彩印有限责任公司拟进行股份制改制所涉及的公司净资产价值资产评估报告》确定的评估值且不高于《审计报告》中确定的审计值的净资产折合成股份有限公司股本，整体变更为股份公司。
日，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）出具瑞华验字[6号《验资报告》，验证截至日公司全体股东已
将经审计的净资产折合为公司股本4,719.95万股，每股面值1.00元，其余净资产进入资本公积。
日，公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为461的企业法人营业执照，名称：宜昌金海科技股份有限公司，住所：宜昌经济开发区北海路8号，注册资本：4,719.95万元，法定代表人：孙义明，公司类型：股份有限公司，营业期限：日至日，经营范围为：防伪技术研发；平面设计；动漫设计及研发；电子产品外观设计及研发；烟包装加工；纸箱制造、销售；出版物印刷、包装装潢印刷品印刷；纸张、印刷器材销售。
股份有限公司成立时的股东及持股情况如下：
持股比例（%）
宜昌市高新区金泽海企业策划
咨询服务部（有限合伙）
日，公司取得宜昌市工商行政管理局颁发的注册号为461的企业法人营业执照，营业期限修改为：长期，经营范围修改为：防伪技术研发；平面设计；动漫设计及研发；电子产品外观设计及研发；烟包装加工；纸箱制造、销售；危险化学品包装物生产、销售（凭有效许可证经营）；
出版物印刷、包装装潢印刷品印刷；纸张、印刷器材销售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。
六、董事、监事和高级管理人员情况
（一）董事基本情况
孙义明先生，董事长，具体情况详见上文“四、公司控股股东、实际控制人及主要股东情况”之“（一）控股股东及实际控制人基本情况”之“2、控股股东和实际控制人的基本情况”。
黄红艳女士，公司董事，具体情况详见上文“四、公司控股股东、实际控制人及主要股东情况”之“（一）控股股东及实际控制人基本情况”之“2、控股股东和实际控制人的基本情况”。
黄拥军先生，公司董事兼副总经理，1969年6月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于长阳土家族自治县第三高级中学，高中学历。1988年7月至1995年5月，就职于长阳土家族自治县林业局，任职员；1996年5月至1998年8月，就职于长阳新华印刷厂销售科，任业务员；1998年8月至2000年6月，就职于长阳清江彩印有限责任公司，任生产厂长，2000年6月至2002年12月，就职于宜昌金丰印务有限公司，任生产经理，2002年12月加入金海彩印至今，任执行董事。日，经股份公司创立大会会议选举为公司董事，并经公司第一届董事会第一次会议聘任为副总经理，任期三年。除投资本公司外，黄拥军先生不存在投资其他企业的情况。
屈万新先生，公司董事，1973年11月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于湖北省经济管理干部学院，大专学历。1993年3月至1997年12月，就职于宜昌县工贸联营包装总厂，1993年3月至1995年12月，任设备科维修电工、技术员；1996年1月至1997年12月，任供销科业务员；1997年1月至2009年3月，就职于宜昌康得利包装有限责任公司，1997年1月至2005年10月，任销售科业务员，2005年11月至2009年3月，任销售科科长；2009年3月至2010年3月，就职于宜都清江纸业有限公司，任销售经理；2010年3月加入金海彩印至今，从事管理工作。日，经股份公司创立大会会议选举为公司董事，并经公司第一届董事会第一次会议聘任为总经理，任期三年。除投资本公司外，屈万新先生不存在投资其他企业的情况。
杜远庆先生，公司董事兼营销总监，1975年1月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于湖北大学，大专学历。1996年8月至1999年10月，就职于三峡卷烟厂，任职员；1999年11月至2006年8月，就职于宜昌万事达工贸有限公司，任经理；2006年8月至2013年8月，就职于宜昌兴联包装有限公司，任经理；2013年8月加入金海彩印至今，任销售副总经理。日，经股份公司创立大会会议选举为公司董事，并经公司第一届董事会第一次会议聘任为营销总监，任期三年。除投资本公司外，杜远庆先生不存在投资其他企业的情况。
（二）监事基本情况
王春娜女士，公司监事会主席，1978年9月出生，中国籍，无境外永久居住，毕业于湖北省宜昌市财贸学校，中专学历。1997年7月至1998年12月，就职于当阳市建设银行，任职员；1999年1月至2004年5月，就职于宜昌市亚龙印业有限公司，任质检组组长；2004年6月加入金海彩印至今，历任库管员、财务材料会计。日，经股份公司创立大会会议选举为公司监事，并经公司第一届监事会第一次会议选举为监事会主席，任期三年。
田治国先生，公司监事，1977年9月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于长阳土家族自治县民族高中，高中学历。日至日，在长阳土家族自治县从事个体工作，至日，就职于宜昌金丰印务有限责任公司，任销售员。2003年加入金海彩印至今，任销售经理。日，经股份公司创立大会会议选举为公司监事，任期三年。
魏巧玲女士，公司监事，日出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于武汉科技大学外语外事职业学院，大专学历。2006年8月至2010年8月，就职于长江证券武汉珞瑜路证券营业部，任客户经理；2010年10月加入金海彩印至今，任行政办公室副主任。日，经职工代表大会选举为职工监事，与股份公司创立大会选举的股东代表监事组成第一届监事会，任期三年。
（三）高级管理人员基本情况
屈万新先生，总经理，全面主持公司经营管理事宜，具体情况详见上文“五、董事、监事和高级管理人员情况”之“（一）董事基本情况”。
黄拥军先生，副总经理，主管公司采购与仓储事宜，具体情况详见上文“五、董事、监事和高级管理人员情况”之“（一）董事基本情况”。
杜远庆先生，营销总监，主管公司营销管理事宜，具体情况详见上文“五、董事、监事和高级管理人员情况”之“（一）董事基本情况”。
夏英德先生，公司生产总监，1970年2月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于湖南大学，大专学历。1996年6月至2012年10月，就职于湖北金三峡印务有限公司，1996年6月至2001年3月，任HDB机长，2001年3月至2008年6月，任生产领班、印刷车间经理，2008年6月至2012年10月，任品管部经理；2012年10月至2014年9月，就职于山东综艺包装有限公司，任生产副总；2014年9月加入金海彩印至今，任生产总监。日，经公司第一届董事会第一次会议聘任为生产总监，任期三年。
陈华伟先生，公司财务负责人兼董事会秘书，日出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于中国地质大学，本科学历。1995年9月至2009年5月，就职于宜昌市房地产开发公司通达商场，任财务经理。2009年5月至2014年12月，就职于宜昌永邦置业有限责任公司，任财务经理。2015年2月加入金海彩印至今，任财务负责人。日，经公司第一届董事会第一次会议聘任为财务负责人兼董事会秘书，任期三年。
七、报告期主要会计数据和财务指标简表
103,921,714.69
92,135,259.12
68,456,843.88
股东权益合计
57,660,175.99
36,500,153.23
8,885,673.94
每股净资产
资产负债率(%)
流动比率（倍）
速动比率（倍）
23,179,829.52
70,554,900.04
65,660,840.54
-799,077.24
2,614,479.29
-488,637.73
扣除非经常性损益后的净利
-806,577.24
2,583,224.06
-244,042.98
毛利率（%）
净资产收益率（%）
扣除非经常性损益后净资产
收益率（%）
基本每股收益（元/股）
稀释每股收益（元/股）
应收账款周转率（次）
存货周转率（次）
经营活动产生的现金流量净
-7,624,322.32
11,347,010.14
7,834,505.26
每股经营活动产生的现金流
量净额（元/股）
注：计算上述指标时，报告期内的每股净资产数据以当期期末股本数据进行计算，公司2015年5月整体变更为股份公司，故报告期内的基本每股收益、稀释每股收益、每股经营活动产生的现金流量净额均以实收资本4,719.95万元代替注册资本模拟计算。
1、毛利率按照“（当期营业收入-当期营业成本）/当期营业收入”计算；
2、净资产收益率按照“当期净利润/加权平均净资产”计算；
3、扣除非经常性损益后的净资产收益率按照“当期扣除非经常性损益后的净利润/加权平均净资产”计算。
4、应收账款周转率按照“当期营业收入/((期初应收账款余额+期末应收账款余额)/2)”计算；
5、存货周转率按照“当期营业成本/((期初存货余额+期末存货余额)/2)”计算。
6、每股净资产按照“期末净资产/期末实收资本”计算；
7、归属于母公司的每股净资产按照“归属于母公司的期末净资产/期末实收资本”计算；
8、资产负债率按照“期末负债/期末总资产”计算；
9、流动比率按照“期末流动资产/期末流动负债”计算；
10、速动比率按“（期末流动资产-期末存货-期末预付账款）/期末流动负债”计算。
八、与本次挂牌有关的机构
（一）主办券商：中信建投证券股份有限公司
法定代表人：王常青
注册地址：北京市朝阳区安立路66号4号楼
办公地址：北京市东城区朝内大街188号
联系电话：（010）
传真：（010）
项目负责人：包红星
项目组成员：邬旭东、韩东哲、高彦博、邓彦波
（二）律师事务所：北京市炜衡律师事务所
负责人：王冰
联系地址：北京市海淀区北四环西路66号中国技术交易大厦A座16层
联系电话：（010）
传真：（010）
经办律师：孙晓琳、武涛
（三）会计师事务所：瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）
负责人：杨剑涛
联系地址：北京市海淀区西四环中路16号院2号楼4层
联系电话：（010）
传真：（46
经办注册会计师：李泽浩、汪新民
（四）资产评估机构：北京京都中新资产评估有限公司
法定代表人：蒋建英
联系地址：北京市朝阳区建国门外大街22号赛特广场十层
联系电话：（010）
传真：（010）
经办注册资产评估师：李巨林、刘新华
（五）证券登记结算机构：中国证券登记结算有限责任公司北京分公司
法定代表人：王彦龙
联系地址：北京市西城区金融大街26号金阳大厦5层
联系电话：010-
传真：010-
（六）证券交易所：全国中小企业股份转让系统有限责任公司
法定代表人：杨晓嘉
住所：北京市西城区金融大街丁26号
联系电话：010-
传真：010-
第二节 公司业务
一、主要业务及主要产品与服务
（一）主营业务情况
公司经营范围：防伪技术研发；平面设计；动漫设计及研发；电子产品外观设计及研发；烟包装加工；纸箱制造、销售；危险化学品包装物生产、销售（凭有效许可证经营）；出版物印刷、包装装潢印刷品印刷（凭有效许可证经营）；纸张、印刷器材销售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。
公司主营业务为快速消费品的包装印刷设计、生产与销售，并为客户提供包装一体化服务。
经过长期以来的发展，公司已成为湖北枝江酒业股份有限公司、武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司、安徽金种子酒业股份有限公司、华泽集团（湖南湘窖酒业有限公司、广东德庆无比养生酒业有限公司）、安徽双轮酒业有限责任公司、湖北襄樊忠义酒业有限公司、安琪酵母股份有限公司、上海均瑶(集团)有限公司、白象食品股份有限公司湖南分公司等知名企业的优秀供应商。
（二）主要产品及服务
公司主要产品为各种酒类包装盒、食品饮料包装盒等精美包装纸盒和包装纸箱。精美包装纸盒是一种应用广泛的包装形式，既有储存功能，又有美化包装功能。包装纸箱主要是一种运输包装，用于包装物在运输中的储存和保护。公司产品广泛应用于酿酒、食品饮料等相关行业。客户可以通过自身生产经营过程中包装产品实际需求，委托本公司提供包装一体化服务。
1、包装纸盒
公司包装纸盒主要是酒、食品饮料等快速消费品的精包装，主要由小盒面纸、面板、亚克力，盒盖面纸，盒盖面板，底座面纸，底座面板、特种纸等材料组成。
各种盒形在工艺尺寸、外观设计方面各有不同，并通过UV印刷、普通印刷、丝网印刷、印后覆膜、烫金、裱卡、深压纹、凹凸、V槽等特殊工艺制作，在包装
盒表面贴合仿金属牌、塑牌或特定装饰品，最终形成精美的包装盒。
纸质包装盒便于加工，可回收再利用，且具有一定抗撞击缓冲作用，公司精选优质、环保材料，为客户产品提供精美的包装产品，提高客户的产品市场竞争力。
下图为公司包装纸盒部分产品的列示：
黄鹤楼兼香8年原浆
黔北春顺瑞?精品
包河窖龄20年
食品饮料系列
华美吉祥献礼月饼
2、包装纸箱
公司包装纸箱分为普箱和彩箱，用于各种酒类、饮料、蔬菜、水果、茶叶、陶瓷、家俱、机械零部件等产品的外包装，一般由牛卡、涂布、箱板面纸、高强瓦楞原纸、特种纸等材料组成。包装纸箱的箱形在工艺尺寸、外观设计方面各有不同，分别经过预印、拉瓦、水印、贴面、模切、钉粘箱等工艺制作而成。
公司拥有国内先进的瓦楞纸板生产线，1秒换单，不同楞型互换时间短，较大幅度地提高了工作效率。公司还拥有先进的四色、五色水性开槽模切印刷一体机，该设备具有印刷效果佳、速度快、成本低的特点。
下图为公司包装纸箱部分产品的列示：
黄鹤楼12年原浆外箱（水印
海之春冰岛印象外箱（水印
陶瓷类包装
芜湖椒外箱（预印类）
重庆啤酒清爽外箱（胶印类）
利乐草莓味乳酸饮料纸箱
饮料类包装
（胶印类）
机械产品类
迅达灶箱（胶印
二、组织结构及主要运营流程
（一）组织结构
董事会秘书
财务负责人
（二）主要运营流程
公司以各种酒类包装盒、食品饮料包装盒等精美包装纸盒和包装纸箱等包装产品为依托，根据客户需求为客户提供包装产品设计、包装方案优化、第三方采购与包装产品物流配送、供应商库存管理以及辅助包装作业等包装一体化服务。
客户可以通过自身生产经营过程中包装产品实际需求，委托本公司提供部分或完整的包装一体化服务。
产品制造商
产品及服务需求
以降低成本为原则
包装产品设计与包装方案优化
的专业包装产品设
计及包装方案优化
一站式包装采购，
自产包装产品
第三方采购产品
降低了采购成本
高效的供应链管理
系统降低管理成本
供应商库存管理及辅助包装作业服务
提供包装一体化服务
产品制造商
公司完全按照客户的订单来展开生产。公司通过广告宣传、走访企业等渠道获得市场信息，进而跟踪并了解客户需求，经过公司内部洽谈报价审核后与客户签订合同，同时，公司设计制作彩稿并制版打样，客户确认同意后，安排采购、生产并发货，最后根据合同内容经客户验收后确认收入。
公司的简要运营流程图如下：
设计彩稿、
获取市场信息信息
重新设计、
安排采购、生产
三、与业务相关的资源情况
（一）主要产品与服务所使用的主要技术
公司主要产品为各种酒类包装盒、食品饮料包装盒等精美包装纸盒和包装纸
箱，其技术含量主要体现在生产自动化工艺水平和外表面设计印刷技术。
本公司的生产自动化工艺水平主要体现在设备方面。公司生产设备先进，拥有进口、国产印刷机械一百多台（套），包括日本网屏CTP出版系统、德国罗兰UV6＋1、全开日本小森UV四色、对开UV四色、UV双色等胶印机以及完整的全自动印后加工机群。包装纸箱业务方面，报告期内公司又增添了一条高档带预印瓦楞纸板、纸箱生产线。
在设计和印刷技术方面，公司设立了独立的设计工作室，拥有印前策划、设计和新产品开发的专业团队。公司根据其业务发展需求，不断地进行工艺改进和新品研发，在包装领域关键工艺和关键技术方面，引进和培养了一批专业型人才。
公司设计团队不断追求创新，通过研发带动公司发展。
在相关产品和服务中使用的主要技术情况如下：
酒盒各个侧壁之间设横竖向“V”形槽，端头侧
壁灰卡通过“V”形槽与连接灰卡连接，各侧壁
之间连接组成纸盒侧壁，底部灰卡成三角形，
组合成整体，同过这种结构，使强度较低的灰
卡能够代替纸板用于酒盒制作，降低制作成本。
对包装物上下两面同时进行打孔，位置比分开
合体多面成孔
打孔更准确，减少制作步骤，节约劳动力，提
高生产效率。
环保覆膜系统
胶、膜绕过多个过渡棍和上胶装置，经过胶烘
干系统，然后和印刷件一起。
通过采用气缸和压头的结构，可以利用气缸的
压力对盒子进行加工，依靠压头和承块对盒面
进行压实。同时用机械代替了人力，减免了生
盒体成型技术
产加工中需要的劳动力，节约了生产加工成本,
采用机械式换向阀替代了电磁换向阀，进一步
加快了气缸的反应时间，便于操作人员的操作，
提高加工效率。
在产品需清废的位置，对刀版进行改造，装上
灰板模切自动
特定的冲孔，在模切时将其废边清理，提高生
产效率，减少人工。
包括精确定位装置和快速送料装置，快速送料
装置包括快速X、Y向驱动装置，快速X、Y向
驱动装置上设有快速定位小车，快速定位小车
上设有快速升降真空吸盘；精确定位装置包括
精确X、Y向驱动装置，X、Y向驱动装置上设
有精确定位小车，精确定位小车上设有精确升
输送机械手系
降真空吸盘；由快速升降真空吸盘吸取芯材后
传递给精确升降真空吸盘，并由精确升降真空
吸盘将芯材输送至皮带上的面材上。本发明通
过采用上述的结构，将快速送料装置和精确定
位装置的组合，将面材与精确装裱在一起。降
低了工人的劳动强度，大幅提高了生产效率，
提高了装裱精度，克服了现有企业用工不足的
问题。且兼顾了质量和效率。
将模切下来的边料，通过纸张粉碎装置粉碎成
纸张粉碎系统
小纸花，输送到纸花库，节省人力。
（二）无形资产情况
1、无形资产使用情况
报告期内公司在账面反映的无形资产全部为非专利技术和ERP系统，具体明细如下：
非专利技术
211,872.39
181,857.13
190,000.00
177,333.33
401,872.39
359,190.46
2、知识产权和非专利技术
截至本公开转让说明书签署之日，公司拥有3项外观设计专利，4项实用新型专利，另有已被授予专利权通知书的实用新型专利3项。
（1）外观设计专利
包装盒（绵雅黄鹤楼）
包装盒（枝江红）
包装盒（精品黄鹤楼）
（2）实用新型
印前纸张转存储系统
盒体多面成孔装置
盒体成型装置
（3）已获授予实用新型专利权通知书
印刷品装裱生产线
已授予专利权通知书
环保覆膜系统
已授予专利权通知书
输送机械手装置
已授予专利权通知书
（三）业务许可与公司资质
1、业务许可情况
出版物印刷、包
印刷经营许
湖北省新闻
装装潢印刷、其
出版广电局
他印刷品印刷
出版物印刷、包
印刷经营许
湖北省新闻
鄂新出印证
装装潢印刷、其
他印刷品印刷
商品条码印
中国物品编
商品条码印刷资
物编印证第
刷资格证书
商品条码印
中国物品编
商品条码印刷资
物编印证第
刷资格证书
北京蓝颖洲
建设项目环
酒类包装生产项
境影响报告
环境科技咨
询有限公司
2、公司获得资质与荣誉情况
国际标准认证证书
北京世标认证中心有限公司
J13Q21987ROS
最佳供应商
河南豫缘春酒业有限公司
优秀供应商
湖北古隆中演义酒业有限公司
（四）特许经营权情况
截至本公开转让说明书签署日，公司未取得任何特许经营权。
（五）公司主要固定资产情况
截至日，公司固定资产情况如下：
固定资产类别
42,106,452.66
11,015,294.74
31,091,157.92
498,165.33
102,885.44
395,279.89
1,873,205.22
799,756.25
1,073,448.97
44,477,823.21
11,917,936.43
32,559,886.78
公司各项主要固定资产处于良好状态，基本可以满足公司目前生产经营活动需要。
（六）公司人员结构以及核心技术人员情况
1、员工结构
截至日，公司共有员工489人，构成情况如下：
（1）按照专业结构分类
行政管理人员
研发技术人员
（2）按照学历结构分类
中专及高中
（3）按照年龄结构分类
2、核心技术人员情况
加入公司时间
持股比例（%）
2014年09月
工艺部经理
2008年09月
2010年05月
2003年11月
夏英德先生，生产总监，具体情况详见“第一节公司概况”之“六、董事、监事和高级管理人员情况”之“（三）高级管理人员基本情况”。
孟晨先生，1986年4月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于上海大学管理学院，本科学历。2005年3月至2006年1月，就职于宜昌天阳食品厂，任包装组长兼团委书记；2006年3月至2007年6月，就职于江阴市长山拉绒厂，任拉绒机班长；2007年6月至2008年8月，就职于明美集团上海贯裕能源科技有限公司，先后任职车间组长、班长；2008年9月加入金海彩印至今，任工艺部经理。孟晨先生参与了公司《生产管理系统开发》项目的研发。
田硕先生，1983年10月出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于长阳土家族自治县职业教育中心，中专学历。2001年9月至2003年8月，就职于香港鸿升彩印塘厦分公司，任美工，2003年8月至2005年6月，就职于东莞市顶益包装制品有限公司，任设计师，2005年6月至2007年3月就职于福建泉州丞彦丝印有限公司，任设计师；2007年3月至2010年5月，就职于东莞市丞彦包装制品有限公司，任设计师；2010年5月加入金海彩印至今，任设计师。田硕先生参与了公司《纸盒多面成型的研究与应用》项目的研发。
邓小勇先生，1977年出生，中国籍，无境外永久居住权，毕业于长阳枝柘坪中学，初中学历。1993年6月至2003年10月，就职于湖北长阳良宏木业有限责任公司，任机修工，2003年11月加入金海彩印至今，任机修工。邓小勇先生参与了公司《纸盒多面成型的研究与应用》项目的研发。
公司核心技术团队近两年稳定，未发生重大变化。
四、销售及采购情况
（一）报告期内公司主要产品与服务收入情况
主营业务收入
23,179,829.52
70,551,346.19
65,660,840.54
20,264,170.09
57,642,302.01
55,548,846.74
2,668,532.10
12,523,796.59
9,817,627.45
247,127.32
385,247.59
294,366.35
其他业务收入
营业收入合计
23,179,829.52
70,554,900.04
65,660,840.54
（二）产品主要消费群体及最近两年前五大客户情况
1、主要客户群体及各类产品终端用户
公司的产品主要分为包装纸盒和包装纸箱两大类，包装纸盒主要为各类中高端酒盒、食品饮料盒、礼品盒等，纸箱主要为各种食品饮料的外箱，公司产品主要应用于酿酒、食品饮料等行业。公司产品的终端用户主要分为两大类：一类是大中型酒业公司（集团），主要包括湖北枝江酒业股份有限公司、武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司、安徽金种子酒业股份有限公司、华泽集团（湖南湘窖酒业有限公司、广东德庆无比养生酒业有限公司）、安徽双轮酒业有限责任公司、湖北襄樊忠义酒业有限公司等；另一类是大中型快速消费品公司，主要包括安琪酵母股份有限公司、上海均瑶(集团)有限公司、白象食品股份有限公司湖南分公司等。
受我国传统文化与消费习惯的影响，国内酿酒业一直保持长期稳定的发展。
虽然近年一些高端白酒品牌的消费量随行业周期的影响而出现了波动，但是许多的中端白酒品牌的消费量反而得到了快速的增长，公司生产的酒盒包装产品也得到了快速发展。此外，随着人们消费水平的提升，其对食品饮料类快速消费品的需求也是逐年增长，公司该类包装产品的销售也得到了积极的促进。
2、报告期内前五大客户销售情况
公司月、2014年、2013年前五大客户合计销售额占当期销售总额比例分别为74.45%、76.96%、88.08%。
月前五大客户的销售金额及占比
主要客户名称
占销售总额的比例（%）
武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司
9,054,663.23
湖北枝江酒业股份有限公司
3,960,458.19
安徽金种子酒业股份有限公司
2,108,916.27
湖南湘窖酒业有限公司
1,206,812.74
湖北金三峡印务有限公司
927,171.56
17,258,021.99
2014年前五大客户的销售金额及占比
主要客户名称
占销售总额的比例（%）
武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司
30,321,659.42
湖北枝江酒业股份有限公司
11,880,495.95
安徽金种子酒业股份有限公司
5,427,702.28
湖北襄樊忠义酒业有限公司
3,122,330.92
上海均瑶(集团)有限公司
3,543,811.66
54,296,000.23
2013年前五大客户的销售金额及占比
主要客户名称
占销售总额的比例（%）
武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司
29,824,981.86
湖北枝江酒业股份有限公司
12,944,098.97
贵州金沙窖酒酒业有限公司
5,896,909.03
湖北襄樊忠义酒业有限公司
5,697,281.09
安琪酵母股份有限公司
3,473,092.16
57,836,363.11
公司近两年不存在向单一客户销售比例超过销售收入总额50%或严重依赖少数客户的情况。月、2014年、2013年公司对武汉天龙黄鹤楼酒业有限公司的销售收入占销售总额的比例分别为39.06%、42.98%、45.42%，占比相对较高，但是整体来看，呈现逐年下降的趋势。月、2014年、2013年公司前五名客户销售收入占销售总额的比例分别为74.45%、76.96%、88.08%，报告期内公司对前五名客户销售收入占营业收入的比重较大，呈现逐年下降的趋
势，并且报告期内公司前五大客户发生了一定程度的变化，上述情况说明随着公司的发展，公司在不断地增加新的客户，不存在对特定用户的高度依赖。
（三）报告期内公司主要原材料与能源供应情况
1、公司主要原材料、辅料与能源供应情况
公司生产所需原材料主要为各类原纸和纸板，辅料为胶水、膜、油墨等。以上原材料均为市场化产品，市场供应充足。公司已与供应商建立了长期稳定的业务合作关系，供货渠道可靠、货源充足，原材料不存在技术垄断或贸易风险。
此外，公司在生产过程中主要消耗的能源是电力，基本上从当地供电网络接入，由于公司用电量不大，完全能保证生产。
2、报告期内主要原材料前五名供应商采购情况
月、2014年、2013年前五大供应商采购额合计占公司采购总额比例分别为85.89%、69.00%、59.25%。
月前五大供应商的采购金额及占比
主要供应商名称
占采购总额的比例（%）
宜昌市金捷包装材料有限公司
12,257,595.15
宜昌兴联包装有限公司
1,868,198.41
湖北龙马全息科技股份有限公司
961,081.50
武汉冬能包装材料有限公司
821,338.00
深圳市特利实业发展有限公司
389,606.91
16,297,819.97
2014年前五大供应商的采购金额及占比
主要供应商名称
占采购总额的比例（%）
宜昌市金捷包装材料有限公司
20,770,107.94
宜昌兴联包装有限公司
12,257,621.14
武汉市鑫汉糖纸业销售有限公司
3,495,815.14
深[市同庆环保材料有限公司
1,135,815.00
湖北双元科技有限公司
784,357.99
38,443,717.21
2013年前五大供应商的采购金额及占比
主要供应商名称
占采购总额的比例（%）
宜昌市金捷包装材料有限公司
21,669,380.25
宜昌康得利包装有限责任公司
4,819,732.85
宜昌兴联包装有限公司
3,029,472.53
深[市同庆环保材料有限公司
1,465,875.00
武汉市安琪包装工贸有限公司
1,382,639.14
32,367,099.77
由于公司采购的主要原材料中较多的是各类原纸、纸板等，所以公司对这几种原材料的采购总金额占比较大。原纸和纸板等原材料的市场供应充足，市场价格透明。对于纸张的采购，考虑到就近原则，公司一般在当地及周边区域的纸制品生产企业中选择比较优秀的供应商，建立长期稳定的合作关系，公司近两年的原纸供应商比较稳定。公司不存在严重依赖少数供货商的情况。
（四）报告期内重大业务合同履行情况
报告期内，公司重大业务合同均正常履行，并且不存在纠纷情况。报告期内公司重大合同履行情况如下：
1、销售合同
合同有效期
湖北金三峡印
框架协议，期间内按
务有限公司
实际订单数量结算
湖南湘窖酒业
框架协议，期间内按
外箱、内盒
客户每月实际使用
安徽包河酒业
1,192,290.00
安琪酵母股份
框架协议，期间内按
实际订单数量结算
框架协议，期间内按
湖南湘窖酒业
内盒、瓶标
客户每月实际使用
湖北华美食品
框架协议，期间内按
实际订单数量结算
枝江谦泰吉物
框架协议，期间内按
资贸易有限责
实际订单数量结算
安徽金种子酒
酒盒、手提
框架协议，期间内按
业股份有限公
实际订单数量结算
上海均瑶（集
框架协议，期间内按
团）有限公司
实际订单数量结算
武汉天龙黄鹤
楼酒业有限公
28,125,000.00
安琪酵母股份
框架协议，期间内按
实际订单数量结算
湖北华美食品
框架协议，期间内按
实际订单数量结算
安徽金种子酒
框架协议，期间内按
业股份有限公
实际订单数量结算
枝江谦泰吉物
框架协议，期间内按
资贸易有限责
实际订单数量结算
武汉天龙黄鹤
楼酒业有限公
28,933,100.00
贵州金沙窖酒
23,850,000.00
酒业有限公司
安琪酵母股份
框架协议，期间内按
实际订单数量结算
合同主要内容
青岛明辉自动化工程有限公司
317,810.00
白板纸、金卡纸、
宜昌市金捷包装材料有限公司
405,394.00
深圳市特利实业发展有限公司
230,941.00
白板纸、双灰面
宜昌市金捷包装材料有限公司
177,600.00
板、金卡纸
宜昌丰元包装有限公司
172,000.00
白板纸、单灰面
宜昌市金捷包装材料有限公司
460,842.00
板、金卡纸
宜昌市金山纸品有限公司
181,920.00
深圳市同庆环保材料有限公司
352,000.00
湖北双元科技有限公司
282,191.00
深圳市同庆环保材料有限公司
307,750.00
深圳市特利实业发展有限公司
136,250.00
白板纸、金银卡、
宜昌市金捷包装材料有限公司
312,625.00
宜昌市金捷包装材料有限公司
白板纸、金银卡
372,510.00
宜昌市金捷包装材料有限公司
白板纸、金卡纸
619,500.00
东莞市三江五金制品有限公司
144,150.00
面积（平方米）
房屋租赁 宜昌宝源物贸
厂房面积：8440
宜昌经济技术开
用于产品的生
办公室面积：400
发区北海路宜昌
产、销售等项目
2021年12月
宝源物贸有限公
司厂房、办公楼
宜昌经济技术开
宜昌宝源物贸
发区北海路宜昌
不少于9800
用于货物保管
2016年12月
宝源物贸有限公
宜昌经济技术开
宜昌宝源物贸
发区北海路宜昌
不少于9000
用于货物保管
2013年12月
宝源物贸有限公
宜昌市伍家岗工
用于产品的生
工业厂房 宜昌兴联包装
业园区宜昌兴联
产和销售及相
日至2022年
包装有限公司的
关生产活动等
12月31日止
厂房及配套设备
宜昌市伍家岗工
宜昌兴联包装
业园区宜昌兴联
不少于14000
日至2022年
用于货物保管
包装有限公司仓
4、借款合同
金额（元）
宝源物贸以自有房产抵押担
中国农业银行城中支行
10,000,000.00
保；黄拥军、黄红艳、孙杰、
孙义明保证担保。
宝源物贸以自有房产抵押担
中国农业银行城中支行
7,000,000.00
保；黄拥军、黄红艳、孙杰、
孙义明保证担保。
以公司应收账款质押担保；
兴联包装保证担保；黄拥军、
远东国际租赁有限公司
1,970,116.69
黄红艳、孙杰、孙义明保证
以公司应收账款质押担保；
兴联包装保证担保；黄拥军、
远东国际租赁有限公司
1,887,970,82
黄红艳、孙杰、孙义明保证
18,970,116.69
5、担保合同
①本公司作为担保方
担保是否已经履
担保起始日
公司为孙义明经营承包宜昌
已于2014年12
兴联包装有限公司提供连带
月22解除担保
注：上述担保事项具体情况详见“第三节公司治理”之“五、同业竞争”及“六、报告期内资金占用及对外担保情况”。
②本公司作为被担保方
担保金额（元）担保起始日 担保到期日
远东国际租赁
宜昌宝源物贸有
2,490,000.00
有限公司融资
远东国际租赁
宜昌宝源物贸有
590,000.00
有限公司融资
远东国际租赁
宜昌宝源物贸有
350,000.00
有限公司融资
远东国际租赁
宜昌宝源物贸有
7,510,000.00
有限公司售后
远东国际租赁
宜昌宝源物贸有
1,060,000.00
有限公司融资
远东国际租赁
宜昌宝源物贸有
828,000.00
有限公司融资
宜昌兴联包装有
远东国际租赁
850,000.00
有限公司融资
宜昌宝源物贸有
中国农业银行
10,000,000.00
宜昌宝源物贸有
中国农业银行
7,000,000.00
远东国际租赁
宜昌兴联包装有
1,887,970.82
有限公司融资
远东国际租赁
宜昌兴联包装有
1,970,116.69
有限公司融资
34,536,087.51
五、商业模式
公司的商业模式可以概括为包装一体化服务，通过为客户提供包装产品设计、包装方案优化、第三方采购与包装产品物流配送、供应商库存管理以及辅助包装作业等包装一体化服务来生产销售包装纸盒和包装纸箱。具体如下图所示：
包装一体化
服务供应商
包装产品设计
包装方案优化
第三方采购
包装产品物流配送
供应商物流管理
辅助包装作业
（一）生产模式
公司作为一家专业的纸盒包装和纸箱包装的设计、制造和销售企业，通过企业 ERP系统，对供、产、销、财务四个环节进行全程管理和监控，公司从原料采购到产品出库全部在公司内部ERP系统中完成，具有独立完整的生产经营模式。
本公司生产环节完全按照客户的订单情况来展开，并进行生产调度、管理和控制，及时处理订单在执行过程中的相关问题，确保生产计划能够顺利完成。生产部门根据生产任务，组织、控制及协调生产过程中的各种具体活动和资源，以达到对成本的控制以及产品数量、质量环境和计划完成率等方面的考核；同时不断加强生产工艺，提高全员劳动生产率。
公司生产模式为自主生产及标准化生产的模式，具体流程为：销售部门确认客户订单后，工艺部门根据客户信息、客户分类建立工艺数据，输入公司电脑系
统，电脑系统会自动生成工程单，根据工程单生成采购单和派工单。采购部根据采购单实施原料采购、完成生产准备，生产部知悉派工单后，会安排生产任务，生产车间根据生产任务的要求，领取各种原材料进行生产，品管部进行首件确认、过程控制，生产完成后，由品管部门进行成品检验，最后贴上分类标签，办理入库手续。
具体生产流程如下：
生产部接单
核实材料储备
查询成品库存
确定交货时间
核实生产运行情况
领原样装版
领原样装版
领原样打样
校对签字生产
校对签字生产
校对签字生产
完工交接入库
完工交接入库
完工交接入库
生产资料归档
（二）研发模式
公司的工艺部承担公司的研发相关工作，主要职责包括：设计和开发全过程的组织、协调、实施工作，进行设计和开发的策划、确定设计和开发的组织和技术的接口、输入、输出、验证、评审，设计和开发的更改和确认等。
公司印前设备齐全，拥有四名高级资质设计师和工艺师，具有自主设计和研发新产品的能力。公司坚持自主创新为主的研发模式，注重研究主要客户的市场变化情况，积极对下游行业发展趋势进行跟踪，并根据市场的需求制定新产品的设计研发和工艺流程，以满足客户需求。公司研发模式如下图所示：
工艺、设计
沟通、分析、确定方案
完善、改进
排版、制作
制单、出版、打样；制作成品
分析、记录、应用
（三）销售模式
公司制造的产品为非标准产品，因此其销售模式为产品直销方式。由于纸盒和纸箱包装产品的特殊性，采用直接销售有效且经济，可以为酒类和食品饮料生产企业提供直接技术支持服务，并可以直接快速获得客户的意见反馈，以加强对市场动态的掌握。同时由于存在供应商资质认定制度，因此公司首先需要获得客户认定的合格供应商资质，然后由客户提出产品要求或公司为客户设计包装方案，公司根据客户订单制定生产工艺，组织生产并进行销售。
公司由营销部门负责产品的销售工作，公司不断加强营销队伍建设，打造高效营销团队。此外，公司十分注重现有客户维护，产品质量控制、服务创新、快速反馈等要求贯彻于公司营销的每个环节。对于公司的大客户，新产品开发属于本公司的增值服务，从设计到生产出成品的过程中，由工艺部门协助销售部门全程跟踪，并与客户进行无缝对接，使得现有客户业务量保持快速增长。
公司销售流程图如下所示：
预收合同定金
原稿资料、文件
设计制作、彩稿确认
直接制版、输出打样
客户确认签字准许生产
印刷（胶印、丝印、凹印）
按照合同结算全款
（四）采购模式
公司生产所需的原材料主要为原纸和辅料，原纸包含金银卡纸、工业纸板、白板纸、淋膜纸、特种纸等；辅料主要包含油墨、膜、胶水、泡沫、绸布等。公司设有采购部负责原材料的采购工作。采购部负责原材料信息收集、市场调研、采购订单下发、合同签订、到货时间的处理工作，协助仓库收货。对供货方的原材料质量和保证能力进行审核评价，不断更新完善合格原材料供应商资料数据，并对其综合能力进行定期审核。另外，公司由设备部负责大型机器设备的采购工作。
公司采购部积极开拓合格供应商，实现多点采购，重要原材料均选定两个以上的供应商，并与之建立长期稳定的合作关系，从而建立了稳定可靠的供应商网络；同时，以ISO执行原材料采购，从源头上控制原材料质量风险。
公司具体采购流程如下：
选择“合格供应商名册”
签订采购合同、新品种询价
排查库存情况
复核ERP系统的供应价格
供应商评定、质量评审
重新复核生产工程单
制作《采购单》
发现问题及时反馈给工艺部门
选择“合格供应商名册”
提交采购单，主管审核签字
ERP系统供应商报价录入
发送传真，通知供应商
跟踪采购进度，确保既定供货期的准确到达
货到通知质检检验合格后入库
质量信息的反馈
NG异常，下达停供通知
准许入库投入生产，跟踪税票，按合约准时付款
跟踪索赔、降价，协助质检部门落实处理结果
淘汰不良供应商
（五）盈利模式
公司主营业务收入来源于包装纸盒、包装纸箱等产品的销售。公司从事包装印刷行业多年，拥有能提供稳定、快速、大批量生产的设备实力，具有丰富印刷生产经验的生产技术团队，公司将包装印刷方案设计、包装印刷产品制造与质量控制相结合，形成统一的专业包装印刷服务系统，为客户提供高稳定性、大批量、多批次、高精度和环保性强的高端包装印刷产品与服务，并以此获得销售收入。
六、公司所处行业情况
根据中国证监会日发布的《上市公司行业分类指引》（2012年修订）规定，公司所属行业为“C23印刷和记录媒介复制业”。根据《国民经济行业分类和代码表》（GB/T），公司所属行业为“C2319包装装潢及其他印刷”。
（一）行业概况
1、行业监管体制、主要法律法规及政策
（1）行业主管部门及监管体制
公司所处的行业已经是一个市场化程度较高、行业集中度较低的行业，各企业面向市场自主经营，政府职能部门依法管理，不再以行政手段干预。政府主管部门是国家新闻出版总署，负责研究拟定整个包装印刷行业的规划、行业法规以及经济技术政策，组织制定行业规章、规范和技术标准，实施行业管理和监督。
中国印刷技术协会和中国包装联合会以及地方包装行业协会等自律性组织作为政府和企业间的桥梁和纽带，研究包装行业的发展问题，向政府及有关部门提出制定包装法规和政策的建议，促进商品包装改进；进行包装行业统计调查，收集、发布行业信息，参与制定、修改行业的产品标准并向全行业进行宣传；协助国家有关部门开展发放包装产品生产许可证及资格认证工作，搞好包装产品质量管理，维护会员合法权益，协调会员的关系等。目前，政府部门和行业协会对行业的管理仅限于宏观层面，企业业务管理和生产经营完全基于市场化方式。
（2）行业主要法律法规
包装印刷产业涵盖了包装产品的设计、生产、包装印刷，包装原辅材料供应，包装机械以及包装设计制造等多个生产领域，其产品参与到第一至第三产业货物流通的每个环节，该产业一直作为国民经济的重要产业来鼓励发展，特别是改革开放以来，中共中央、国务院有关部门多次出台鼓励发展和规范包装行业的政策，体现出我国政府对包装行业的高度重视。
1）行业主要法律法规
我国包装行业使用的法律法规主要涉及以下四个方面：（1）规范企业市场行为和产品质量的通用性法律法规；（2）有关包装产品的技术性国家强制标准；
（3）有关包装产品环保要求的法律法规；（4）规范包装产品进出口行为的法律法规。此外，由于包装行业产品广泛应用于酿酒、食品饮料、电子通讯、家电、医药等行业，故除了包装行业主管部门外，上述行业主管部门及安全生产、产品质量、环境保护、工商行政管理、海关、动植物检验检疫等部门亦对包装产品制订了相应的法规条款。我国正在对涉及安全与卫生等要求的食品和电器等产品及其包装产品实施市场准入制度，即“QS”（质量安全QualitySafety）认证和“CCC”（中国强制认证ChinaCompulsoryCertification）制度。本行业涉及到的主要法规如下：
监管及管理出版物、包装装潢印刷品和其他印刷品的
印刷经营活动。国家实行印刷经营许可证制度，未依
《印刷行业管理条例》
照此条例规定取得印刷经营许可证的任何单位和个
人不得从事包装印刷经营活动。
规定“幅宽在2米及以下并且车速为80米/分以下的
《产业结构调整指导目录》
白板纸、箱板纸及瓦楞纸生产线”为国家淘汰类产业。
对商品包装有详尽的规定：产品和包装物的设计，应
当考虑其在生命周期中对人类健康和环境的影响，有
《清洁生产促进法》
限选择无毒、无害、易于降解或者便于回收利用的方
对行业协会会员单位共同制定的自律性公约，对协会
《中国包装印刷行业公约》
会员具有约束力。
《循环经济法》
明确提出“单位和个人在设计产品包装物时，必须执
行产品包装标准，防止过度包装造成资源浪费和环境
污染，产品包装标志物由国务院标准化主管部门会同
有关部门制定”。
220多项包装行业国家标准，分为：包装标准化导则、
包装术语、包装尺寸、包装标志、运输包装件基本试
包装行业系列国家标准
验、包装技术、包装管理、包装材料、包装材料试验
方法、包装容器等十大类标准。
2）近期主要政策
本公司所处的包装印刷行业受到国家产业政策的支持，其中，印刷业已被我国《文化产业振兴规划》列为今后重点发展的九大文化产业之一。国务院有关部门多次出台鼓励发展和规范包装行业的政策，为包装印刷企业尤其是行业内综合实力领先的规模化企业提供了有利的支持，促进包装印刷行业由粗放式竞争向规模化竞争有序发展。
2011年4月，新闻出版总署公布了《印刷业“十二五”时期发展规划》，该《规划》明确指出：（1）在“十二五”期间，我国印刷业总产值增长速度与国民经济发展基本同步；（2）在“十二五”期间，我国印刷业总产值预计超过11,000亿元人民币，成为全球第二印刷大国，使我国成为世界印刷中心；（3）到“十二五”期末，产值超过50亿元的印刷企业有若干家，产值超过10亿元的印刷企业超过100家；（4）到“十二五”期末，基本建立绿色环保印刷体系，力争绿色印刷企业数量占到我国印刷企业总数的30%；（5）以数字印刷、数字化工作流程、CTP和数字化管理系统为重点，在全行业推广数字化技术，到“十二五”期末，数字印刷产值占我国印刷总产值的比重超过20%。
日，商务部、环境保护部、工信部联合发布的《企业绿色采购指南(试行)》，指导企业实施绿色采购，构建企业间绿色供应链，推进资源节约型、环境友好型社会建设，促进绿色流通和可持续发展。印刷行业推动绿色印刷工作至今已快五年，绿色节能的理念已经得到初步普及，绿色印刷体系也基本建成