完善银行卡刷卡手续费定价机制实现银行卡产业与实体经济“双赢”格局
日14：17&&&&&&&&
本报记者 张末冬&&&&&&&&来源：金融时报
　　9月6日，由国家发展改革委联合中国人民银行共同下发的《国家发展改革委 中国人民银行关于完善银行卡刷卡手续费定价机制的通知》开始实施，意味着银行卡刷卡手续费再一次作出全面调整。
　　初步测算，政策实施后，各类商户合计每年将减少刷卡手续费支出约74亿元，可进一步降低商户经营成本，有利于刺激消费。同时，《通知》还将引导银行卡经营机构提升经营管理水平和服务质量，增强竞争力，促进我国银行卡产业持续健康发展。
　　“三降低、两封顶、一放开”&
　　中国支付清算协会有关负责人向记者透露，“此次刷卡手续费调整以进一步降低商户经营成本、扩大消费为目的，对于银行卡刷卡手续费采取了’三降低、两封顶、一放开’的措施”。
　　“三降低”，指的是降低发卡行服务费费率水平，借记卡不超过0.35%，贷记卡不超过0.45%；降低网络服务费费率水平，不超过交易金额的0.065%；对包括超市、大型仓储式卖场、水电煤气缴费、加油、交通运输售票商户在内的部分商户，在过渡期内实行发卡行服务费和网络服务费优惠费率，具体方案由银行卡清算机构确定。
　　“两封顶”，具体指“执行借记卡发卡行服务费封顶，借记卡发卡行服务费交易单笔金额封顶13元；执行网络服务费封顶，网络服务费单笔交易金额不超过6.5元。”
　　“一放开”，则是放开收单服务费政府指导定价，实行市场调节价，由收单机构和商户自行协商确定费率价格。
　　上述负责人表示，相比此前的政策，此次刷卡手续费调整的特点非常明显。“一是取消行业分类，采用统一行业定价。二是发卡行服务费实行借贷分离，适用不同费率标准，并对借记卡发卡行服务费设置统一的封顶值。三是调整收费模式，明确发卡行服务费由发卡机构向收单机构收取，而网络服务费则分别向收单、发卡机构收取，各不高于0.0325%。四是大幅降低刷卡手续费费率与封顶值。”
　　外界普遍认为，新定价方案对于银行卡刷卡手续费定价机制进行了结构性优化完善，向市场化定价方向演进迈出了坚实步伐，对于提高银行卡产业参与主体经营积极性，释放银行卡产业活力，充分发挥银行卡产业在防范洗钱、刺激消费、节约成本、促进就业以及拉动经济增长方面的积极作用有着重要意义。
　　刷卡手续费定价机制调整势在必行&
　　对于银行卡市场这种典型的双边市场来说，其健康发展需要发卡机构、转接清算机构、收单机构、特约商户等多方市场参与主体的共同推动，而刷卡手续费定价作为平衡整个产业链中各方利益的关键一环起到至关重要的作用，更应遵循市场主导、成本合理、竞争公平以及能够有效促进消费增长与升级的基本原则。
　　从历次银行卡手续费调整文件来看，力图通过按行业类别区别定价、持续下调银行卡手续费标准等手段，短期来看，维持了银行卡产业经营主体和消费商业主体之间的利益均衡，符合当时市场和各方的需要，但并未建立符合定价法则和原理、满足各方利益诉求的长效定价机制。
　　上述负责人告诉记者，在银行卡产业发展初期，银行卡市场规模较小、受理环境较差，通过手续费价格政策保护商业主体积极性，有利于银行卡受理环境建设和业务发展，达到了较好的政策执行效果。在银行卡产业日新月异、互联网经济蓬勃发展的今天，商业主体之间通过多维度业务合作形成了生态圈，单纯通过下调手续费标准已不适应网络化时代规律和发展需要，无法驾驭产业生态圈各参与主体的利益均衡，很难长期维持银行卡产业稳定发展局面，势必进一步累积并激化产业各方矛盾，并将阻碍市场化进程。
　　在上述负责人看来，2013年的刷卡手续费定价调整中，商业银行、转接清算机构以及收单机构均下调了部分行业刷卡手续费标准，通过让渡收益减轻了部分商户的经营负担，但是从近期市场变化情况来看，这些调整并没有完全发挥其应有的作用，反而还累积了一定风险。
　　具体来看，原有定价机制采取区分行业类别实行不同费率，且行业价差较大，不利于打造公平规范的行业竞争秩序。另外，借贷记卡实行同一计价标准现行定价机制偏离了价格运行规律，发卡银行的实际成本与收益形成倒挂，不利于受理市场可持续发展。同时，现行定价体系与国际银行卡支付手续费业务定价存在较大差异。为保证各参与方的盈利能力，促进市场健康发展，不适宜制定太低的手续费标准。
　　银行卡价改将进一步发挥积极作用&
　　基于上述理由，此次银行卡刷卡手续费定价机制的改革，能够在一定程度上消弭目前市场上存在的问题，并将会带来一系列积极影响。
　　一方面，银行卡价改会直接带动实体经济的发展。
　　数据显示，自2013年2月份银行卡刷卡手续费价格调整以来，从市场运行情况来看，大幅降低了商户的手续费负担。
　　根据2014年银联网络跨行交易数据估计，商户手续费总体支出从526亿元下降至434亿元，下降92亿元，降幅达到17.5%，其中，发卡行服务费、转接清算机构网络服务费分别下降约17.9%、16.2%。餐饮行业商户手续费降幅达到36.1%，所有行业的整体银行卡刷卡手续费下降近20%。
　　此次刷卡手续费以银行卡消费产业各方生产经营成本为定价基础，采用政府指导价与市场化定价相结合的方式，通过价格水平和结构调整还原市场定价基础，抑制违规行为，既体现了政府行政干预的权威性，又为实现公平有序的市场化定价奠定基础。调整后，总体上较大幅度地降低了费率水平，部分行业降幅可达到50%。初步测算，政策实施后各类商户合计每年可减少刷卡手续费支出约74亿元，银行卡产业通过大幅让利方式支持了实体经济的有序发展。
　　另一方面，在市场化改革的大背景下，新政的出台有利于更好地发挥市场机制的决定作用，引导服务资源优化配置，也为银行卡产业各方整合资源开展创新业务、改进服务提供了更广阔的空间。上述负责人表示，为更好地服务市场，银行卡产业各方将采取走出去的策略，深入市场一线，与各个行业商户开展深入的沟通与交流。以国家政策为导向，了解市场真正的需求，根据市场环境调整自身经营思路。在风险可控的范围内，进行思路创新、业务创新和模式创新。
　　“各方将在市场服务中打开局面，实现银行卡产业与实体经济稳定发展的’双赢’格局。”上述负责人说道。
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>> 96费改来了！回顾从93年至今的四次刷卡手续费变迁
96费改来了！回顾从93年至今的四次刷卡手续费变迁
来源：移动支付网&&&&&&作者：慕楚&&&&&& 10:48:57
　　今年9月6日，借贷分离的96费改将实施，当业界都在天花乱坠的讨论费改影响时，可曾知道93年的费率制度?721之前又有怎样的分润制度呢?那么今天就来回顾下国内的费率发展史，从历史的角度，更好地看待即将到来的96费改。
　　93年信用卡只有1000额度 费率1%&4%
　　1992年12月，人民银行颁布298号文&&《信用卡业务管理暂行办法》，初步规定了信用卡业务的开办条件、授信额度等基本要求。《信用卡业务管理暂行办法》从日开始实施，那时候，人民币信用卡透支额度，个人普通卡为1000元，公司普通卡为5000元;各银行另行制定标准的，应报中国人民银行备案。93年的1000元，仍然是比较值钱的时代。
　　此外，境内银行与境外银行签订信用卡代理协议，其利润分配比率等实质性条款按中国人民银行统一规定执行。利润分配比例，按国内银行与境外银行分别占特约商户所交回扣的37.5%和62.5%执行。
　　也正是《信用卡业务管理暂行办法》的推出，为1993年金卡工程的成立奠定了基础，发展国内电子货币。那时候，银联还没有成立，属于银行卡的混沌初开之时，298号文也仅仅是暂行办法。回扣也只是在银行和商户之间进行，没有所谓的分润，费率在1%&4%之间。附一张《信用卡业务管理暂行办法》的表格。
　　96年费率2% 仍没规定分润
　　到了1996年1月，人民银行颁布26号文，也就是正式版的《信用卡业务管理办法》。信用卡的透支限额也提升到金卡1万元、普通卡5千元。此外，备受关注的手续费问题，也规定人民币信用卡，不得低于交易金额的2%。境外机构发行、在中国境内使用的信用卡，不得低于交易金额的4%。国内银行与境外银行分别占特约商户所交回扣的37.5%和62.5%。此外，该文件也没有规定分润问题。
　　值得一提的是，在90年代，POS的普及率非常低，结算较多靠压卡机，压卡的流程：交易申请&&银行查询黑名单&&银行授权&&压卡&&填单。服务时间长不说，还可能因为黑名单更新不及时而被不法分子利用进而犯罪。
　　99年手续费行业划分开始 开始规定分润
　　1999年1月，人民银行颁布17号文&&《银行卡业务管理办法》。之前的文件基本是对信用卡进行规范，而1999年的17号文，对银行卡进行了定义和规范，并且规定了商业银行开办银行卡业务的审批标准。
　　最为关注的费率和分润问题也更加细化。宾馆、餐饮、娱乐、旅游等行业不得低于交易金额的2%;其他行业不得低于交易金额的1%。商业银行代理境外银行卡收单业务仍然需要4%的手续费。
　　分润上，由于清算体系仍然不完善，跨行交易分润分成两种情况。未建信息交换中心的城市，从商户所得结算手续费，按发卡行90%，收单行10%的比例进行分配;
商业银行也可以通过协商，实行机具分摊、相互代理、互不收费的方式进行跨行交易。已建信息交换中心的城市，从商户所得结算手续费，按发卡行80%，收单行
10%，信息交换中心10%的比例进行分配。此时银联仍未成立，费率的分润问题，也暴露了国内清算不发达情况。
　　信用卡的额度方面，个人卡单笔最高2万，月额度5万;单位卡单笔最高5万，月额度10万。
　　1999年的17号文第一次将手续费进行行业划分，并且引入收单分润机制。
　　04年银联分一杯羹 7:1：X模式开始
　　2004年初，中国人民银行批复《中国银联入网机构银行卡跨行交易收益分配办法》126号文，并自日起施行
。2002年，银联正式成立，亲儿子的诞生央行自然力保。文件规定了发卡行和银联的手续费：
　　对宾馆、餐饮、娱乐、珠宝金饰、工艺美术品类的商户，发卡行的固定收益为交易金额的1.4%，银联网络服务费标准为交易金额的0.2%。对一般类型的商户，发卡行的固定收益为交易金额的0.7%，银联网络服务费的标准为交易金额的0.1%。此外，对于房地产、汽车销售、航空售票、加油、超市、公立医院、公立学校等行业，收费予以适当的优惠。对房地产、汽车销售等大额的领域拥有封顶的设置。
　　办法固定了发卡行收益和转接清算机构网络服务费,收单方收益则由收单机构和商户协调确定，业内将该定价模式归纳为7：1：X。但是没有规定收单行的分润，有利于收单行根据自身业务需求进行手续费定价，助推POS的铺设，后期市场博弈之下，就形成了721的大概分成模式。更加细分化的行业分类，让制度更加合理，以至于该文件维持了9年，直到2013年新的费率规定才发布。另一方面，优惠行业的出现，为未来的套码乱象提供了滋生的土壤。
　　此外，由于经济的发展，到2011年和2012年之间，由于费率过高，利润空间被压榨。餐饮行业多次联合呼吁降低费率，这也促使了2013年的进一步费率改革。
　　2013年，央行发改委两部齐发通知 费率降低
　　2013年2月，根据《国家发展改革委员会关于优化和调整银行卡刷卡手续费的通知》(发改价格〔2013〕66号)及《中国人民银行关于切实做好银行卡刷卡手续费标准调整实施工作的通知》(银发〔号)相关规定，境内银行卡受理终端发起的消费交易的发卡行服务费和银行卡清算组织网络服务费实行政府定价，收单服务费实行政府指导价。
　　发改委和央行都统一口径，以扩大内需、促进流通和消费为由进行费改，这也是经济发展对费率降低的要求。商户类别基本沿用了人行126号文的结构，合并调整为四大类(6小类)，费率水平较126号文有较大下降(公布的平均降幅为23%左右)。?费率根据不同行业有1.25%、0.78%、
0.38%等几个类型，发卡行、收单机构、清算机构三方分润比例定格在721。
　　另外，此时期，借贷分离的呼声越来越高。由于信用卡本身是由银行提供给持卡人的一笔消费信贷，银行要承担资金占用成本以及坏账风险，再加上数量颇为巨大的市场推广等营销成本，信用卡的费率将远远高于借记卡。
　　2016年96费改 借贷分离时代到来
　　终于说到最近的96费改了，2016年3月发布，9月6日执行的《关于完善银行卡刷卡手续费定价机制的通知》(发改价格(号)，大幅调整费率情况。
　　从2013年到2016年，央行一直在收紧对收单机构的管制，单纯的从手续费盈利已经难以维持企业的生存，这也迫使收单机构向服务提供和产品创新方面发展。并且，借贷分离的方式将有助于解决套码乱象。
　　在商户级别，费率也历史新低如果去除收单机构浮动的收益X，那么借记卡费率最低0可达0.3825%，对于之前的餐娱类1.25%、一般类
0.78%来说，已经非常低。但是另外一方面，贷记卡的不封顶设定，虽然对发卡行来说更有利，但是激起了大额交易领域的&罢刷&现象，特别是汽车销售和房地产领域。
　　不过自9月6号实施之后，各机构仍然有2年的过渡期：&自本次刷卡手续费调整措施正式实施起2年的过渡期内，按照费率水平保持总体稳定的原则，对超市、大型仓储式卖场、水电煤气缴费、加油、交通运输售票商户刷卡交易实行发卡行服务费、网络服务费优惠。&也就是说，留给收单机构转型的时间不多了。
　　为了让大家更好的，直观的了解费改的历史变迁，笔者做了一张图，供大家参考：
　　从1993年到2016年，费率制度一直在完善，也不断地出现问题，费率也逐年降低。国内清算组织银联的出现，进一步规范了费率市场。近几年互联网的快速崛起，移动支付的发展，巨头之间的大战也深刻影响着费率的改革。市场的乱象，也迫使央行通过费率制度从根本上解决问题。
　　96费改在即，回顾历史，才能更好的走好未来的路，支付行业新的时代即将到来。
　　文章友情支持：我爱卡董峥
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　　原标题：刷卡手续费新规9月6日实施 长沙市民担心买大件“涨价”　　红网长沙9月5日讯（时刻新闻记者 肖娟）今年3月，央行会同国家发改委发文，完善银行卡刷卡手续费定价机制。明日（9月6日），新政将正式实施。发改委和央行为什么要调整刷卡政策？政策调整后，哪些商户最受益，哪些商户又最受伤？信用卡封顶优惠取消后，消费者和商户又采取了哪些措施应对……近日，记者走访长沙部分家具市场、卖场、4S店等了解到，餐饮、娱乐类商家对新政点赞，房、车等大额消费商家或转嫁成本。
　　借贷分离，银行卡手续费刷卡行业分类取消
　　数据显示，截至2015年末，全国银行卡在用发卡数量超过54亿张，银行卡联网特约商户超过1600万户，POS机具超过2000万台，2015年，全国共发生银行卡消费业务约290亿笔，金额约55万亿元。
　　通常，居民刷卡手续费主要分为三部分：收单服务费、发卡行服务费、网络服务费。新政实施前后，银行卡刷卡手续费费率分别如下（见图标）：
　　银行刷卡手续费新规于9月6日起实施。
　　目前，银行刷卡手续费标准。
　　今年3月，国家发改委、人民银行完善银行卡刷卡手续费定价机制，发卡行服务费不再区分商户类别，而是对借记卡、贷记卡（通常指信用卡）差别计费。绝大部分POS机费率降低，变成了0.6%左右，远低于目前的刷卡费率水平。
　　借记卡、贷记卡（即信用卡）为何要区别对待？发改委价格司负责人表示，由于透支权限不同，与借记卡相比，商业银行在贷记卡交易中需要额外承担资金占用等成本，业务损失风险也相对较高，借贷分离也是借鉴国外刷卡手续费的通行做法。
　　商户每年可减少74亿手续费，套码将大幅减少
　　2013年2月，银行卡刷卡手续费曾进行过一轮下调，餐饮娱乐类、一般类、民生类以及公益类四大类商户的手续费标准，分别由原先的2%、1%、0.5%、0，变为1.25%、0.78%、0.38%和0。尽管银行刷卡手续费进行了下调，但不同行业手续费率相差较大，这也是套码屡禁不绝的原因。
　　新政实施后，绝大部分POS机费率降低，变成了0.6%左右，这将大大降低商户的刷卡手续费成本。
　　今年3月，发改委、人民银行有关负责人就完善银行卡刷卡手续费定价机制答记者问时表示，初步测算，政策实施后各类商户合计每年可减少刷卡手续费支出约74亿元，餐饮等行业商户贷记卡、借记卡交易的发卡行服务费、网络服务费费率合计可分别降低53%~63%，百货等行业商户可降低23%~39%。
　　银行卡刷卡手续费行业分类取消，业内人士表示，还将带来一大改变，套码时代或终结。融360信用卡分析师孟丽伟认为，套码等不良情况将有所改善，“POS机代理商或者第三方支付往往为了一己私利，大多采取套码、跳码、切码等非正常手段，逃避较高的刷卡手续费。新规规定，银行卡刷卡手续费所有行业一致，也就是说，不管你在哪类商户刷卡消费，费率都是一样的，所以，这一情况或将得到有效改善。”
　　 信用卡套现变难，长沙部分大额消费或被误伤
　　发卡行服务费贷记卡上不封顶，因此，业内人士表示，套现成本变高，信用卡套现行为将明显减少。孟丽伟表示，部分持卡人多在一些低费率POS机器及封顶的机子上操作。新规规定发卡机构收取的服务费，贷记卡交易不实行单笔收费封顶控制，也就是刷的多缴费就多，套现的成本无疑提高了，信用卡套现行为将明显减少。
　　但同时，大额消费手续费更贵了，尤其是用信用卡买房、买车可能被商家拒刷。目前，房地产、汽车、批发行业等有刷卡手续费有封顶优惠。比如，家具建材等刷卡封顶手续费一般为26元，房产、汽车刷卡封顶手续费为80元，但如果上不封顶，一辆20万的汽车如果按照0.6%的费率，手续费将高达1200元。
　　由于受此次刷卡手续费调整影响较大，长沙部分4S店工作人员透露新政实施后，将只接受借记卡消费，消费者刷信用卡将自负手续费。
　　不仅是房、车这种大件，记者今天走访了解到，长沙部分金店也开始调整手续费支出。长沙一卖场中国黄金工作人员表示，目前购置投资金条、贵金属纪念币可接受信用卡刷卡，但从9月6日起，消费者刷卡需按照0.6%的手续费自负开支。
生命中，眼、耳、鼻、舌、身、意，都有让人愉快的事儿。
天南姓杨，是1993年加入万通的，在北京万通金融证券部，负责定向募集股票，以及公司的一些融资事务。
在一个更加合理的社会中，男女两性的欲望都可以得到更加自由的表达和实现，男女两性因此都应当比现在更快乐一些。
全局调整结束了，传言也休止了，出乎意料，局长被没有走，所以该出手解决问题了。无所不能 健康点 运动家
“96费改”：第三方支付或陷价格战
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苏宁金融研究院是苏宁金服集团旗下的大型专业研究机构，于2015年11月成立。苏宁金融研究院通过整合苏宁控股集团内部资源，与政府、同业、高校、智库等机构广泛合作，为政府、企业和第三方提供定制化研究咨询服务，定期发布专题研究报告，着重于国内消费金融、贸易金融、互联网金融和产业金融等研究领域。苏宁金融研究院最新文章
　　【财新网】（作者 薛洪言）日，在绝大多数人眼中是个稀松平常的日子，但对银行卡收单行业来说，这一天有着不同寻常的意义。由于“96费改”新政的实施，困扰行业多年的套码、切机、信用卡套现、渠道套用等违规现象有望得到根治，不啻为行业发展的分水岭。但对收单环节的第三方支付企业而言，这项新政短期内有可能成为压垮企业的最后一根稻草。那么，这项新政究竟是什么？影响又有多大？且听笔者细细说来。
　　“96费改”改了什么？
　　2016年3月，发改委和央行发布了《关于完善银行卡刷卡手续费定价机制的通知》（下称《通知》），对银行卡收单业务的收费模式和定价水平进行了重要调整，《通知》于日正式实施，因此被业内称为“96费改”。
　　“96费改”前，银行卡收单业务执行的收费标准为发改委日发布的《关于优化和调整银行卡刷卡手续费的通知》（发改价格[2013]66号），该通知把商户分类从六类调整至四类，并整体下调了刷卡手续费标准，平均下调幅度约为24%。此次“96费改”延续了为实体商家降本降费的总基调，同时在“市场化定价、借贷分离、取消商户类别”等方面进行了重大变革，某种意义上将重塑国内银行卡收单市场的竞争格局。
　　下表为“96费改”前后银行卡收单市场相关各方的收费变动情况，除了收单环节由政府指导价变成市场化定价没有明确费率水平外，发卡行、银联的费率水平都出现不同程度的下降。
　　除了直观的费率水平下降，96费改提出的市场运营原则的变化也给这个市场带来更为深远的影响，具体来说主要有三点。
　　1.收单环节由政府定价改为市场定价，终结线上线下双轨制
　　“96费改”前，名义上收单市场实行的是政府定价，但实际上却是“线下收单政府定价，线上业务市场定价”的双轨制。线下收单业务，大家走的是银联的渠道，都要按照银联的规矩办事，但线上支付业务被第三方支付探索出了银行直连模式，银联成了局外人，7:2:1的利益分配机制也就不复存在，第三方支付企业得以和发卡银行讨价还价，重新确定手续费分配机制。
　　线上线下价格双轨制成为部分收单机构进行渠道套用的巨大动力，一方面制造了行业内的不公平竞争，加剧劣币驱逐良币；另一方面渠道套用使得交易数据报文无法还原商户经营的真实场景，为后续的商户管理和风险防控带来巨大隐患。
　　“96费改”虽没有直接提出废除线上线下双轨制的概念，但收单环节的市场化定价使得线上线下收费标准有了趋同的空间，第三方支付企业冒着违规的风险进行渠道套用的必要性自然大大降低了。
　　2.统一商户类别、取消费率梯次计价方式
　　近年来，收单市场乱象频发，套码、切机等违规行为屡禁不止，收单机构也为此屡屡“收获”央行和银联的罚单。套码的背后是不同商户手续费的巨大差异，餐娱类收费水平1.25%，民生类收费水平0.38%，以一年1000万流水的小商户来看，由餐娱类商户套码至民生类可以节约8.7万元费用，且风险极低（对商户而言），何乐而不为呢？套码的盛行又为切机提供了土壤，A收单机构为了抢占B收单机构的商户，可以通过提供套码服务来赢得商户的支持，反过来也逼得B收单机构不得不提前一步主动为旗下商户提供套码服务。
　　“96费改”虽然保留了标准类、优惠类和减免类三个商户类别，但明确要求“自本次刷卡手续费调整措施正式实施起2年的过渡期内，按照费率水平保持总体稳定的原则，对超市、大型仓储式卖场、水电煤气缴费、加油、交通运输售票商户刷卡交易实行发卡行服务费、网络服务费优惠”。这就意味着两年过渡期后，商户类别将只剩下标准类和减免类，基本上统一了商户类别，费率梯次计价方式也就自然成为历史。届时，套码将失去存在的土壤，切机行为也会大大下降。
　　3.借（借记卡）贷（信用卡）分离政策
　　“96费改”前，借贷合一的定价方式并不科学。相比借记卡，信用卡发行面临着资金成本、风险成本、运营成本和市场营销成本等，其中运营成本要高出好几个档次。然而，二者执行统一的定价标准，带来的结果是：对借记卡而言，定价标准过高，实际上属于借记卡对信用卡的变相补贴；对信用卡而言，定价标准过低，加剧了信用卡套现行为的泛滥。
　　由于信用卡刷卡手续费低，通过收单环节进行信用卡套现成本较低，促成信用卡套现成为一个庞大的产业。一般而言，持卡人只要向商户缴纳1%至3%不等的“手续费”，就可以轻松将信用卡内的钱“刷”出来，不少商户还推出了数百元封顶的“优惠政策”。很多人将信用卡套现资金用于生产经营、互联网理财、民间借贷等活动实现套利。
　　“信用卡套现”是指POS机特约商户以虚构交易、虚开价格、现金退货等方式，向信用卡持卡人直接支付现金并收取手续费的行为，这在我国属于非法行为。2009年公布的《最高人民法院、最高人民检察院关于办理妨害信用卡管理刑事案件具体应用法律若干问题的解释》规定，从事信用卡套现，情节严重的以非法经营罪处罚。
　　更有甚者，不法分子借助信用卡预授权政策，利用银联与银行结算时间差，反复通过预授权消费、撤销、网银转账等操作，套取信用卡额度数十倍金额的预授权保证金，已经成为金融诈骗的一种常见形式。
　　“96费改”实施借贷分离政策，且规定信用卡刷卡手续费上不封顶，大大提高了信用卡套现的成本，可以有效遏制套现行为。当然，信用卡费率的提高会加大商户对信用卡的抵触情绪，尤其是购房、购车环节，均涉及到“信用卡大额交易，上不封顶”的政策，对商户而言是一笔不小的费用支出，但整体来看，利远大于弊。
　　第三方支付或陷入价格战泥潭
　　“96费改”的本意在于“进一步降低商户经营成本，扩大消费，引导银行卡经营机构提升经营管理水平和服务质量，增强竞争力，促进我国银行卡产业持续健康发展”。既然侧重点在于降费降本，商户、发卡银行、银联、消费者均能从中受益，唯有第三方支付收单企业在实行市场化定价后，可能陷入更激烈的价格战泥潭。
　　先看看商户。除房地产、汽车销售和批发类行业等大额信用卡交易行业外，商户整体受益于降本降息的政策。据测算，新政实施后，各类商户每年合计可减少刷卡手续费支出约74亿元。
　　再看发卡银行和银联。短期看其费用收入受损，但刷卡收入在其收入总额中占比很低，影响有限，反过来，新政对套码、套现等违规行为的打击有助于收单市场的持续健康发展，对发卡银行和银联而言，长期看无疑也是利好。
　　再看消费者。银行卡收单业务并未涉及到对消费者的收费环节，新政本身也不会增大消费者的负担。反过来，新政对行业的长期利好，可以改善消费者刷卡环境，提高用卡体验。当然，短期内，大额信用卡刷卡消费可能面临商户的接受度问题。
　　最后是收单环节的第三方支付企业。在整个银行卡产业链中，收单环节技术含量低、可替代性强，属于典型的完全竞争行业，利润微薄。“96费改”新政后，收单环节从政府指导定价变为市场定价，不难想象，竞争将更激烈，短期看弊大于利。
　　对收单机构而言，最大的问题在于盈利难。有收单资质的机构包括银联、银行和62家第三方支付企业，其中，银联和银行可通过发卡行手续费、清算机构服务费、资金沉淀等二次获益，对收单环节的竞争策略是“以扩大市场份额为主、以收单服务费收入为辅”。相比之下，第三方支付收单机构获利渠道单一，主要靠收单服务费维持机构运转。在这种情况下，收单环节定价市场化后，银行和银联将倾向于下调收单环节服务费，而第三方支付企业不得不选择跟进，盈利难问题依旧无解甚至会进一步恶化。
　　第三方支付收单企业的出路何在？
　　在“96费改”的政策影响下，收单环节收费水平仍将处于下行通道中，第三方支付收单企业将面临更为严峻的盈利挑战，收入多元化转型迫在眉睫，目标是要逐步摆脱对收单服务费收入的依赖。
　　收单环节沉淀的大数据信息在信用评判、信贷产品创新等领域具有较高的价值，涉足相关领域以盘活这些大数据资产是第三方支付收单企业的重点转型方向。在当前的市场环境下，持牌经营已经成为金融业务多元化布局的基本门槛，在牌照整体收紧的大背景下，若收单企业已经着手进行多元化布局，则经营目标是尽快做大做强，充分发挥互联网金融各业态间的协同效应；若尚未进行多元化布局，可通过股权合作等方式与其他大型互联网金融生态企业建立强纽带关系，曲线盘活自身的数据资产。
　　作者为苏宁金融研究院高级研究员　　
责任编辑：张帆 | 版面编辑：王永
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