谨防上市公司派送红股中的高税收陷阱 |股息红利所得税|陷阱|投机_新浪财经_新浪网
谨防上市公司派送红股中的高税收陷阱
　　文/新浪财经专栏作家 熊锦秋
　　投资者要尽快适应股息红利所得税差别化征收新政，买入股票之前，最好不要抱短期投机目的进入，若只持股几天就卖出，期间碰上公司派送红股，就会掉入红股高税收陷阱，不知不觉中挨上一刀，也就是不仅一无所得、反而要为此纳税。
　　最近，有张姓投资者在2月8日买入后又在3月6日卖出(持股不到一个月)，期间恰逢公司派送红股和现金红利，张先生取得股息收入4000元，但隔天交易系统从他的证券账户中扣走近1万元的股息红利税，让人惊诧不已。
　　上海新梅本次分红方案每 10 股送红股 8 股，并派现金红利 1 元(税前)，股权登记日是3月1日。对于无限售条件流通股个人股东，公司按5%的税率代扣个人所得税后，实际派发现金红利为每股0.055 元。
　　按照《财政部国家税务总局证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》，从今年1月1日开始，投资者股息红利所得税实行差别化征收政策，持股时间越短，税率越高，对于持股时间在一个月之内的，所得税率为20%，反而比之前的税率高出一倍。征税第一步，上市公司派发股息红利时，统一暂按5%税率代扣税款；第二步，个人转让股票时，应纳税额超过已扣缴税款的部分，由证券公司等从个人资金账户中扣收。
　　目前企业用以当期盈利、未分配利润对股东派送红股，以及以盈余公积金派送红股被视同为分红、需要以所派发的股票票面金额为收入额，计征个人所得税。张先生既然需按最高的20%所得税率缴纳股息红利所得税，那么每10股送8股股票，按每股面额1元计算，需支付红股所得税8×1×20%1.6元；每10股派现金1元，需支付红利所得税1×20%0.2元，两者合计张先生每10股股票一共需要支付1.8元的股息红利税、折合每股需支付0.18元股息红利税，其所支付的所得税甚至超过其每股0.1元的现金红利所得，收支相抵，每股反而要倒贴缴纳0.08元所得税。
　　在上市公司分红和缴税的实践中，公司按5%的税率代扣个人所得税后实际派发现金红利为每股0.055 元，张先生得到4000多元，可以推断其持股约为72727股；公司分红时等于代扣了每股0.045元所得税，但张先生实际每股应纳税额为0.18元，等于每股需要补税0.18-0.元，这样他72727股股票共需补税79818元，这近一万元等他卖出股票后再从账户划走。这就是其“股票卖出后账户被扣走近1万元的股息红利税”的原因。
　　从这个案例，或许可以给投资者几点启示：
　　首先，投资者应养成长期持股和长期投资的好习惯。投资者要尽快适应股息红利所得税差别化征收新政，买入股票之前，最好不要抱短期投机目的进入，若只持股几天就卖出，期间碰上公司派送红股，就会掉入红股高税收陷阱，不知不觉中挨上一刀，也就是不仅一无所得、反而要为此纳税。看来投资者在交易时，最好养成最起码持股超过一个月的习惯。
　　其次，上市公司派送红股只会降低股票投资价值。原来上市公司派送红股时，不管投资者持股时间长短，所得税率都是10%，上市公司统一以10%税率代投资者缴纳所得税后，投资者感觉不到红股所得税的存在；现在不同了，上市公司按5%这个政策规定的最低所得税额代投资者扣缴所得税，但显然，多数投资者持股不可能超过一年，其所得税率多数需要以10%甚至20%计算，这样，多数投资者在卖出股票的时候就需补缴所得税款，借新政策东风上市公司等于将股息红利所得税部分转移给投资者了。
　　上市公司派送红股，或只是有利于操纵投机者炒作的一个噱头，它或许增加了股票投机价值，但肯定降低了股票的投资价值。上市公司盈余公积金不以现金形式派发而以红股派发，大量真金白银留在公司，这对公司实际控制人或高管有利。而投资者虽然持股增加，但持股所代表的资产权益不可能有任何增加，由于绝大多数股票年换手率远超100%，也即多数投资者持股时间在一年以内，这样多数投资者需为上市公司派送红股行为缴纳所得税、实际利益反而减少。看来，今后投资者不仅要远离垃圾股，更要远离送红股的上市公司。
　　其三，反思红股所得税的合理性。上市公司派发红股，投资者实际上并没有从公司中拿走任何财产，没有增加股东利益，不应被认为是收入，A股市场应尽快废除红股所得税。
　　(本文作者介绍：资深市场评论人士。) 　　本文为作者独家授权新浪财经使用，请勿转载。所发表言论不代表本站观点。
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微信二维码股票股利如何进行会计处理？_百度知道
股票股利如何进行会计处理？
我知道现金股利应通过应付股利帐户确认处理，那股票股利不通过应付股利帐户如何进行会计处理呢？最好能举一个会计分录的例子，非常感谢！
提问者采纳
股票股利是把原来属于股东所有的盈余公积转化为股东所有的投人资本。只不过不能再用来分派股利，实质上是留存利润的凝固化、资本化，不是真实意义上的股利。股票股利并无资财从企业流出，发给股东的仅仅是他在公司的股东权益份额和价值，股东在公司里占有的权益份额和价值，分不分股票股利都一样，没有变化。 假如说一个企业的净利润是60万，分配股票股利20万要如何做分录？对外披露会计报表时必须在其披露的会计报表的附注中，说明董事会提请股东大会批准的利润分配方案中包括发放股票股利200000元。 对股票股利入账，调整相关会计报表项目年初数： 借：利润分配 应付普通股股利 200000 贷：股本 200000 具体的还可参考一下这个网站。
提问者评价
很详细，谢谢~
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作为可供出售金融资产核算的股票，年终收到股票股利如何做账？
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作为可供出售金融资产核算的股票，年终除取得现金股利外，另
1、年终收到股票股利如何做账？详细点，如收到1万股，按何金额入账？不做帐在备查簿里反映总觉得有问题。
2、被投资公司以资本公积转增股本，对投资公司影响？
在新准则哪个准则里可以看到？
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1、收到股票股利时，无论是一般的成本法、权益法核算还是作为可供出售金融资产核算，均不作帐务处理。
2、期末根据收到股票股利后实际持有的股份数和除权后的期末公允价值，计算可供出售金融资产的公允价值。
股利收入的确认，在新准则体系下可参照《企业会计准则第2号——长期股权投资》的相关规定办理。可供出售金融资产在持有期间对利润表的影响与按成本法核算的长期股权投资是一致的。
请教陈老师：
这是个有意思的问题：
1、原本可供出售金融资产公允价值变化在所有者权益反映，而收到股利却在利润表反映，但是因为发放股利，在市场上股票价格相应下降，而这个下降却又在所有者权益反映，如此相当于同一事项在利润表和综合收益均反映。
2、这样的逻辑本身是不是有问题啊？
可理解为：通过收取现金股利，将部分未实现的增值收益（原先在资本公积中核算，属于其他综合收益），转为以实现收益，在利润表中核算。与处置该投资时资本公积转入投资收益的原理本质上相同。&
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如题。还有：为什么宣告发放股票股利，投资方不做处理，宣告发放现金股利，就要做处理呢？对这一块，一直不明白。谢谢。
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股票股利只做备查，占被投资方表决权的比例及净资产没有变，不需要做分录。收到现金股利涉及资金上的变动，要进行会计处理。
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打个比方，比如原来投资方持有被投资方1000股，发放股票股利的意思是说被投资方以增加投资方在被投资方的持股股数的方式发放股利，比如发放股票股利200股，那么投资方只需要在备查簿上记录股数的变化就可以了，不需要做会计分录。
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谢谢奇客。你这么厉害，怎么都没考过，我想，我是不是要放弃呢
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理解是一个方面，还需要多做题，我知道我的缺陷在于做题太少导致，所以今年我加强做题的训练，我相信我今年一定可以考过的所以大家都不要灰心！
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看来似懂非懂一定不行还是多做题来加以巩固，大家加油。努力了一定能顺利通过考试。
确定目标，努力！
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59.151.113.123:Execute time :0.94什么是现金股利，股票股利，它们之间有什么区别？_百度知道
什么是现金股利，股票股利，它们之间有什么区别？
一、现金股利与股票股利在概念上的差异现金股利，是指以现金形式分派给股东的股利，是股利分派最常见的方式。大多数投资者都喜欢现金分红，因为是到手的利润。企业发放现金股利，可以刺激投资者的信心。现金股利侧重于反映近期利益，对于看重近期利益的股东很有吸引力。股票股利，是指公司用无偿增发新股的方式支付股利，因其既可以不减少公司的现金，又可使股东分享利润，还可以免交个人所得税，因而对长期投资者更为有利。股票股利侧重于反映长远利益，对看重公司的潜在发展能力，而不太计较即期分红多少的股东更具有吸引力。二、现金股利与股票股利适用的条件不同现金股利适用于企业现金较充足，分配股利后企业的资产流动性能达到一定的标准的，并且有有效广泛的筹资渠道的，才能发放现金股利。股票股利只要符合股利分配条件，即企业不管是否实际收到现金，只要账上能够赢利，就可以采用股票股利。三、现金股利与股票股利在性质上的差异现金股利的发放致使公司的资产和股东权益减少同等数额，是企业资财的流出，会减少企业的可用资产，是利润的分配，是真正的股利。股票股利是把原来属于股东所有的盈余公积转化为股东所有的投人资本。只不过不能再用来分派股利，实质上是留存利润的凝固化、资本化，不是真实意义上的股利。股票股利并无资财从企业流出，发给股东的仅仅是他在公司的股东权益份额和价值，股东在公司里占有的权益份额和价值，分不分股票股利都一样，没有变化。如果用作股票股利的股票在证券市场上是热门股，股价坚挺，新发行作股利的股票又不多，则可望股票市价并不因增发少量股票而有所下降，股票市价基本保持稳定，此时股东可将分得的股票股利在证券市场上抛售，换取现金利益。但这容易引起错觉：认为股票股利与现金股利无异，确是实在股利。但这毕竟是假象，实际是在用拥有多一点股票来体现其在企业中的所有者权益份额情况，出售股票股利的股票就是出售股东在企业所拥有的权益。出售股票的所得，当然有可能一部分包括利润，同时也包括二部分投人资本。四、现金股利与股票股利对公司、股东财务影响不同（一）、现金股利与股票股利对公司的财务影响不同l、发放股票股利可使股东分享公司的盈利而无须分配现金，便公司留存了大量的现金，便于进行再投资，有利于公司的长期发展。而发放现金股利将减少企业的实物资财，直接影响企业内部资产的结构，致使长期资产与流动资产的比重发生变化，有利于调节资产的结构。与此同时，股票股利将不影响所有权益的总额，资产、负债等均不发生变化；只有在公司同时存在普通股和优先股的时候，发行股票股利将影响股本结构当中两种股本比例变化。现金股利将引起所有者总额的减少，但不会引起股本结构的变化。2、发放股票股利可以降低每股价值，可以抑制股票价格上光过快。一般来说，当企业经营良好，股票价格上涨过快，反而会使投资者产生恐惧心情，害怕风险过大，不适宜大量交易，发放股票股利就可以降低每股价格，从而达到分散个别投资者风险的目的，但总体风险无法分散。与此同时，降低每股价格，可以吸收更多的投资者。3、发放股票 股利往往会向社会传递公司将会继续发展的信息，从而提高投资者对公司的信息，在一定程度上稳定股票价格。但在某些情况下，发放股票股利也会被认为是公司资金周转不灵的征兆，从而降低投资者对公司的信心，加剧股价的下跌。发放现金股利则会增强投资者的信心，向社会传递公司的运作非常好，从而吸引更多的投资者。4、发放股票股利的费用比发放现金股利的费用大，会增加公司的负担。（二）、现金股利与股票股利对股东的财务影响不同一般而言，当公司运行正常，发放股票股利将增加股东的现金收入，这是因为公司发放股票股利后其股价并不成比例下降，一般在发放少量股票股利（如2%-3%）后，大体不会引起股价的立即变化，可使股东得到股票价值相对上升的好处。发放现金股利将不可能得到比股利面值更大的现金收入。另外，股票股利可使股东少交个人所得税，因为按现行税法规定，现金股利应计入应纳个人所得税所得，股票股利不计人应纳个人所得税所得。将股票股利抛售换成现金资产时不缴纳个人所得税，仅仅缴股票交易过程的交易税，税率只有7.5%0，是个人所得税率的3&#47;20，从而给股东带来节税效应。五、现金股利与股票股利在法律上的效力不同在宣布发放现金股利后，如果企业财务发生困难，陷入了无力偿付到期债务的窘境，包括不能如期支付已宣告的股利在内，则股东有权先行与其他无优先受偿权的债权人共同按比例分配公司的资产，因为这时股东因其拥有向公司索取股利的权利，而同时又成为公司的债权人，有权分享公司的资产。但若董事会分派股利的宣告违反了国家的有关法律规定或与债权人签订的协定，则董事会的宣告就无法律效力，公司也就不存在向股东分派股利的义务，破产清算时，股东无权与债权人一起分享公司的资产。股票股利只增加股东的股本，因此其法律受偿顺序要后干现金股利。六、现金股利与股票股利在会计处理上的差异根据《中华人民共和亭公司法》的规定，公司的利润分配方案先由公司董事会提出，最终由公司股东大会批准，并按股东大会批准的利润分配方案进行分配，所以，两种分配方案不但在时间上不一致，而且在内容上也存在差异，在会计核算上就应采取不同的方式进行：（1）在董事会确定利润分配方案时，对现金股利进行账务处理，而对股票股利不进行账务处理，只在当期会计报表中披露。因为股票股利并不影响企业的资产、负债以及权益总额，也不改变负债权益比例，只是改变了权益结构。如采用与现金股利相同的处理方法，在董事会上提出利润分配方案时作负债处理，势必对公司的负债权益比例产生影响，从而有可能导致一些股东对企业财务状况产生一些误解。（2）在股东大会批准的利润分配方案与董事会提请批准的利润分配方案存在差异时，对现金股利必然调整会计报表相关项目的年初数或上年数；股票股利在股东大会批准分配方案并实际发放，因为企业发放股票股利时增加了资本，按我国现行规定，企业增加资本必须报工商行政管理部门批准变更注册资本，一般情况下，应当是在股东大会正式批准股票股利分配方案后，才正式申请变更注册资本的注册登记。（3）即使两者是在同一利润分配方案中提出并批准，现金股利是作为实现净利润当年的利润分配处理，在实现净利润当年分配表中反映；股票股利则是作为发放股票股利当年的利润分配处理，在实际发放股票股利当年的利润分配表中反映。以上会计处理上的差异可列表说明如下：股利、差异 董事会提出时 股东大会批准时 反映的利润分配表现金股利 进行账务处理 调整相关会计报表项目的年初数 反映在实现净利润分配表中股票股利 不进行账务处理，只在当期会计报表中披露 进行账务处理，不存在调整 反映在实际发放股票股利当年的利润分配表中例：某上市公司19X5年实现净利润2500000元。公司董事会于l9X6年3月。31日提出公司当年利润分配方案，拟对当年实现净利润进行分配。19X6年5月中旬，该公司召开股东大会，对董事会提请批准的利润分配方案进行了审批，批准通过的利润分配方案与提请批准的利润分配方案存在着差异。董事会提请批准的利润分配方案和股东大会批准的利润分配方案具体如下：利润分配方案 单位：元项目 提请批准的方案 最终批准的方案提取法定盈余公积 000提取法定公益金 000提取任意盈余公积 000分配股利，其中：现金股利、股票股利 12000000000500000合计 0000
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