碰撞和融合：互联网金融与传统金融的未来
　　文/本刊记者 罗小清 何 谐
　　金磐石 中国建设银行管理部总经理
　　周天虹 (,)信息技术部总经理
　　吴永飞 (,)信息技术部总经理
　　李志勇 铁岭银行信息总经理
　　陈 龙 阿里巴巴集团蚂蚁金服首席战略官
　　余额宝对传统商业银行形成挑战：需重视正面意义
　　金磐石：余额宝等各种“宝”对银行的影响还是比较明显的，传统商业银行业务网络化在方便客户的同时，也为各种“宝”的发展提供了便利的基础环境，使其不用像传统商业银行那样设置网点，也不用面签，甚至连续点钞机都不用，就能将银行存款搬走。虽然2013年的“钱荒”和余额宝等没有直接的关系，但存款搬家已对传统商业银行形成巨大的挑战。
　　：有相当一部分人认为，发展十分迅速，最主要的原因在于，相对于传统银行，互联网企业受到的监管较少，是打了监管套利的擦边球，而银行则被监管得过多了。但事实并非如此。
　　以余额宝为例，余额宝完全照搬了货币市场基金的体制，唯一差别是通过支付宝的渠道来做，只是渠道的改变，金融的本质完全没有改变。因此，余额宝不是监管套利，它符合经济学的规律。20世纪70年代，美国股市低迷，大量资金找不到投资渠道。美国银行法规定银行活期存款账户不得支付利息，同时，Q条例限定了其他银行存款账户的利率上限。货币市场基金不仅可以提供比银行存款利率更高的收益，后来还具备了支付功能，因此导致银行存款大搬家。从1978年到2001年，美国货币市场基金总额占存款总额的比例从1%上涨到77%。
　　美国货币市场基金的蓬勃发展和互联网毫无关系，可以说，即使没有互联网，金融脱媒也会发生。由于金融自由化带来的挑战，银行存款搬家是一个必然的长期现象。这是我们必须正视的一个问题。
　　李志勇：互联网企业和银行不是狼与羊的关系。不是说几年之后互联网企业就能将银行淘汰，或触动银行赖以生存的根基，至少短时间还看不到这种趋势。对于铁岭银行这种小银行来说，我们更应该关心的是诸如利率市场化等去管制改革带来的冲击，这类冲击才是真正的冲击，而互联网金融的冲击，基本上相当于在利率市场化冲击前的一种热身而已。
　　陈龙：其实，诸多金融界同行都应该有这样一种共识：目前中国金融界主要面临两个挑战，一个是金融自由化的挑战，一个是互联网、高科技的挑战。对于银行而言，金融自由化是一个更本质的挑战。
　　如果我们能够以宽容的态度鼓励互联网金融的发展，也许在不久的将来，中国能够诞生一些大型的互联网金融公司，但其与传统金融是一个互补的状态。由于科技进步以前的种种限制，传统金融机构服务小客户时，成本较高，服务相对大型的客户成本较低，因此，大部分传统金融机构对大客户的服务已经个性化，能够服务得很好，但科技局限让传统金融机构服务小客户时力有不逮。现在互联网公司做的其实是普惠金融，普惠金融是互联网金融的前途，这和传统金融是互补的关系。大数据、云计算加金融可能是金融一个非常大的前途，阿里巴巴是一个技术和数据驱动的公司，所以我们希望和传统金融机构联手去打造这样一个金融的未来。
　　互联网时代，传统银行有独特优势
　　金磐石：互联网金融的出现，对银行来讲，挑战是客观的，但不能说互联网金融就把银行打倒了，与互联网金融相比，传统银行有其独特优势。第一，物理网点的优势。虽然一些简单的交易不适合在网点做，但大额存贷款等复杂交易，面签仍然是必要的，办理还需面对面。第二，客户的优势。传统银行多年经营积累了大量客户，沉淀了海量真实的客户交易信息，通过这些数据，能建立客户全方位视图，有效识别客户行为、偏好，由此，银行也就能为客户提供更贴切的服务。第三，综合化服务的优势。支付、存贷、理财、贵金属等众多金融产品是银行长期经营积累的结晶，是一个个教训和代价的升华。拥有如此丰富的金融产品，银行自然有能力为客户按需定制，提供综合化服务。
　　周天虹：银行如何积极应对互联网金融的冲击？招商银行有一个例子。阿里推出余额宝以后，大量客户把存款搬到余额宝，为了应对这一趋势，招行也推出了自己的“朝朝盈”产品。“朝朝盈”相比余额宝的主要优势在于，第一，T+0赎回；第二，收益率相对较高。
　　“朝朝盈”产品推出以后，客户的口碑比较好，而且可能也并未导致银行存款的显著流失。这个产品的总规模目前约为两百亿元人民币，而且较为稳定，不会无限度增长。但这是否意味着招行的存款因此就减少了这两百亿呢？并不尽然。可能不仅没有减少，反而还增加了。因为招行多年来发展零售业务的一个经验就是，银行只有把理财做好了，才能吸收更多存款。在如今这样一个信息渠道非常畅通的社会，用户的知识水平也越来越高，要用户把大笔资金存在银行作为存款、尤其是活期存款是不现实的，因此只有帮客户做好理财才能够留住客户。
　　所以，我对“朝朝盈”这个项目有两点体会。第一，要应对好日益激烈的竞争态势，唯有以客户为中心，只有真正服务好客户，才能留住客户，总体来讲，就是银行业要提高自身的金融服务能力。第二，要围绕银行自己的目标客群，深入分析目标客群的需求。一定要满足好客户的需求，这样才能留住客户。每个银行都有自己特定的目标客群，并非任何一家银行都能服务好所有客户，贪大求全可能反而做不好。
　　银行不得不变：互联网的冲击是好事
　　李志勇：这两年，铁岭银行这种四线城市的小银行，也不可避免地体验到了来自互联网金融的冲击和压力。特别是，2013年以来，以阿里巴巴推出余额宝为发端，各种“宝”相继上市之后，这种冲击就来得更直接了。铁岭银行以前的业务比较传统，基本上只有存、贷、汇，受到“宝宝”们的冲击之后，铁岭银行的存款确实有一定程度的流失，但是我们较快地做出了反应，也推出了一款类似的产品，从研发到上线，大概用了三个月的时间。这个产品在市场上很受欢迎，也达到了预期的效果。
　　所以我感觉到目前为止，互联网金融对银行经营和业务的冲击不是非常大，更多的是对银行思维理念的冲击。对于铁岭银行这种传统的小银行而言，互联网金融的冲击是好事，它可以让我们转变金融观念，提高金融效率：一方面，我们船小好调头，向上可以拥抱互联网；另一方面，我们也可以向下充分发挥传统优势，扎根本地，服务市民。
　　周天虹： 对金融脱媒应该一分为二地来理解。从字面上看，好像是银行原来做的业务现在被互联网公司抢去了。虽然此类情况在一定程度上确实存在，但并非全部。我同意刚才陈教授（陈龙）的看法，互联网金融只是服务了银行业服务不到的客户。
　　比如理财产品销售。以前，银行销售理财产品，通常都有一万或几万元的起点门槛，这使相当一部分有理财产品需求的客户被拒之门外。网上支付和P2P贷款的发展，其实体现出在某些领域和某些地区，银行的服务能力不足。所以不完全是互联网脱银行的“媒”，而是那个地方本来就有金融服务的空间，一些新晋公司发现了这样的商业机会。这就是说，实际上银行需要反思自己的服务能力。
　　金磐石： 互联网金融对银行确实是冲击。商业银行作为中介机构，有两个主要的看家本领，一个是融资、贷款，另一个是支付结算。目前传统商业银行在这两个领域都受到了巨大的挑战。
　　融资贷款方面，现在直接融资规模不断扩大，企业可以通过发行股票或债券等途径募集资金，甚至通过第三方支付公司直接融资，不再单纯依赖银行贷款。
　　支付方面，现在大概有千分之三的交易量是通过第三方支付公司完成的，大约占整个社会消费的1/5。预计到2016年，第三方支付市场规模将达到50万亿元，这相当于现在银行卡消费的总额。因此，如果互联网企业、包括第三方支付公司能够独立开展支付业务，客户直接与互联网企业沟通，传统的商业银行必然成为这些第三方支付公司的出纳机，丧失支付功能。
　　互联网金融领域曾流传一句话，“如果银行不改变，我们就改变银行”。确实如此，面对这些挑战，银行已经开始改变。银行的态度转变有三个阶段：第一个阶段是不屑一顾；第二阶段是措手不及；第三阶段则是认真准备、积极应对。当然，传统银行的转变不是简单地将业务互联网化，重点是在经营中融入互联网思维。
　　互联网思维：客户驱动、组织扁平化、鼓励试错
　　陈龙：互联网时代，企业和客户的沟通方式已经被革命化地改变了，因此，这个时代就变成了一个客户驱动的时代，变成一个“小而美”的组织架构的时代，这个时代被分享的透明数据大大增多了。
　　互联网时代有两个大的改变：一是大量数据改变了我们做商业的方式；二是商业服务的态度改变了，即所谓的互联网精神，也被称作客户驱动。在此背景下，互联网公司是第一批深切感受到这种商业变化的人，他们也是第一批学会互联网精神的人。相对来说，这种互联网精神就是互联网公司跑得更快的一个相对优势。
　　我到蚂蚁金服的第一个体会就是它的气质和传统金融机构非常不一样。首先是客户驱动，在过去的一个多月之中，我看到从到我们所有的同事，都非常在意用户的体验，几乎是每天都在抓，反复地讨论。比如在不久前我们开了一次内部会议，蚂蚁金服的COO上台去领 “烂草莓奖”，还要戴上一顶小丑的帽子，因为我们有一个项目的用户体验不好。此种刺激之下，这个项目团队发誓2015年一定要改。从这个例子可以看出，阿里巴巴非常在意用户的感受。这是我的第一个非常重要的观察。其次，阿里巴巴在组织架构上比较扁平化，提倡民主。我们开内部会议的时候，不会像很多传统金融机构那样，一个“大佬”坐在那里，其他人都不敢说话。相反，我们的会议现场非常热烈，也有很多激烈的争论，但最后都能够很专注地解决问题。再次，阿里巴巴的组织架构非常灵活。一名员工入职阿里以后，可能在一个月之内换好几个工作，在不同的岗位之间调整、适应，企业的组织架构经常会被打破，这个灵活度让阿里就像一支非常轻便、高效的队伍。最后，阿里有一种鼓励试错的文化。试错迭代对创新是非常关键的，所以我们容忍这个试错的灰度空间。
　　这些道理其实大家都可以讲，但是亲自置身其中的人，可以感受得到这种文化是融入到阿里的血脉之中的。
　　传统银行的转型案例
　　★ (,)：“企业级、以客户为中心、提升客户体验”
　　金磐石：无论互联网金融发展，还是传统金融创新，关键在于技术能力，建设银行一方面积极关注互联网金融、大数据、移动终端的发展，一方面全力构建企业级技术架构，打造核心竞争力，主要举措包括：
　　组织企业级业务建模和流程建模。2011年底，建设银行全面采用面向服务的架构体系（简称SOA），对整个银行核心系统进行升级改造。2013年，建设银行面向服务的“新一代核心系统”顺利完成一期上线，建成了组件化、面向服务的技术服务体系，全行业务可包装为一个又一个的具体组件，通过业务模型进行信息系统搭建，实现业务创新，具有高度的灵活度。
　　基于面向服务的架构体系，建设银行以客户为中心，推出系列创新产品，提升客户体验。推出“建行PAD银行”和“企业手机银行”，实现消息服务定制、信息推送、基于位置的精准营销、购买体验分享、网点预约服务等创新功能，打造线上线下服务一体化；推出音频盾安全产品，实现安全工具跨渠道应用，“最安全电子银行”将继续深入人心；推出了以专业化金融服务为依托的电子商务金融服务平台――“善融商务”，融资金流、信息流和物流为一体，为客户提供信息发布、在线交易、支付结算、分期付款、融资贷款、资金托管、房地产交易等全方位的专业服务。
　　★ 华夏银行：开放心态，打造“第二银行”
　　吴永飞：银行要利用好互联网思维，就是要通过科技创新，充分利用好现有银行业在风险控制、信用体系建设，以及人才队伍等方面的优势，打造更加开放的商业模式。
　　传统思维认为互联网金融就是把银行现有的业务搬到网上来，作为传统银行的一个渠道延伸。基于这种认识，每家银行都对网上银行投入了大量人力、物力、财力，也丰富了银行的网上银行系统功能。但当互联网企业的金融产品推出以后，银行互联网产品的选择和使用在便利性上与之相比有较大差距，这对传统银行是一个很大的启示。
　　华夏银行也非常重视互联网金融建设工作，我们在2000年就开发了第一代网上银行，后续又做了大量的改造、完善工作，后来又开发了手机银行、微信银行等，但是总感觉跳不出传统银行的思维窠臼。因此，在2012年，华夏银行提出打造“第二银行”的目标，就是想纯粹地使用互联网思维，通过打造“三个专属”，即专属的队伍、专属的渠道和专属的产品，形成和物理银行并行发展、服务客户的第二银行。目前来看，效果正在逐渐显现。
　　传统金融和互联网金融融合是一个必然的趋势，也一直在进行中。这种融合好处很多，首先，传统金融和互联网金融在客户群体、渠道和服务形式上，能实现很好的互补性；其次，传统金融和互联网金融的融合也能相互促进彼此的发展。一方面，互联网金融开放平等的特点能够使传统金融更加透明，中间成本更低，并且更便利；另一方面，传统金融能够帮助互联网金融克服风险管控方面的短板。所以现在阿里巴巴、腾讯都在建银行，同时，工行推出了“融E购”，建行推出了“善融商城”，华夏银行推出了“平台金融”等产品，这些都是两种金融融合发展的积极案例。
　　华夏银行的平台金融，实际也是使用了互联网思维，打造了一个电商金融一体化的新业务模式，我们开发的支付融资系统和企业的平台系统对接，为企业本身及其上下游企业和个人客户提供在线融资、跨行支付、资金结算、现金管理等金融服务。截至目前，已经对接了近400家平台客户，涵盖了服装、建材、钢铁、培训等20多个行业，为两万余户具有成长性的中小微企业及个体工商户提供了融资等服务，取得了良好效果，也得到了客户的好评。
　　★ 招商银行：轻型银行
　　周天虹： 招商银行现在提出打造轻型银行的战略，即用更少的投入（包括资本的投入、费用的投入、人员的投入），更好地服务客户。投入要少，服务要好，因此银行IT系统的压力是非常大的。招商银行从信息科技方面，当前围绕这个轻型银行战略，主要在做以下三个方面的事情，就是三个“轻”：轻网点、轻服务、轻应用。
　　轻网点就是网点的人员要少，管理成本要低。对此，招商银行在科技方面采取了一些重要举措。比如柜台全面无纸化，亦即淘汰纸件凭证，客户只需在iPad上直接签字确认。该举措已经在全行推广，客户的接受度比我们预计的要高。再如可视柜台，即工作人员在后端远程服务的自助设备。招商银行全行已经投入了130台设备，每一台日均处理业务笔数是93笔，已接近柜员日均100笔到160笔之间的处理水平。此外，招商银行储蓄和零售方面大量的业务都向后端集中，尽量减少网点人员。
　　轻服务，就是银行现在越来越多的业务要到银行外面去拓展。对此，我们也做了一些开发项目支持业务人员。比如私人银行的客户经理，需要到私人银行贵宾客户的办公室里去为其办理业务，但很多业务涉及账户操作，客户会比较敏感，但客户经理自己操作可能会有风险。为解决这一矛盾，我们开发了一套iPad应用，做业务时，由银行后端的工作人员通过和客户交互完成这笔业务，客户的体验比较好。再比如，按揭业务中，我们开发了一套客户在现场办理按揭的iPad应用，客户在现场就可以完成资料的录入，完成一些重要证件的拍照、上传，5分钟后就可完成这笔贷款的预审。这些基于新技术的解决方案，不仅利于银行发展，而且受到了客户的欢迎。
　　轻应用，主要是指向互联网、移动互联网方向发展。招行从20世纪90年代开始就积极推动网上银行的建设，到移动互联网以及后来的微信银行，一路走来，我们也感受到，跟得上时代的步伐，跟得上科技发展的步伐，给银行业务发展带来了很多好处。
　　总体而言，当前招商银行的“轻型银行”战略就是银行内部的经营管理要轻，同时也要让用户更加轻松愉快地使用银行的服务，沿着这个方向我们还需要继续探索。
　　（本文据嘉宾在日(,)业信息科技风险管理2014年会上的座谈发言整理。本文刊载于《当代金融家》杂志2015年第1期）
（责任编辑：HN055）
03/06 09:5802/27 20:5702/16 13:1802/13 12:4102/12 11:0802/11 00:5702/06 10:0202/06 09:48
互联网金融精品推荐
每日要闻推荐
社区精华推荐
精彩专题图鉴
　　【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与和讯网无关。和讯网站对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证。请读者仅作参考，并请自行承担全部责任。第A37版：信用卡
周末约定你招行卡10元看《变4》
　　■新快报记者&黎华联　　看电影　　@招商银行　　10元看电影　　活动期间，每周五、周六、周日上午10:00登录掌上生活进入掌上影院，前1000个成功生成订单的用户，即可以10元购买1张电影票，不限影院，不限影片，2D/3D通看，还可看《变形金刚4》。　　日期：即日起至9月30日　　新快提醒：1.活动期间每户每月仅享1张影票资格，仅限信用卡现金支付，积分不参加活动。2.15分钟不支付或撤销订单，将失去当天的秒杀资格　　美食　　@交通银行　　@中信银行　　太平洋咖啡免费升杯一整年　　活动期间刷交行银联信用卡（卡号62开头）在太平洋咖啡门店购买任意手调饮品，可尊享免费杯型升级礼遇，周一至周五免费升杯1档（即中杯升大杯、大杯升超大杯），周六、周日免费升杯2档（即中杯升超大杯）。　　日期：即日起至日　　　　@中信银行　　正佳广场餐厅消费100减50元　　中信信用卡持卡人逢周三、周六，在正佳广场泰满冠、桥底辣蟹、江南味道、金本台湾涮涮锅、大椰丰饭、拉斯维加斯式自助餐厅、食尚引、卡撒浓汤、汉拿山、佬湘楼、一茶一座消费满100元封顶直减50元。　　商户：正佳广场合作餐厅　　日期：即日起逢周三、周六　　　　@中国银行　　香格里拉自助餐“二人同行，一人免单”　　活动期间，中国银行信用卡客户在香格里拉酒店妙趣咖啡厅，逢周二、周五、周日刷中国银行信用卡即可享受自助餐“二人同行，一人免单”优惠，免单名额需另收15%服务费。　　日期：即日起至日　　新快提醒：需提前一天致电020-预订　　积分　　@中国银行　　@中国银行　　关注微信即得2000积分　　活动期间，新关注“中国银行信用卡”微信客服并绑定中国银行信用卡的持卡人，即可获赠2000积分。　　日期：即日起至7月31日　　　　@中国银行　　淘宝天猫积分抵减现金　　活动期间，使用中行信用卡通过支付宝快捷支付（含分期）在淘宝网和天猫商城网络购物，支付金额超过50元即享交易积分抵减现金优惠。快捷支付单笔积分抵减最小金额为1元，最高为单笔订单金额的10%，且不超过50元。每人每日合计抵减金额最高为100元。　　商户：淘宝网、天猫商城　　日期：即日起至日　　新快提醒：每500积分可兑换抵减1元人民币　　消费　　@招商银行　　@交通银行　　首次绑定APP送礼品　　9月30日前，首次绑定招商银行掌上生活的持卡人，于绑定后的30个自然日内，即可领取见面礼中的任一商品，每人仅可领取一次。此外，每推荐一位关注掌上生活APP的持卡人，即可获得99积分，多荐多得，登录后从APP首页左上角菜单进入，点“荐”参加。　　日期：9月30日前　　新快提醒：六大礼品包括：UA花城汇影院专用小食双人套餐；72街鱼香茄子饭+指定饮品一份；99分招行积分；账单分期50元手续费抵押券；“咖啡陪你”咖啡拿铁；优酷院线观影券　　　　@交通银行　　消费满千元&秒杀百元话费　　活动期间单周（周一至周日）刷交行卡消费满千元，即可在下周五参加“最红星期五寻宝夺金”活动，最高500元话费等你来秒杀。　　日期：即日起至日　　　　@中国银行　　全币种国际芯片卡消费返现　　活动期间，持全币种国际芯片卡白金卡、无限卡在境外免税店类商户消费，单笔满200美元即可享受现金返还，返现比例高达5%。每卡每月消费返现封顶金额白金卡为500美元、无限卡为1000美元。　　商户：境外免税店类商户　　日期：即日起至日　　新快提醒：全年不分时段、无需提前预约　　　　@中国银行　　银联信用卡境外消费返现5%　　每个自然月内，凡持中国银行在中国大陆地区发行的银联标识个人信用卡，在境外不限时段通过银联网络刷卡消费（不含网上交易），单笔满等值1000元人民币的交易达到8笔，可获当月该卡组织境外消费金额5%的返现奖励。　　日期：即日起至日　　新快提醒：每张卡片每个自然月最高奖励600元人民币，不限名额　　　　　　@农业银行　　屈臣氏满156元立减30元　　活动期间，持农行悠然白金卡、QQ联名IC卡、中国旅游卡、喜羊羊与灰太狼联名IC卡至屈臣氏全国活动门店通过插卡或挥卡（即“闪付”）消费，单笔满156元立减30元，每月限量3万份。　　商户：屈臣氏全国活动门店　　日期：即日起至日每周六　　新快提醒：每卡每周六限参与一次，先到先得　　　　@中国银行　　银联信用卡刷800元返100元　　活动期间，持中国银行银联信用卡（卡号为62开头），在中国香港、澳门、台湾地区以及韩国、日本、泰国、新加坡累计刷卡消费满800元，即可获得100元现金返还。每卡最多返现1次。　　日期：即日起至10月15日　　新快提醒：活动需要报名，客户可于8月1日起通过“中国银行信用卡”公众微信服务号报名。客户在活动结束前报名即可　　出游　　@中国银行　　@浦发银行　　分期免息还赠5%油资　　广东地区中国银行信用卡持卡人即日起至中国银行广东省分行各营业网点，可零息费便捷办理联嘉云车友会分期，信用卡月供=月返油资，乐享联嘉云云秘书贴心服务，最末月更获5%油资赠送。　　日期：即日起至日　　　　@浦发银行　　港澳台地区游499元起　　即日起至8月31日，浦发银行信用卡持卡人通过携程旅行网成功抢订全国35个城市出发，中国香港、澳门、台湾地区以及首尔等境外线路可享499元、799元、999元不等优惠，或每人票价立减1000元优惠。　　商户：携程旅行网　　日期：即日起至8月31日　　新快提醒：每周二早上10点开抢，数量有限，抢完即止！详情请关注官方微信订阅号“浦发银行信用卡中心-广州”　　　　@民生银行　　如家快捷酒店9.5折优惠　　即日起，持中国民生银行信用卡到广州市如家快捷酒店所有分店入住时使用消费，享受酒店门市价9.5折优惠。　　商户：广州市如家快捷酒店　　日期：即日起　　　　@民生银行　　广州百路通洗车8.5折优惠　　即日起，持民生银行卡在广州百路通车养护刷卡消费可享受洗车及汽车美容护理8.5折优惠（不含汽车配件、保险、轮胎）。　　商户：广州百路通　　日期：即日起　　分期　　@中国银行　　@中国银行　　华尔街英语分期零息费零首付　　中国银行信用卡持卡人持卡至广州地区华尔街英语各大门店即可免费获赠“价值1200元华尔街英语精品主题外教沙龙体验3次”+“全方位英语水平测试1次”+“当季华尔街英语精选课程学习礼包一份（含光盘）”；2.报读课程并现场刷卡办理6期、12期分期付款可享零首付、零利息、零手续费特惠；首次报读并办理分期付款满1万元（含）及以上，可获赠价值万元的华尔街英语在线课程《Channel》及价值500元友谊卡。　　商户：华尔街英语　　日期：即日起至日　　新快提醒：详询店面　　　　@中国银行　　培训中心分期零手续费　　即日起至12月31日，广州地区中行信用卡持卡人持中行信用卡在韦博语言培训中心、英孚英语培训中心、领达语言培训中心多家门店刷卡消费，可享信用卡分期零手续费优惠。　　商户：韦博语言培训中心、英孚英语培训中心、领达语言培训中心　　日期：即日起至日止
<INPUT type=checkbox value=0 name=titlecheckbox sourceid="SourcePh" style="display:none">
（《周末约定你招行卡10元看《变4》》由金羊网为您提供。转载请注明来源，未经书面授权许可，不得转载或镜像。版权联系电话：020-133588）金融界论坛
尊敬的用户：
如您在使用金融界网站论坛的过程中发现色情，反动言论，伪造他人言论，广告欺诈等帖子，为便于网友反馈问题，特将金融界论坛管理员联系方式公布如下，欢迎大家有问题或者建议随时联系。
金融界客户服务中心邮箱：.cn
论坛客服电话010-2
金融界论坛官方账户：管理员01
金融界论坛客服QQ:
『普通』主题： 周五买货币基金划算吗 买卖点有小诀窍
发表日期： 07:33:11
头衔：社区侯爵积分：624865
　　目前绝大多数货币基金是T+1日起算收益，T+2日收益到账。比如，你今天买进了一只货币基金，则今天是没有收益的，收益最早从明天开始计算，后天到账；卖出货币基金也是一样。
　　为什么她理财在上面这句里面加了“最早”两个字？这是因为不同时间点操作，结果会非常不同。
　　1. 在同一天的15:00之前操作和15:00之后操作，收益的确认以及到账时间不同。
　　比如：
　　周三15:00前买一笔货基，那么这笔钱从周四开始产生收益，周五到账；
　　周三15:00之后买，等同于周四买，从周五开始产生收益，周六到账。
　　简单地说：通常基金都是以15:00点为一个分水岭，15:00前买入算作当天交易，15:00后买入算作转天交易。
　　2. 周末买入基金没有收益。
　　这是因为购买基金的收益起算都是在工作日进行的。按照上面的例子，今天买货币基金，明天开始有收益，但这个“明天”如果刚好是周末，则不能马上起息，而要等到下周一（也就是下个工作日）才起算收益。
　　不同时间买货基的收益起算日和到账日具体如下：
　　由上表可见，周五15:00之后买入基金，或周六日买入，和周一再买是一样的效果。
　　3. 买卖基金遇法定假日顺延。
　　以上说的是买基金。卖基金大体上和买基金类似：今天卖，收益截止到明天，赎回的钱后天到账；如果赶上周末和法定假日则顺延。
　　但具体不同货基和不同渠道的到账时间不太统一，有些还分普通赎回和快速赎回两种，具体要看相应的到账规则公告。比如招行朝朝盈最快可0秒到账，余额宝一般是2小时内，还有其他一些基金也能一两小时内到账，算是到账比较快的。
　　这样一来，有些财蜜就被困扰了，周五买基金究竟是否划算呢？
　　从上面讨论的可以看出，周五买入基金，周末两天是不算收益的。那是不是说周五就不要买入基金了呢？这种说法曾盛行一时。但她理财认为，这个问题你需要分情况来看：
　　如果是一笔闲置的钱，周五买入则下周一开始收益，周五之后买，则最早要下周二开始收益，遵循早买早收益，周末两天也并没有损失什么。
如果不是闲置的钱，而是另有用途，那就没必要用来买货币基金了。周五15:00之后一直到周一15:00前，这期间什么时候买都是一样的效果，所以什么时候买都是可以的。
　　说完买入，她理财再说说卖出。卖基金的情况比较简单，不管你哪天卖，收益计算都是截止到实际到账的前一天，也就是说只有你收到赎回的那笔钱的当天没有收益，之前只要钱没到账，就还会继续算收益。
　　因此，综上所述，她理财的结论是：周五可以买货币基金，周末两天也可以买，你不会亏。
　　原文链接：.cn/.shtml
文章不错(0)
&&帖子刷新
共1页&到页
论坛上一帖：
论坛下一帖：
近期热门话题推荐
最新精华帖
版区牛人榜