《通向财务自由之路》是由美国的范K.撒普写的。他是国际公认的交易心理学方面排名第一的大师，拥有15年的交易商和投资顾问经历。

《通向财务自由之路》单看这个书名，就让人心生向往，谁不想实现财务自由。那么什么才是财务自由呢?作者告诉我们，个人运作资金的收益大于个人花销，并且其不必依附于任何组织实体，自由地生活，就是财务自由。

实现财务自由是每一个做投资的人都渴望实现的目标，那么如何实现呢?作者在书中给了我们一个完整的操作思落。

全书是从个人目标的设定，系统开发的模式以及心态三个方面来向我们讲解。

这里重点讲一下系统开发的模式。

没有系统学过股票的朋友，可能对系统开发比较陌生。系统开发顾名思义就是股票交易的整个过程。

作者在书中详细的列出了系统开发的步骤，这里简单的罗列一下。

2、培养开放的观念，收集市场信息

6、确定交易的时间框架

7、确定交易的实质以及如何客观地加以测试

9、增加见利抛售通道确定系统的R乘数分布及其期望收益

10、确定R乘数分布的准确性

12、利用头寸规模确定实现目标

13、确定如何改进系统

14、做好面对最坏情形的精神准备

书中用一个"打雪球"的比喻轻松解释了成功交易系统的六个关键。

2、利润水平的相对规模

3、每笔交易或投资的成本

4、获得交易机会的频率

6、交易-投资系统的资本规模

想象一下你正躲在一面巨大的雪墙后面，有人正在向你的雪墙上扔雪球，而你的目标是保持墙面尽可能的大以便获得最大程度的保护。

你拥有的这面雪墙就相当于你的资本规模，雪墙越大，你被雪球砸中的概率就越小。

雪球就相当于你每次的投资结果，可能是盈利也可能是亏损。为了更加形象，你可以想象向你砸来的有两种球，一种是黑雪球，它会把你的雪墙砸出一个跟它一样大小的洞;一种是白雪球，它可以增加你的雪墙厚度。

很明显，我们要做的就是避开黑雪球，接住白雪球。向你扔来的到底是黑雪球还是白雪球取决于你系统的可靠度，即盈亏次数之间的比例。

即使你已经很好的控制了亏损次数，从某方面来说，仍然不够。我们很容易发现，如果每分钟向你砸来10个0.5米的白雪球，同时又向你砸来5个2米的黑雪球，用不了多久，你的雪墙也会倒塌，这说明利润水平的相对规模对你的系统也十分重要。

接着，你可以自己顺着这个思路思考一下，其它几个关键要素的重要性。

这个例子很好地诠释了股票交易的几个成功要素，希望大家可以在今后的操作过程中多加留意，慢慢体会这里面的玄机。

接下来，我想谈谈，我对这本书的一些看法。

一、没有最好的交易系统，适合自己的才是最好的

交易系统无好坏，适合自己的才是最好的。这个观点，作者在书的开篇就亮出来了，并且在整本书中一直反复强调。我想，这也是这本书最大的魅力吧。

作者对交易系统抱持的态度非常开放，这肯定跟他多年的投资经验分不开。他认识很多成功的交易者，他们都有一个属于自己的系统，虽然他们的系统各不相同，但他们都赚到了钱。对一个交易系统来说，没有好坏之分，只要它能让你轻松赚到钱，那它就是一个好的系统。

从这一点来看，你的交易系统一定要符合你的性格。如果你是一个有耐心的人，你可以做长线，像巴菲特一样研究基本面，就能收获很多。如果你是一个喜欢刺激的人，你可以做做短线，快进快出，做一些基本面加技术分析，也可以获得利润。

至于你究竟该如何操作，你需要在股票市场上慢慢体会，找到最适合你的方式。

二、别让感觉害了你，一定要遵守你的交易规则

入门之后，你会开始建立自己的交易系统，不再凭着感觉，买进卖出。对于这个阶段的你来说，你的成功有了保障，因为你知道自己会获得利润，而不是继续投机。

但在你刚进入这个阶段的时候，由于你的交易系统还不完善，在实际交易的过程中，你常常会忘掉自己的交易系统，只是凭着感觉走，这让你吃了不少亏。

人都是非理性的，有时候恐惧与贪婪会控制你的大脑，它们会让你做出错误的行为。你不必自责，这是每一个初入行的人都会犯的错误。

既然是错误，这次犯了，下次就不能再犯了。如何避免呢?

你可以试着把你每笔交易的结果，以及当时的心理过程记录下来，定期总结，看看你身上多次出现的交易错误有哪些，是什么导致了它们，再花点时间仔细想想，该如何纠正。

三、你的交易系统必须是一个期望收益为正的系统

所谓期望收益率，就是估计未来收益率的各种可能结果，然后，用它们出现的概率对这些估计值做加权平均。期望收益为正的意思就是你的交易系统的收益要大于损失。这是我们每个人都应该追求的。你也许会想，废话，谁炒股不是为了赚钱。

是的，但很多时候，大部分人的期望收益都是负的，这也是他们亏钱的原因。

那么如何让你的期望收益为正呢?

首先，你要确定自己的交易理念，在实战中不断磨砺，努力地提高你的交易系统的可靠度。

其次，就是确定止损点，止住亏损，让利润滚动起来。

四、对一个完整的交易系统来说，止损退出必不可少

接下来谈谈止损与退出。

一般人对于交易的理解就是选择什么股票，什么时候买入，到这为止，在交易之前，他们从不思考什么时候卖出，在哪里卖出。

对于他们来说，炒股就像赌博，赚钱亏钱全凭运气。

所以大部分时候，即使他们找到了一个很好的买入点，也不能实现盈利。

而大多数时候，我们能赚到钱，只是因为找到一个适合的时机退出。

看到这，你应该清楚止损与退出对一个交易的重要性了。

那么，如何止损呢?对于止损，每个人都有自己的限度，有些人风险承受能力强，允许单笔交易的亏损在25％以内;有些人风险承受能力弱，10％的风险都会让他们惊慌失措，他们通常会选择5％的亏损作为自己的止损点。

这个止损点没有确定的范围，找到让你最舒服的那个点才是最重要的。

一般建议短期交易，止损点不宜过大，通常控制在10％以内。长期交易，你可以将止损点控制的大一些，但最好也不要超过了25％。

五、控制好头寸的规模非常重要

头寸顾名思义就是你该买多少股票，它占你的整个投资资金的多少最合理。这也没有具体的操作标准。《通向财务自由之路》一书中给出了4个模型。大家可以参考一下。

模型1:每一固定金额资金交易一个单位

模型2:股票交易的等价值交易单位

模型3:百分比风险模型

模型4:百分比波动幅度模型

六、止住亏损，翻滚利润

最后，也是本书最重要的一点:止住亏损，翻滚利润。这句话看上去没什么特别的。

请你回忆一下，你的交易过程，你是否经常赚了点钱，就获利卖出。而亏损时，却总是一拖再拖，舍不得抛售，心里存在一个侥幸的心理，万一涨钱了呢?再涨点回来我就卖。最后亏损越变越大，你只能狠心割肉。

如果你有过这样的经历，那就需要学会“止住亏损，翻滚利润"。你需要把这句话牢牢地记在心里，用心体会。不久后，你一定会发现自己的变化。

炒股就像游泳，如果不下水，你永远学不会。前几天，我看到一则故事，有个国王想学游泳，他找了一个最好的游泳运动员，向他学习游泳。学的时候，国王不想下水，只让运动员教他技巧，他每天都会草地上练习。日子一天天过去，运动员把自己的毕生经验都传授给了国王，他再没什么好教的了。于是，国王信心大增，径直跳进泳池，最后被淹死了。

这看起来像个笑话，可大部分人刚接触一样东西的时候，也总是会保持观望。我们要知道，真金白银的战场，与唇枪舌弹还是有很大的差别的。要想学好一样东西，刻意练习，必不可少。

文章的最后，猫暧给大家推荐几本相关书籍。

《走出幻觉，走向成熟》

这几本书我都看过，中间两本书主要是讲了交易的一些技巧。第一本跟第四本主要是讲一些投资的智慧，思想。