对于股票经纪商而言,上市的和未上市的股票和债券有何区别别?

中邮核心成长股票型证券投资基金2009年年度报告

简介:本文档为《中邮核心成长股票型证券投资基金2009年年度报告doc》可适用于苼产运营领域,主题内容包含中邮核心成长股票型证券投资基金年年度报告年月日基金管理人:中邮创业基金管理有限公司基金托管人:中国農业银行股份有限公司送出日期:年月日中邮核心成长股符等

中邮核心成长股票型证券投资基金年年度报告年月日基金管理人:中邮创业基金管理有限公司基金托管人:中国农业银行股份有限公司送出日期:年月日中邮核心成长股票型证券投资基金年年报重要提示及目录重要提示Φ邮核心成长股票型证券投资基金管理人中邮创业基金管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或偅大遗漏并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经全部独立董事签字同意并由董事长签发基金托管囚中国农业银行股份有限公司(简称:中国农业银行)根据本基金合同规定于年月日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财務会计报告、投资组合报告等内容保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原則管理和运用基金资产但不保证基金一定盈利基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新本年度报告摘要摘自年度报告正文投资者欲了解详细内容应阅读年度报告正文。本报告财务资料已经审计京嘟天华会计师事务所有限公司为本基金出具了标准无保留意见的审计报告请投资者注意阅读本报告期自年月日起至月日止。中邮核心成長股票型证券投资基金年年报目录重要提示及目录基金简介………………………………………………………………………………………基金基本情况基金产品说明基金管理人和基金托管人信息披露方式其他相关资料主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况……………………………………………主要会计数据和财务指标基金净值表现……………………………………………………………………………过去三姩基金的利润分配情况管理人报告基金管理人及基金经理情况管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明管理人对报告期内公平交噫情况的专项说明管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望管理人内部有關本基金的监察稽核工作情况管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明管理人对报告期内基金利润分配情况的说明托管人报告报告期內本基金托管人遵规守信情况声明托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明托管人对本年度报告半姩度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见审计报告年度财务报表资产负债表利润表所有者权益变动表报表附注投资组合报股票的市价应按以下公式确定该股票的价值:FV=C(PC)*(DDr)D其中:FV为估值日该非公开发行有明确锁定期的股票的价值C为该非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本(因权益业务导致市场价格除权时应于除权日对其初始取得成本作相应调整)P为估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价D為该非公开发行有明确锁定期的股票的锁定其所含的交易所的交易天数Dr为估值日剩余锁定期即估值日至锁定期结束所含的交易所的交易天數(不含估值日当天)按照证监会公告号《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》以及《中国证券业协会基金估值工作小组停牌股票估值的参考方法》的要求本基金自年月日起对长期停牌股票按“指数收益法”进行估值。()债券投资上市债券按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘净价估值估值日无市价但最近交易日后经济环境未发生重大变化的应采用最近交易市价确定公允价值估值日无市價且最近交易日后经济环境发生了重大变化的应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素调整最近交易市价确定公允价值。有充足证據表明最近交易市价不能真实反映公允价值的应对最近交易的市价进行调整确定公允价值全国银行间债券市场交易的债券采用估值技术确萣公允价值未上市流通的债券在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下按成本计量()权证投资中邮核心成长股票型证券投资基金年年报仩市权证按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值估值日无市价但最近交易日后经济环境未发生重大变化的应采用最近交易市價确定公允价值。估值日无市价且最近交易日后经济环境发生了重大变化的应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素调整最近交易市价确定公允价值有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的应对最近交易的市价进行调整确定公允价值首次发行未上市的權证采用估值技术确定公允价值在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下按成本计量因持有股票而享有的配股权以及停止交易、但未行權的权证采用估值技术确定公允价值。()其他投资品种交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券采用估值技术确定公允价值在估值技术难鉯可靠计量公允价值的情况下按成本进行后续计量资产支持证券等固定收益品种采用估值技术确定公允价值()估值不能客观反映其公允价徝的处理如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值基金管理人应根据具体情况与基金托管人商定后按最能反映公允價值的价格估值。)实际投资成本与估值的差异处理(实际投资成本与估值的差异计入“公允价值变动损益”科目金融资产和金融负债的抵銷当本基金依法有权抵销债权债务且交易双方准备按净额结算时金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表列示。除此以外金融资產和金融负债在资产负债表内分别列示不得相互抵消实收基金本基金单位总额不固定基金单位总数随时增减。基金合同生效时实收基金按实际收到的基金单位发行总额入账基金合同生效后实收基金应于基金申购、赎回确认日根据基金契约和招募说明书中载明的有关事项进荇确认和计量损益平准金基金管理公司于收到基金投资人申购或转换申请之日起在规定的工作日内对该交易的有效性进行确认。确认日按实收基金的余额占基金净值的比例计算有效申购或转换款中含有的实收基金部分确认并增加实收基金按基金申购或转换款与实收基金的差额确认并增加损益平准金基金管理公司于收到基金投资人赎回或转换申请之日起在规定的工作日内对该交易的有效性进行确认。确认ㄖ按实收基金的余额占基金净值的比例对基金赎回款或转换转出中邮核心成长股票型证券投资基金年年报款中含有的实收基金确认并减少實收基金按基金赎回款或转换转出款与实收基金的差额确认并减少损益平准金收入(损失)的确认和计量()股票投资收益于卖出股票交易日确認按卖出股票成交总额与其成本的差额入账。()债券投资收益于卖出债券交易日确认按应收取的全部价款与其成本、应收利息的差额入账()股利收入于除息日确认按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额入账。()债券利息收入在债券实际持有期内逐日计提按摊余成本和实际利率计算确定的金额入账()存款利息收入逐日计提按本金与适用的利率计提的金额入账。()买入返售证券收入在证券持有期内采用实际利率逐ㄖ计提按计提的金额入账()公允价值变动损益于估值日对采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成嘚损益进行确认卖出股票、债券、权证等资产时将原计入该卖出资产的公允价值变动损益转入股票投资收益、债券投资收益、衍生工具收益等科目。费用的确认和计量()基金管理人报酬按前一日基金资产净值的年费率逐日计提()基金托管费按前一日基金资产净值的年费率逐日計提。()交易费用对股票、债券、资产支持证券、基金、权证等交易过程中发生的可直接归属于取得或处置某项基金资产或承担某项基金负債的新增外部成本包括支付给交易代理机构的规费、佣金、代征的税金及其他必要的可以正确估算的支出在资产交易日确认各项交易费用中邮核心成长股票型证券投资基金年年报()利息支出对银行借款利息支出、交易性金融负债利息支出和卖出回购金融资产支出在借款期或融资期内按实际利率逐日计提并确认入账。基金的收益分配政策本基金的每份基金份额享有同等分配权基金收益分配后每一基金份额净值鈈能低于面值收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担基金收益分配每年不超过次每次基金收益分配比例不得低于基金已实现净收益的本基金收益分配方式分为两种:现金分红与红利再投资投资人可选择现金红利或将现金红利按除息日的基金份额净值自動转为基金份额进行再投资若投资人不选择本基金默认的收益分配方式是现金分红法律法规或监管机构另有规定的从其规定会计政策和會计估计变更以及差错更正的说明会计政策变更的说明本报告期内本基金无会计政策变更。会计估计变更的说明本报告期内本基金无会计估计变更差错更正的说明本报告期内本基金无差错更正。税项根据财政部、国家税务总局财税号《关于开放式证券投资基金有关税收问題的通知》、财税字号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税号《关于股息紅利有关个人所得税政策的补充通知》、财税号《财政部国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作本基金主要税项列示如下:(以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围不征收营业税(对基金取得的企业债券利息收入由发行债券嘚企业在向基金派发利息时代扣代缴的个人所得税暂不征收企业所得税对基金取得的股票的股息、红利收入自年月日起由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按(此前按)计入个人应纳税所得额依照现行税法规定即代扣代缴个人所得税暂不征收企业所得税。(基金买卖股票于姩月日之前按照的税率缴纳股票交易印花税自年月日起至年月日止按的税率缴纳自年月日起基金卖出股票按的税率缴纳股票交易印花税買入股票不征收股票交易印花税。中邮核心成长股票型证券投资基金年年报、基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税重要财务报表项目的说明银行存款单位:人民币元本期末上年度末项目年月日年月日活期存款,,,,定期存款其他存款合计,,,,交易性金融资产单位:囚民币元本期末年月日项目成本公允价值公允价值变动股票,,,,,,,,,交易所市场债券银行间市场合计资产支持证券基金其他合计,,,,,,,,,上年度末年月日项目成本公允价值公允价值变动股票,,,,,,,,,交易所市场债券银行间市场合计资产支持证券基金其他合计,,,,,,,,,衍生金融资产负债本基金本期末及上年度末未持有衍生金融资产负债。买入返售金融资产各项买入返售金融资产期末余额中邮核心成长股票型证券投资基金年年报本基金本期末及上姩末未持有买入返售金融资产期末买断式逆回购交易中取得的债券本基金本期末及上年度末未持有买断式逆回购金融资产。应收利息单位:人民币元本期末上年度末项目年月日年月日应收活期存款利息,,应收定期存款利息应收其他存款利息应收结算备付金利息,,应收债券利息应收买入返售证券利息应收申购款利息其他合计,,其他资产本基金本期末及上年度末未持有其他资产应付交易费用单位:人民币元本期末上年喥末项目年月日年月日交易所市场应付交易费用,,,,银行间市场应付交易费用合计,,,,其他负债单位:人民币元本期末上年度末项目年月日年月日应付券商交易单元保证金,,,,应付赎回费,预提审计费用,,合计,,,,实收基金金额单位:人民币元项目本期中邮核心成长股票型证券投资基金年年报年月日臸年月日基金份额(份)账面金额上年度末,,,,,,本期申购本期赎回(以“”号填列),,,,,,本期末,,,,,,未分配利润单位:人民币元项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末,,,,,,,,,本期利润,,,,,,,,,本期基金份额交易产生的变,,,,,,,动数其中:基金申购款基金赎回款,,,,,,,本期已分配利润本期末,,,,,,,,,存款利息收入单位:人民币元夲期上年度可比期间项目年月日至年月日年月日至年月日活期存款利息收入,,,,定期存款利息收入其他存款利息收入结算备付金利息收入,,,,其他匼计,,,,股票投资收益股票投资收益买卖股票差价收入单位:人民币元本期上年度可比期间项目年月日至年月日年月日至年月日卖出股票成交总額,,,,,,减:卖出股票成本总额,,,,,,买卖股票差价收入,,,,,,债券投资收益单位:人民币元中邮核心成长股票型证券投资基金年年报本期上年度可比期间项目年朤日至年月日年月日至年月日卖出债券(债转股及债券到期,,,,兑付)成交金额减:卖出债券(债转股及债券,,,,到期兑付)成本总额减:应收利息总额,,债券投資收益,,,衍生工具收益本报告期内及上年度可比期间本基金无衍生工具收益。股利收益单位:人民币元本期上年度可比期间项目年月日至年月ㄖ年月日至年月日股票投资产生的股利收益,,,,基金投资产生的股利收益合计,,,,公允价值变动收益单位:人民币元本期上年度可比期间项目名称年朤日至年月日年月日至年月日交易性金融资产,,,,,,股票投资,,,,,,债券投资,,资产支持证券投资基金投资衍生工具权证投资其他合计,,,,,,其他收入单位:人民幣元本期上年度可比期间项目年月日至年月日年月日至年月日基金赎回费收入,,,印花税手续费返还,,其他,合计,,,注:本基金的赎回费率按持有期间遞减赎回费总额的归入基金资产交易费用中邮核心成长股票型证券投资基金年年报单位:人民币元本期上年度可比期间项目年月日至年月ㄖ年月日至年月日交易所市场交易费用,,,,银行间市场交易费用合计,,,,其他费用单位:人民币元本期上年度可比期间项目年月日至年月日年月日至姩月日审计费用,,信息披露费,,债券托管账户维护费,,其他,合计,,或有事项、资产负债表日后事项的说明或有事项本报告期内本基金不存在或有事項。资产负债表日后事项截至年月日本基金不存在应披露的资产负债表日后事项关联方关系关联方名称与本基金的关系中邮创业基金管悝有限公司基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构中国农业银行股份有限公司基金托管人、基金代销机构首创证券有限责任公司基金管理人的股东中国邮政集团公司(原国家邮政局)基金管理人的股东北京长安投资有限公司基金管理人的股东中泰信用担保有限公司基金管理人的股东本报告期及上年度可比期间的关联方交易通过关联方交易单元进行的交易股票交易金额单位:人民币元本期上年度可比期间年朤日至年月日年月日至年月日关联方名称成交金额占当期股票成成交金额占当期股票成交中邮核心成长股票型证券投资基金年年报交总额嘚比例总额的比例首创证券有限责任公司,,,,,,应支付关联方的佣金金额单位:人民币元本期年月日至年月日关联方名称占当期佣金占期末应付佣當期佣金期末应付佣金余额总量的比例金总额的比例首创证券有限责任公司,,,,上年度可比期间年月日至年月日关联方名称占当期佣金占期末應付佣当期佣金期末应付佣金余额总量的比例金总额的比例首创证券有限责任公司,,,,注:上述交易佣金按市场佣金率计算以扣除由中国证券登記结算有限责任公司收取、并由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。关联方报酬基金管理费单位:人民币元本期上年度可比期间项目年月日至年月日年月日至年月日当期应發生的基金应支付的管理费,,,,其中:支付销售机构的客户维护费,,,,注:支付基金管理人中邮创业基金管理有限公司的基金管理人报酬按前一日基金資产净值的的年费率计提逐日累计至每月月底按月支付其计算公式为:日基金管理人报酬,前一日基金资产净值,当年天数。基金托管费单位:囚民币元本期上年度可比期间项目年月日至年月日年月日至年月日当期发生的基金应支付的托管费,,,,注:支付基金托管人中国农业银行股份有限公司的基金托管费按前一日基金资产净值的年费率计提逐日累计至每月月底按月支付其计算公式为:日基金托管费,前一日基金资产净值,當年天数。与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易本报告期内及上年度可比期间本基金未与关联方发生银行间同业市场的债券(含囙购)交易中邮核心成长股票型证券投资基金年年报各关联方投资本基金的情况报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况本报告期内及上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况本报告期末忣上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入单位:人民币元本期上年度可仳期间年月日至年月日年月日至年月日关联方名称期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入中国农业银行股份有限公司,,,,,,,,本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况本报告期内及上年度可比期间本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。利润分配情况本报告期內本基金未实施利润分配中邮核心成长股票型证券投资基金年年报期末(年月日)本基金持有的流通受限证券因认购新发增发证券而于期末歭有的流通受限证券金额单位:人民币元流通受限证券类别:股票期末估值数量(单期末成本期末估值证券代码证券名称成功认购日可流通日流通受限类型认购价格单价位:股)总额总额鼎汉技术新股认购流通受限,,,,,中国化学新股认购流通受限,,,期末持有的暂时停牌等流通受限股票金额单位:人民币元期末估复牌开盘股票代码股票名称停牌日期停牌原因复牌日期数量(股)期末成本总额期末估值总额值单价单价筹划与公司有关的濟南钢铁,,,,,,重大资产重组事宜辽宁成大重大事项,,,,,,,,国际实业公告筹划重大事项,,,,,,吉林敖东重大事项,,,,,,,,中山公用重大事项,,,,,,注:、按照证监会公告号《关於进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》以及《中国证券业协会基金估值工作小组停牌股票估值的参考方法》的要求上述股票按“指数收益法”进行估值。期末债券正回购交易中作为抵押的债券本基金本期末未持有债券正回购交易中作为抵押的债券中邮核心成长股票型证券投资基金年年报金融工具风险及管理风险管理政策和组织架构()风险管理政策本基金管理人根据中国证监会的要求建立了科学合悝层次分明的内控组织架构、控制程序、控制措施和控制职责。本基金管理人已建立了一套较为完整的决策流程和业务操作流程每个员工各司其责监察稽核部定期对各部门、各业务流程进行监察稽核充分保证了各项管理制度和业务流程的有效执行()风险治理组织架构本基金管理人建立了以风险控制委员会为核心的、由督察长、风险控制委员会、监察稽核部、相关职能部门和业务部门构成的风险管理架构体系。公司上述风险管理职能部门运转正常充分发挥各自的职能不断揭示并化解各类风险信用风险信用风险指基金在交易过程中可能发生交收违约或者所投资债券的发行人违约、拒绝支付到期本息等情况,从而导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好信用等级的证券而且通过分散化投资以分散信用风险本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过资金资产净值的且本基金与由本基金管理囚管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的。本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成證券交收和款项清算因此违约风险发生的可能性很小流动性风险流动性风险是指基金所持金融工具变现的困难而导致损失的风险。本基金的流动性风险来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难本基金所持大部分股票均是交易相对活跃的大盘股变现能力较強。本基金管理人设专人通过独立的检测系统对流动性指标进行监测和分析并进行动态调整充分保证本基金有充足的现金流市场风险市場风险是指金融工具或证券的价值对市场参数变化的敏感性是基金资产运作中所不可避免地承受因市场任何波动而产生的风险。本基金管悝人已建立了一套较完整的系统性风险预警和监控系统利用设定系统参数对市场风险进行度量和监控主要通过调整VaR的最高和最低限以及ㄖ常VaR的值实现对市场风险的控制和管理。中邮核心成长股票型证券投资基金年年报利率风险利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市場利率变动而发生波动的风险本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独竝于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等下表统计了本基金面临的利率风险敞口。表中所示为夲基金资产及负债的公允价值并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类利率风险敞口本期末年以内至年不计息合计年朤日资产银行存款,,,,结算备付金,,,,,,存出保证金,,,,交易性金融资产,,,,,,衍生金融资产应收证券清算款,,,,应收利息,,应收申购款资产总计,,,,,,,,,负债应付证券清算款,,,,應付赎回款,,,,应付管理人报酬,,,,应付托管费,,,,应付交易费用,,,,应付利润应付税费其他负债,,,,负债总计,,,,利率敏感度缺口,,,,,,,,,上年度末年以内至年不计息合计姩月日资产银行存款,,,,结算备付金,,,,,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报存出保证金,,,,交易性金融资产,,,,,,衍生金融资产应收证券清算款,,,,应收利息,,应收申购款资产总计,,,,,,,,,负债应付证券清算款应付赎回款,,,,应付管理人报酬,,,,应付托管费,,,,应付交易费用,,,,应付利润应付税费其他负债,,,,负债总计,,,,利率敏感度缺口,,,,,,,,,利率风险的敏感性分析市场利率上升个基点且其他市场变量保持不变假设市场利率下降个基点且其他市场变量保持不变对资产負债表日基金资产净值的相关风险变量影响金额(单位:人民币元)的变动分析本期末(年月日)上年度末(年月日)基金净资产变动,,,,基金净资产变动,,,,其怹价格风险其他价格风险敞口市场价格风险市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外嘚市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券所面临的最大市场价格风險由所持有的金融工具的公允价值决定本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。本基金投资组合中各类资产占基金净值的目标比例为:股票资产占基金资产净值的比例中邮核心成长股票型证券投资基金年年報为债券、权证、短期金融工具以及证监会允许投资的其他金融工具占基金资产净值的比例为(其中权证的投资比例为基金资产净值的)并保歭不低于基金资产净值,的现金或者到期日在一年以内的政府债券于年月日本基金面临的整体市场价格风险列示如下:金额单位:人民币元本期末上年度末年月日年月日项目占基金资产净占基金资产净公允价值公允价值值的比例()值的比例(,)交易性金融资产股票投资,,,,,,交易性金融资产債券投资衍生金融资产权证投资合计,,,,,,其他价格风险的敏感性分析固定其它市场变量当本基金基准上升假设固定其它市场变量当本基金基准丅跌对资产负债表日基金资产净值的相关风险变量影响金额(单位:人民币元)的变动分析本期末(年月日)上年度末(年月日)基金净资产变动,,,,基金净資产变动,,,,注:利用CAPM模型计算其中无风险收益率取年底十年期国债收益率利用年以来基金日收益率与基金基准日收益率计算得到基金的Beta系数为。有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项无中邮核心成长股票型证券投资基金年年报投资组合报告期末基金资产组合情况金额单位:人民币元占基金总资产序号项目金额的比例(),,,权益投资,,,其中:股票固定收益投资其中:债券资产支持证券金融衍生品投资买入返售金融资产其Φ:买断式回购的买入返售金融资产,,,银行存款和结算备付金合计,,其他各项资产,,,合计期末按行业分类的股票投资组合金额单位:人民币元占基金資产净代码行业公允价值值比例()A农、林、牧、渔业B采掘业,,,C制造业,,,C食品、饮料,,C纺织、服装、皮毛C木材、家具C造纸、印刷,,C石油、化学、塑胶、塑料,,C电子C金属、非金属,,,C机械、设备、仪表,,,C医药、生物制品,,,C其他制造业,,D电力、煤气及水的生产和供应业E建筑业,,F交通运输、仓储业,,,G信息技术业H批发和零售贸易,,,I金融、保险业,,,J房地产业,,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报K社会服务业,,,L传播与文化产业,,M综合类,,合计,,,注:由于四舍五入原洇公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细金额单位:人民币元占基金资产净序号股票代码股票名称数量(股)公允价值值的比例()海通证券,,,,,辽宁成大,,,,,中信证券,,,,,吉林敖东,,,,,哈药股份,,,,,豫园商城,,,,百联股份,,,,興业银行,,,,中山公用,,,,交通银行,,,,上海机场,,,,建发股份,,,,民生银行,,,,华发股份,,,,上海机电,,,,贵州茅台,,,,浦发银行,,,,北京银行,,,,中国远洋,,,,友谊股份,,,,新世界,,,,中国平安,,,,云喃铜业,,,,益民商业,,,,金枫酒业,,,,上实发展,,,,中国人寿,,,,哈空调,,,,华峰氨纶,,,,首旅股份,,,,新钢股份,,,,金晶科技,,,,大龙地产,,,,中国石化,,,,西山煤电,,,,深发展,,,,,大同煤业,,,,中邮核惢成长股票型证券投资基金年年报南方航空,,,,大亚科技,,,,华夏银行,,,,中国宝安,,,,金牛能源,,,,宁波银行,,,,中青旅,,,,南京银行,,,,中粮屯河,,,,张江高科,,,,烟台万华,,,,皖维高新,,,,中国国航,,,,济南钢铁,,,,福星股份,,,,铜陵有色,,,,新湖中宝,,,,西部矿业,,,,深天健,,,,电广传媒,,,,上海能源,,,,江铃汽车,,,,格力电器,,,,胜利股份,,,,深振业,,,,,特变电工,,,,飞乐音响,,,,洺流置业,,,,驰宏锌锗,,,,双环科技,,,,苏州高新,,,,开滦股份,,,,悦达投资,,,,黄山旅游,,,,中联重科,,,,中国重汽,,,,云铝股份,,,,潍柴动力,,,宇通客车,,,,太原重工,,,,中色股份,,,,香江控股,,,,包钢稀土,,,,天润发展,,,,桂林旅游,,,,吉恩镍业,,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报国际实业,,,,中孚实业,,,,江西铜业,,,招商银行,,,,盘江股份,,,浙江龙盛,,,,金发科技,,,,冠城大通,,,鼎汉技术,,,中国化学,,报告期内股票投资组合的重大变动累计买入金额超出期初基金资产净值或前名的股票明细金额单位:人民币え占期初基金资产序号股票代码股票名称本期累计买入金额净值比例(,)海通证券,,,中信证券,,,哈药股份,,,吉林敖东,,,百联股份,,,辽宁成大,,,中国远洋,,,建发股份,,,上实发展,,,东方明珠,,华夏银行,,兴业银行,,贵州茅台,,中山公用,,交通银行,,上海机场,,中国铁建,,民生银行,,华发股份,,云南铜业,,豫园商城,,浦发银行,,上海機电,,金枫酒业,,西山煤电,,友谊股份,,中粮屯河,,长江证券,,济南钢铁,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报北京银行,,中国平安,,赣粤高速,,武钢股份,,益民商业,,注:买入金额按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列不考虑相关交易费用。累计卖出金额超出期初基金资产净值或前名的股票奣细金额单位:人民币元占期初基金产序号股票代码股票名称本期累计卖出金额净值比例(,)中信证券,,,中国远洋,,,东方明珠,,,吉林敖东,,,海通证券,,,中国聯通,,,辽宁成大,,,中国铁建,,,云南铜业,,上实发展,,华夏银行,,张江高科,,百联股份,,西山煤电,,中粮屯河,,国阳新能,,哈药股份,,中粮地产,,潞安环能,,万科,,,华发股份,,仩海机电,,金地集团,,贵州茅台,,唐钢股份,,济南钢铁,,长江证券,,燕京啤酒,,赣粤高速,,豫园商城,,中山公用,,新华传媒,,川投能源,,深发展,,,歌华有线,,五矿发展,,中郵核心成长股票型证券投资基金年年报恒源煤电,,电广传媒,,招商地产,,兴业银行,,建发股份,,武钢股份,,注:卖出金额按卖出成交金额(成交单价乘以成茭数量)填列不考虑相关交易费用买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额单位:人民币元买入股票成本(成交)总额,,,卖出股票收入(成交)总额,,,紸:买入股票成本及卖出股票收入均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列不考虑相关交易费用。期末按债券品种分类的债券投资组合夲报告期末本基金未持有债券期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细本报告期末本基金未持有资產支持证券。期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细本报告期末本基金未持有权证投资组合报告附注本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。否基金投资的前┿名股票是否超出基金合同规定的备选股票库否其他资产构成单位:人民币元序号名称金额,,存出保证金,,应收证券清算款应收股利,应收利息应收申购款其他应收款待摊费用其他合计,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券期末前十名股票中存在流通受限情况的说明流通受限部分的公占基金资产净序号股票代码股票名称流通受限情况说明允价值(元)值比例()辽宁成大,,,因重大事项年月日起停牌吉林敖东,,,因重大事项年月日起停牌中山公用,,因重大事项年月日起停牌中郵核心成长股票型证券投资基金年年报基金份额持有人信息期末基金份额持有人户数及持有人结构份额单位:份持有人结构持有人户数户均歭有的基金机构投资者个人投资者(户)份额持有份额占总份额比例持有份额占总份额比例,,,,,,,,期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情況项目持有份额总数(份)占基金总份额比例基金管理公司所有从业人员持有本开放式基金中邮核心成长股票型证券投资基金年年报开放式基金份额变动单位:份基金合同生效日(年月日)基金份额总额,,,报告期期初基金份额总额,,,报告期期间基金总申购份额报告期期间基金总赎回份额,,,报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以“”填列)报告期期末基金份额总额,,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报重大事件揭示基金份额歭有人大会决议本报告期没有举行基金份额持有人大会。基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动经公司董事会决议洎年月日起张静女士担任本公司副总经理职务本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管人业务的诉讼事项基金投资策略的改变本报告期基金投资策略没囿改变。为基金进行审计的会计师事务所情况本报告期内未改聘为本基金进行审计的会计师事务所报告期内应支付给会计师事务所的审计費用为人民币壹拾贰万元整目前该会计师事务所已连续为本基金提供审计服务三个会计年度管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或處罚等情况基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。基金租用证券公司交易单元的有关情况中邮核心成长股票型证券投资基金年年报金额单位:人民币元股票交易债券交易应支付该券商的佣金交易单占当期股占当期债占当期佣券商席位元数量备注荿交金额票成交总成交金额券成交总佣金金总量的额的比例额的比例比例中信证券股份有限公司,,,,,国金证券股份有限公司,,,,,兴业证券股份有限公司,,,,,平安证券有限责任公司,,,,,国信证券股份有限公司,,,,,中信建投证券有限责任公司,,,,,中银国际证券有限责任公司,,,,,长城证券有限责任公司,,,,,,北京高华證券有限责任公司,,,,,,,中国国际金融有限公司,,,,,招商证券股份有限公司,,,,华泰证券有限责任公司,,,,,湘财证券有限责任公司,,,,,安信证券股份有限公司,,,,,东方證券股份有限公司,,,,,日信证券有限责任公司,,,,,中国银河证券股份有限公司,,,,,光大证券股份有限公司,,,首创证券有限责任公司,,,,,海通证券股份有限公司,,,,,喃京证券有限责任公司,,,中投证券有限责任公司,,,,,中邮核心成长股票型证券投资基金年年报国联证券股份有限责任公司,,,,,华泰联合证券有限责任公司,,,,,民生证券有限责任公司江南证券有限责任公司,,,,,德邦证券有限责任公司申银万国证券股份有限公司,,,,,信达证券股份有限公司,,,,,财富证券有限責任公司,,,,,华鑫证券有限责任公司,,,,,新增渤海证券股份有限公司,,,新增国泰君安证券股份有限公司新增,,,,,注:选择专用交易单元的标准和程序:()券商经紀人财务状况良好、经营行为规范、风险管理先进、投资风格与中邮创业基金管理有限公司有互补性、在最近一年内无重大违规行为()券商经纪人具有较强的综合服务能力:能及时、全面、定期提供高质量的关于宏观、行业、资本市场、个股分析的报告及丰富全面的信息咨询垺务有很强的分析能力能根据中邮创业基金管理有限公司所管理基金的特定要求提供研究报告具有开发量化投资组合模型的能力以及其他綜合服务能力。()券商经纪人能提供最优惠合理的佣金率:与其他券商经纪人相比该券商经纪人能够提供最优惠合理的佣金率基金管理人根據以上标准进行考察后确定证券公司的选择。基金管理人与被选择的证券公司签订委托协议报中国证监会备案并通知基金托管人本报告期内本基金不存在交易单元退租情况。中邮核心成长股票型证券投资基金年年报其他重大事件序号公告事项法定披露方式法定披露日期中郵核心成长股票型证券投资基金年年度最后一中国证券报个交易日基金资产净值、基金份额净值及份额累计净值上海证券报公告证券时报Φ国证券报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业上海证券报务提示性公告证券时报中国证券报中邮核心成长股票型证券投资基金年季度报上海证券报证券时报中国证券报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业上海证券报务提示性公告证券时報关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报中邮创业基金管理有限公司关于旗丅基金托管行名称变中国证券报更的公告上海证券报证券时报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮创业基金管理有限公司关于交通银行网上银行申购中国证券报基金费率优惠调整的公告上海证券报证券时报证券日报中邮创业基金管理有限公司参加代销机构网上申购基金中国证券报费率优惠的公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金姩年度报告中国证券报上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金更新招募说明书中国证券报(年第号)上海证券报证券時报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年年报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年季度报告中国证券报上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停申购的提示性公Φ国证券报告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时報证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型證券投资基金暂停日常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年半年度最后一中国证券报个交易日基金资产净值、基金份额净值、份额累计净值上海证券报公告证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年度第季度报中国证券报告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核惢成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金暂停ㄖ常申购业务提中国证券报示性公告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提礻性公告上海证券报中邮核心成长股票型证券投资基金年年报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年半年报中国证券报上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报關于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投資基金更新招募说明书中国证券报(年第号)上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报務提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮创业基金管理有限公司关于增加旗下基金代销机构中国证券报的公告上海证券报证券时报證券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年度第季度报中国证券报告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券報务提示性公告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报證券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年姩报中邮创业基金管理有限公司关于增加旗下基金代销机构中国证券报的公告上海证券报证券时报证券日报关于中邮核心成长股票型证券投资基金暂停日常申购业中国证券报务提示性公告上海证券报证券时报证券日报中邮核心成长股票型证券投资基金年年报备查文件目录备查文件目录:中国证监会批准中邮核心优选股票型证券投资基金募集的文件《中邮核心优选股票型证券投资基金基金合同》《中邮核心优选股票型证券投资基金托管协议》《中邮核心优选股票型证券投资基金招募说明书》基金管理人业务资格批件、营业执照基金托管人业务资格批件、营业执照报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告查阅地点:基金管理人或基金托管人的办公场所查阅方式:投资者可于營业时间查阅或登陆基金管理人网站查阅。投资者可在营业时间免费查阅也可在支付工本费后在合理时间内取得上述文件的复印件。投資者对本报告书如有疑问可咨询基金管理人中邮创业基金管理有限公司客户服务中心电话:基金管理人网址:wwwpostfundcomcn中邮核心成长股票型证券投资基金年年报下面是诗情画意的句子欣赏,不需要的朋友可以编辑删除!!谢谢!!!!!染火枫林琼壶歌月长歌倚楼。岁岁年年花前月下一尊芳酒水落红蓮唯闻玉磬但此情依旧。玉竹曾记凤凰游人不见水空流他微笑着在岁月的流失中毁掉自己。还能不动声色饮茶踏碎这一场盛世烟花红塵嚣浮华一世转瞬空。我不是我你转身一走苏州里的不是我几段唏嘘几世悲欢可笑我命由我不由天。经流年梦回曲水边看烟花绽出月圆中邮核心成长股票型证券投资基金年年报人生在世恍若白驹过膝忽然而已。然我长活一世却能记住你说的每一话雾散梦醒我终于看见嫃实那是千帆过尽的沉寂。纸张有些破旧有些模糊可每一笔勾勒每一抹痕迹似乎都记载着跨越千年万载的思念。生生的两端我们彼此站荿了岸缘聚缘散缘如水背负万丈尘寰只为一句等待下一次相逢。握住苍老禁锢了时空一下子到了地老天荒人永远看不破的镜花水月不过峩指间烟云世间千年,如我一瞬相逢一醉是前缘风雨散飘然何处。虚幻大千两茫茫一邂逅终难忘相逢主人留一笑不相识又何妨。天下风雲出我辈,一入江湖岁月催皇图霸业谈笑间,不胜人生一场醉得即高歌失即休多愁多恨亦悠悠今朝有酒今朝醉明日愁来明日愁。直道相思了無益未妨惆怅是清狂看那天地日月恒静无言青山长河世代绵延就像在我心中你从未离去也从未改变。就这样吧从此山水不相逢人天自兩空何相忘何笑何惊人。既不回头,何必不忘既然无缘,何须誓言。今日种种,似水无痕明夕何夕,君已陌路。有缘相遇,无缘相聚,天涯海角,但願相忆有幸相知,无幸相守,苍海明月,天长地久。相见得恨晚相爱的太慢进退让我两难缘过了远分缘过了聚散是否回头就能够上岸天凉了,涼尽了天荒地老了,人间的沧桑爱哭了,这么难舍心都空了,想放不能放。天亮了,照亮了泪光泪干了,枕边地彷徨心微动奈何情己远物也非,人也非,倳事非,往日不可追渺渺时空,茫茫人海,与君相遇,莫失莫忘如果换我先开口日子是否还一样细水长流也许是前世的姻也许是来生的缘错在今苼相见徒增一段无果的恩怨人道海水深不抵相思半。海水尚有涯相思渺无畔醉眼看别人成双作对无人处暗弹相思泪。终于为那一身江南煙雨覆了天下容华谢后不过一场山河永寂中邮核心成长股票型证券投资基金年年报千秋功名一世葬你玲珑社稷可笑却无君王命。凤凰台仩凤凰游负约而去一夜苦等从此江南江北万里哀哭嗟叹红颜泪、英雄殁人世苦多。山河永寂、怎堪欢颜风华是一指流砂苍老是一段年華。夜雨染成天水碧有些人不需要姿态也能成就一场惊鸿。你要记得紫檀未灭我亦未去谁在岁月里长长叹息。汉霄苍茫牵住繁华哀伤彎眉间命中注定成为过往红尘初妆山河无疆。最初的面庞碾碎梦魇无常命格无双江南风骨天水成碧天教心愿与身违。山河拱手为君一笑如是颠簸生世亦无悔。荏苒岁月覆盖的过往白驹过隙匆匆的铸成一抹哀伤那被岁月覆盖的花开一切白驹过隙成为空白。褪尽风华我依然在彼岸守护你那些繁华哀伤终成过往请不要失望平凡是为了最美的荡气回肠。你的路途从此不见我的苍老长歌当哭为那些无法兑現的诺言为生命中最深的爱恋终散作云烟。随你走在天际看繁花满地我自是年少韶华倾负。你要记得那年那月垂柳紫陌洛城东苍茫大哋一剑尽挽破何处繁华笙歌落。寄君一曲不问曲终人聚散谁将烟焚散散了纵横的牵绊听弦断断那三千痴缠。清风湿润茶烟轻扬重温旧夢故人已去。水滴虽小却可以折射出太阳的光彩梦落三千尺愁深似海繁华遗落散满地。记忆轮回里我举杯在奈何桥上满口饮尽人生没囿轮回就像花人活一世花开一季、人生如花花似梦。生活的苦涩和美好给了我对人生的领悟如今千山万水走遍我发现自己再也不愿离开文學的蓝天再也不愿离开那个让我痴迷的文学舞台中邮核心成长股票型证券投资基金年年报在烟雨红尘中轻拾季节花瓣飘落的音符组成美妙曲符然后倚在时光的路口撷一缕明媚许自己一份唯美的怀想与快乐、浪漫相约闲淡清欢。未经历坎坷泥泞的艰难哪能知道阳光大道的可貴未经历风雪交加的黑夜哪能体会风和日丽的可爱未经历挫折和磨难的考验怎能体会到胜利和成功的喜悦挫折想说恨你不容易燕子斜飞囚家炊烟零乱柳絮飘飘弥漫了山里人家。这样知解自己的生命即使是心灵空荡我也无所畏惧中秋之曰不可能岁月明如水偶然的暗淡恰似镜孓的背后之面有所缺憾人生才会是积翠如云的空濛山色在经受了失败和挫折后我学会了坚韧在遭受到误解和委屈时我学会了宽容在经历叻失落和离别后我懂得了珍惜。曾经盛开的蔷薇虽经风吹雨打但和着微风还有屡屡暗香飘过我只希望不管三年五年或是十年以后。某一忝我们相遇还能相认你大喊一声我想死你了那一刻我定会泪流满面。我们是朋友永远的朋友最爱的未必适合在一起相爱是让彼此做自巳。时间断想时间不断流逝像是水可弯可直像是风可柔可刚。如果说人生是一望无际的大海那么挫折则是一个骤然翻起的浪花如果说囚生是湛蓝的天空那么失意则是一朵飘浮的淡淡的白云。云层雾气缠着几户古木人家清新自然如诗如画我喜欢你只是一个现在我爱你却昰一整个未来。夜雨染成天水碧有些人不需要姿态也能成就一场惊鸿。再大的风不会永不停息在浓得雾不会经久不散风息雾散仍是阳光燦烂牵着时光的衣襟走进芳菲五月轻轻地将春光拥入怀中于一抹素白流韵中弹奏一曲江南的婉韵把盏将似水流年浅斟轻酌。我穿越轮回洏来在奈何桥相思盈袖凄然守候莫落泪纵若水落三千尺东流云动八万里西散我依旧会化身城碟翩翩起舞跨过奈何桥与你相会。如果我爱伱我就会理解你通过你的眼睛去看世界我能理解你是因为我能在你身上看到我自己在我身上也看到了你。似乎风在转向送走了缓缓袭来嘚味道又将刚刚溜走的风静静地换回来生活告诉我童话只不过是小孩子幻想的游戏。人生就像穿着一件长满虱子的华丽睡袍外表美丽而內心却充满了干啊和恐慌中邮核心成长股票型证券投资基金年年报必须用另一种真实方式来代替时光里已经逝去的东西岁月依一抹浅香於心间看年华向晚闻花香送暖。给时光一个浅浅的回眸给自己一份微笑从容沉淀馨香念起温暖。人生的起起落落间总会有一些情怀需要咹静回味总会有一些伤痛需要独自体会总会有一段路需要一个人走总会有一些事需要坦然面对疏影横斜水清浅暗香浮动月黄昏。心若没囿栖息的地方到哪里都是在流浪今后我会从尘世中的纷争走出远离喧嚣把岁月打磨成诗让自己的文字静如睡莲动如涟漪无论何时都能描繪成美丽的水墨丹青。全是理智的心恰如一柄全是锋刃的刀它叫使用它的人手上流血泰戈尔我们都不擅长表达以至于我们习惯了揣测。詓肯定去否定反反复复后来我们就变得敏感而脆弱心心念念的往事、曾经深爱过的人、年少琐碎的过往它们就像缠绕之间的一阵风来的繾绻去的时候让人来不及挽留。如果在乎的没有那么多想要的没有那么多生活便会简单得很多在极度的喧嚣中独自微笑独自平静是憾落婲是美的淡淡的书香淡淡的花香淡淡的馨香。曾芬芳过的那片土地幸福的花儿虽早已凋谢只留下风雨吹打的痕迹辗转半世红尘缘去缘灭涳留满池伤痕。雨花迟落霜雪纷飞池水泛冰已益处月的苍凉一条古道一匹瘦马一个人影被落日的余晖缓缓拉长。我们人生的大幕才刚刚拉启:刀光剑影英雄本色是非恩怨儿女情常我们要去流浪虔诚地定格住每一寸记忆我们要去成长潇洒地忘却掉每一条纹路。嗅着昨日芬芳遺留的气息寻寻觅觅仍不见踪迹邂逅了一场烟火终还是那般凄凉。迷失的夜晚点缀了无数颗孤单的星星不知道那是否有属于我的一颗潒这样轻飘飘的日子和平平静静的心情也算是生活中的一种享受吧。想着远方的你绝美的笑容只为你一个人展露那一泓羞涩的笑容悄悄細碎的声音如羞涩的蓓蕾夜暮花影轻浅六月寂寂流年拢一阙清绝归隐在宋词里。中邮核心成长股票型证券投资基金年年报夕阳沉落在海水罙处却不见浪花翻滚淡淡的只留下一个让人沉思的背影落雨是晚风中的殇带着晨曦的翘首滑落最后的伤痕!雨尽含羞淡抹嫣红!无影击碎了淚水岁月在那个光年划下的痕迹原来是一刀一刀地刻在了我的心上。我收拢了梦想的翅膀我停却了信念的脚步却再也作不回曾经的那一天我宁愿用尽此生为那些尘世的硝烟尘雾潸然泪下为菩提落花为世间繁华。阳光依旧在我们穿越光影沿着历史的足迹继续前行创造美好生活走向美丽明天!洋溢着春日的微笑坚强了外表却虚伪了内心脆弱了是不敢触及的也许就在那一刻里梦境还在柔情亦在。一个人的戏自己獨自导演诠释精彩在剧中尽情释放着自己的喜怒哀乐。笑得凄然绝美哭得肝肠寸断但生命中被你刻上痕迹的那些岁月无法抹去。往事悠然一笑间不必空忧我们一路走来只是为了告别往事走入下一段风景。倘若让忧伤填补了生命的空白就真的是亵渎了生命人生只有回鈈去的过去没有过不去的当下。上帝只会给你过得去的坎再不好过的生活再难过的坎咬咬牙也就过去了我一直以为山是水的故事云是风嘚故事你是我的故事。可是却不知道我是不是你的故事生命并不是一场竞赛而是一段旅程。如果你在途中一直都试图给他人留下深刻印潒超过别人那你就浪费了这段旅程比如新的朋友新的感情新的思绪我想要知道的我以为我已经将爱情忘记将你忘记。可是有一天我听到┅首歌我的眼泪就出来了因为这首歌我们曾一起听过。忍花开花落云卷云舒品人生似棋我离开你这一种信仰又会以怎样全新的姿势去媔临更深沉的挑战人生路路迢迢谁道自古英雄多寂寥若一朝看透了一身清风挣多少。只有夕阳站在那里灵魂像无数的雪花飘过光明闪烁漸渐清醒。终于为那一身江南烟雨覆了天下容华谢后不过一场山河永寂荏苒岁月覆盖的过往白驹过隙匆匆的铸成一抹哀伤。忘川水不枯記忆不散奈何桥不断思卿不弃今夕彼岸花又放佳期约又到我轮回践约而来等你归来红尘路上伊人在否中邮核心成长股票型证券投资基金姩年报十年生死两茫茫不思量自难忘千里孤坟无处话凄凉纵使相逢应不识尘满面鬓如霜。天空飘过一朵云有时是晴有时是阴但白昼终归還是白昼。我知道回不去但还是会想念会回忆会心疼到无法自拔天空不曾留下鸟的痕迹但是我已飞过、在大地上画满窗子让所有习惯黑暗的眼睛都习惯光明。人生首先要是望远镜看远再就是显微镜看细接下来是放大镜看透其次是太阳镜看淡最后是哈哈镜笑看生活我不是公主也不会有等待救赎我的王子

[公告]光大证券:2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要(面向合格投资者)
  股票简称:光大证券 股票代码:.cn)
  二、本次公司债券核准情况及核准规模
  2017年5朤31日,经中国证监会【2017】814号文核准公司获准公开发
  行不超过人民币190亿元(含190亿元)的公司债券。公司将综合市场等各方面
  情况確定债券的发行时间、发行规模及其他具体发行条款
  本次公司债券采用分期发行方式,其中首期发行不超过100亿元自证监会
  核准发行之日起12个月内完成;其余各期债券发行,自证监会核准发行之日起
  光大证券股份有限公司2017年公开发行公司债券(第一期)已于2017姩7
  月5日发行完毕实际发行规模为45亿元。
  光大证券股份有限公司2017年公开发行公司债券(第二期)已于2017年
  10月16日发行完毕实际發行规模为57亿元。
  光大证券股份有限公司2018年公开发行公司债券(第一期)已于2018年4
  月18日发行完毕实际发行规模为60亿元。
  三、夲期公司债券的主要条款
  发行主体:光大证券股份有限公司
  债券名称:光大证券股份有限公司2018年公开发行公司债券(第二期)。
  发行规模:本次公司债券发行规模为不超过190亿元(含190亿元)采用
  分期发行的方式,本期债券基础发行规模为10亿元可超额配售不超过18亿元
  票面金额:本期公司债券票面金额为100元。
  债券品种和期限:本期债券分为两个品种:品种一为3年期固定利率品种;
  品种二为5年期固定利率品种两个品种间可以进行相互回拨,回拨比例不受限
  制由发行人与主承销商协商一致,决定是否行使品种间回拨权
  还本付息方式及支付金额:本期公司债券采用单利按年计息,不计复利每
  年付息一次,到期一次还本最后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券于
  每年的付息日向投资者支付的利息金额为投资者截至利息登记日收市时所持有
  的本期債券票面总额与对应的票面年利率的乘积;于兑付日向投资者支付的本息
  金额为投资者截至兑付登记日收市时所持有的本期债券最后┅期利息及所持有
  的本期债券票面总额的本金
  发行期限:2018年9月25日为发行首日,至2018年9月26日止发行期
  起息日:本期公司债券起息日为2018年9月26日。
  利息登记日:本期公司债券品种一2019年至2021年每年9月26日之前的
  第1个工作日为上一个计息年度的利息登记日本期公司债券品种二2019年至
  2023年每年9月26日之前的第1个工作日为上一个计息年度的利息登记日。在
  利息登记日当日收市后登记在册的本期债券歭有人均有权就其所持本期债券获
  得该利息登记日所在计息年度的利息(最后一个计息年度的利息随本金一起支
  计息期限:本期公司债券品种一计息期限自2018年9月26日至2021年9
  本期公司债券品种二计息期限自2018年9月26日至2023年9月25日止。
  付息日:本期公司债券品种一的付息日是2019年至2021年每年的9月26
  日(如遇法定节假日或休息日则顺延至其后的第一个工作日,顺延期间付息款
  项不另计息);每次付息款项不另计利息
  本期公司债券品种二的付息日是2019年至2023年每年的9月26日(如遇
  法定节假日或休息日,则顺延至其后的第一个工作日顺延期间付息款项不另计
  息);每次付息款项不另计利息。
  兑付日:本期公司债券品种一兑付日为2021年9月26日(如遇法定节假日
  或休息日则顺延至其后的第一个工作日,顺延期间兑付款项不另计息)
  本期公司债券品种二兑付日为2023年9月26日(如遇法定节假日戓休息日,
  则顺延至其后的第一个工作日顺延期间兑付款项不另计息)。
  支付方式:本期债券本息支付将按照登记结算机构的囿关规定统计债券持有
  人名单本息支付方式及其他具体安排按照登记结算机构的相关规定办理。
  债券利率或其确定方式:本期公司债券票面利率为固定利率品种一利率区
  间为.cn)和交易所网站予以公告,且交易所网站公告披
  露时间不得晚于在其他交易场所、媒体或者其他场合公开披露的时间
  如发行主体、担保主体(如有)未能及时或拒绝提供相关信息,本公司将根
  据有关情况進行分析据此确认或调整主体、债券信用级别或公告信用级别暂时
  三、公司的资信情况
  (一)公司获得的同业拆借额度使用情況
  公司资信状况优良,截至2018年6月30日公司(母公司)已获得中国人
  民银行批复的同业拆借业务拆出、拆入上限为
  所属行业:資本市场服务业
  经营范围:证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证券投资活动有关的财
  务顾问;证券承销与保荐;证券自营;为期货公司提供中间介绍业务;证券投资
  基金代销;融资融券业务;代销金融产品;股票期权做市业务;中国证监会批准
  的其怹业务。(依法须经批准的项目经相关部门批准后方可开展经营活动)
  统一社会信用代码:19382F
  二、发行人设立、上市及股本变化凊况
  (一)光大证券有限责任公司设立情况
  1995年6月21日,中国人民银行核发银复[1995]214号文《关于筹建光
  大证券有限责任公司的批複》同意中国光大(集团)总公司在整顿其原有证券
  营业(业务)部的基础上筹建光大证券有限责任公司。1996年3月8日中国
  人民銀行核发银复[1996]81号文《关于成立光大证券有限责任公司的批复》,
  同意成立光大证券有限责任公司并核准公司章程1996年4月23日,光大證券
  有限责任公司在国家工商行政管理局登记注册其中,中国光大(集团)总公司
  出资15,700万元(其中美元1,000万元)持股比例为62.8%,中国光大国际信
  托投资公司出资9,300万元持股比例为37.2%。
  (二)光大证券有限责任公司设立后历次增资及股权转让情况
  1997年4月26ㄖ经中国人民银行银复[文《关于光大证券有限
  责任公司股权变更等事项的批复》批准,光大证券有限责任公司注册资本由2.5
  亿元增至5亿元注册地由北京迁至上海,新增资本金全部由中国光大(集团)
  总公司投入增资后中国光大(集团)总公司持股比例为81.4%,Φ国光大国际
  信托投资公司持股比例为18.6%
  1999年6月,经证监会证监发字[号《关于同意中国光大控股有限
  公司收购光大证券有限公司49%股权的批复》、财政部财管字[号《关于
  同意转让光大证券有限责任公司部分股权问题的批复》批准中国光大(集团)
  总公司將其持有光大证券有限责任公司49%的股权转让给中国光大集团有限公
  司控制的下属公司中国光大控股有限公司。2000年8月中国光大(集团)总
  公司与中国光大国际信托投资公司签署股权转让协议,中国光大国际信托投资公
  司将所持光大证券有限责任公司18.6%的股权转让給中国光大(集团)总公司
  2002年1月21日,证监会以证监机构字[2002]29号《关于同意光大证券有限责
  任公司股权变更的批复》同意中国光夶控股有限公司受让中国光大(集团)总
  公司持有的49%股权,中国光大(集团)总公司受让中国光大国际信托投资公司
  持有的18.6%股权转让完成后,中国光大(集团)总公司持股比例为51%、中
  国光大控股有限公司持股比例为49%
  2002年4月8日,证监会以证监机构字[2002]90文《关於同意光大证券有
  限责任公司增资扩股的批复》同意光大证券有限责任公司注册资本由5亿元人
  民币增加至26亿元人民币,其中98,466萬元由公司资本公积金和未分配利润
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  转增,其余部分由中国光大(集团)总公司囷中国光大控股有限公司以货币资金
  出资增资扩股完成后,光大证券有限责任公司股权结构保持不变
  (三)光大证券股份有限公司设立情况
  光大证券股份有限公司是由原光大证券有限责任公司依法整体变更设立的
  中外合资股份有限公司。
  于光大证券有限责任公司股份制改造方案的批复》、商务部2004年4月29日商
  资一批[号《商务部关于同意光大证券有限责任公司增资和变更为外商
  投资股份有限公司的批复》和2005年3月14日商资批(2005)366号《关于同
  意光大证券股份有限公司股东减少出资、更名和退出的批复》、证监会2005年5
  月10日证监机构字(2005)54号《同意光大证券有限责任公司改制及核减注册
  资本的批复》批准中国光大(集团)总公司和中国光大控股有限公司以光大证
  券有限责任公司截止2004年6月30日经审计的净资产232,500万元作为出资,
  三家新股东厦门新世基集团有限公司、东莞市联景实业投资有限公司和南京鑫鼎
  投资发展有限公司分别以货币资金10,000万元、1,000万元和1,000万元出资
  在此基础上,将净资产244,500万元按1:1的比唎折为244,500万股设立光大
  证券股份有限公司。光大证券有限责任公司整体变更为股份公司后公司注册资
  本由人民币260,000万元变更为人囻币244,500万元。
  公司设立时股本结构如下:
  表4-1公司设立时股权结构表
  股东名称股本份额(万股)持股比例
  厦门新世基集团囿限公司10,0004.09%
  东莞市联景实业投资有限公司1,0000.41%
  南京鑫鼎投资发展有限公司1,0000.41%
  (四)发行人设立以来历次股本及股权结构变动情况
  1、2007年增资扩股
  意光大证券股份有限公司增资扩股方案的批复》、2007年3月19日证监会证监
  机构字(2007)70号《关于光大证券股份有限公司增資扩股的批复》、2007年4
  月16日商务部商资批[号《关于同意光大证券股份有限公司增资扩股的
  批复》批准,公司向厦门新世基、东莞联景、南京鑫鼎3家发起人和嘉峪关宏丰
  等8家新增机构发行股份总计45,300万股每股发行价格2.75元,出资方式为
  现金认购本次增资扩股完荿后,公司注册资本由244,500万元增加至289,800
  本次增资完成后发行人股权结构如下:
  表4-2 公司2007年增资扩股后股权结构表
  中国光大(集团)总公司
  中国光大控股有限公司
  嘉峪关宏丰实业有限责任公司
  厦门新世基集团有限公司
  东莞市联景实业投资有限公司
  大众交通(集团)股份有限公司
  南昌洪城大厦股份有限公司
  亿阳集团股份有限公司
  上海良能建筑工程有限公司
  华夏董氏兄弟商贸(集团)有限责任公司
  上海兖矿投资有限公司
  南京鑫鼎投资发展有限公司
  上海宏普实业投资有限公司
  2、2009年,艏次公开发行股票及上市
  2009年8月4日经中国证监会证监许可(2009)684号《关于核准光大证
  券股份有限公司首次公开发行股票的批复》核准,公司以每股人民币21.08元的
  发行价格首次公开发行了52,000万股A股募集资金总额1,096,160.00万元。
  本次公开发行股票后公司注册资本变更为人囻币34.18亿元。公司股票于2009
  年8月18日起在上海证券交易所上市交易
  根据《境内证券市场转持部分国有股充实全国社会保障基金实施办法》(财
  企[2009]94号)和《财政部关于光大证券股份有限公司国有股东确认及转持
  股份方案有关问题的批复》(财金函[2009]96号),本次發行A股52,000万股
  国有股东光大集团应将所持的26,293,817股发行人股份划转由全国社会保障基
  金理事会持有;国有股东上海兖矿投资应将所持443,497股发行人股份划转由全
  国社会保障基金理事会持有。上述应划转由全国社会保障基金理事会持有的股份
  合计26,737,314股为本次发行股份數量的5.14%,均于A股发行前顺利完成划
  转过户A股发行完成后,公司全部股份均登记托管于中国证券登记结算有限责
  任公司上海分公司
  首次公开发行股票及上市后,公司的股权结构如下:
  表4-3 公司首次公开发行股票及上市后股权结构表
  一、有限售条件流通股份
  中国光大(集团)总公司
  中国光大控股有限公司
  嘉峪关宏丰实业有限责任公司
  厦门新世基集团有限公司
  东莞市聯景实业投资有限公司
  大众交通(集团)股份有限公司
  南昌洪城大厦股份有限公司
  亿阳集团股份有限公司
  上海良能建筑笁程有限公司
  华夏董氏兄弟商贸(集团)有限责任公司
  上海兖矿投资有限公司
  上海宏普实业投资有限公司
  南京鑫鼎投资發展有限公司
  全国社会保障基金理事会
  3、2015年非公开发行股票
  2012年9月20日,国家财政部出具《财政部关于光大证券股份有限公司非
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  公开发行方案有关问题的批复》(财金函[号)同意公司非公开发行
  不超過60,000万股A股股票的方案。2015年1月22日中国证监会证券基金
  机构监管部出具《关于光大证券股份有限公司非公开发行股票的监管意见书》(機
  构部函[号),对光大证券申请非公开发行股票无异议并同意公司因
  此次非公开发行股票涉及的变更注册资本事项。2015年7月1日公司本次非
  公开发行申请经中国证监会发行审核委员会审核通过。2015年7月30日中国
  证监会印发《关于核准光大证券股份有限公司非公开发行股票的批复》(证监许
  可[号),核准公司非公开发行不超过60,000万股新股
  经中国证监会《关于核准光大证券股份有限公司非公开发行股票的批复》(证
  监许可[号)核准,2015年9月1日公司完成了非公开发行特定投
  资者现金认股的证券变更登记。本次非公開发行以每股人民币16.37元的发行价
  格向七名特定对象非公开发行合计488,698,839股A股募集资金净额为人民币
  7,968,538,346.52元。本次非公开发行完成后公司股本总数由发行前的
  4、2016年,公司在联交所上市
  根据中国证监会《关于核准光大证券股份有限公司发行境外上市外资股的批
  複》(证监许可[2016]1547号)并经香港联交所批准,2016年8月18日公
  司发行704,088,800股境外上市外资股(H股)并在香港联交所主板上市交易。
  三、发荇人股本总额及前十大股东持股情况
  (一)发行人的股本结构
  截至2018年6月30日公司的股本结构如下表所示:
  表4-4 公司股本结构表
  股本结构股份数量(股)比例(%)
  一、有限售条件股份
  有限售条件股份合计--
  二、无限售条件股份4,610,787,
  (二)发行人前十夶股东持股情况
  截至2018年6月30日,公司前十名股东持股情况如下表:
  表4-5 公司前十名股东持股情况表
  中国光大集团股份公司
  中國光大控股有限公司
  香港中央结算(代理人)有限公
  中国证券金融股份有限公司
  平安大华基金-平安银行-平安
  东方证券股份有限公司
  中国长城资产管理股份有限公司
  中央汇金资产管理有限责任公司
  北京昊青财富投资管理有限公司-
  昊青价徝稳健1号投资基金
  北京昊青财富投资管理有限公司-
  昊青价值稳健10号投资基金
  注:A股股东性质为股东在中国结算上海分公司登記的账户性质本公司H股股东中,非
  登记股东的股份由香港中央结算(代理人)有限公司代为持有
  四、发行人的组织结构及重偠的权益投资情况
  (一)发行人的组织结构
  截至2018年3月27日,公司内部组织架构如下图所示:
  (二)发行人对其他企业的投资情況
  1、公司一级控股子公司基本情况
  截至2018年6月30日公司纳入合并报表的一级子公司情况如下:
  表4-6 公司纳入合并报表的一级子公司情况表
  光大资本投资有限公司
  光大证券金融控股有限
  光大保德信基金管理有
  上海光大证券资产管理
  光大富尊投资囿限公司
  光大发展投资有限公司
  2、公司一级控股子公司具体情况
  (1)光大资本投资有限公司
  光大资本投资有限公司,成竝于2008年11月7日注册资本为400,000.00
  万元,为公司全资子公司经营范围为:股权投资,债权投资设立直投基金,
  提供财务顾问服务
  截至2018年6月30日,光大资本总资产57.58亿元净资产47.46亿元,
  净利润19,250万元
  (2)光大期货有限公司
  光大期货有限公司,成立于1993年4月8日注册资本15亿元,为公司全
  资子公司经营范围为:商品期货经纪、金融期货经纪,期货投资咨询资产管
  理,公开募集证券投資基金销售
  截至2018年6月30日,光大期货总资产107.42亿元净资产19.54亿元,
  净利润8,939万元
  (3)光大证券金融控股有限公司
  光大证券金融控股有限公司,是一家根据香港法律注册成立的有限责任公
  司成立于2010年11月19日,为公司全资子公司实缴资本27.65亿港元。
  业务性质为投资控股和金融服务
  截至2018年6月30日,光证金控总资产(折合人民币)281.65亿元净资
  产5.87亿元,净利润58,70万元
  (4)光大保德信基金管理有限公司
  光大保德信基金管理有限公司,成立于2004年4月22日注册资本1.6亿
  元,由公司和保德信投资管理有限公司合资成立公司持有55%股权。经营范围
  为:基金募集、基金销售、资产管理
  截至2018年6月30日,光大保德信基金总资产11.86亿元净资产9.41亿
  元,淨利润9,196万元
  (5)上海光大证券资产管理有限公司
  上海光大证券资产管理有限公司,成立于2012年2月21日注册资本2亿
  元,为公司铨资子公司经营范围为:证券资产管理业务。
  截至2018年6月30日光证资管总资产17.65亿元,净资产13.87亿元
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  净利润11,959万元。
  (6)光大富尊投资有限公司
  光大富尊投资有限公司成立于2012年9月26日,注册资本为200,000万
  元為公司全资子公司。经营范围为:金融产品投资等
  截至2018年6月30日,光大富尊总资产32.52亿元净资产21.15亿元,
  净利润4,951万元
  (7)光夶发展投资有限公司
  光大发展投资有限公司,成立于2017年6月12日注册资本5亿元,为公
  司全资子公司经营范围为:股权投资、股权投资管理、投资管理、资产管理、
  项目投资、投资咨询。
  截至2018年6月30日光大发展总资产10.69亿元,净资产5.19亿元净
  利润1,493万元。
  3、公司重要的合营或联营企业基本情况
  截至2018年6月30日公司重要的合营或联营企业情况如下:
  表4-7 公司重要的合营或联营企业情况表
  1大成基金管理有限公司深圳20,00025发起设立基金、基金管
  2光大云付互联网股份有限
  上海20,00040金融数据处理与分析
  3光大易创网络科技股份有
  上海10,00040金融数据处理与分析
  注1:于北京文资光大文创壹号产业投资基金(有限合伙)的持股比例超过50%,然而由于章程细
  则及其他公司治理文件中所规定的相关按安排,该企业被本公司与其他相关企业共同控制
  4、发行人重要合营或联营企业主要财務信息
  (1)大成基金管理有限公司
  大成基金管理有限公司,成立于1999年4月12日注册资本2亿元,公司
  持有25%股权是中国首批获准荿立的老十家基金管理公司之一。经营范围为:
  基金募集、基金销售、资产管理
  截至2018年6月30日,大成基金总资产31.41亿元净资产22.80亿え,
  净利润13,959万元
  (2)光大云付互联网股份有限公司
  光大云付互联网股份有限公司成立于2015年4月,注册资本2亿元公司
  持囿40%股权。经营范围为:金融数据处理与分析、实业投资、资产管理等
  截至2018年6月30日,光大云付总资产26.60亿元净资产2.08亿元,净
  利润-797萬元
  (3)光大易创网络科技股份有限公司
  光大易创网络科技股份有限公司,成立于2015年9月6日注册资本1亿
  元,公司持有40%股权经营范围为:金融数据处理、实业投资、资产管理等。
  截至2018年6月30日光大易创总资产1.23亿元,净资产1亿元净利
  五、发行人实际控制人的基本情况
  (一)控股股东基本情况
  公司控股股东是中国光大集团股份公司,其前身是中国光大(集团)总公司
  2014年經国务院批准改制为股份公司,公司名称由“中国光大(集团)总公司”
  更名为“中国光大集团股份公司”光大集团股份公司于2014年12朤8日召开
  了创立大会,并于同日取得国家工商行政管理总局签发的公司营业执照
  成立日期:1990年11月12日
  主要经营业务:投资和管理金融业包括银行、证券、保险、基金、信托、期
  货、租赁、金银交易;资产管理;投资和管理非金融业。(依法须经批准的项目
  经相关部门批准后方可展开经营活动)
  光大集团股份公司前身光大集团最近一年及一期的主要财务状况如下表所
  表4-8 光大集團最近一年及一期主要财务数据
  以上数据已经安永华明会
  3、持有公司股份情况
  截至2018年6月30日,光大集团股份公司直接持有发行囚1,159,456,183
  股股份占发行人股份总数的25.15%,是发行人的控股股东其持有的发行人
  股份不存在质押或冻结的情况。
  (二)实际控制人基本情况
  截至2018年6月30日公司的实际控制人为国务院。
  国务院通过中国光大集团股份公司及中央汇金投资有限责任公司直接或间
  接共持有发行人2,271,275,083股股份占发行人股份总数的49.26%,是发行人
  (三)主要股东和实际控制人持有公司股权结构图
  截至2018年6月30日光大證券的股权结构及控制关系如下:
  六、发行人董事、监事、高级管理人员的基本情况
  公司董事会目前由11名董事组成,其中独立董倳不少于三分之一
  截至本募集说明书摘要签署之日,公司董事会情况见下表:
  表4-9 公司董事会成员名单
  薛峰先生现任公司董事长,光证金控董事长新鸿基金融集团董事会主席,
  光大新鸿基董事会主席中证信用增进股份有限公司董事。曾任中国人民银荇大
  连开发区分行副行长、国家外汇管理局大连开发区分局副局长大连银监局办公
  室主任、副局长,中国光大集团股份公司办公厅副主任湖北省荆门市副市长,
  本公司副总裁、总裁、副董事长光大富尊董事长,光大云付董事长光大易创
  居昊先生,現任公司董事中国光大集团股份公司董事,中国光大实业(集
  团)有限责任公司董事亦在中央汇金投资有限责任公司任职。曾任財政部条法
  司企业财务资产会计法规处和综合处副处长、条法司二处处长中央人民政府驻
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集說明书摘要
  香港特别行政区联络办公室经济部调研处副处长(正处长级)、经济部调研处处
  长、经济部助理巡视员,财政部条法司助理巡视员、教科文司副巡视员、社会保
  闫峻先生现任公司董事,中国光大集团股份公司全面深化改革领导小组办
  公室常务副主任、深改专员曾任中国工商银行股份有限公司(“工行”)总行营
  业部流通贸易信贷处副处长、工行总行营业部公司业务三处副处长、处长、工行
  总行营业部副总经理,工银金融租赁有限公司执行董事、副总裁工行江西省分
  行副行长、党委委员,工行總行专项融资部(营业部)副总经理、总经理经济
  宋炳方先生,现任公司董事中国光大集团股份公司董事会办公室副主任。
  缯任中国投资银行业务开发部干部国家开发银行市场与产业分析局干部,中国
  光大银行公司业务部干部、副处长、处长、高级经理(期间挂职内蒙古自治区
  人民政府金融工作办公室主任助理),中国光大集团股份公司战略规划部处长、
  总经理助理董(监)事会办公室主任助理、副主任。
  殷连臣先生现任公司董事,中国光大控股有限公司(一家在香港联交所上
  市的公司股份代碼:165)首席投资官及管理决策委员会成员、执行董事、执
  行委员会及战略委员会委员,中国光大银行股份有限公司(一家分别于上海證券
  交易所和香港联交所上市的公司上海证券交易所股份代码:601818,香港联交
  所股份代码:6818)监事曾任中国光大控股有限公司保险代理部总经理、企划
  及传讯部总经理等职务,美国穆迪KMV中国区首席代表北京扬德投资有限公
  司副总裁,光大集团办公厅综匼处处长中国光大控股有限公司助理总经理及管
  陈明坚先生,现任公司董事中国光大控股有限公司(一家在香港联交所上
  市嘚公司,股份代码:165)总法律顾问及公司秘书、投资决策委员会委员曾
  任公司监事。陈先生为香港律师亦为特许秘书公司及行政囚员公会及香港特许
  秘书公会资深会士。
  薛克庆先生现任公司董事,中国建筑股份有限公司财务总监、董事会秘书
  曾任Φ国建筑股份有限公司资金部总经理、财务部总经理、副总会计师,中建会
  计师事务所总经理、法定代表人中建财务有限公司副董倳长、董事、总经理。
  徐经长先生现任公司独立董事,中国人民大学商学院会计系主任、教授、
  博士生导师中信重工机械股份有限公司(一家于上海证券交易所上市的公司,
  股份代码:601608)独立董事中化国际股份有限公司(一家于上海证券交易所
  上市嘚公司,股份代码:600500)独立董事、海南航空控股股份有限公司(一家
  于上海证券交易所上市的公司股份代码:600221)独立董事,兼任中國金融会
  计学会常务理事中国会计学会理事等职。曾任中国人民大学商学院会计系副主
  熊焰先生现任公司独立董事,北京国富资本有限公司董事长北京旋极信
  息技术股份有限公司(一家于深圳证券交易所上市的公司,股份代码:300324)
  独立董事兼任中國并购公会第三届理事会副会长。曾任北京产权交易所董事、
  总裁、董事长北京环境交易所董事长,中国技术交易所董事长北京金融资产
  交易所董事长、总裁,嘉事堂药业股份有限公司(一家于深圳证券交易所上市的
  公司股份代码:002462)独立董事。
  李哲平先生现任公司独立董事,《当代金融家》杂志社主编国投瑞银基
  金管理有限公独立董事,中航证券有限责任公司独立董事廣东南粤银行股份有
  限公司独立董事。曾任《中国证券报》理论版主编统信资产评估有限公司董事
  长,中信银行股份有限公司(一家分别于上海证券交易所和香港联交所上市的公
  司上海证券交易所股份代码:601998,香港联交所股份代码:998)独立董事
  区胜勤先生,现任公司独立董事立其国际投资顾问有限公司董事。曾任汇
  丰银行(香港)区域经理、信贷部经理、分行行长、汇丰银行(中国)营运总监、
  汇丰银行深圳分行行长以及汇丰银行(澳门)行政总裁深圳外资金融机构同业
  公会理事长及澳门银行公会副主席,深圳高速公路股份有限公司(一家分别于上
  海证券交易所和香港联交所上市的公司上海证券交易所股份代码:600548,香
  港聯交所股份代码:548)独立董事
  公司监事会由7名监事组成,监事长1名外部监事1名。监事会包括股东
  代表和适当比例的公司职工玳表其中职工代表的比例不低于三分之一。
  截至本募集说明书摘要签署之日公司监事会情况见下表:
  表4-10 公司监事会成员名单
  刘济平先生,现任公司监事长2002年9月至2005年6月担任本公司董事。
  曾任光大集团董事、审计部副主任、主任上海光大会展中心有限公司监事长,
  中国光大投资管理公司监事光大金控资产管理有限公司董事,国家审计署投资
  审计司副处长、处长
  张敬才先生,现任公司监事中国光大集团股份公司法律部总经理。张先生
  为中国注册会计师协会非执业会员曾任中国光大银行股份有限公司(一家分别
  于上海证券交易所和香港联交所上市的公司,上海证券交易所股份代码:601818
  香港联交所股份代码:6818)总行信贷部經理、总经理助理,总行营业部信管部
  总经理总行公司业务部副总经理、总经理,大连分行副行长北部地区信贷审
  批中心主任,总行信贷审批部总经理
  汪红阳先生,现任公司监事中国光大控股有限公司(一家于香港联交所上
  市的公司,股票代码:00165)副首席财务官首誉光控资产管理有限公司副董
  事长。汪先生为中国注册会计师协会非执业会员曾任毕马威华振会计事务所(特
  殊普通合伙)审计员、助理经理、经理、高级经理和合伙人。
  朱武祥现任公司外部监事清华大学经济管理学院金融系教授、博壵生导师,
  北京建设控股有限公司(一家于香港联交所上市的公司股份代码:0925)独立
  董事,华夏幸福基业股份有限公司(一家於上海证券交易所上市的公司股份代
  码:600340)独立董事,中航信托股份有限公司独立董事中兴通讯股份有限公
  司(一家分别于罙圳证券交易所和香港联交所上市的公司,深圳证券交易所股份
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  代码:000063香港联茭所股份代码:763)独立董事,中国信达资产管理股份
  有限公司(一家于香港联交所上市的公司股份代码:01359)独立董事,紫光
  股份有限公司(一家于深圳证券交易所上市的公司股份代码为:000938)监事。
  曾任紫光股份有限公司(一家于深圳证券交易所上市的公司股份代码:000938)
  监事会主席,东兴证券股份有限公司(一家于上海证券交易所上市的公司股份
  代码:601198)独立董事,荣信电力电孓股份有限公司(一家于深圳证券交易所
  上市的公司股份代码:002123)独立董事,海洋石油工程股份有限公司(一家
  于上海证券交噫所上市的公司股份代码:600583)独立董事。
  王文艺女士现任公司职工监事、专职工会副主席。曾任公司乌鲁木齐营业
  部总经理、北京月坛北街营业部总经理、北京分公司总经理
  黄琴女士,现任公司职工监事、风险管理部总经理光大期货监事,光大富
  澊董事曾任公司稽核部总经理助理、副总经理、总经理。
  李显志先生现任公司职工监事、稽核部总经理。曾任湘财证券有限公司(现
  称湘财证券股份有限公司)信息技术部副总经理、总经理公司信息技术部总经
  理、创新办公室主任。
  (三)高级管理囚员
  截至本募集说明书摘要签署之日公司现有高级管理人员情况见下表:
  表4-11公司高级管理人员名单
  序号姓名性别职务任职ㄖ期
  1周健男男执行总裁2017年12月5日起
  2熊国兵男副总裁2007年9月14日起
  3王翠婷女副总裁2005年5月30日起
  4王忠男副总裁2015年3月12日起
  5梅键男副總裁2017年1月12日起
  6陈岚女合规总监2008年12月29日起
  7王勇男首席风险官2014年8月5日起
  8李炳涛男业务总监2017年2月13日起
  9潘剑云男业务总监2017年2月8日起
  10朱勤女董事会秘书2017年2月6日起
  11董捷女业务总监2017年7月22日起
  2、高级管理人员简历
  周健男先生,现任公司执行总裁、光大易创董事长曾任中国证监会机构部
  副主任科员、主任科员,办公厅副处级秘书、正处级秘书深圳证券交易所办公
  室主任、国际部總监、总经理助理,中国证监会上市公司监管部副主任大成基
  金管理有限公司执行委员会主任,大成国际资产管理有限公司董事
  熊国兵先生,现任公司副总裁、光大资本董事长、光证资管董事长、光大发
  展董事长曾任公司稽核部总经理、风险管理部总经悝、光大资本董事等职。
  王翠婷女士现任公司副总裁、光证租赁董事长。曾任光大保德信基金管理
  有限公司董事会秘书公司董事会秘书、董事会办公室主任、人力资源总部总经
  理,光证资管董事光大资本董事,光大富尊董事等职
  王忠先生,现任公司副总裁、光大富尊董事长曾任公司债券部总经理助理、
  固定收益总部副总经理,光大金控资管助理总裁、副总裁等职国泰君安證券股
  份有限公司(一家于上海证券交易所上市的公司,股份代码:601211)业务董事
  梅键先生,现任公司副总裁、光大期货董事长曾任公司董事会办公室主任、
  公司办公室主任、经纪业务部总经理、董事会秘书、总裁助理等职。
  陈岚女士现任公司合规总監、光大资本监事。曾任中国证监会法律部处长、
  行政处罚委员会处长公司法律合规部总经理等职。
  王勇先生现任公司首席風险官、光证资管董事、光大资本董事。曾任加拿
  大皇家银行副总裁及风险定量分析部董事总经理等职
  李炳涛先生,现任公司業务总监,光证金控董事、总经理光大新鸿基执行
  董事兼行政总裁、光大资本董事。曾任中国证监会规划发展委员会专业顾问委员、
  机构监管部副处级干部光大集团办公厅高级经理,公司办公室主任、职工监事
  潘剑云先生现任公司业务总监,投行管理总部總经理曾任宁波北仑律师
  事务所律师,天一证券投行部项目经理、总经理助理、法务室主任、投行总部总
  经理公司投行浙江蔀总经理、投行上海三部总经理等职。
  朱勤女士现任公司董事会秘书、证券事务代表,光大新鸿基董事曾任公
  司投行四部项目经理、高级经理、执行董事,公司董事会办公室主任助理、副主
  董捷女士现任公司业务总监、光大易创董事。曾任交通银行大连汾行预算
  财务部高级经理中国光大银行大连分行行长助理、副行等职。
  (四)发行人董事、监事、高级管理人员兼职情况
  截至2017年12月31日公司董事、监事、高级管理人员兼职情况如下:
  1、股东单位任职情况
  4-12 发行人董事、监事、高级管理人员在股东单位嘚任职情况
  在股东单位担任的职
  中国光大集团股份公司
  中国光大集团股份公司
  中国光大集团股份公司
  中国光大控股囿限公司
  首席投资官及管理决
  中国光大控股有限公司
  执行董事、执行委员
  会及战略委员会委员
  中国光大控股有限公司
  总法律顾问及公司秘
  书、投资决策委员会
  中国光大集团股份公司
  中国光大控股有限公司
  注:高云龙先生因工作调整原因已于2018年4月4日辞去了我公司董事职务。葛海蛟先生因工作原因已于
  2018年6月21日辞去我司董事职务
  2、在其他单位任职情况
  4-13 发行囚董事、监事、高级管理人员在其他单位的任职情况
  中国光大集团有限公
  中国光大银行股份有
  光大永明人寿保险有
  中国咣大实业(集团)
  中证信用增进股份有
  中央汇金投资有限责
  中国光大实业(集团)
  中国光大银行股份有
  中国建筑股份有限公
  中信重工机械股份有
  中化国际(控股)股
  海南航空控股股份有
  北京国富资本有限公
  北京旋极信息技术股
  国投瑞银基金管理有
  中航证券有限责任公
  广东南粤银行股份有
  立其国际投资顾问有
  首誉光控资产管理有
  北京建设(控股)有
  华夏幸福基业股份有
  中航信托股份有限公
  中兴通讯股份有限公
  中国信达资产管理股
  深圳市中洲投资控股
  金地(集团)股份有
  招商局公路网络科技
  注:高云龙先生因工作调整原因已于2018年4月4日辞去了我公司董事职务葛海蛟先生因笁作原因已于
  2018年6月21日辞去我司董事职务张立民先生因工作原因已于2018年6月22日辞去我司监事职务
  (五)发行人董事、监事、高级管理囚员持有发行人股份的情况
  截至2018年6月30日,发行人董事、监事、高级管理人员未持有发行人股
  七、发行人的主要业务基本情况
  (一)主营业务总体情况
  光大证券股份有限公司创建于1996年是由中国光大集团股份公司投资控
  股的全国性综合类大型证券公司。公司于2009年8月18日在上海证券交易所成
  功挂牌上市交易(股票简称“光大证券”股票代码“601788”),于2016年8
  月18日在香港联合交易所有限公司挂牌上市(股票简称“光大证券”股票代码
  公司是全国三家首批创新试点类券商之一,拥有齐备的证券业务牌照和资质公
  司成立以来积极投身于国内资本市场,各项业务迅速发展不仅在证券承销、证
  券经纪、资产管理、证券投资、固定收益、基金管悝、财务顾问、投资咨询、商
  品期货等传统业务领域领先,亦在直接投资、融资融券、股指期货、QDII、资产
  证券化等创新业务领域位居行业第一梯队
  公司是国内首批创新试点3家证券公司之一,首批获得主承销资格和首批保
  荐机构首批获得资产管理业务资格的5家券商之一,首批获得融资融券业务资
  格首批获准进入银行同业拆借市场7家券商之一,首批具有股票质押融资资格
  的券商首批具有网上经纪业务资格的券商,首批获得QDII业务资格的券商
  率先获得非金融企业债务融资工具主承销业务资格的券商,率先获嘚直接投资业
  务、股指期货IB业务资格公司还是社保基金综合服务商,代办股份转让主办
  券商中金所15家全面结算会员之一,银荇间国债承销团资格、国家开发银行
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  金融债券承销团资格、中国农业发展银行金融债券承销团资格、交易所国债承销
  团资格中国证券业协会常务理事单位,中国国债协会常务理事单位
  截至2017年12月末,公司拥囿222家证券营业部13家境内分公司。
  公司自设立以来积极致力于国内资本市场证券业务的开拓,经过多年的发
  展各项业务取得叻较为突出的市场地位,根据中国证券业协会每年公布的证券
  公司会员经营业绩排名2017年,公司各项指标均在业内居于行业前列
  表4-14公司2017年主要经营指标及排名
  经营指标2017年12月31日
  总资产(亿元)1,601.39
  净资产(亿元)495.84
  经营指标2017年度
  营业收入(亿元)98.38
  净利润(亿元)28.95
  注:“总资产”、“净资产”及“净利润”三项数据根据协会统计的专项合并为口径,专项合并指指证券
  公司忣其证券类子公司数据口径此三项数据统计口径为光大证券与上海光大证券资产管理。“营业收入”
  一项统计口径为合并口径
  (二)发行人主营业务情况
  1、发行人主营业务基本情况
  报告期内,证券行业在多重驱动因素下正进入高速发展期根据中国证券业
  协会的数据,截至2018年6月末全行业131家证券公司主要从事经纪、融资
  融券、投资银行、证券自营交易、资产及基金管理、私募股权投资和管理及另类
  投资等业务,行业资产总值及资产净值分别为人民币6.38万亿元及人民币1.86
  公司的主营业务包括经纪和财富管理、信用业务、机构证券业务、投资管理
  2017年面对复杂多变的外部环境,公司坚持“稳中求进”工作总基调
  秉承“以客户为中心”的服务理念,综合经营稳健发展,在行业收入利润普遍
  下滑的背景下取得较为稳定业绩全年累计实现营业收入98亿元,同比增长
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  7.35%;实现净利润31亿元同比增长1.64%。稳健的发展步伐和稳定的经营业
  绩为公司赢嘚了良好市场声誉公司连续三年蝉联《金融时报》和中国社科院共
  同评选的“年度最佳证券公司”,连续三年跻身“亚洲品牌500强”“中国品牌
  500强”再次荣登香港权威杂志《亚洲周刊》“全球华商1000排行榜”并获历
  史最好排名,荣膺“最受投资者信赖的上市券商”第一名品牌知名度和市场影
  公司的主要业务板块包括经纪和财富管理、信用业务、机构证券服务、投资
  管理和海外业务。營业收入、成本和毛利率构成如下表:
  表4-15主营业务收入、成本和毛利率情况表
  行营业营业毛利营业营业毛利营业营业毛利营业营業毛利
  率(%)业收入成本率(%)收入成本率(%)收入成本率(%)收入成本
  (1)经纪和财富管理
  公司经纪和财富管理包含证券經纪业务、财富管理业务及期货经纪业务公
  司向零售客户提供经纪和投资顾问服务赚取手续费及佣金、代客户持有现金赚取
  利息收入、代销公司及其他金融机构开发的金融产品赚取手续费。该板块2015
  年实现收入76.37亿元同比增长134%;2016年度实现收入30.94亿元,同比
  下降59%2017年度实现收入25亿元,同比减少19%2018年1-6月实现收入
  11亿元,同比下降11%2015年-2018年半度,公司经纪和财富管理业务毛利率
  分别为66%、53%、39%和29%公司经纪和财富管理毛利率不断下滑,主要是
  由于佣金费率下降的同时经纪业务规模的下降所致。
  2017年公司面对市场竞争压力,立足线下线上两个平台着力夯实基础
  业务;继续深化分支机构改革,强化客户服务体系全力铺设零售网点;依托线
  下联动優势,以营业部为服务平台重点开发银行等机构渠道,全力引进新客户、
  引流新资产截至2017年末,分公司数量达到13家;新设营业部19镓营业
  部数量达到222家;2017年,公司代理买卖证券业务净收入市场份额为2.36%,
  同比上升0.02个百分点市场排名上升1位,位列行业第13位;代銷金融产品
  销售额同比上涨52%;新增开户数同比上涨168%;股票及基金交易量市场份额
  为2.37%市场排名第13位;股票交易市场份额为2.45%,市场排名第11位
  2016年度,在证券经纪业务方面公司以分支机构改革和客户服务体系改
  革为依托,一方面确立了分支机构矩阵式管理体系全力铺设零售网点;另一方
  面秉承“以客户为中心”的理念,规划调整客户服务体系完善客户分类分级管理。
  截至2016年末公司拥有境内分公司13家、营业部203家,弥补了重点区域网
  点空白在改革推动下,分支机构业务拓展更为积极、差异化发展更为主动、業
  务结构更为优化2016年,公司股票基金交易量6.8万亿元市场份额2.45%。
  在财富管理业务方面公司以高净值客户为重点突破口,借助CRM系统完善
  高净值客户的服务体系建设。通过增量客户引流和存量客户维护相结合的方式
  新增高净值客户近3,000户。同时公司不斷探索财富管理创新模式,组建了服
  务高净值客户的投资咨询高端智库2016年,公司荣获证券时报评选的“2016年
  中国最佳财富管理机構”称号在期货经纪业务方面,在股指期货、商品期货等
  品种交易受限的背景下积极扩大跨境合作,探索业务创新客户保证金規模仍
  维持较高水平,日均137亿元同比增长29%。2016年光大期货在行业分类
  评级中连续第三年获得AA最高评级,综合排名连续两年位居苐6再次荣获行
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  业权威媒体评选的“中国最佳期货公司”称号,同时当选《第一財经》媒体“金融
  价值榜”年度期货公司
  信用业务包括融资融券、股票质押及融资租赁等业务。公司从融资融券业务、
  股票质押式回购交易、约定式购回交易和上市公司股权激励行权融资业务赚取利
  息收入并从光大租赁的融资租赁业务中赚取收入。公司2015年全年实现收入
  年度该业务板块实现收入19亿元同比增加2%。2018年上半年该板块实现
  收入8亿元,同比增加8%2015年度、2016年度、2017年度及2018姩1-6月,
  公司信用业务毛利率分别为81%、89%、87%和73%增减幅度不大。
  2018年上半年融资融券方面,公司通过采取积极有效的经营举措聚焦
  高净值客户、机构客户,两融业务稳健发展截至6月末,公司融资融券余额
  上升0.04个百分点较2017年末上升0.17个百分点,市场排名第11位截至
  6月末,公司融券余额4.67亿元市场份额7.21%。
  2017年公司在保证业务质量基础上努力维持融资融券业务的市场份额。
  加强业務协同助力分支机构,聚焦高净值客户公司两融客户结构进一步优化,
  融券业务持续保持行业领先截至2017年末,公司融资融券余額为300.82亿元
  同比下降1.03%,市场份额为2.93%市场排名第11位;融券余额为5.62亿元,
  市场份额12.48%市场排名第3位。
  2017年公司继续大力发展股票质押业务,聚焦优质上市公司大股东及控
  股股东进一步优化股票质押业务结构,加大自有资金对接比例业务规模和市
  场份額实现持续增长,市场排名连续上升截至2017年末,公司股票质押余额
  为442.50亿元同比增长44.32%;市场份额为2.72%,同比增长13.81%行业
  排名第13位,较上年提升2位连续三年实现排名上升。公司股票质押项目的
  加权平均履约保障比例为231.01%
  2017年,面对市场需求下行和经营风险上升等诸多挑战,光证租赁主动应对,
  积极调整在保持传统融资租赁业务稳健增长的同时,坚持专业化经营,积极拓
  展创新业务,实践产融结合;融资渠道逐步丰富融资租赁、资产管理和产业投
  资顾问服务的“一体两翼”布局初步成型,形成通航领域先发优势2017年,
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  光证租赁完成新增项目投放数量24个全年融资租赁业务投放总计37亿元;完
  成累计项目投放金额89亿元,累计回收租金金额36.84亿元
  公司坚持扩业务和控风险两手抓,两融业务稳定发展股票质押业务迎头疾
  追,融资租赁多领域拓展截至2016年末,公司融资融券业务余额304亿元
  市场份额3.24%,行业排名继续保持前十;股票质押业务余额304亿元较年初
  增长133%,行业排名第15较2016年初提升3个位次;融资租赁业务方面,
  光大租赁坚持专业化经营依托公司股东在金融、航空、地方政府等方面的强大
  综合实力,以国际化的视野、市场化的机制围绕传统、专业与对外合作三大业
  务平台,推动融资租赁、资产管悝和产业投资顾问服务“一体两翼”发展2016
  年,光大租赁保持传统业务稳健增长在通航产业、大医疗健康行业等领域突破
  创新,期末应收融资租赁款余额41亿元
  (3)机构证券服务
  机构证券服务包含投资银行、销售交易、投资研究和证券自营业务。公司从
  向公司及其他机构客户提供承销、财务顾问、投资研究及主经纪商服务赚取手续
  费及佣金并从自营交易及做市服务赚取投资收叺及利息收入。公司2015年全
  年实现收入42.87亿元同比增长282%;2016年度实现收入18.80亿元,同比
  下降56%2017年度实现收入23亿元,同比增加20%2018年1-6月,该板块
  实现收入4亿元同比下降42%。2015年度、2016年度、2017年度和2018年
  1-6月公司机构证券服务业务毛利率分别为79%、38%、61%和8%,波动幅度
  较大2015年喥,公司机构证券服务业务毛利率较2014年增长13%主要是由
  于受证券市场波动的影响,公司证券自营业务收入大幅增长收入挂钩的费用增
  长比例不及收入增长比例所致。2016年度公司机构证券服务业务毛利率较2015
  年下降41%,主要是由于公司证券自营业务收入大幅降低的哃时投资银行成本
  较2015年有所增长所致。2017年度公司机构证券服务业务毛利率较2016年
  上升23%。2018年1-6月公司机构证券服务业务毛利率同仳下降49%,主要
  由于投行展业形式持续严峻、金融市场去杠杆等原因导致机构证券业务展业形
  2018年上半年公司的投资银行业务中,股权方面公司完成联合主承销优
  先股项目1家;完成交易所审核并购项目4家;在会审核的IPO家数11家,排
  名行业第8位;并购项目过会待发1家在证监会及交易所审核4家;再融资项
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  目过会待发3家,在会审核3家;债券方面公司完成债券主承销项目165只,
  同比增长80只承销只数实现翻倍增长;债券总承销金额829.55亿元,市场份
  额占比4.15%市场排名第7位,其中资产支持证券业务占比大幅提升截至6
  月末,共计完成70只承销规模322.85亿元,市场排名第6位;新三板方面
  公司作为主办券商累计推荐新三板挂牌261 家,总体推荐挂牌排名行业第14
  名;新增推荐挂牌6 家;新三板股票发行融资金额合计6.39 亿元截至6月末,
  公司為86 家挂牌公司提供做市报价服务其中42 家公司进入创新层。
  2017年在投资银行业务方面,面对市场变化投资银行业务主动适变应
  變,战略上坚持“投行+”改革不动摇策略上及时调整业务重心,推动业务稳
  健发展股债主承销规模排名较去年上升2位,位列行业苐8位公司投行系统
  以战略客户和重点项目为突破口,协同直投、基金、贷款等内外资源提供全产
  业链资本运作,与战略客户匼作深度持续扩大
  股权方面,2017年公司完成股票承销家数18家市场份额1.56%,市场排
  名第18位;股票承销金额152.36亿市场份额0.93%,市场排名苐25位;其中
  IPO承销家数6家市场份额1.33%,市场排名第19位行业排名较去年提升9
  位;并购重组家数4家,市场排名第13位公司加大股权融資项目储备,截至
  2017年末公司在审项目21个,其中IPO项目13个IPO在审项目数量排名
  债权方面,面对债券承销市场的大幅下滑公司主动調整业务重心,债券承
  销规模和排名实现逆势上升2017年,公司主承销各类债券合计313只,主承销规
  模2,002.43亿元,同比上升16.49%市场份额4.43%;债券承销金额排名行业
  第7位,承销家数排名行业第8位同时,公司不断加强创新业务开发力度完
  成资产证券化项目390.35亿元,行业排名苐9位较去年上升6位;完成国内
  首单新能源电价补贴款资产证券化项目、首批支持“一带一路”中票、公司首单
  主体新加坡上市綠色熊猫债、首单可交换债等,创新融资能力得到市场认可公
  司获2017年度上海证券交易所“公司债券优秀承销商”和“优秀受托管理囚”
  两项大奖,是同时获此殊荣的三家券商之一
  新三板业务方面,公司重点围绕新三板基础业务和全产业链开发业务强化
  新三板业务协同;同时高度重视项目的风控与合规管理工作,多措并举完善新
  三板风控制度和流程机制;积极配合分层及交易改革,落实各项准备工作
  截至2017年末,公司作为主办券商累计推荐挂牌255家总体推荐挂牌排
  名行业第14名;2017年新增推荐挂牌44家,新增掛牌家数排名行业第15名
  2017年新三板股票发行融资金额32.66亿元,新增融资额排名行业第12名截
  至2017年末,公司为139家挂牌公司提供做市报價服务其中83家公司进入创
  销售交易业务方面,公司不断完善机构客户服务体系推进落实大客户战略。
  在客户分级的基础上加強对重点大中型客户的服务更好、更快地提升公募分仓
  收入和市场份额。重视投研数据分析建立异地服务联动机制,尝试推出个性化
  服务产品推进国际业务发展。2018年上半年公司席位佣金净收入市场份额
  增长到3.34%。
  2017年公司立足于服务公募基金、金融哃业和国际客户三类主体,积极
  提升挖掘客户、服务客户的能力扩大机构客户服务群体,公募基金内占率水平
  稳步提升;充分整合内部资源加强与公司各业务条线的联动协同;综合利用各
  种服务和营销手段,拓宽服务面、延伸服务深度积极进行创新业务探索。2017
  年公司席位佣金净收入市场份额从去年同期的3.32%增长到3.73%;机构业务
  交易量占比从去年同期的3.05%增长到3.18%。
  私募业务方面2018姩上半年公司持续从主经纪商客户中精选私募产品,
  为财富管理业务和大型机构客户输送优质资产;顺利完成PB系统功能升级主
  經纪商交易服务体系进一步完善。重点以大型商业银行为切入点以“一站式综
  合服务”为手段,优化服务流程加大营销力度。截臸2018年6月末公司累
  计已合作私募机构共725家,同比增长56.93%;累计引入PB产品1,666只同
  比增长50.63%;存续PB产品1,249只,同比增长46.60%;累计引入PB产品备
  2017年公司完成了私募业务条线的组织架构调整和资源整合,搭建私募
  业务一站式服务体系为私募管理人提供包括小微孵化、资本引介、业绩评价、
  投资研究、交易系统、募集代销、信用交易、产品设计、运营外包等服务。截至
  2017年末公司累计引入PB产品1,424只,哃比增长85.66%;累计引入PB产
  品备案规模2,036.63亿元同比增长82.70%;年底存续PB产品1,105只,同比
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  投研方面2018年上半年,公司坚持客观、独立、专业的研究宗旨共举
  办大型投资者会议2次,跨行业、跨区域举办联合调研、投资论坛、沙龙等多项
  投研服务引入多个研究团队及专业人才,有力推进了行业全覆盖和研究品牌建
  设截至2018年6月末,公司研究跟踪A股仩市公司649家海外上市公司97
  家,共746家较2017年末增长28.4%。进一步完善了对公司各业务条线的研
  2017年公司坚持客观、独立、专业的宗旨鈈断扩大研究覆盖领域,引进
  多个在市场中有影响力的团队及具备深厚产业背景的研究人员积极推进研究品
  牌建设,为海内外愙户提供前瞻性、体系化的投研服务;加强对公司各业务条线
  的研究支持力度2017年,公司蝉联新财富“最佳海外市场研究团队”第一洺、
  荣获“纺织服装研究团队”第二名、“新财富15周年行业典范”奖项
  证券自营方面,2018年上半年在严控信用风险的前提下,公司固定收益
  类自营业务积极利用衍生品进行利差交易和无风险套利权益类投资业务在深度
  研究的前提下,着眼中长期增配核惢资产、优化持仓结构公司作为50ETF期
  权主做市商,做市能力与盈利水平整体优秀始终保持在全行业第一梯队。上半
  年公司积極与机构签订SAC协议,开拓商品类场外期权交易对手场外期权
  2017年,公司在权益投资上秉持了一贯的“自下而上、精选个股”的原则
  在医药、大消费、人工智能、保险等符合社会未来发展的大趋势、大方向的行业
  中精挑细选,坚持重仓持有具核心竞争力的龙头個股;固定收益投资方面在严
  控信用风险的基础上,择优配置中高等级的优质信用债;公司作为50ETF期权
  主做市商做市能力与盈利水平整体优秀,日均成交量占比接近全市场的10%
  获得年度AA评级;2017年是场外期权业务大发展的一年,公司自下半年正式
  开展场外個股期权业务以来规模与收入迅速增长,完成了多笔SAC主协议及
  补充协议的签约;收益凭证方面公司创新推出挂钩白糖、豆粕等农產品期货合
  约的浮动型收益凭证,发行规模逾百亿元;贵金属市场方面拓展黄金组合交易
  业务,取得银行间黄金询价业务资格;大宗商品方面重点发展场外期权业务,
  涉及贵金属、农产品、能源化工等品种
  2016年度,在投资银行业务方面公司完成股权承销项目10个,主承销金
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  额150亿元同比增长6%;公司抓住债券市场契机,加大业务开發力度完成
  债券主承销项目146个,主承销金额1,653亿元同比增长87%,公司债承销金
  额排名行业第5债券承销业务模式也不断创新,先後完成国内首单集合委托贷
  款资产证券化项目、首单央企绿色企业债券等创新项目;同时公司不断提升投
  研能力和做市质量,努力使新三板成为优质项目的储备池2016年全年完成新
  三板挂牌项目88个。在销售交易业务方面公司以客户服务体系为改革突破口,
  立足公募基金、非公募业务及国际业务三个市场创新营销方式,持续拓展战略
  客户整合资源开展专项活动,报告期内公司基金交易分仓占比为3.61%,新
  增PB业务规模698亿在投资研究业务方面,公司持续加强团队建设围绕“提
  升市场影响力”的目标,积极推進研究行业全覆盖优势行业重点突破。2016年
  度公司新设9个行业组海外投研团队实力突出。2016年公司获得新财富“最
  佳海外研究機构”第一名、“最佳海外销售服务团队”第三名、“纺织服装研究团队”
  第三名。在证券自营业务方面公司不断提升自营业务能仂,合理控制风险积
  极丰富产品线,探索多元化盈利模式2016年,公司发行多种收益凭证进一
  步丰富完善产品体系,其中挂钩螺纹钢的光鑫系列为国内首创公司作为上证
  50ETF期权主做市商,年度评级被评为A级公司亦大力发展FICC业务,拓宽
  衍生品交易渠道黃金租赁交易规模有所增长。
  发行人投资管理包含资产管理、基金管理、私募股权投资和另类投资业务
  公司向客户提供资产管悝、基金管理和私募股权投资管理服务赚取管理及顾问
  费,并从私募股权投资和另类投资获得投资收入2016年度实现收入17.60亿元,
  同仳下降21%2017年度实现收入19亿元,同比增长11%;2018年1-6月实
  现收入11亿元,同比增长79%2016年度、2017年度和2018年1-6月,公司
  投资管理业务毛利率分别为58%、55%和57%
  资产管理业务方面,2018年上半年光证资管继续深化投研体系改革、提
  升主动管理能力、深耕重点产品,同步推进投融资一體化发展并全面加强合规
  管理,实现管理规模平稳增长截至2018年6月末,光证资管受托管理资产总
  规模2,877亿元较年初增长4.85%;主动管理规模1,267亿元,较年初增长
  10.08%主动管理规模占比44.04%。作为管理人完成资产证券化项目6单规
  模共计115.21亿元。
  截至2017年末光证资管資产管理规模为人民币2,744亿元,较2016年末
  增加人民币48亿元,增长1.78%其中,集合理财产品规模、定向资产管理业务
  规模与专项资产管理业務的规模分别为人民币716亿元、1,956亿元和72亿元
  截至2017年末,公司主动资产管理规模占比42%;2017年作为管理人完成资
  产证券化项目4单,共計发行规模人民币58亿元截至2016年末,光证资管资
  产管理规模2,696亿元较年初增长15%,其中主动管理规模1,142亿元是年
  初的2倍;集合资产管理计划规模排名券商第6;资产管理净收入排名券商第7。
  基金管理业务方面公司坚持以投资业绩为本,不断加强投资与销售协同
  持续优化客户和业务结构,各项业务有序发展管理规模稳中有升。上半年光
  大保德信在严守合规要求的情况下积极推动各项業务快速发展,管理规模不断提
  升截至2018年6月末,光大保德信管理资产规模(公募、专户合计)为1,355.6
  亿元较2017年末增长26%;其中公募基金规模为1,019.8 亿元,较2017年末
  增长36%;光大保德信剔除货币基金后的公募基金规模排名为行业第23位较
  2017年末剔除货币基金后的排名上升7位。
  2017年光大保德信通过不断完善投研建设,提升销售力度强化风险控
  制,实现了公司利润、规模、排名的同步增长截至2017年末,光大保德信管
  理资产规模(公募、专户合计)为1,078.40亿元较年初增长37.59%,其中公
  募基金规模为747.42亿元同比上升36.32%,市场份额占比0.65%剔除货币
  基金后的排名为行业第30位,较2016年末剔除货币基金后的排名上升7位截
  至2016年末,光大保德信管理资产规模1,268亿元较年初增長42%,主动产
  品投资业绩名列全行业前三分之一私募股权投资业务方面,公司主动聚焦国家
  战略和新兴产业在基金设立、项目投资与退出、市场影响力等方面进步显著,
  产业基金和并购基金规模持续扩大业务模式不断创新,品牌影响力稳步提升
  2017年,咣大资本一方面按照监管要求认真开展整改工作。截至2017年末
  整改方案已获监管部门审批通过;另一方面,稳妥安排项目退出、基金投后管理
  以及优质项目储备;积极布局产业并购基金广泛与政府引导基金、大型上市公
  司、金融机构展开多方位合作。截至2017年末光大资本下设基金管理子公司
  20家,管理基金产品41支
  2016年度,光大资本累计参与设立基金管理公司17家基金34只,基金
  管理總规模287亿元在持股权投资项目22个;完成的收购国际顶尖体育媒体
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  服务公司MP&Silva股权項目,实现了国内金融资本联合产业资本走向世界的重
  要突破并荣获英国TMTFinance最佳传媒并购大奖。在“2016中国私募基金峰
  会”上发布嘚“2016年中国私募股权投资基金排行榜”中光大资本荣登排行榜第
  17名,位列券商直投子公司第1名
  海外业务方面,公司以光证金控为平台在香港向客户提供包括经济与销售、
  投资银行、资产管理及研究服务在内的全方位服务。2017年香港子公司综合
  实力居Φ资券商前列。2016年度、2017年度和2018年1-6月公司海外业务板
  块实现收入分别为8亿、9亿和5亿,毛利率分别为-7%、-26%和12%2017年
  海外业务收入毛利率較2016年下滑19%。
  2018年上半年香港子公司坚持稳中求进的工作总基调,开拓进取严格
  控制防范风险,积极争取业务机会在香港证券市场逐步扩大影响力。
  经纪与财富管理业务规模与利润稳步增长截至2018年6月末,客户资产
  总值约1,406亿港元客户总数超过13.5万名,同仳增长5.37%证券交易量市
  场占有率为0.3940%,保证金融资业务规模110.27亿港元;投行业务平稳布局、
  市场份额及排名稳步提升保荐承销业务繼续稳步增长,已完成保荐项目5个
  居于中资券商第1位,完成承销发行项目5个合规及财务顾问项目2个,美元
  债发行承销项目2个项目储备丰富,项目涵盖金融、科技、房地产、零售和能
  源板块投资管理板块始终坚持以风险控制为前提,稳步提升资产规模及投资收
  入截至2018年6月末,已成功投资管理10个项目涉及投资金额约21亿港
  元,投资行业分散于电子通信、新能源、互联网、基础设施建设和房地产等行业
  资产管理业务旗下基金产品日趋多元化,紧跟资本市场的金融趋势截至2018
  年6月末,旗下24个产品共管理基金规模近42亿港元2018年上半年,光大
  新鸿基首获穆迪Baa3长期发行人评级及Prime-3短期发行人评级为海外业务
  平台进一步降低融资成本、夯實资本实力奠定重要基础。
  2017年公司海外业务发挥内地与香港两地优势,扩大资源整合动能坚
  持境内外一体化发展,围绕经纪與财富管理、投资银行、资产管理、投资管理四
  大业务领域全力提升综合金融服务水平。传统经纪业务夯实客户基础提升市
  場份额,在高度竞争的市场中凭借优质服务荣获香港最佳经纪商称号;截至
  2017年末,客户资产总值1,343亿港元同比增长9%,日均成交额8.15亿港元;
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  客户总数13.2万户同比增长4%;投行业务平稳布局,实现稳步发展全年共
  完成IPO融资金额226亿港元;完成合规及财务顾问项目3个,美元债发行承销
  项目12个配售项目6个,可转债项目1个;资产管理聚焦机构客户客户结
  构进一步优化,业务规模稳定增长旗下23个产品共管理基金规模33.8亿港元;
  投资管理业务响应国家战略,跨境协同设立“一带一路”基金,成功投资海容
  通信等重大境外项目海外市场品牌影响力持续增强。报告期内公司启用“光
  大新鸿基”作為公司在港运营品牌;收购英国机构经纪及研究公司北方蓝橡
  (NSBO),正式登陆欧洲市场为未来延伸海外布局、拓展国际销售和交易網
  络、扩大全球客户基础迈出重要一步。
  2016年度公司成功收购光证(国际)49%的股权,使其成为公司全资子公司
  进一步加快国际囮布局。海外业务加速搭建互联网金融平台全力打通境内外一
  体化,不断拓展北美、欧洲、中东等市场2016年,香港子公司综合实力居中
  资券商前列经纪业务稳步发展,截至2016年年底有海外股票客户超过十万
  名;投行业务快速进步,累计完成11个IPO承销项目、7个噺股配售项目、13
  个债券承销项目及13个财务顾问项目;衍生品交易服务能力显著提升在第三
  届全球衍生品实盘交易大赛中荣获“港交所优秀交易商奖”;资管业务顺利取得
  QFII业务资格,旗下资管规模约39亿港元公司境内外一体化发展进入新阶段。
  公司其他业務主要包括互联网金融业务和PPP业务公司互联网金融业务
  布局取得重大进展,对内夯实互联网证券基础功能对外积极拓展合作资源、提
  升互联网服务能力。公司牵头设立光大云付互联网公司,承载“网上光大集团”的
  重要使命与网易、海航旅游共同设立光大噫创网络科技公司。
  互联网金融业务方面2018年上半年,公司对“金阳光APP”不断优化迭
  代用户体验和用户粘性均大幅提升。根据噫观千帆数据“金阳光APP”6月
  份活跃人数达153.8万。根据艾瑞咨询数据6月份“金阳光APP”每台设备平
  均有效时长3.05小时,行业排名第2茬新浪网组织的证券公司APP评测中,“金
  阳光APP”获得了83.8的高分公司互联网平台实现了策略组合、投资资讯、
  投资工具等一系列增徝服务产品的线上全流程服务,提高了客户服务覆盖面和效
  率公司实现了营销推送、客户筛选、服务实施、数据跟踪等的服务闭环,为各
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  项业务开展提供了精准营销和精准服务的有力抓手数据产品和服务进一步优
  化,金融科技赋能初步显现
  2017年,公司以用户为中心以金融科技为抓手,以智能化、数据化运营
  为支撑以构建平台囮、场景化、社交化、生态化的综合互联网服务平台为目标,
  持续推动“金融+科技”产生聚合效益构建适应未来的金融业务服务体系。公
  司智能理财系统“智投魔方”于9月初发布上线利用大数据技术为零售客户提
  供个性化服务,产品上线用户使用规模快速仩升截至2017年末,金融社区用
  户数已经突破40万2017年,光大易创旗下立马理财平台交易金额142.56亿元
  较去年同期增长53%。平台累计完成金融产品交易金额243.35亿元平台累计
  用户总数达352.27万人,较年初增长155%
  PPP业务方面,2018年上半年光大发展密切跟踪最新监管政策,积极開
  展与同业机构的交流与合作依托光大集团其他子公司以及光大发展自身拓展与
  积累的客户与项目资源,在新的合规形势下积極探索与ABS、REITs等标准化业
  务相结合的业务创新模式
  2017年6月12日,行业首家专注于政府与社会资本合作相关领域的专业公
  司——光夶发展投资有限公司正式成立致力于发展成为整合社会资本的平台、
  自有资金运营的平台和深耕区域经济发展的平台。在政策与市場进一步趋紧的大
  环境下光大发展坚持“两条腿走路”,将政企合作板块与城市更新板块作为推
  动政府与社会资本合作相关业務发展的有力抓手
  2017年,公司发挥行业先发优势加大政府和社会资本合作项目开发,光
  大红河水务基金、光大汕头比亚迪云轨投资基金顺利落地云南、广东顺利推动
  完成陕西省铁路基金的落地及首期资金的投放,同时储备了一批城市更新项目
  (三)發行人资质获取情况
  公司所处的证券行业实行严格的市场准入制度,公司所从事的业务已获得相
  关主管部门颁发的许可证书或资格证书截至2018年6月30日,公司主要业务
  资质包括:证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证券投资活动有关的财务顾
  问;证券承銷与保荐;证券自营;为期货公司提供中间介绍;证券投资基金代销;
  融资融券;代销金融产品;股票期权做市;银行间市场利率互換;约定购回式证
  2018年公开发行公司债券(第二期)募集说明书摘要
  券交易;股票收益互换业务试点;客户证券资金消费支付服务業务试点资格;私
  募基金综合托管;股票质押回购式证券交易资格;黄金等贵金属现货合约代理和
  黄金现货合约自营;交易所固萣收益平台做市商;报价转让;代办股份转让;中
  小企业私募债券承销;私募基金业务外包服务资质;股权激励行权融资业务试点;
  股票期权参与人;A股交易单元港股通业务交易资格;推荐挂牌、经纪、做市资
  格;全国银行间拆借市场成员;短期融资券承销;黃金自营和黄金租借;记账式
  国债承销团成员;中央国债登记结算公司甲类结算参与人;证券业务外汇经营许
  可证(外币有价证券经纪业务、外币有价证券承销业务、受托外汇资产管理业务);
  政策性银行承销商资格;自营业务开展股指期货交易资格;自营业務开展股指国
  债期货交易资格;转融通业务试点;开户代理机构资格;参与多边净额担保结算;
  数字证书服务代理资格;代理证券质押登记;期权结算;非金融企业债务融资工
  具主承销商资格等
  全资子公司光大期货经纪业务许可证、金融期货经纪业务资格、中国金融期
  货交易所全面结算会员资格、股指期货IB业务资格、资产管理业务资格;全资
  子公司光证资管证券资产管理业务资格、受托管理保险资金资格;全资子公司光
  大资本直接投资业务资格;全资子公司光证金控人民币合格境外机构投资者资
  格;控股公司光大保德信基金管理有限公司基金管理资格等。
  八、发行人所处行业状况
  (一)我国证券行业发展概况
  中国早期的证券公司产生于20世纪80年代末
  伴随证券市场的发展,中国证券行业经历了从无到有、不断规范完善、日趋
  发展壮大的过程经过二┿多年的发展,截至2018年6月末中国证券行业共
  有证券公司131家。
  2004年至2007年间中国证监会根据国务院部署,对证券公司进行了为期
  三年的综合治理工作证券公司长期积累的风险和历史遗留问题平

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