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苏州海中航空部件股份有限公司公开转让说明书
公告日期：
苏州海中航空部件股份有限公司
公开转让说明书
东海证券股份有限公司
二零一六年四月
本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、全国中小企业股份转让系统有限责任公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。
重大事项提示
公司在生产经营过程中，由于自身及所处行业的特点，提示投资者关注公司可能出现的以下风险及重大事项：
一、客户集中度过高的风险
报告期内，2015年度和2014年度公司向前五大客户实现的销售分别为22,489,339.94元和17,757,220.60元，占同期主营业务收入的比例分别为99.99%和100%，其中对其主要客户B/EAEROSPACE,INC.实现的销售收入分别为20,358,811.09元和15,658,408.71元，占同期主营业务收入的比例分别为90.52%和88.23%。B/E是一家纳斯达克上市的航空内饰件的生产制造商，主要为飞机制造商设计和生产机舱内部产品，下游终端客户包括波音、空客等。公司对主要客户，特别是第一大客户的销售存在较大的依赖。如果相关客户未来采购策略发生变化，或公司产品和服务质量不能持续满足客户要求，进而导致公司与主要客户的合作关系发生变化，或B/EAEROSPACE,INC.自身经营业绩下滑，将可能对公司的生产经营带来不利影响。截至本公开转让说明书签署之日，公司主要客户B/EAEROSPACE,INC.已减少对公司的采购量，将对公司的生产经营造成一定影响。
二、公司业务转型的风险
经历多年发展，公司在航空类精密铝合金结构件制造方面的研究开发、模具工艺、结构设计、精密铸造、精密加工、精密组装等方面积累了丰富经验，公司因具有高质量和高附加值产品品种、较高的技术工艺水平、稳定的产品品质而成为国内行业中的佼佼者。公司不断地优化流程，强化管理，增强市场适应能力，整合公司的资源与优势，打造细分市场的高端精密铝合金结构件制造商。
为减少主要客户流失带来的风险，公司正在调整业务结构，由国际业务转向国内业务，由对单一客户的依赖向多客户发散：一方面，公司依托在航空类产品积累的丰富经验和技术优势，正积极开发国内商用、民用航空装备制造商客户；另一方面，自2015年以来，公司已加大对高速机车类产品的研发和投入，并形成了新的业务增长点。虽然公司正积极建立营销团队，加强市场开发能力，但公司总体规模偏小，仍存在一定的业务转型风险。
三、外汇风险
2015年度和2014年度公司国外市场的销售收入分别为20,358,811.09元和
15,658,408.71元，占公司主营业务收入的比重分别为90.53%和88.23%。国际市场是公司业务收入的重要来源，公司采用“国内销售+国外销售”的模式，销售货款主要以美元结算。公司承受的外汇风险主要与所持有美元应收款项有关，美元兑人民币的汇率的大幅波动将直接影响公司的经营业绩，人民币持续升值对公司的出口业务将产生不利影响，具体表现为：①导致公司产生汇兑损失；②以人民币折算的销售收入减少，影响公司的毛利率水平；③在一定程度上影响公司出口产品的价格竞争力。
四、技术人员短缺风险
公司在航空、高铁、通讯及电子消费领域均有一定涉足，尤其在公司主要发展的航空与高铁领域，对技术人员有较高的要求。随着公司业务规模不断扩张、生产技术要求不断提升，产品的同步研发和工艺流程的持续改进需要更多的关键技术人才。公司面临关键技术人才和熟练技术工人短缺的风险。另外，高端技术人员不但需要具备对客户行业的专业认识，而且需要丰富的实践经验以及对相关行业的全方位了解；专业人才和综合性人才在精密制造服务过程中承担着重要的作用。
五、新材料的冲击风险
铝金属作为公司产品原材料，存在一定的可替代性，新型材料的研发、生产与应用会给铝合金结构件行业带来一定影响。
目前，很多钢材生产商已加大力度对轻量化钢材的研发；钛合金、镁合金材料也以优良的性能成为一种可替代铝合金的新材料；未来随科技的高速发展，高性能、低成本的新型金属材料也有可能对铝材行业带来一定冲击性。
六、原材料价格波动风险
公司主要产品的主要原材料为铝。近年来作为原材料的铝锭价格持续下降，报告期内，铝锭的价格在15,000.00元/吨至10,000.00元/吨之间宽幅波动，精密铝合金结构件作为公司最主要的产品，铝锭价格的波动将会直接影响公司原材料的采购计划、产品销售价格的制定等决策，导致公司利润不稳定的风险。若未来公司主要原材料铝材价格上涨，将面临主营业务成本上升，毛利率降低的风险。
七、市场竞争加剧风险
随着铝合金结构件在下游行业的应用范围不断扩大和深入，本行业内企业规模及数量均呈增加趋势，近年来有竞争逐渐加剧的趋势。随下游厂商集中度越来越高，也迫使本行业向集中化、规模化方向方展，另外，内资企业具有一定成本优势，部分企业采取低价战略争夺市场，一定程度上加剧了市场竞争。市场竞争将日趋激烈，如果未来公司的产品制造及技术服务能力不能够得到有效提升，公司将面临行业竞争加剧所导致的市场地位下降的风险。
重大事项提示......3
一、客户集中度过高的风险......3
二、公司业务转型的风险......3
三、外汇风险......4
四、技术人员短缺风险......4
五、新材料的冲击风险......4
六、原材料价格波动风险......5
七、市场竞争加剧风险......5
公司基本情况......12
一、公司基本信息......12
二、公司股票挂牌情况......13
三、股东所持股份的限售安排及自愿锁定承诺......13
四、公司股权情况......14
五、公司董事、监事和高级管理人员情况......18
六、公司最近两年的主要会计数据和财务指标......22
七、公司挂牌相关机构情况......24
公司业务......26
一、公司主营业务及主要产品和服务......26
二、公司内部组织及业务流程......29
三、与业务相关的关键资源要素......33
四、与业务相关的主要情况......40
五、公司商业模式......46
六、所处行业的基本情况......48
七、基本风险特征......61
八、公司面临的主要竞争状况......62
公司治理......66
一、公司股东大会、董事会和监事会情况......66
二、公司治理机制建设及执行情况......68
三、公司及控股股东、实际控制人近两年违法违规及受处罚情况......71
四、公司独立运营情况......71
五、公司同业竞争情况......73
六、公司近两年资金占用、对外担保的情况......79
七、公司董事、监事和高级管理人员相关情况......81
八、公司董事、监事和高级管理人员近两年变动情况......82
公司财务......84
一、最近两年经审计的财务报表......84
二、最近两年财务会计报告的审计意见......94
三、主要会计政策和会计估计......94
四、报告期内主要会计数据和财务指标分析......108
五、关联方、关联关系及关联交易......132
六、提醒投资者关注的资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项......148
七、报告期内的资产评估情况......148
八、股利分配政策和最近两年分配及实施情况......148
九、纳入合并报表范围的子公司情况......149
十、可能影响公司持续经营的风险因素及自我评估......149
有关声明......151
一、公司全体董事、监事、高级管理人员签名......151
二、主办券商声明......153
三、律师事务所声明......154
四、会计师事务所声明......155
五、资产评估机构声明......156
附件......157
在本说明书中，除非文意另有所指，下列词语具有如下含义：
公司、本公司、股份公司、
苏州海中航空部件股份有限公司
海中航空、海中部件
苏州工业园区海宏精密科技有限公司，本公司2015年
海宏有限、有限公司
11月3日整体变更前之有限公司
主办券商、东海证券
东海证券股份有限公司
全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）
中国证监会
中国证券监督管理委员会
全国股份转让系统
全国中小企业股份转让系统
全国股份转让系统公司
全国中小企业股份转让系统有限责任公司
公司股票在全国股份转让系统挂牌之行为
报告期、最近两年
2015年度、2014年度
最近两年期末
苏州工业园区海竞置业有限公司、苏州海竞信息科技集
团有限公司日更名之前之公司
苏州海竞信息科技集团有限公司
苏州新海宜通信科技股份有限公司
新海宜电子
苏州新海宜电子技术有限公司
苏州工业园区银事达投资担保有限公司
苏州泓融投资有限公司
《公司章程》
现行有效的《苏州海中航空部件股份有限公司章程》
《中华人民共和国公司法》
《中华人民共和国证券法》
苏州海中航空部件股份有限公司股东大会
苏州海中航空部件股份有限公司董事会
苏州海中航空部件股份有限公司监事会
公司律师、律师、国浩
国浩律师（苏州）事务所
会计师、天衡
天衡会计师事务所（特殊普通合伙）
评估师、资产评估机构、
北京天健兴业资产评估有限公司
人民币元、万元
空中客车公司
中华人民共和国国家发展和改革委员会
3G是第三代移动通信技术，是指支持高速数据传输的蜂
窝移动通讯技术。3G服务能够同时传送声音及数据信
息，速率一般在几百kbps以上。3G是指将无线通信与
国际互联网等多媒体通信结合的新一代移动通信系统，
目前3G存在3种标准：CDMA2000、WCDMA、
TD-SCDMA。
第四代移动电话行动通信标准，指的是第四代移动通信
技术，外语缩写：4G。该技术包括TD-LTE和FDD-LTE
两种制式。
ME是英文：MechanismEngineering的缩写。ME在生
产制造型企业里，主要负责生产制造过程中的机构材料
或是机构产品的异常处理，制造工艺设计和制作；负责
机构工程的工程师。
本公司滤波器是指对高频信号进行过滤的移动通信部
件，用于移动基站高频工作的电子设备中。
B/EAEROSPACE,INC.
品牌生产者不直接生产产品，而是利用自己掌握的关键
委外加工、外协加工、
的核心技术负责设计和开发新产品，控制销售渠道，具
体的加工任务通过合同订购的方式委托同类产品的其他
厂家生产。
制程能力指数，是现代企业用于表示制程能力的指标，
也即某个工程或制程水准的量化反应，也是工程评估的
一类指标。
标准公差，用于确定公差带大小的任一公差。公差等级
确定尺寸的精确程度，国家标准把公差等组分为20个
等级，分别用IT01、IT0、IT1～IT18表示
表面粗糙度符号
物质的衰减系数与水的吸收系数之差再与水的衰减系数
相比之后乘以分度因素。物质的CT值反映物质的密度，
即物质的CT值越高相当于物质密度越高。
企业资源计划(EnterpriseResourcePlanning)的简称，
是指建立在信息技术基础上，以系统化的管理思想，为
企业决策层及员工提供决策运行手段的管理平台。
注：本公开转让说明书中主要数值保留两位小数，若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。
公司基本情况
一、公司基本信息
苏州海中航空部件股份有限公司
法定代表人
有限公司设立日期
股份公司设立日期
苏州工业园区娄葑北区和顺路58号4幢1楼
互联网网址
http://www.haihong-sip.com
info@haihong-sip.com
董事会秘书
飞机座椅类零部件、飞机厨卫洁具类零部件、高铁控制器
及显示器零部件、移动通讯滤波器零部件、汽车发动机壳
体、电脑机壳及附件的研发、加工、生产、销售。
统一社会信用代码
根据《上市公司行业分类指引》（2012年修订）标准，
公司属于“C33金属制品业”；根据《国民经济行业分类》
（GB/T）标准，公司属于“C3311金属结构制
造”；根据全国中小企业股份转让系统2016年2月出具
的《挂牌公司行业分类结果》，按管理型分类本公司属于
“C33金属制品业下的3311金属结构制造”。
二、公司股票挂牌情况
人民币普通股
人民币1.00元
15,000,000股
三、股东所持股份的限售安排及自愿锁定承诺
根据《公司法》第一百四十一条及《公司章程》第二十四条规定：发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起一年内不得转让。公司董事、监事、高级管理人员在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的百分之二十五。上述人员离职后半年内，不得转让其所持有的公司股份。
根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》2.8规定：
挂牌公司控股股东及实际控制人在挂牌前直接或间接持有的股票分三批解除转让限制，每批解除转让限制的数量均为其挂牌前所持股票的三分之一，解除转让限制的时间分别为挂牌之日、挂牌期满一年和两年。挂牌前十二个月以内控股股东及实际控制人直接或间接持有的股票进行过转让的，该股票的管理按照前款规定执行，主办券商为开展做市业务取得的做市初始库存股票除外。因司法裁决、继承等原因导致有限售期的股票持有人发生变更的，后续持有人应继续执行股票限售规定。
公司全体股东所持股份无质押或冻结等转让受限情况。
海中航空于日成立，截至本公开转让说明书签署之日，股份公司成立未满一年，因此，公司发起人的股份不具备公开转让的条件。公司股东持股情况及本次可进入全国中小企业股份转让系统公开转让的股份数量如下：
股份是否存
在质押或争
11,250,000
15,000,000
四、公司股权情况
（一）股权结构图
苏州泓融投资有限公司
苏州海竞信息科技集团有限公司
苏州海中航空部件股份有限公司
（二）前十名股东及持有5%以上股份股东持股情况
截至本公开转让说明书签署之日，公司股东共2名，持股情况如下：
股份是否存在
质押或争议
11,250,000.00
境内法人股
3,750,000.00
境内自然人股
15,000,000.00
股东海竞集团与股东沈耀忠不存在关联关系。
1、海竞集团基本情况参见本节“四、公司股权情况/（三）控股股东及实际控制人基本情况”。
2、沈耀忠基本情况参见本节“五、公司董事、监事和高级管理人员情况/（一）董事”。
（三）控股股东和实际控制人基本情况
1、控股股东和实际控制人基本情况
公司控股股东为海竞集团，实际控制人为张亦斌。
海竞集团持有公司75%的股份，持股比例超过百分之五十，可以对公司的经营管理和决策施加重大影响，因此认定海竞集团为公司控股股东。海竞集团基本情况如下：
苏州海竞信息科技集团有限公司
苏州工业园区环府路99号海逸大厦
法定代表人
50000万元人民币
有限责任公司
研究开发销售计算机软硬件、通信网络设备及配套软件；销
售：化纤、纺织品、丝绸制品及原料、化工产品及原料（不含危
险品）、建筑材料、五金交电、钢材、船板、机电设备及配件、
机械设备及配件、装潢材料；经营以上产品的进出口业务；实业
投资；投资咨询、投资管理；自有房产出租；机械设备租赁；煤
炭批发经营；批发：预包装食品。（依法须经批准的项目，经相
关部门批准后方可开展经营活动）
泓融投资持股比例100%；
泓融投资持有海竞集团100%的股权，张亦斌持有泓融投资90%的股权，张亦斌间接持有公司的股份超过公司股本总额的百分之五十，因此认定张亦斌为公司的实际控制人。
张亦斌，男，1964年12月生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士。1985年起历任苏州职业大学教师、苏州市医药管理局干部、苏州海宜电信设备有限公司总经理；1997年起任新海宜通信科技股份有限公司董事长兼总经理；2003年起任新海宜通信科技股份有限公司董事长；2010年3月起至今任新海宜通信科技股份有限公司董事长兼总裁。
现兼任深圳市易思博软件技术有限公司董事，苏州新纳晶光电有限公司董事长，苏州新海宜图像技术有限公司执行董事，苏州工业园区新海宜智能建设工程有限公司执行董事，苏州海汇投资有限公司执行董事，西安秦海通信设备有限公司董事长，苏州海量能源管理有限公司执行董事，苏州泓融投资有限公司执行董事。
2、控股股东和实际控制人最近两年内是否发生变化
公司的控股股东及实际控制人最近两年内未发生变化。
（四）设立以来股本的形成及其变化
1、2006年4月，海宏有限设立
苏州工业园区海宏精密科技有限公司成立于日，注册资本1,000万元，系苏州工业园区海竞置业有限公司、沈耀忠分别以货币出资750万元、250万元共同设立。
根据《公司章程》的约定，所有股东至日前完成注册资本的出资。
日，苏州金鼎会计师事务所有限公司对首期出资进行审验，并出具金鼎会验字（号《验资报告》，确认截至日，公司已收到全体股东缴纳的第一期注册资本合计人民币500万元，全部为货币出资。
日，江苏省苏州工业园区工商行政管理局向公司核发了《企业法人营业执照》。海宏有限设立时股权结构如下：
认缴出资额（元）
实缴出资额（元）
认缴出资比
实缴出资比
7,500,000.00
3,750,000.00
2,500,000.00
1,250,000.00
10,000,000.00
5,000,000.00
2、2006年10月，变更实收资本
日，有限公司召开股东会。经全体股东审议，一致通过如下决议：双方股东按各自出资比例缴纳第二期注册资本500万元，其中海竞集团缴纳375万元，沈耀忠缴纳125万元。
日，苏州金鼎会计师事务所有限公司出具了金鼎会验字(号《验资报告》，截至日，海宏有限已收到全体股东缴纳的第二期注册资本合计人民币500万元，均为货币出资。
本次变更后，有限公司的股权结构如下：
认缴出资额（元）
实缴出资额（元）
认缴出资比
实缴出资比
7,500,000.00
7,500,000.00
2,500,000.00
2,500,000.00
10,000,000.00
10,000,000.00
注：日，股东海竞置业名称变更为海竞集团
3、2015年11月，整体变更为股份公司
日，天衡会计师事务所出具天衡审字（2015）第02114号《审计报告》，截止日，公司经审计的账面净资产为16,395,705.92元。日，北京天健兴业资产评估有限公司评估出具天兴苏评报字（2015）第0064号《资产评估报告》，截至日，海宏有限的净资产评估价值为人民币1,949.76万元。
日，海宏有限股东会决议同意，海宏有限依法整体变更为苏州海中航空部件股份有限公司，同日，各发起人股东共同签署《发起人协议书》。
日，公司召开了苏州海中航空部件股份有限公司创立大会暨第一次股东大会，以截至日海宏有限经审计的净资产16,395,705.92元为依据，共同发起设立股份公司，折股比例为1:0.91，折股后的股本为人民币15,000,000.00元，剩余部分1,395,705.92元计入资本公积，
日，天衡会计师事务所出具天衡验字（2015）第02101号《验资报告》，根据该验资报告，股东出资均已到位。
日，公司取得江苏省工商行政管理局核发的统一社会信用代码为62592K的《企业法人营业执照》，股份公司成立时，股权结构如下：
出资额（元）
11,250,000.00
3,750,000.00
15,000,000.00
（五）重大资产重组情况
公司自设立以来未发生重大资产重组。
五、公司董事、监事和高级管理人员情况
（一）董事
公司第一届董事会由5名董事组成，公司董事由创立大会选举产生，任期至2018年10月，任期届满可连选连任。
截至本公开转让说明书签署之日，公司董事情况如下：
2015年10月至2018年10月
2015年10月至2018年10月
2015年10月至2018年10月
2015年10月至2018年10月
2015年10月至2018年10月
1、沈耀忠，男，1955年3月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。1977年7月至1978年10月，任常熟董浜中学高中部教师；1978年10月至1982年7月，就读于西北工业大学航空电子计算机专业；1982年7月至1991年7月，任国营一七一厂职员；1991年7月至1993年6月，任苏州唐光电子有限公司经理；1993年6月至1996年10月，任苏州维运电讯有限公司副总经理；1996年10月至2004年10月，任太仓邝德友联公司副总经理；2004年10月至2006年4月，任常熟市林芝电子有限公司副总经理；2006年4月至今，任公司总经理；现任公司总经理、董事长。
3、石福明，男，1965年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。
1986年8月至1988年8月，任江苏省地质矿产局办事员；1988年8月至1999年8月，历任苏州市轻工进出口公司财务部副经理、经理；1999月8月至2000年4月，任苏州锦祥纺织染整有限公司财务科科长；2000年4月至2004年8月，历任苏州工业园区新海宜电信发展股份有限公司财务部副经理、经理；2004年8月至2008年8月，任苏州工业园区海富投资有限责任公司投资部经理；2008年8月至今，任海竞集团投资部总监（兼任内蒙古恒威矿业投资有限责任公司监事、海狸纳米科技（苏州）有限公司董事、星尚光伏科技（苏州）有限公司董事、北京中海金讯投资顾问有限责任公司董事、苏州道蒙恩电子科技有限公司执行董事）；现任公司董事。
4、吴林笙，男，1952年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，大专学历。
1969年12月至1991月12月，任苏州溶剂厂财务科长、厂长助理；1991年12月至1994年7月，任苏州化工农药集团公司会计科长、财务部副经理；1994年7月至1997年10月，任中国银行苏州分行信贷科长；1997年10月至2004年2月，任中信银行苏州分行信贷管理部副经理；2004年2月至2009年11月，任苏州新海宜通信科技股份有限公司财务总监；2009年11月至2016年4月，任海竞集团总裁助理。2016年4月，退休；现任公司董事。
5、赵慧佳，女，1957年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，高中学历。
1975年7月至1977年9月，任苏州娄葑公社职员；1977年9月至2007年11月，任航空工业部苏州长风机械厂职员；2007年11月，退休；现任公司董事
6、曹曦，男，1983年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士学历。2009年5月至2010年2月，任上海建纬律师事务所律师；2010年2月至2011年3月，任海竞集团投资部经理；15年10月，任内蒙古恒威矿业投资有限责任公司总裁助理、副总裁；2015年10月至今，任公司董事兼董事会秘书。
（二）监事
公司第一届监事会由3名监事组成，其中包括2名股东代表监事和1名职工代表监事。股东代表监事由公司创立大会选举产生，职工代表监事由公司职工大会选举产生，任期至2018年10月，任期届满可连选连任。
截至本公开转让说明书签署之日，公司监事情况如下：
监事会主席
2015年10月至2018年10月
2015年10月至2018年10月
2015年10月至2018年10月
1、陈晓春，女，1964年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。
1985年7月至1989年10月，任连云港市云台区多管局业务科科员；1989年11月至1998年10月，历任中国人寿保险公司金坛市支公司业务科科员、营销部、副经理；1998年12月至2003年4月，任平安人寿保险公司常州中心支公司客服部副经理；2003年5月至2006年5月，任太平人寿保险公司常州中心支公司行政人事部经理；2006年6月至2015年4月，历任上海杰隆生物工程股份有限公司（杰隆集团）销售总监、人事总监；2015年6月至今，任海竞集团投资管理部投资经理（兼任海竞集团监事、云车网络科技（北京）有限公司董事、苏州海风物业管理公司监事、深圳市考拉超课科技股份有限公司董事）。2015年10月，任公司监事会主席。
2、郑丽霞，女，1961年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。
1980年2月至1998年4月，历任苏州光华水泥厂会计、财务科长；1998年4月至2000年3月，任苏州维德建材有限公司会计主任；2000年3月至2000年12月，任元本电子苏州有限公司财务经理；2001年2月至2006年3月，任苏州天贸针织服装有限公司副总经理兼财务经理；2006年4月至今，任海竞集团财务经理。2015年10月，任公司监事。
3、杨雪梅，女，1987年1月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2009年3月至2011年3月，任苏州美维爱科电子有限公司品质体系稽核员；2011年3月至2011年10月，任南京璨宇光学有限公司客服工程师；2011年10月至2012年3月，任南京华宝通信有限公司质量工程师（FQA）；2012年10月至今，任公司质量工程师、品质部副经理。2015年10月，任公司职工监事。
（三）高级管理人员
根据公司章程规定，公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书为公司高级管理人员。公司现有高级管理人员四名，均由董事会聘任，其中总经理一名、副总经理一名、财务总监一名，董事会秘书一名。
截至本公开转让说明书签署之日，公司高级管理人员情况如下：
董事会秘书
总经理沈耀忠，董事会秘书曹曦简历参见本节“五、公司董事、监事、高级管理人员情况/（一）董事”，其他高级管理人员简历如下：
1、石建中，男，1978年3月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2001年7月至2006年3月，任苏州新和机械有限公司设计工程师、生产主管；2006年3月至2007年10月，任苏州金莱克精密机械厂生产经理；2007年10月至2009年2月，任苏州凯恒精密机械有限公司副总经理；2009年10月至今，历任公司总经理助理、副总经理。
2、吴志芳，女，1968年2月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。1985年12月至1994年11月，任苏州化工农药集团公司员工；1994年12月至2000年7月，历任苏州丝绸工学院苏丝实验总厂会计助理、主办会计；2000年8月至2006年3月，任苏州中核华东辐照有限公司财务部主任；2006年4月至2009年4月，任海竞集团外派财务经理；2009年5月至2013年2月，任海竞集团审计科长；2013年3月至2015年7月，任海竞集团外派财务经理；2015年8月至今，任公司财务总监。
六、公司最近两年的主要会计数据和财务指标
资产总计（万元）
股东权益合计（万元）
归属于申请挂牌公司的股东权益
合计（万元）
每股净资产（元）
归属于申请挂牌公司股东的每股
净资产（元）
资产负债率(%)
流动比率（倍）
速动比率（倍）
营业收入（万元）
净利润（万元）
归属于申请挂牌公司股东的净利
润（万元）
扣除非经常性损益后的净利润
归属于申请挂牌公司股东的扣除
非经常性损益后的净利润（万元）
毛利率（%）
净资产收益率（%）
扣除非经常性损益后净资产收益
基本每股收益（元/股）
稀释每股收益（元/股）
应收账款周转率（次）
存货周转率（次）
经营活动产生的现金流量净额
每股经营活动产生的现金流量净
额（元/股）
注：上述基本每股收益、稀释每股收益、每股经营活动产生的现金流量净额中的股数按照公司股改后股本进行的计算。
1、每股净资产=净资产/期末股本数
2、资产负债率=负债总额/资产总额
3、流动比率＝流动资产／流动负债
4、速动比率＝（流动资产-存货）／流动负债
6、应收账款周转率=营业收入/应收账款平均余额（未计提减值准备）
7、存货周转率=营业成本/存货平均余额（未计提减值准备）
8、每股经营活动产生的现金流量净额=经营活动产生的现金流量净额/发行在外普通股加权平均数
9、每股收益指标、和净资产收益率都按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）要求计算
七、公司挂牌相关机构情况
1、主办券商
东海证券股份有限公司
法定代表人：
江苏省常州市延陵西路23号投资广场18层
项目小组负责人：
项目组其他成员：
王瑜、周金菁、刘阳
2、律师事务所
国浩律师（苏州）事务所
苏州市工业园区旺墩路269号圆融星座商务广场1幢28楼
联系电话：
经办律师：
马树立、庞晓楠
3、会计师事务所
天衡会计师事务所（特殊普通合伙）
法定代表人：
南京市建邺区江东中路106号1907号
签字注册会计师：
谈建忠、纪纬
4、资产评估机构
北京天健兴业资产评估有限公司
法定代表人：
北京市西城区月坛北街2号月坛大厦23层
签字资产评估师：
谢恬、杨伟忠
5、证券登记结算机构
中国证券登记结算有限责任公司北京分公司
北京市西城区金融大街26号金阳大厦5层
6、证券交易场所
全国中小企业股份转让系统有限责任公司
法定代表人
北京市西城区金融大街丁26号
一、公司主营业务及主要产品和服务
（一）主营业务
公司专业从事各类精密铝合金结构件产品的设计、研发、生产、销售和加工，产品广泛应用于航空、高速机车、通讯、IT电子消费等领域。
经历多年发展，公司在航空类精密铝合金结构件制造方面的研究开发、模具工艺及结构设计、精密铸造、精密加工、精密组装等方面已积累了丰富经验。公司凭借自身产品的技术性能、工艺的比较优势，定制生产符合客户需求的精密铝合金产品并提供完善的后续服务。
（二）主要产品或服务及其用途
本公司所属行业为金属结构制造,主要从事飞机座椅类零部件、飞机厨卫洁具类零部件、高铁控制器及显示器零部件、移动通讯滤波器零部件、汽车发动机壳体、电脑机壳及附件的研发、加工、生产、销售。
公司主要产品如下表所示：
主要产品名称
产品精密度要求（或产品特点、产品用途）
该类产品应用于现代大型商用客机的座椅。由于大型航
支架类结构件
空结构件具有异形结构、薄壁结构、材料去除率大，形状复
杂，整体刚性较差的特点，对切削加工提出了更高的要求。
侧板类结构件
公司采用先进的加工工艺，高速铣削加工技术，定制的工装
刀具，应用有限元分析技术，选择合理的加工参数，优化加
工工艺和走刀路径，对零件进行合理的精密加工。使生产效
导轨类结构件
率和产品质量都大大提高，保证零件的加工精度和表面质量。
主要产品名称
产品精密度要求（或产品特点、产品用途）
该类产品主要为3G/4G移动通讯滤波器的腔体结构件。
滤波器结构件
产品对表面精密度要求较高，功能表面的要求至少达到Ra&0.8
微米、外观表面要求至少达到Ra&1.6微米的表面粗糙度；机
双工器结构件
械加工精度等级要求达到IT7级；铸造精度等级达到CT4。
主要产品名称
产品精密度要求（或产品特点、产品用途）
高速机车驾驶室的控制器、显示器要求产品机械性能稳
定，加工性能优良，并适合阳极氧化、电镀、喷粉，具有电磁
显示器壳体
兼容、抗干扰、抗振动、耐腐蚀等性能，替代进口产品。
主要产品名称
产品精密度要求（或产品特点、产品用途）
该类零件主要用于电子产品，具有厚度不均（最薄处只有
按键支撑结构件
0.4mm），要求双面平行度0.03mm，尺寸精度在IT6级。
该类零件为手机外壳，结构复杂，加工难度高，表面外观
精度和要求高。
二、公司内部组织及业务流程
（一）公司内部组织及结构
（二）公司主要业务流程
公司采用“以销定产”的生产模式，依据销售合同中客户的需求，按要求对产品进行定制化研发、设计和生产。公司的销售部门接到经客户确认的订单或与客户签订协议后，将订单交给生产部门，生产部门根据研发部门的设计图纸及相关资料，编制各个品种的生产计划，并组织生产。公司的主要业务流程包括销售流程、采购流程、产品开发流程、生产制造流程。
1、销售流程
销售部接到客户确认的订单或与客户签订协议后，召集技术部、品管部、生产部、采购部、财务部等相关部门进行合同评审，并由公司管理层执行销售合同审批，评审结束后，将订单交由生产部门生产。
2、采购流程
公司销售合同确认后，销售部将销售合同定稿由ERP系统发送至生产部，由生产部根据客户需求编制生产计划，在生产部负责人审核通过后交由采购部安排采购。质量部须对采购物料进行严格的来料质量控制审核，若采购原材料不符合要求，采购部须与供应商联系退货事宜。若原材料经验收合格，由采购部仓储专员安排原材料入库。采购部每月底与供货商对账。
3、产品开发流程
新产品开发是保证公司在市场激烈竞争中保持竞争优势的重要部分，公司由技术部门主导新产品开发，技术部接到销售部的设计订单或公司管理层的研发指令后，通过收集、分析与产品相关的技术指标和市场信息，研究技术发展趋势，成立项目小组，负责新产品开发可行性评估、新产品开发计划的拟定与执行、新产品设计与样品制作和工艺技术方案的制定等。
4、生产制造流程
公司的生产部门从销售部门接到订单计划后，生产部门根据技术部门设计的图纸及相关资料，编制各个品种的生产计划，并组织生产。
三、与业务相关的关键资源要素
（一）主要产品或服务使用的主要技术情况
1、相关加工夹具、刀具技术
航空座椅零件的侧板系列有三个系列，其产品共有近100个料号，公司开发的真空夹具、夹具支撑板、多方位夹具、粗铣刀刀具等技术，对加工夹具、加工刀具、加工程序进行优化，达到加工夹具使用3套就可以完成所有产品的生产。即，实现任意两个料号的切换均可在15分钟内完成的技术。
待加工产品在加工过程中加工尺寸控制的灵活度、精准度、稳固度是保证产品精度的主要指标。为保证待加工产品在加工过程中具有更高的稳定性，公司开发设计的“具有浮动式定位销夹具”技术，对加工零件提供既精确又快速的定位夹持，使产品加工制造能力提高到Cpk1.5以上。
2、快速定位板技术
高铁类产品和航空座椅类零件具有生产周期短，产品种类多，生产批量小的特色。
为满足客户要求，减低成本，公司根据产品特性设计的快速定位板使用起来更直观，通用性更强。不仅提高了产品重复定位的精度，且不同类产品换线辅助时间缩短到1小时以内，使切换产品的效率得到很大提高，提高了机台在整个生产环节中的使用率。
3、专用机台，实现生产自动化
为了对工件进行加工，通常需要利用工具将工件进行定位，根据不同形状的工件，需设计出各种各样的夹具用来夹持某个部件或产品，以方便产品的装配或紧固。公司设计的通用设备“精密机加工机台”，可以解决大部分零件的钻孔、攻牙加工，进行进一步设计和优化，可以达到自动化生产。该技术通过定位部及定位件的滑动设计，可夹持不同规格的产品，大大节约了时间，增加了工作效率，保证了加工的精度。
4、深孔去毛刺刷技术
金属切削过程中，由于刀具材料、吃刀量、切削速度和切削温度的原因，在加工件表面形成细小的毛刺，直接影响产品的表面质量。公司针对通信产品“低通孔”部位加工毛刺难以去除，且易造成产品表面损伤的问题，设计了深孔去毛刺刷，有效解决精密零件毛刺、加工刀纹痕等问题。
（二）无形资产情况
1、专利技术
（1）已取得的专利
截至本公开转让说明书签署之日，公司共取得10项实用新型专利，具体情况如下：
高速加工刷
快速定位板
具有浮动式定位
具有侧顶定位的
深孔去毛刺刷
（2）正在申请的的专利技术
截至本公开转让说明书签署之日，公司正在申请的发明专利1项，具体情况如下：
2、软件着作权
截至本公开转让说明书签署之日，公司未获得软件着作权。
3、注册商标
截至本公开转让说明书签署之日，公司未获得注册商标。
（三）资质及荣誉情况
ISO+AS9100C质量管理
体系（认证范围：航空类零件机
械加工及制造，其他工业零件
机械加工及制造。证书编号：
CERT—0069828）
江苏省科学技术厅、江苏
高新技术企业
省财政厅、江苏省国家税
有效期三年
务局、江苏省地方税务局
高新技术产品认定证书（产品名称：
2013年11月
航空座具结构件，编号：
江苏省科学技术厅
130GX8G2642N）
高新技术产品认定证书（产品名称：
2013年11月
4G基站腔室，编号：
江苏省科学技术厅
130GX8G2643N）
江苏省民营科技企业
江苏省民营科技企业协会
苏州市精密结构件工程技术研究中
苏州市科学技术局
研究生工作站
南京邮电大学
江苏省科技型中小企业（证书编号
2014年12月
苏州市科学技术局
KJQY000092）
苏州工业园区经济贸易发
《对外贸易经营者备案登记表》
中华人民共和国苏工业区
《海关报关单位注册登记证书》
（四）固定资产情况
1、主要设备
截至日，公司和生产经营密切相关的主要设备如下：
固定资产名称
数量（台/套）
原值（元）
成新率（%）
立式加工中心
3,829,553.11
立式加工中心(VMX24)
2,358,851.40
立式加工中心(VM1)
1,239,909.29
立式加工中心(14)
683,120.50
立式加工中心(14-加高)
780,822.69
立式加工中心(21-加高)
1,050,071.88
三坐标测量机
610,000.00
立式加工中心(HK)
2,165,562.14
650,000.00
2、自有房屋及建筑物
截至本公开转让说明书签署之日，公司无自有房屋及建筑物。
3、租赁房屋及建筑物
截至本公开转让说明书签署之日，公司租赁房屋及建筑物的情况如下：
（万元/年）
苏州工业园区和顺路58号
新海宜二期C楼一层
苏州工业园区和顺路58号
新海宜二期1号楼南区大
房屋出租方新海宜为实际控制人控制的其他企业，房租价格公允，与同等地段同类房屋租金相近。
（五）员工情况
截至日，公司共有员工56人，具体情况如下：
1、员工专业结构
占员工总人数比例
2、员工受教育程度
占员工总人数比例
本科及以上
高中专及以下
3、员工年龄分布
占员工总人数比例
4、核心技术人员
目前，公司形成了以沈耀忠为核心的技术团队，为公司的技术创新提供了良好的基础，是公司凝聚核心竞争力的重要资源之一。公司的核心技术人员基本情况如下：
沈耀忠的简历参见本公开转让说明书“第一节公司基本情况/五、公司董事、监事、高级管理人员情况/（一）董事”，其他核心技术人员简历如下：
（1）石建中，男，1978年3月出生，本科学历，中国国籍，无境外永久居留权。
2001年7月至2006年3月，历任苏州新和机械有限公司任设计工程师、生产主管；2006年3月至2007年10月，任苏州金莱克精密机械厂任生产经理；2007年10月至2009年2月，任苏州凯恒精密机械有限公司任副总经理；2009年10月至今，历任公司总经理助理、副总经理。
（2）李浩，男，1983年2月出生，大专学历，中国国籍，无境外永久居留权。2004年2月至2007年10月，信泰光学（深圳）任ME；2007年10月至2009年7月，艾伦得精密机件（苏州）任FA工程师；2009年8月至今，历任技术部科长、生产部经理。
公司核心技术人员除沈耀忠直接持有公司25%的股份外，其他核心技术人员未直接或间接持有公司股份。
（六）研究开发情况
1、研发机构设置
公司设立独立技术部担任公司的产品研发工作，技术部根据公司发展需求及客户订单要求进行新产品、新技术的研究、策划、设计与开发等，通过收集、分析与产品相关的技术指标和市场信息，研究技术发展趋势；新产品开发可行性评估，新产品开发计划的拟定、执行与追踪，新产品设计与样品制作；工艺技术方案的制定。
2、研发人员构成
截至日，公司技术部共有员工10人，占公司总人数的17.86%，均为专职研发人员，其中本科学历3人，大专学历7人。整体而言，公司的研发团队知识结构较为合理，研发能力较强，有效地支撑了公司研发体系。
3、研发投入情况
公司的研发投入主要包括：研发人员的工资性支出、研发设备折旧、直接材料消耗、研发活动能源消耗等。报告期内，公司各期的研发投入及其占当期营业收入的比例如下：
金额（元）
金额（元）
1,835,780.07
1,657,318.65
研发费用占营业收入的比重
作为高新技术企业，公司历来重视研发方面的投入，具有较强的研发能力，并形成了以自主知识产权为主的核心竞争力。
四、与业务相关的主要情况
（一）主要产品的销售情况
1、主营业务收入构成
金额（元）
金额（元）
铝合金结构件产品
22,090,277.87
15,658,408.71
401,473.60
2,098,811.89
22,491,751.47
17,757,220.60
报告期内，公司主营业务收入为精密铝合金结构件产品的销售收入和加工收入，2015年度和2014年度精密铝合金结构件产品的销售收入为22,090,277.87元和15,658,408.71元，占主营业务收入的98.22%和88.18%；加工收入占比较小，且呈下降趋势。
2、主要客户情况
报告期内，公司前五大客户实现的收入如下表所示：
占主营业务
金额（元）
铝合金结构件
20,358,811.09
B/EAEROSPACE,INC.
苏州新海宜通信科技股份有限公司
铝合金结构件
838,756.11
苏州新海宜电子技术有限公司
铝合金结构件
645,854.70
菲斯达精密工业部件（苏州）有限公司
401,473.60
深圳市海云通讯有限公司
铝合金结构件
244,444.44
22,489,339.94
铝合金结构件
15,658,408.71
B/EAEROSPACE,INC.
菲斯达精密工业部件(苏州)有限公司
2,087,161.77
北京创卓科技有限公司
上海巨传电子有限公司
17,757,220.60
从上表可以看出，公司客户非常集中，报告期内，B/E销售额占各期主营业务收入80%以上。2015年度，公司对前五名客户的销售额合计为22,489,339.94元，占全年主营业务收入的比例为99.99%；2014年度，公司对前五名客户的销售额合计为17,757,220.60元，占全年主营业务收入的比例为100%。
公司2015年度前五大客户中新海宜、新海宜电子为公司实际控制人张亦斌控制的企业，除此之外，公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东没有在公司客户中享有权益。
（二）采购情况
1、主要原材料及能源供应情况
本公司产品的主要原材料为铝合金材料，有轧制铝板、挤压铝板等。公司根据不同的客户及产品的要求，采购不同的原材料，原材料供应充足。
公司生产主要耗用能源为电力，近年来公司生产规模稳步增长，电力近年来价格稳定，公司耗用电力也保持一个基本稳定的状况。
2、主营业务成本的构成情况
公司主营业务包括：（1）精密铝合金结构件产品销售业务，（2）加工业务。
（1）精密铝合金结构件产品销售业务的成本构成情况如下：
金额（元）
金额（元）
5,374,588.62
4,414,254.98
1,909,576.52
899,840.16
5,061,461.84
4,266,568.52
12,345,626.98
9,580,663.67
报告期内，上述业务成本增加的主要原因为公司主要客户B/E销售收入大幅增长导致成本相应增长。其中人工成本增幅较大，主要原因为近年来人工成本持续上升，公司提高了员工工资。2015年度，原材料价格持续维持在低位，材料增幅较小。制造费用增幅较小的原因为公司优化生产管理，生产类辅料减少；另外公司部分固定资产计提完折旧。报告期内，公司材料、人工、费用成本比例未有大幅变动。
（2）加工业务的成本构成情况如下：
金额（元）
金额（元）
924,167.81
204,327.16
1,569,465.56
295,152.88
2,493,633.37
3、主要供应商情况
公司2015年度和2014年度五大供应商的采购额及占当期采购总额的比例如下表所示：
供应商名称
金额（元）
占采购总额比例
蒂慕柯金属制品（上海）有限公司
2,396,266.98
山东南山铝业股份有限公司
2,194,795.20
苏州市日尧精密机械有限公司
455,878.12
苏州新海宜通信科技股份有限公司
452,226.80
苏州雀跃精密机械有限公司
442,725.31
5,941,892.41
蒂慕柯金属制品（上海）有限公司
3,082,043.62
山东南山铝业股份有限公司
972,681.03
苏州美德航空航天材料有限公司
828,133.21
苏州市日尧精密机械有限公司
878,729.38
苏州新海宜通信科技股份有限公司
432,341.18
6,193,928.41
报告期内，公司前五名供应商合计采购额占当期采购总额的比例分别为58.65%和65.35%。公司产品的主要原材料市场来源广泛，原材料质量对终端产品的品质影响较大，公司相对集中选定供应商，一方面为了保证公司产品质量的稳定性；另一方面，通过集中采购能在价格上享有一定优惠减少成本。最近两年，公司不存在向单个供应商的采购比例超过总额50%的情况，不存在严重依赖少数供应商的情况。
公司前五大供应商中新海宜为公司实际控制人张亦斌控制的企业，除此之外，公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东没有在公司主要供应商中享有权益。
（三）委托加工生产情况
公司部分产品及外观表面处理如航空和高铁零件的阳极氧化、通信零件的表面电镀和喷粉等加工均由公司委托外部厂商协助加工、生产。
报告期内，公司委外加工费用如下：
金额（元）
金额（元）
委外加工费
1,763,769.23
1,611,556.45
委外加工费占营业成本的比重
公司委外加工厂商的选择需通过公司内部核定成本，并通过三家以上外协厂商比价来确定。公司通过与外协厂商建立质量控制制度、定期对外协供应商进行质量体系审核、生产过程中派出质量工程师现场指导检查、交付时质控检验等措施来规范公司外协加工、生产的质量体系。
报告期内，公司与前五大委外加工厂商的加工明细如下：
加工费（元）
苏州市日尧精密机械有限公司
455,878.12
苏州雀跃精密机械有限公司
442,725.31
泰兴市志晋金属制品有限公司
324,461.66
苏州思科奇精密机械有限公司
276,752.14
苏州正溢华机械科技有限公司
1,596,585.78
苏州市日尧精密机械有限公司
878,729.38
苏州新海宜图像技术有限公司
215,507.70
泰兴市志晋金属制品有限公司
116,153.90
苏州市吉马精密五金有限公司
100,171.15
苏州广昌精密机械有限公司
1,387,682.30
公司委外加工厂商中苏州新海宜图像技术有限公司为实际控人控制的其他企业，除此之外，公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东没有在公司主要委外加工商中享有权益。
报告期内，公司委外加工占比较小，且不存在对外协厂商有依赖的情况。
（四）报告期内对持续经营有重大影响的业务合同及履行情况
1、采购合同
公司的采购业务主要是与供应商签订采购质量协议，再根据客户的订单要求进行相应的原材料采购，公司的原材料采购订单具有小批量和多批次的特点，公司与主要供应商保持较为稳定的合作关系。
截至本公开转让说明书签署之日，公司主要采购合同如下：
交易对手方
蒂幕柯金属制品（上海）
铝合金材料
山东南山铝业股份有限
铝合金材料
2、销售合同
公司的下游客户客户主要是国际知名制造商，进入其供应链体系需经历一段长时间的认证过程，一般要通过现场考察、技术交流、小批量试样后方能量产供货，一旦形成合作，双方通常会形成长期、紧密的合作关系，公司也将获得稳定的业务订单。
因公司产品为非标准化产品，具有多品种、多规格、小批量和多批次等行业特点，公司通常与客户签订框架协议来确定合作关系，以销售订单来约定产品名称、数量、价格、交期等，长期以来，公司与客户之间保持了较为稳定的合作关系。
报告期内，对公司经营业绩产生重大影响的业务合同如下：
交易对手方
菲斯达精密工业部件（苏州）有限公
深圳市海云通讯有限公司
苏州新海宜通信科技股份有限公司
苏州新海宜电子技术有限公司
五、公司商业模式
公司专业从事航空、高速机车、通讯、电子、IT及其他行业的精密机械产品及零部件和精密模具的设计、生产、加工和销售。公司采取差异化发展战略：针对存量客户，公司凭借自身产品明显的技术性能比较优势，定制生产符合其需求的精密铝合金产品并提供完善的后续服务，巩固现有客户群体；针对潜在客户，公司通过搜集公开市场信息、积极参与市场招投标、接受客户主动议标等方式，获得新的业务来源。公司的商业模式主要包括：采购模式、生产模式、销售模式和盈利模式。
（一）采购模式
公司主要采用“自主采购”的采购模式。此模式下，销售部在取得销售订单后，向采购部提交采购请求，采购部选择三家以上符合采购资质的供应商进行询价、议价，最后根据供应商产品质量、价格、地点等指标确定供应商，并签订供货协议达成合作，最后进料验收完成采购。
（二）生产模式
公司生产模式有“自产模式”和“委托加工生产模式（OEM）”。“自产模式”是指公司自行组织生产，公司的销售部接到经客户确认的订单或与客户签订协议后，将订单交给技术部和生产部，技术部依据销售合同中客户的需求，按要求对产品进行定制化设计，生产部门根据技术部的设计图纸及工艺流程编制各个品种的生产计划，并组织生产。“委托加工生产模式（OEM）”是指公司委外加工协助生产，公司产品所需要的外观处理如航空和高铁零件的阳极氧化、通信零件的表面电镀和喷粉等加工均由外协厂商协助加工、生产。另外，公司在产能不足时由生产部门提交委托外协加工。
（三）销售模式
公司成立之初，客户主要依靠总经理沈耀忠先生的业务积累，并通过持续与客户的沟通合作，建立了良好的业务合作关系。现在，公司技术、品质、品牌知名度的不断提升，公司逐步拓展销售渠道。公司销售主要采取直接销售的方式，销售人员负责收集与公司业务相关的外部信息，通过搜集公开市场信息、网络宣传、国内外的行业展销会、参与市场招投标、接受客户主动议标等方式，获得新的业务来源。随着公司品牌知名度的不断提高，公司的销售团队不断开拓新的目标市场。
（四）盈利模式
公司盈利主要来自于精密铝合金结构件的生产、销售业务和加工业务。公司核心产品广泛应用于全球知名飞机制造商及通讯设备制造商。公司一直具有高效、完善的内部管理机制，健全的研发、采购、生产、销售业务流程，以保证公司的持续经营能力及盈利能力。公司凭借自身技术实力、品牌影响力和产品品质，向客户提供性能稳定、品质可靠的产品，并提供完善的售后服务，从而实现盈利并确保收入的稳定性和持续性。同时，公司坚持研发的投入，不断提高产品质量，维持公司的产品附加值和社会美誉度，以创造更多的收益，获得持续利润和现金流量。
六、安全生产、环境保护及质量标准
（一）安全生产情况
1、公司无需取得安全生产许可证
根据《安全生产许可证条例》（国务院令第397号），国家对矿山企业、建筑施工企业和危险化学品、烟花爆竹、民用爆破器材生产企业实行安全生产许可制度。根据《危险化学品安全管理条例》（国务院令第591号），危险化学品，是指具有毒害、腐蚀、爆炸、燃烧、助燃等性质，对人体、设施、环境具有危害的剧毒化学品和其他化学品。
公司主营业务为各类精密铝合金结构件产品的设计、研发、生产、销售，不涉及上述的有害、腐蚀、爆炸等对环境具有危害的化学品，不属于《危险化学品安全管理条例》界定的危险化学品范畴，无需办理安全生产许可证。
2、公司不存在安全生产事故、处罚等情况
报告期内，公司没有发生安全生产方面的事故、纠纷、处罚。日，苏州工业园区安全生产监督管理局出具安全生产证明：苏州海中航空部件股份有限公司日至日期间未受到我局安全生产行政处罚；日，苏州工业园区安全生产监督管理局出具安全生产证明：苏州海中航空部件股份有限公司于日至日期间未受到我局安全生产行政处罚。
（二）环境保护情况
1、公司所处行业不属于重污染行业
根据《关于对申请上市的企业和申请再融资的上市企业进行环境保护核查的通知》（环发[号）、《关于进一步规范重污染行业生产经营公司申请再上市或再融资环境保护核查工作的通知》（环发[号）以及《上市公司环保核查行业分类管理名录》（环办函[号）的规定，火电、钢铁、水泥、电解铝、煤炭、冶金、建材、采矿、化工、石化、制药、造纸、酿造、发酵、纺织和制革业为重污染行业。公司目前主营业务为精密铝合金结构件产品的研发、生产、设计及销售，根据《上市公司行业分类指引》公司所属行业为C33金属制品业，不属于上述重污染行业，公司无生产性废水、废气排放，公司不需要办理污染物排放许可。
2、公司环评批复及环评验收情况
日，苏州工业园区环境保护局开具了建设项目环保审批意见，同意公司按《建设项目环境影响申报（登记）表》的申报内容在申请地址开展建设。
日，苏州工业园区环境保护局开具了环保工程验收合格通知书：经工程验收，公司飞机座椅类零部件、飞机厨卫洁具类零部件、汽车发动机壳体、移动通讯放大器壳体、电脑机壳及附件、通讯配线设备类、监控设备类的加工项目已按环保批复要求建成，同意该项目投入生产。
3、公司不存在环保事故、处罚等情况
截至本公开转让说明书签署之日，公司未被环保监管部门列入重点排污单位名录，不需要依法公开披露环境信息，不存在环保事故、环保纠纷或潜在纠纷以及被环保主管部门处罚的情况，公司环保事项合法合规。
（三）质量标准
1、公司采取的质量标准
公司所处行业没有特定的质量标准
公司严格依据ISO+AS9100C质量管理体系标准建立和实施完善的质量管理体系及产品检验体系。公司注重产品的质量控制，对公司进料检验、产成品检验、出货检验进行了严格的控制和规定，以确保产品质量。公司品管部对生要原材料、产成品均进行严格的全面检验，对一般性生产辅料进行抽样检查，确保公司的产品达到客户的要求及行业标准。
2、出现的质量纠纷情况
报告期内，公司未发生重大的质量纠纷，没有因违反产品质量方面的法律而受到行政处罚的记录。日，苏州工业园区市场监督管理局证明：苏州海中航空部件股份有限公司自成立至今在我局辖区内未被发现违反工商行政管理法律、法规等规范性文件规定，未被我局查处过，未有因违反产品质量方面的法律法规而受到我局行政处罚之记录。
七、所处行业的基本情况
（一）行业分类及主管部门
根据《上市公司行业分类指引》（2012年修订）标准，公司属于“C33金属制品业”；根据《国民经济行业分类》（GB/T）标准，公司属于“C3311金属结构制造”；根据全国中小企业股份转让系统2016年2月出具的《挂牌公司行业分类结果》，按管理型分类本公司属于“C33金属制品业下的3311金属结构制造”。
目前该行业处于完全市场竞争状态，公司所处领域主要受行业自律的管理。目前的行业主管机构为国家发改委、工业和信息化部、国家环境保护部，所属行业协会为中国铸造协会，各管理部门及行业协会的职责具体如下：
我国精密铝合金结构制造行业相关管理部门及其职责
国家发展和改革委
负责行业整体规划发展，组织制定本行业的技术政策、拟定本行业的法
律、法规。
拟订并组织实施工业行业规划、产业政策和标准；监测工业行业日常；
工业和信息化部
运行推动重大技术装备发展和自主创新；管理通信业；指导推进信息化建设
国家环境保护部
负责行业环境保护政策的制定，监督政策的落实、执行情况。
贯彻执行国家方针政策，维护铸造行业的共同利益，反映会员诉求，通
过为政府、会员、企业提供服务，充分发挥政府与企业间的桥梁与纽带作用；
中国铸造协会
协助政府完善行业规范；加强行业自律；加速结构调整，转变发展方式，促
进铸造技术进步和产业升级，推动现代铸造产业集群建设。[注]
【注】我国精密铝合金结构制造行业按照相关性归口于中国铸造协会管理
（二）政策扶持
精密铝合金结构制造行业作为国民经济发展的支柱产业和基础产业，受到国家产业政策的大力推动，属于国家鼓励发展行业，影响本行业发展法律法规及政策主要有：（1）国家发改委、财政部、国土资源部、商务部、中国人民银行、国家海关总署、国家税务总局、国家质检总局、环保部等九部委发布《关于加快铝工业结构调整指导意见的通知》（发改运行（号），该通知提出了鼓励现有铝加工企业通过整合，提高产业集中度；并鼓励铝加工企业积极推进技术进步，重点发展技术含量和附加值高的铝合金、铝深加工产品，推动企业技术装备水平的提高和产品结构的升级，满足国民经济发展对铝产品品种、质量的需求。
（2）国务院2006年发布的《国务院关于加快振兴装备制造业的若干意见》，明确提出要大力发展“大型、精密、高速数控装备和数控系统及功能部件，改变大型、高精度数控机床大部分依赖进口的现状，满足机械、航空航天等工业发展的需要”，“通过市场化的外包分工和社会化协作，带动配套及零部件生产的中小企业向‘专、精、特’方向发展，形成若干各有特色、重点突出的产业链。有计划、有重点地研究开发重大技术装备所需的关键共性制造技术、关键原材料及零部件，逐步提高装备的自主制造比例。”
（3）国家发改委、科技部、商务部、国家知识产权局联合修订发布的《当前优先发展的高技术产业化重点领域指南（2007年度）》将与本公司主营业务相关的“近净成形加工技术（如精密铸造、精密锻压、超塑性成形、精密焊接）”以及“铝合金铸件的加工与焊接技术，后加工成形技术”等列入当前优先发展的高技术产业化重点领域。
（4）国务院2009年5月颁布实施的《装备制造业调整和振兴规划》大力鼓励包括精密铝合金结构件在内的基础部件行业等装备制造配套产品制造行业的发展，达到通用零部件基本满足国内市场需求、关键零部件填补国内空白的较高水平。
（5）日，国家发展和改革委员会发布中华人民共和国国家发展和改革委员会令第9号《产业结构调整指导目录（2011年本）》将大型精密模具列为机械产业鼓励类重点发展产品。
（6）日，工业和信息化部发布《铝工业“十二五”发展规划》，该规划指出主要任务之一为大力发展精深加工。以轻质、高强、大规格、耐高温、耐腐蚀为产品发展方向，发展高性能铝合金及其深加工产品和工艺。加快开展航空用高抗损伤容限合金、高强度铝合金品种开发，以及铝合金薄板、厚板、型材和锻件的工程化技术开发，满足航空及国防科技工业对高性能铝合金材料的要求。开发具有自主知识产权的轨道交通用大型型材用铝合金新材料、具有较好成形性能的汽车车身用6016类及6022类合金，以及液化天然气船（LNG）用合金板材生产技术。鼓励加工企业进一步延伸产业链，向铝部件制造方向发展，为下游制造业提供加工部件及服务。
（7）工业和信息化部2012年制定《高端装备制造业“十二五”发展规划》指出综合考虑未来发展趋势和条件，到2015年，我国高端装备制造业发展的主要目标之一是基础配套能力显着增强。高端装备所需的关键配套系统与设备、关键零部件与基础件制造能力显着提高，其性能和质量达到国际先进水平，智能技术及核心装置得到普遍推广应用，高端装备重点产业智能化率超过30%。
（8）受国家工业和信息化部、国资委和财政部的联合委托，中国铸造协会经过广泛调研和深入研讨，制定的《中国铸造行业准入制度》，从企业规模、铸造方法与工艺、铸造设备、铸造质量、能源消耗、废弃物排放与治理、职业健康安全与劳动保护、人员素质等方面制定了铸造行业准入条件，这对防止企业盲目建设、避免行业无序竞争提供了保证。
（9）工业和信息化部于2013年11月公布《铸造行业准入条件》，该条件规范了铸造行业的建设条件和布局，规定了铸造行业的企业的生产工艺、生产装备、企业规模和产品质量等应该达到的最低水平，对引导行业健康、有序和可持续发展起到积极的作用。
（三）行业概况分析
1、行业概况
本行业自从上世纪在欧洲产生以来得到了迅速发展，产品生产技术、生产工艺及生产设备都实现了长足发展，企业规模和行业集中度也从最初的小规模、分散化到现在的规模化、专业化制造为主的市场竞争格局，目前已经出现了众多大型、专业的精密铝合金结构制造厂商，国际上精密铝合金结构制造行业内主要厂商有瑞士VON ROLL公司、欧洲菲斯达、美国Canton公司、意大利麦凯实、HPM北美公司等企业。
铝合金结构制造的应用领域也从原来的日用五金、一般机械等向通讯设备、汽车、高铁、航空等对产品专业化、精密度要求较高的行业发展，根据北美压铸协会（NADCA）统计资料显示：目前世界工业发达国家的铝合金结构制造产品主要应用于四大类：汽车工业、通讯工业、航空及机电工业、电气工业。
目前全球的铝合金结构件的生产消费主要集中在美国、中国、德国、意大利、墨西哥等国家和地区，随着全球经济的增长及技术的进步，市场对通讯设备、汽车、航空、铁路运输的需求也不断增强，尤其是在全球温室气体减排呼声渐涨的趋势下，铝合金结构件具备密度小、比强度高、耐腐蚀性好、生产过程能耗低等特点，与其它金属制造相比，具备不可替代及显着的优点，在全球温室气体减排中扮演了极其重要的角色。
目前我国高、精、尖的加工装备和加工技术依然高度依赖发达国家，国内的精密零部件加工厂商数量众多，技术水平和加工能力参差不齐，但我国已具备加快发展精密制造业的条件，在需求方面，我国逐渐成为世界上最大的通信、消费电子、光电产品、汽车的消费国和生产国；在成本方面，尽管中国的劳动力成本在不断上升，但中国劳动力素质的综合优势使得相对低廉的加工成本可让我国精密制造业赢在起跑线上，而且我国已拥有许多精密制造方面的人才；在技术方面，近3年至5年，中国的精密制造在整个产业链上，从原先的低端组装逐步进入高端核心零配件领域，行业内部分企业通过在研发上的不断投入，已经在许多产品上有了质的突破，未来相关的企业有望走出一条由技术突破到进口替代再到出口竞争的成长轨迹。
2、公司业务在产业链中的位置
3、主要下游行业分析
空中客车公司在2014年10月发布全球市场预测，认为未来20年，全球航空市场将出现新兴市场及城市化推动航空运输增长、全球远程航线航空运输量的95%将集中在超大型城市之间，大型飞机是解决航班时刻紧张的有效方法之一。空客预计，未来20年全球航空客运量年平均增长将达到4.7%，带来3.14万架新客机（100座以上）和货机的需求，总价值4.6万亿美元。目前，全球在役客货机数量为1.85万架，至2033年将增长至3.75万架，需新增飞机近1.9万架。此外，约1.24万架低燃油效率的客货飞机将要退役，由新飞机替代。
国内方面，每年都在增长的旅客出行需求，也为中国航空产业提供了动力。2013年，中国航空公司的旅客运送量为3.5397亿人次，和前一年同期相比增长了10.8%。随着中产阶级的扩大，中国的航空旅客呈现出急剧增长趋势。波音在2014年9月份公开的报告中预测：“中国20年内将超越美国，成为世界最大的客机市场。”20年间，仅仅在中国就将产生6020架的客机需求，这一金额将高达8700亿美元。报告中还推算，中国的客机持有数量将比现在增加3倍以上。据中国商飞预测，C919进入成功进入市场后，未来总销量有望达到2000架左右，市场空间将进一步跃升至万亿级。2013年5月份，中国当局放宽了对民营航空的成立限制，刺激了地方和廉价航空的客机需求。此外，中国政府继今年将低空飞行标准降低到了3280英尺之后，预定在2020年降低至3000英尺，这为私人轻型飞机需求的扩大提供了助力。中国轻型飞机需求在5年内将达到1万架。
统计显示，目前全球每年共计运营3200万架次航班，运载30亿人次乘客和5000万吨货物，全球航空业每年带来的经济贡献约为2.4万亿美元。未来10年内，中国国内航空市场将成为全球最大的市场。该行业市场容量及规模不断扩大强力的推动了本行业的进一步发展。
（2）高速机车
在国内需求稳定向上、海外“一带一路“项目不断推进的大背景下，高速机车产业链将迎来稳定成长的新阶段。同时随着南北车合并的完成，高铁中国标准的逐渐建立，我国铁路装备制造业整装待发，加速抢占国际市场。根据中国铁路总公司整理数据显示，未来10年，世界高铁的建设速度将加快，新增里程将达到一万公里，如果按照每公里3亿元的造价计算，海外高铁基建市场的价值约为3万亿元，高铁设备的市场价值将达到6000亿元左右。未来海外高铁的设备需求量比较可观，将为中国铁路装备提供较好的出口市场空间。在国内高铁里程数快速增长、出口项目即将落地的背景下，高速机车预计将保持每年列的增量，且高速机车核心零部件国产化率和后市场服务需求未来也将有较大跃升。
数据来源：中国铁路总公司
（3）通讯设备
在全球移动通讯领域持续增长的大背景下，精密铝合金结构件作为通讯基站设备的重要构成部分也将面临机遇。在通讯基站设备中，滤波器、双工器、散热器、功率放大器等基站设备组件均采选铝合金材料制造，其中：精密铝合金结构件约占到上述通讯基站设备总投资成本的16%左右。
随着我国精密铝合金结构件制造优势的逐渐显现，大型设备商逐年加大在中国采购份额，2014年全球排名前六的通讯设备集成商在中国采购份额已经超过40%，其中华为、中兴、爱立信、诺基亚西门子在中国采购比重占其全球采购额的比重均超过60%，这就直接带动了国内精密铝合金结构件制造行业的发展。
（四）行业进入壁垒
1、客户认证壁垒
精密铝合金结构制造行业的下游客户一般为大型装备制造商，这些大型客户对供应商的生产规模、品质控制、产品交期、技术能力等方面均有非常严格的要求及复杂的认定过程，要成为大型客户的供应商，认证体系较为苛刻且周期较长，对新进入的企业形成了一定的客户认证壁垒。
2、技术壁垒
近年来，制造业呈高端化、智能化、信息化的发展趋势，精密铝合金结构下游行业的航空器材、高速机车、汽车零部件、通讯设备等对结构件的加工精度和产品质量精度要求越来越高，实现批量化的精密制造加工还需要建立科学有效的生产工艺流程和品质管控制度，需要对客户的需求有深入的理解，在实践中不断积累生产诀窍，改进生产工艺，提升生产效率。这就使得行业内现有企业掌握一定的先进技术和工艺方法，形成对行业新进入者的技术进入壁垒。
3、人才壁垒
精密铝合金结构制造企业的发展，需要一批具有多年行业经验的经营管理人员，凭借敏锐的行业洞察力指导企业发展方向；需要一批熟练的生产工人与合格的专业技术人员，从而保证产品的质量和新品种的研发；需要一批深入市场的销售人员，既要懂得产品性能，又要了解市场需求，维护好客户关系。人员综合素质的提高是一个需要长期积累的过程，因此人才的壁垒也是许多企业无法进入细分市场的障碍之一。
4、行业准入壁垒
公司下游航空、通讯、高铁、消费类电子、军工等领域的客户均为国际知名企业，要求其供用商需首先取得国际通行的质量管理体系认证和细分行业认证等。传统金属加工行业无序竞争，良莠不齐，市场上存在大量规模较小的铝加工企业。为了规范行业企业盲目建设投资行为，避免行业无序竞争，2013年5月，工业和信息化部推出了《铸造行业准入条件》，该文件从企业建设和布局、规模、生产方法与工艺、生产设备、产品质量、能源消耗、废弃物排放与治理、职业健康安全与劳动保护、人员素质等方面制定了铸造行业准入条件，对防止企业盲目建设、规避行业无序竞争提供了保证，遏制了小规模企业无序进入本行业，从而形成了一定的行业政策壁垒。
5、投资壁垒
在精密加工服务中，公司要及时满足市场的订单需求，行业内企业必须持续不断投入较多的先进设备、资金用于增强企业的加工和检测能力、以及企业的持续研发能力，同时为满足客户的需求，会保持一定的库存量，因此后续流动资金的需求也较大。如果投资本行业的厂商不具备强大的资金投入能力，则很难在竞争激烈的市场中求得发展。
（五）影响行业发展的有利和不利因素
1、有利因素
（1）政策扶持
本行业发展是促进我国实现从制造业大国向制造业强国转变的重要组成部分，同时也是现代制造业的重要组成部分。行业及上下游行业受国家产业政策扶持，行业发展前景明朗。国家政策的支持主要体现在两个方面：
①本行业发展的直接政策支持：国家相关部门近年来颁布《关于加快铝工业结构调整指导意见的通知》、《国务院关于加快振兴装备制造业的若干意见》、《当前优先发展的高技术产业化重点领域指南（2007年度）》、《装备制造业调整和振兴规划》、《高端装备制造业“十二五”发展规划》等诸多政策分别将铝合金加工产品、关键原材料及零部件、铝合金铸件的加工与焊接技术、精密铝合金结构件的精加工等列为鼓励或优先发展领域，这对本行业的健康、持续发展指明了方向，同时也有利于本行业快速、稳定的发展。
②下游行业的鼓励政策有效带动本行业的发展：《当前优先发展的高技术产业化重点领域指南》、《电子信息产业调整振兴规划》、《关于推进第三代移动通信网络建设的意见》等将通讯网络的建设与升级、移动通信系统的网络设备及其关键配套件等列为重点发展领域；2007年国务院批复的《综合交通网中长期发展规划》，确定到2020年铁路网总规模达到12万公里以上；2012年7月，国务院颁布的《国务院关于促进民航业发展的若干意见》及2014年10月出台的《低空空域管理使用规定》等多项鼓励航空领域发展的政策，有力地促进了其上游产业精密铝合金制造业的快速发展。
（2）产业转移为本行业发展提供良好机会
随着近年业制造业的升级，国内制造业格局发生了巨大的变化，一方面是中国企业的产品走向世界，参与国际竞争，另一方面是航空零部件、通讯设备、高铁零部件等制造行业的国际跨国企业纷纷来华抢占全球最大、最具潜力的消费市场，这使得我国迅速成为世界制造中心，成功完成由制造大国向制造强国的转变。作为制造工业链中的重要环节，本行业近年来得到了快速发展。
（3）市场需求巨大，客户群体不断增加
我国经济持续增长，作为其重要部件的精密铝合金制造品需求量扩大。同时，随着航空航天行业、高铁行业、通讯设备行业、军工行业的迅速发展，精密铝合金结构件产品的市场需求进一步扩大。
2、不利因素
（1）与国际企业存在一定管理和技术差距
国外铝加工企业不断按照资源、技术、资金和劳动力等生产要素进行最佳配置，以获得最大利润的原则进行结构调整、兼并重组，向国际化、集团化、专业化和大型化方向发展，通过投入巨资，采用大型、高速、自动、精密、节能环保为特征的先进工艺设备，提高劳动生产率和产品质量，赢得行业竞争力，综上，我国业内企业与国际先进精密加工企业存在一定管理和技术差距。
（2）行业内部分企业质量意识较差
我国精密铝合金结构制造行业市场集中度较低，整个行业内具有规模优势的企业相对较少，部分生产制造企业及终端用户尚不注重追求产品的品质。行业内国内企业大多数是小规模企业，受到资金、技术、设备、人员的严重制约，低水平重复建设，小规模企业过于注重价格而不注重产品的品质控制，大量的企业在低端市场过度竞争，冲击了市场秩序。
（3）劳动力成本上升冲击较大
随着我国经济近些年的快速发展以及人民生活水平的不断提高，我国劳动力成本不断上升。国内金属制品加工企业规模较小，难以实现大规模自动化生产。劳动力成本上升增加国内企业的成本。但同时，该趋势也迫使企业加快自动化改造，提高企业自身和整个行业的竞争力。
八、基本风险特征
（一）技术风险
由于精密铝合金结构件日新月异的发展，精密铝合金结构件加工技术的更新换代产生的风险也较大。我国现有的精密铝合金结构件加工设备，其中绝大多数是通过引进国外技术，经消化吸收而国产化的产品。行业内的中小企业如果不能实现技术进步，将影响企业未来竞争力。
（二）市场竞争加剧风险
虽然我国目前金属加工企业数量多，但有自主创新能力和品牌竞争力的却很少。大量小规模压铸企业缺乏品牌知名度，竞争力较差。随着铝合金结构件在下游行业的应用范围不断扩大和深入，本行业内企业规模及数量均呈增加趋势。随着下游厂商集中度越来越高，也迫使本行业向集中化、规模化方向方展，另外，内资企业具有一定成本优势，部分企业采取低价战略争夺市场，一定程度上加剧了市场竞争。市场竞争将日趋激烈，如果未来公司的产品制造及技术服务能力不能够得到有效提升，公司将面临着行业竞争加剧所导致的市场地位下降的风险。
（三）新材料的冲击风险
由于铝金属作为原材料，有一定的可替代性，新型材料的研发、生产与应用会给铝合金结构件行业带来一定影响。目前，很多钢材生产商已加大力度对轻量化钢材的研发，钛合金、镁合金材料也以优良的性能成为一种可替代铝合金的新材料，未来随科技的高速发展，高性能、低成本的新型金属材料也有可能对铝材行业带来一定冲击性。
九、公司面临的主要竞争状况
（一）公司的行业地位
公司自2006年起步，专业从事各类精密铝合金结构件产品的设计、研发、生产、销售和服务，产品广泛应用于航空、高速机车、通讯、IT电子消费、军工等应用领域，公司在航空方面的业务较为突出，主要客户为B/E，B/E是世界领先的航空器内饰件生产商，下游终端客户包括波音、空客等。公司以可靠的产品质量、快速的响应、准时的交货、周到的服务赢得了客户的信赖，深受业界和客户的一致好评。公司在2007年，获得ISO9100质量体系证书、ISO14001环保体系证书；2010年7月，获得“江苏省民营科技企业”称号；2011年11月，公司获得江苏省“高新技术企业证书”，2014年通过复审；2013年，公司成为苏州市科学技术局授予的“苏州市精密结构件工程技术研究中心”。同时，公司注重科学理论与生产实践的相互结合，与南京邮电大学建立产学研合作，推动经营管理创新、科研技术进步，夯实企业发展根基。
公司因具有高质量和高附加值产品品种、较高的技术工艺水平、稳定的产品品质而成为国内行业中的佼佼者，在某些产品及领域具有领先优势。
（二）公司的竞争优势
自2006年成立以来，公司通过不懈努力，在行业内逐步确立了以下竞争优势：
1、管理优势
公司核心管理层专业技术精湛、经验丰富、视界开阔、进取心强烈，能够洞悉行业发展变化及趋势，并且能够整合行业内上下游资源，并使自己处于行业内的领先地位。
2、工艺技术优势
精密铝合金结构件加工工艺需要一整套的技术数据作为参考，并结合特殊化的加工方法，综合考虑铸件毛坯本身材质、变形可能等因素，并经过反复修改及调试，才能真正掌握。公司专注于精密铝合金结构件的生产，积累了丰富的实践经验，摸索出一些生产组织流程及加工工艺，并重视自主研发，不断提高技术水平，因而大大提高了产品合格率，降低了生产成本，保证了产品质量及供货稳定。
3、客户资源优势
由于下游航空、通讯、高铁等领域的客户均为技术含量较高的企业，因而需要取得相应质量管理体系的认证，然后通过更严格的合格供应商认证，方才可进入其全球供应商序列。公司通过在精密铝合金结构制造行业近十年的耕耘，产品质量及精密度保证、制造服务能力、快速反应能力等均位居行业领先水平，能够为客户提供系统化的解决方案。
（三）公司的竞争劣势
1、融资渠道单一
精密金属结构加工行业是资金技术密集型产业，产品的技术开发和生产均需要大量的资金投入。目前公司技术改造、新产品开发以及市场开拓所需资金主要依靠企业自身积累、股东投入和银行贷款，发展受到融资渠道的制约。企业资金规模及流转效率对公司的运营能力有着较大的影响，资金紧张限制了公司的快速发展。
2、公司规模较小
公司作为中小企业，受资金实力不足、融资渠道单一等因素的限制，公司的发展主要依靠自身积累，与欧美优势企业相比，规模较小，在实际经营中会面临资金实力弱而无法开发新市场、新客户的情况，尤其是在提升产品产能及技术等方面仍存在一定的局限性。
3、技术人员短缺风险
随着公司业务规模的扩张及对技术的要求越来越高，需要有更多的关键技术人才才能保证产品的同步研发和工艺流程的持续改进，公司将面临关键技术人才及熟练技术工人短缺的风险，公司应注重核心技术人员的业务培养，完善技术人员业绩考核及激励体系的建设。
（四）公司采取的竞争策略和应对措施
为应对蓬勃发展、具有挑战性的市场环境，公司将不断提高现有服务质量，进一步提高公司的竞争力，获得更大的市场份额。公司拟采取以下措施：
1、提高研发能力
公司在培养现有技术人才前提下，引进高端人才，实现对公司技术工艺的提高，同时研发新的高附加值、高技术含量的航空、高铁、军工精密铝合金结构件，在保持原有产品优势的前提下，丰富产品品种，增加赢利点，增强抗风险能力；以客户需求为导向，完善与客户共同研发的合作机制；加大新材料和新工艺的研发投入；加强与科研院所的合作，并积极探寻其他多种合作途径。
2、推进人才发展战略
公司在保持、稳定现有管理层及核心技术人员的基础上，需重点加强专业技术人员、工程师的引进；建立人力资源部门，进一步加强员工培训、并逐步优化各项绩效管理考核制度；逐步建立、完善公司的薪酬、福利制度，构建一套更加吸引、激励员工的制度体系；对关键的技术和管理人员实施股权激励等措施，确保公司的人才优势，保证企业的可持续发展。
3、强化公司管理
自公司2006年成立以来，经过多年的经营，公司的资产规模、经营规模已在原有基础上有一个较大的飞跃，组织结构和管理体系趋于复杂。新产品设计研发、市场渠道开拓、内部经营管理的压力增大，这对公司管理层提出了更高的要求。公司通过项目管理、绩效管理、内控管理等提高企业运营水平，不断完善标准化管理流程，提高员工工作效率、降低管理成本。
一、公司股东大会、董事会和监事会情况
（一）公司股东大会、董事会、监事会的建立健全及运行情况
1、有限公司阶段三会建立及运行情况
有限公司阶段，未设董事会，设执行董事一名，由股东会选举产生，由于公司规模较小、股东人数较少等原因，未设监事会，设监事一名，由股东共同选举产生，行使检查公司财务，对执行董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督等职权。有限公司阶段公司治理结构较为简单。
有限公司阶段，公司股东会能够按照《公司法》、《公司章程》中的相关规定，在增加注册资本、股权转让、整体变更等事项上召开股东会，形成相关决议；执行董事能够履行章程赋予的权利和义务，勤勉尽职；相关管理人员能够按照《公司章程》的规定行使相关职权。
但有限公司阶段，公司“三会”的运行也存在一定问题：如“三会”换届届次不清、缺乏完整的会议通知、会议记录等会议文件；执行董事与监事并未制作其他完整的工作执行报告，也无相关的会议记录和会议文件对其执行情况有所说明；未按期召开监事会会议、监事的监督作用未能得到充分发挥。
2、股份公司阶段三会建立及运行情况
公司于日召开了股份公司创立大会，会议审议并通过了《公司章程》（草案），对股东的权利与义务、股东大会、董事会、监事会及总经理的职责等均作了相应规定；审议并通过了《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》等制度。同时，选举产生了第一届董事会、监事会。此外，大会还审议并通过《重大投资决策管理办法》、《关联交易决策管理办法》、《对外担保管理制度》、《内部审计制度》、《投资者关系管理制度》、《关于防止控股股东或实际控制人及其关联方占用公司资金管理制度》等一系列公司管理文件。日，公司召开了第一次临时股东大会，大会审议并通过了《信息披露管理办法》。
公司依据《公司法》和《公司章程》的相关规定，建立健全了股份公司的股东大会、董事会、监事会制度。股份公司设立后，公司“三会”有序运行，董事、监事及高级管理人员各司其职、各尽其责，公司在资产、人员、机构、财务、业务上与控股股东及实际控制人独立、分开，公司治理基本规范。
截至本公开转让说明书出具之日，公司共召开了2次股东大会会议、2次董事会会议、1次监事会会议，上述会议均依照有关法律法规和公司章程发布通知并按期召开，会议文件完整，会议记录中时间、地点、出席人数等要件齐备，会议文件归档保存，会议记录正常签署。其中董事会参与了公司战略目标的制订，对管理层业绩进行了正常的评估。监事会能正常发挥作用，具备切实的监督手段。职工代表监事能代表职工履行监督职责。
（二）上述机构和人员履行职责的情况
公司股东大会和董事会能够按期召开，并对公司的重大决策事项作出决议，保证公司的正常运行。公司监事会能够较好地履行对公司生产经营及董事、高级管理人员的监督职责，保证公司治理的合法有效运行。公司股东大会、董事会、监事会的成员符合《公司法》等法律法规的任职要求，上述成员能够按照《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总经理工作细则》、《董事会秘书工作细则》等公司治理制度独立、勤勉、诚信地履行职责及义务。
（三）投资者参与公司治理及职工代表监事履行责任的实际情况
公司现有2名股东，其中包括1名自然人股东和1名机构法人股东。
公司董事会共有5名董事。公司现任5名董事由第一次股东大会选举产生，公司股东均参加了第一次股东大会，对选举上述5名董事的议案予以审议并表决通过。
公司监事会共有3名监事，其中包括1名职工代表监事。日，公司召开创立大会，选举2名非职工代表监事，并于同日召开职工大会，选举杨雪梅为职工代表监事。监事的选任根据《公司法》和《公司章程》的规定履行了必要的内部审议程序，任职合法有效。
二、公司治理机制建设及执行情况
（一）董事会关于公司治理机制的讨论
董事会对公司现有的治理机制进行了充分的讨论和评估，公司自整体变更为股份公司后，完善了法人治理结构，建立了由股东大会、董事会和监事会组成的公司治理体系，并制定了《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《对外担保管理办法》、《重大投资决策管理办法》、《关联交易决策管理办法》等一系列制度文件。通过前述完善的制度设计，公司治理机制能够给所有股东提供合适的保护并保证股东充分行使知情权、参与权、质询权和表决权等权利。
（二）公司治理相关机制、制度的建设情况
1、投资者关系管理制度
日，公司召开第一届董事会第一次会议，审议并通过了《投资者关系管理制度》。
《投资者关系管理制度》规定：投资者关系管理是指公司通过信息披露与交流，并运用金融和市场营销等手段加强与投资者及潜在投资者之间的沟通，增进投资者对公司的了解和认同，提升公司治理水平，在保护投资者合法权益的同时实现公司价值最大化的战略管理行为和重要工作；公司董事会是公司投资者关系管理的决策机构，负责审核通过公司有关投资者关系管理的制度，并负责监督、核查有关制度的实施情况及投资者关系管理事务的日常运作情况，公司董事长为投资者关系管理事务的第一负责人；公司董事会秘书全权负责公司投资者关系管理工作，在全面深入了解公司运作和管理、经营状况、发展战略等情况下，负责策划、安排和组织各类投资者关系管理活动。
2、纠纷解决机制
《公司章程》对纠纷解决做出如下规定：
第八条：公司章程自生效之日起，即成为规范公司的组织与行为、公司与股东、股东与股东之间权利义务关系的具有法律约束力的文件，对公司、股东、董事、监事、高级管理人员具有法律约束力的文件。依据本章程，股东可以起诉股东，股东可以起诉公司董事、监事、总经理和其他高级管理人员，股东可以起诉公司，公司可以起诉股东、董事、监事、总经理和其他高级管理人员。
第二十五条：公司董事会不按照前款规定执行的，股东有权要求董事会在30日内执行。公司董事会未在上述期限内执行的，股东有权为了公司的利益以自己的名义直接向人民法院提起诉讼。
第三十二条：董事、高级管理人员执行公司职务时违反法律、行政法规或者本章程的规定，给公司造成损失的，连续180日以上单独或合并持有公司1%以上股份的股东有权书面请求监事会向人民法院提起诉讼；监事执行公司职务时违反法律、行政法规或者本章程的规定，给公司造成损失的，股东可以书面请求董事会向人民法院提起诉讼。
监事会、董事会收到前款规定的股东书面请求后拒绝提起诉讼，或者自收到请求之日起30日内未提起诉讼，或者情况紧急、不立即提起诉讼将会使公司利益受到难以弥补的损害的，前款规定的股东有权为了公司的利益以自己的名义直接向人民法院提起诉讼。
他人侵犯公司合法权益，给公司造成损失的，本条第一款规定的股东可以依照本条前两款的规定向人民法院提起诉讼。
第三十三条：董事、高级管理人员违反法律、行政法规或者本章程的规定，损害股东利益的，股东可以向人民法院提起诉讼。
3、累积投票制
《公司章程》第七十九条规定：董事、监事候选人名单以提案的方式提请股东大会表决。股东大会就选举董事、监事进行表决时，根据本章程的规定或者股东大会的决议，可以实行累积投票制。累积投票制是指股东大会选举董事或者监事时，每一股份拥有与应选董事或者监事人数相同的表决权，股东拥