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『报考八问』
基金一季度排名大洗牌 小基金公司上位秘诀
来源:  14:49:48 【】 
整理:基金一季度排名大洗牌 小基金公司上位秘诀
  【编者按】2014年一季度市场持续震荡,曾经风光无限的部分股基,如今已物是人非,基金榜单前十名已经大有不同。与2013年年末相比,仅仅3个月的时间就让整个榜单就有了颠覆性的感觉。那么,具体情况是怎样的呢?一些新晋入榜基金取得好成绩的秘诀是什么?榜单上名列前茅的多是一些小型基金公司,到底是哪些小基金公司让人刮目相看了呢? 《交易日》之《基金直击》特邀嘉宾为您详细报道解读。
  主持人:好,在关注大盘走势同时,我们还是要关注基金的情况。俗话说花无百日红,这句话也成了基金榜单前十名的最佳写照。在刚刚过了2014年一季度,基金榜单前十名已经大有不同,与去年年末相比,仅仅3个月的时间就让整个榜单就有了颠覆性的感觉。具体情况,还是先请陈静给大家介绍一下。
  陈静:好的,何平。一季度刚刚过去,各种榜单已经浮出水面,历来常换常新的基金排行榜一直受人关注,此次一季度的榜单前十名果真又出现了大变脸的状况,冠、亚、季军已经全部易主。我们先看一段:
  一季度市场的持续震荡,使得去年还风光无限的部分股基,如已已经物是人非,股基榜单前十名也有了很大变动。据同花顺统计数据显示,今年一季度,兴全轻资产基金在普通股票型基金中略胜一筹,以26.27%的收益率成为新的股基冠军。排名第二的是长信内需成长,收益率为13.75%;紧随其后的则是汇添富逆向投资,收益率为13.44%。排名第四至第十的6只基金也都取得了超过9%的收益率。与此同时,排名后十的股票基金却不太乐观,其中,上投摩根成长先锋今年以来的收益率为-17.04%,成为跌幅最大的基金。由此可见,今年第一季度普通股票基金业绩首尾相差悬殊,第一名与倒数第一名之间相差幅度已经达到了43.31%。
  下面我们再看来一下去年年底的榜单前十名,数据显示,2013年底普通股票基金排名的前十分别是:中邮战略新兴产业、长盛电子信息产业、银河主题策略、景顺长城内需增长、景顺长城内需贰号、华商主题精选、华宝兴业新兴产业、银河行业股票、易方达科讯股票。对比之下不难发现,仅有银河行业股票以及中邮战略新兴产业仍保留在前十的行列中。股基前十名纷纷改朝换代,目前这也是各大媒体的关注焦点。据“新财富舆情中心”监测显示,4月至今,涉及一季度基金业绩状况的相关传统媒体报道331篇,网络媒体报道1510篇,微博586篇,基金吧12篇。4月3日,《新京报》对海通证券公布的一季度基金业绩排名盘点发声,这篇题为“一季度基金业绩排名大洗牌 兴业全球包揽冠亚军”的文章中指出,开年首季股票型基金整体下跌4.87%,相比2013年市场低迷情况下偏股基金整体涨幅接近10%的表现,彻底“大洗牌”。面对基金业“三十年河东三十年河西”的现象重演,4月4日的《上海金融报》也发文赞同上述观点,题为“一季度基金业绩‘债强股弱’”的报道中指出,股票型和混合型基金的平均收益率为负,据“新财富舆情中心”监测显示,这篇报道被转载34篇,新闻热度为58.22。哈以上就是媒体报道的情况,何平。
  主持人:谢谢陈静。张新星,新晋入榜基金产品,为什么取得这么好成绩,秘诀是什么?
  张新星:投资风格导向非常重要。随着中国经济转型过程中,逐步突出的是小盘类基金,七大新兴战略产业,如果基金投资这种仓位配置比较重,业绩是比较好的。另外,内需符合国家的一个政策。更加主要原因基于投资风格。
  主持人:踩准了市场节奏。江桂华,你怎么看?大家在选择基金的时候,第一个选择基金排名,但时隔不到三个月,排名落差太大了,怎么选择?
  江桂华:我们用一句话来解释,你刚才讲的花无百日红,没有永远上涨股票,上投摩根来说,亏损股票都是去年非常非常火的股票,尤其大华股份,08年开始涨到去年,但好景不能永远在你身上,一季度大华股份跌幅35%,兴全轻持有股票前10只中4只创业板的,成长先锋没有一只创业板,创业板一季度从1200点涨到1500点。选择的时候还有一个基金规模。
  主持人:接下来我们关注一下,一季度基金公司整体权益类产品和固定收益类产品的业绩状况,具体请陈静介绍一下。
  陈静:好的,在这份榜单上名列前茅的多是一些小型基金公司。具体是哪些小基金公司让人刮目相看了呢?来看个片子,来了解一下:
  日前,海通证券发布了关于基金公司2014年一季度整体业绩的榜单。权益类产品方面。排行前五名基金公司分别是平安大华、富安达、浦银安盛、国金通用、财通基金,净值增长率分别为5.63%、3.96%、3.81%、3.30%、2.16%,可以看出,前3个月内,权益类基金产品整体表现较好的全部清一色是中小基金公司,而那些老牌基金公司的业绩都已经垫底。固定收益类产品方面,同样表现出这种现象,排名前五名分别是金鹰基金、新华基金、诺安基金、宝盈基金和安信基金,它们的净值增长率分别达到了5.50%、3.67%、3.52%、3.50%以及3.41%。可以说,从一季度的表现来看,小公司已经成功占领了业绩榜首的大部分位置。
  在这份榜单里,表现较为突出的多数是中小基金公司,这些次新基金公司全部像是打了鸡血一样,这让人有点瞠目结舌 ,那么海通证券这份基金公司业绩整体榜单含金量有多高呢?下面来听听场内嘉宾对这份榜单的看法,把时间交给何平。
  主持人:好,基金公司一季度总体权益类业绩,排名前五的清一色是小基金公司。张新星,为什么小基金这么强?
  张新星:小基金有自己独特的优势,但总体是投资风格,以固收为主产品,如果投资于债券,大家可以看到期货市场债券价格,一直处于震荡下行走势,如果投资债券,浮亏是正常现象。对于这种收益来说,我觉得并不会太大差别。
  主持人:另外,我们注意到固定收益类产品方面,排名前五的基金公司的净值增长率都在3%以上。江桂华,一季度固定收益业绩优于权益类基金,接下来这种局面是不是还会持续下去?
  江桂华:二季度还会持续的。现在大家对经济基本面等其他存有忧虑,固收类还是维持稳定。
  主持人:接下来看看阳光私募一季度交出怎样的成绩单,请陈静给大家介绍一下。
  陈静:好的,何平。阳光私募方面的消息看起来并不乐观。来自东方财富网的统计数据显示,截至日,在纳入统计的725只私募产品中,近三月跑赢大盘的有560只占77.24%,但实现正收益的仅有381只,占52.55%。这意味着,今年一季度近半私募业绩仍“未开张”,具体来看,收益率10%以上和-10%以下的产品只数分别为57只和45只。其中,收益率最高的为徐翔管理的“泽熙4期”,近三月收益率为32.66%。收益率排行倒数第一的为陈家琳管理的“世诚扬子三号”,近三月收益为-36.69%,私募业绩收尾相差69.35%。此外有些私募产品的业绩波动也相当大,来自私募排排网的数据显示,彭树祥管理的“中融信托-湘军彭大帅1号”,今年1月3日其净值为0.9295元,到了2月28日净值为1.576元,累计大涨65%。不过,随着3月市场的急转直下,3月21日其净值又跌至1.4031元,整个过程就像坐过山车一样大起大落。面对IPO重启、美国QE退出、经济下行等诸多不确定因素下,多位私募管理人坦言,今年股市的赚钱效应并不乐观。为防患于未然,不少私募在近期主动降低了仓位。来自私募排排网数据中心统计,私募基金3月平均仓位为54.53%,相比2月大幅下降了10.78%。其中,26.32%私募仓位低于30%,31.58%私募仓位为30-50%,26.32%私募仓位则介于50-80%,仅有15.79%私募仓位高于80%。好,以上就是我这边的最新情况,把时间交给何平。
  主持人:好,谢谢陈静。很多私募人士都感叹这个“二八转换时机”目前还没有显现。张新星,为什么泽熙表现这么好呢?
  张新星:它主要布局中小板、创业板,类似于蓝宝石概念性品种。
  主持人:好,时间关系,稍后继续讨论基金的话题。1&&&  相关推荐:
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