证券公司资管计划投资于票据是否存在限制?
15:40:35　来源: 中盛律师　
关于汇票的定义和种类，根据《票据法》第十九条的规定，汇票是出票人签发的，委托付款人在见票时或者在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。汇票分为银行汇票和商业汇票。
　　一、与票据业务相关的定义
　　（一）关于票据的定义，根据《票据法》第二条第二款的规定，票据是指汇票、本票和支票。
　　（二）关于汇票的定义和种类，根据《票据法》第十九条的规定，汇票是出票人签发的，委托付款人在见票时或者在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。汇票分为银行汇票和商业汇票。
　　（三）关于本票及其范围，根据《票据法》第七十三条的规定，本票是出票人签发的，承诺自己在见票时无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。《票据法》所称本票，是指银行本票。
　　（四）关于支票的概念，根据《票据法》第八十一条的规定，支票是出票人签发的，委托办理支票存款业务的银行或者其他金融机构在见票时无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。
　　二、关于证券公司资产管理计划投资于票据是否存在限制
　　（一）与证券公司资产管理计划相关规定
　　根据《证券公司客户资产管理业务管理办法》第十一条的规定，证券公司可以依法从事下列客户资产管理业务：
　　（一）为单一客户办理定向资产管理业务；
　　（二）为多个客户办理集合资产管理业务；
　　（三）为客户办理特定目的的专项资产管理业务。
　　第十四条规定，证券公司为客户办理特定目的的专项资产管理业务，应当签订专项资产管理合同，针对客户的特殊要求和基础资产的具体情况，设定特定投资目标，通过专门账户为客户提供资产管理服务。
　　证券公司应当充分了解并向客户披露基础资产所有人或融资主体的诚信合规状况、基础资产的权属情况、有无担保安排及具体情况、投资目标的风险收益特征等相关重大事项。
　　证券公司可以通过设立综合性的集合资产管理计划办理专项资产管理业务。
　　第十五条规定，取得客户资产管理业务资格的证券公司，可以办理定向资产管理业务；办理专项资产管理业务的，还须按照本办法的规定，向中国证监会提出逐项申请。
　　根据上述规定，证券公司资产管理计划可以分为定向资产管理计划，集合资产管理计划和专项资产管理计划。关于专项资产管理计划的投资于票据，目前没有明确的禁止性规定。需要注意的是，证券公司办理专项资产管理计划需要向证监会逐项提出申请。
　　（二）关于证券公司定向资产管理计划投资于票据是否受到限制
　　《证券公司定向资产管理业务实施细则》第二十五条规定，定向资产管理业务的投资范围由证券公司与客户通过合同约定，不得违反法律、行政法规和中国证监会的禁止规定，并且应当与客户的风险认知与承受能力，以及证券公司的投资经验、管理能力和风险控制水平相匹配。定向资产管理业务可以参与融资融券交易，也可以将其持有的证券作为融券标的证券出借给证券金融公司。
　　根据上述规定，定向资产管理计划的投资范围由证券公司与客户通过合同约定，投资于票据没有限制。
　　（三）关于证券公司集合资产管理计划投资于票据是否受到限制
　　《证券公司集合资产管理业务实施细则》第十四条规定，集合计划募集的资金应当用于投资中国境内依法发行的股票、债券、证券投资基金、央行票据、短期融资券、资产支持证券、中期票据、股指期货等金融衍生品、保证收益及保本浮动收益商业银行理财计划以及中国证监会认可的其他投资品种。
　　集合计划可以参与融资融券交易，也可以将其持有的证券作为融券标的证券出借给证券金融公司。
　　证券公司可以依法设立集合计划在境内募集资金，投资于中国证监会认可的境外金融产品。
　　根据《中国证券监督管理委员会办公厅关于加强证券公司资产管理业务监管的通知》的规定，五、证券公司应当进一步加强对产品和业务的合规管理。合规总监应当切实履行职责，加强对产品和业务的合规审查、监测和检查，为公司依法合规开展资产管理业务提供有效支持。（一）集合资产管理计划的投资范围应当符合《证券公司集合资产管理业务实施细则》（证监会公告【2012】29号）的规定，未经许可不得投资票据等规定投资范围以外的投资品种；不得以委托定向资产管理或设立单一资产信托等方式变相扩大集合资产管理计划投资范围&&
　　根据《证券公司集合资产管理业务实施细则》第十四条的规定：集合计划募集的资金可以投资中国境内依法发行的股票、债券、股指期货、商品期货等证券期货交易所交易的投资品种；央行票据、短期融资券、中期票据、利率远期、利率互换等银行间市场交易的投资品种；证券投资基金、证券公司专项资产管理计划、商业银行理财计划、集合资金信托计划等金融监管部门批准或备案发行的金融产品；以及中国证监会认可的其他投资品种。
　　集合计划可以参与融资融券交易，也可以将其持有的证券作为融券标的证券出借给证券金融公司。
　　证券公司可以依法设立集合计划在境内募集资金，投资于中国证监会认可的境外金融产品。
　　关于上述规定提到的&央行票据&，根据中国人民银行合肥中心支行对&什么是央行票据？&的解释，央行票据即中央银行票据，是中央银行为调节商业银行超额准备金而向商业银行发行的短期债务凭证，其实质是中央银行债券。之所以叫&中央银行票据&，是为了突出其短期性特点(从已发行的央行票据来看，期限最短的3个月,最长的也只有1年)。
　　关于上述规定提到的&中期票据&，《银行间债券市场非金融企业中期票据业务指引》第二条规定，本指引所称中期票据，是指具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场按照计划分期发行的，约定在一定期限还本付息的债务融资工具。即&央行票据&和&中期票据&实质上不属于&票据&。综合上述规定，证券公司集合资产管理计划，不可以投资票据。
本文来源：中盛律师 作者：杨红 罗瑞丰 (责任编辑：)
服务电话：010- 服务信箱：
　北京网络行业协会　
Copyright&
All Rights Reserved 版权所有 复制必究证监会：券商资管集合计划改为备案制
证监会19日发布修订后的《证券公司客户资产管理业务管理办法》、《证券公司集合资产管理业务实施细则》及《证券公司定向资产管理业务实施细则》，自公布之日起施行。证监会有关部门负责人表示，本次修订取消集合计划行政审批，改为事后由中国证券业协会备案管理。适度扩大资产管理的投资范围和资产运用方式。对于定向资产管理，只要投资者和证券公司约定，在不违反有关法律法规的前提下，可突破证券投资领域。取消小集合和定向资产管理双10%的限制。
　　配合《管理办法》及《集合细则》、《定向细则》，中国证券业协会已拟定证券公司客户资产管理业务规范、自律规则，对备案、估值、投资主办人相关条件等进行具体规定，对相关下一步证券公司自律性管理也有规定。
　　这位负责人透露，11月中旬将公布一批券商创新政策。关于券商创新的11项改革措施将于年内全部分批公布完毕。年底前，可能会取消原有的证券公司业绩排名等审慎性条件，鼓励支持符合IPO条件的证券公司上市。
　　在证券公司实行股权激励方面，这位负责人表示，鼓励证券公司在不违反有关法律法规前提下提出股权激励方案，证监会正在研究股权激励机制，会出台关于鼓励证券公司开展股权激励指导意见。
　　在放松管制，放宽限制方面，适度扩大资产管理的投资范围和资产运用方式。一是，适度扩大投资范围。大集合投资范围增加了中期票据、保证收益及保本浮动收益商业银行理财计划；小集合允许投资证券期货交易所交易的投资品种、银行间市场交易的投资品种以及金融监管部门批准或备案发行的金融产品。
　　二是，扩大资产运用方式。允许证券公司集合资产管理计划和定向资产管理参与融资融券交易，扩大融资融券的市场覆盖面；允许集合计划和定向资产管理将其持有的证券作为融券标的证券出借给证券金融公司，有利于集合计划、定向资产管理获取低风险利息收入，实现资产增值，同时也有利于增加融券标的来源，缓解融券标的短缺，促进融资融券业务发展；允许集合计划进行正回购，在丰富集合计划流动性管理手段的同时，客观上有利于提高集合计划收益水平；提高自有资金参与一个集合计划的比重，允许自有资金在集合计划存续期间有条件参与或退出集合计划，以应对集合计划巨额退出，解决流动性风险，保持集合计划资产和投资的稳定，同时充分发挥证券公司资本金充足的优势，通过向集合计划投入自有资金，适当承担责任，增强客户信心。
　　调整资产管理的相关投资限制。取消小集合和定向资产管理双10%的限制，以便于证券公司根据产品特点和客户需求自行约定投资比例，设计更为灵活的产品，例如投资单一中小企业私募债的资管产品、股票市值管理产品等。豁免指数化集合计划的双10%及相关关联交易投资限制。
　　允许集合计划份额分级和有条件转让。允许对集合计划份额根据风险收益特征进行分级，有利于证券公司根据客户风险承受能力和预期收益目标，设计相应的资产管理产品，从而丰富产品类型，满足不同层次的客户需求。适当允许集合计划份额在投资者之间有条件转让，以减少因大量退出导致集合计划投资的大幅波动，保持集合计划份额的稳定，从而更好的保护客户利益，维护市场稳定。
在强化监管、防控风险方面，强化对集合计划适当销售的监管。要求证券公司从事资产管理业务应当充分了解客户，对客户进行分类，遵循风险匹配原则，向客户推荐适当的产品或服务，禁止误导客户购买预期风险承受能力不相符合的产品和服务。
提高资产管理业务透明度，方便社会监督。要求证券公司通过管理人、证券业协会、证监会电子化信息披露平台或者证监会认可的其他信息披露平台，客观准确披露资产管理计划备案或批准信息、风险收益特征等内容。
加强集合计划取消审批后的日常监管。（记者 毛建宇 申屠青南）
】【】【】当前所在位置： >
热门微信号：
新规 资产证券化业务管理规定讨论稿: 专项资管计划走向备案制(附全文)
作者： 浏览数：0 用手机扫描二维码
阅读，只需一秒。精彩，尽在掌握！作者:李雪 古美仪 来源:大智慧阿思达克通讯社大智慧阿思达克通讯社9月1日讯,监管层近日向部分机构下发了“新版”资产证券化...
作者：李雪 古美仪 来源：大智慧阿思达克通讯社大智慧阿思达克通讯社9月1日讯，监管层近日向部分机构下发了“新版”资产证券化监管规定的征求意见稿－《资产证券化业务管理规定（讨论稿）》（下称《讨论稿》）。其中明确多项监管职责将由基金业协会承担，而专项资管计划、基金子公司也被明确适用本规则。另外，证券公司等资产管理机构可以为资产支持证券转让提供双边报价服务。此次《讨论稿》并未将业务局限于证券公司，而是将基金子公司以及证监会认可的其他资产管理机构一并纳入此次《讨论稿》的监管范围。《讨论稿》规定，资产管理机构是指具备证券资产管理业务资格的证券公司、基金子公司以及中国证监会认定的其他机构。这或意味着，基金子公司的资产证券化业务将被监管层正式认可。而且《讨论稿》还明确表示，资产管理机构通过设立特殊目的载体开展资产证券化业务适用此规定。特殊目的载体，是指资产管理机构为开展资产证券化业务专门设立的资产支持专项计划（以下简称专项计划）或者中国证监会认可的其他特殊目的载体。这使得专项资管计划终于走向备案制。另外，《讨论稿》表示，资产管理机构申请设立专项计划、发行资产支持证券，应当自专项计划设立后5个工作日内将设立情况报中国证券投资基金业协会备案，同时抄送资产管理机构住所地中国证监会派出机构。中国基金业协会应当制定备案规则，对备案实施自律管理明示了行业自律管理。《讨论稿》全文如下：资产证券化业务管理规定（讨论稿）（根据2014年x月xx日中国证券监督管理委员会《关于修改〈证券公司资产证券化业务管理规定〉的决定》修订）第一章 总则第一条 为了规范资产管理机构等相关主体开展资产证券化业务活动，保障投资者的合法权益，报据《证券法》、《证券投资基金法》、《私募投资基金管理暂行办法》和其他相关法律法规，制定本规定。第二条 本规定所称资产证券化业务，是指以特定基础资产或资产组合所产生的现金流为偿付支特，通过结构化方式进行信用增级，在此基础上发行资产支持证券的业务话动。本规定所称资产管理机钩，是指具备证券资产管理业务资格的证券公司、证券投资基金管理公司设立的具备开展特定客户资产管理业务资格的专门子公司（以下简称基金子公司）以及中国证监会认定的其他机构。第三条 资产管理机构通过设立特殊目的载体开展资产证券化业务适用本规定。前款所称特殊目的载体，是指资产管理机构为开展资产证券化业务专门设立的资产支持专项计划（以下简称专项计划）或者中国证监会认可的其他特殊目的载体。第四条 资产管理机构申请设立专项计划、发行资产支持证券、还应当具备以下条件：（一）具有完善的合规、风控制度以及风险处置应对措施，能有效控制业务风脸；（二）最近1年未因重大违法违规行为受到行政处罚；第五条 因专项计划资产的管理、运用、处分或者其他情形而取得的财产，归入专项计划资产。因处理专项计划事务所支出的费用、对第三人所负债务，以专项计划资产承担。专项计划资产独立于原始权益人、管理人托管人及其他业务参与人的固有财产。原始权益人、管理人、托管人及其他业务参与机构因依法解散、被依法撤销或者宣告破产等原因进清算的，专项计划资产不属于其清算财产。第六条 管理人管理、运用和处分专项计划资产所产生的债权，不得与原始权益人、管理人、托管人、资产支持证券投资者及其他业务参与机构的固有财产产生的债务相抵销。管理人管理、运用和处分不同专项计划资产所产生的债权债务，不得相互抵销。第七条 专项计划资产应当由具有相关业务资格的商业银行、中国证券登记结算有限责任公司、具有托管业务资格的证券公司或者中国证监会认可的其他资产托管机构托管。第二章 专项计划第八条 本规定所称基础资产、是指符合法律法规，权属明确，可以产生独立、可预麒的现金流的可特定化的财产权利或者财产。基础资产可以是单项财产权利或者财产，也可以是多项财产权利或者财产构成的资产组合。前款规定的对产权利或者财产，其交易基础应当真实，交易对价应当公允，现金流应当持续、稳定。基础资产可以是企业应收款、信贷资产、信托受益权等财产权利，基础设施、商业物业等不动产财产或不动产收益权，以及中国证监会认可的其他财产或财产权利。第九条 法律法规规定基础资产转让应当办理批准、登记手续的，应当依法办理。法律法规没有要求办理登记或者暂时不具备办理登记条件的，管理人应当采取有效措施，维护基础资产安全。基础资产为债权的，应当按照有关法律规定将债权转让事项通知债务人。第十条 基础资产不得附带抵押、质押等担保负担或者其他权利限制。能够通过专项计划相关安排，解除基础资产相关担保负担和其他权利限制的除外。第十一条 以基础资产产生现金流循环购买新的同类基础资产方式组成专项资产管理计划的，专项计划的法律文件应当说明基础资产的购买条件、购买规模、流动性风险以及风险控制措施。第十二条 基础资产的规模、存续期限应当与资产支持证券的规模、存续期限相匹配二专项计划的规模不设限制。第十三条 专项计划的货币收支活动均应当通过专项计划账户进行。第十四条 资产支持证券是投资者享有专项计划权益的证明，可以依法继承、交易或转让。资产支持证券投资者不得主张分割专项计划资产，不得要求专项计划回购资产支持证券。资产支持证券投资者享有下列权利：（一）分享专项计划收益;（二）按照认购协议及计划说明书的约定参与分配清算后的专项计划剩余资产；（三）获得资产管理报告等专项计划信息披露文件，查阅或者复制专项计划相关信息资料；（四）依法以交易、转让或质押等方式处置资产支持证券；（五）根据交易场所相关规则，通过回购进行融资；（六）认购协议或者计划说明书约定的其他权利。第十五条 发行资产支持证券，可以在计划说明书中约定资产支持证券持有人会议的召集程序及持有人会议规则，明确资产支持证券持有人通过持有人会议行使权力的范围、程序和其他重要事项。第十六条 专项计划可以通过内部或者外部信用增级方式提升资产支持证信用等级。同一专项计划发行的资产支持证券可以划分为不同种类、同一种类的资产支持证券，享有同等权益，承担同等风险。第十七条 资产支持证券可以由取得中国证监会核准的证券市场资信评级业务资格的资信评级机构（以下简称资信评级机构）进行初始评级和跟综评级。第十八条 专项计划的管理人以及资产支持证券的销售机构应当采取下列措施，保障投资者的投资决定是在充分知悉资产支持证券风险收益特点的情形下作出的审慎决定：（一）了解投资者的财产与收入状况、风险承受能力和投资偏好等，推荐与其风险承受能力相匹配的资产支持证券；（二）向投资者充分披露专项计划的基础资产情况、现金流预测情况以及对专项计划的影响、交易合同主要内容及资产支持证券的风险收益特点，告知投资资产支持证券的权利义务；（三）制作风险揭示书充分揭示投资风险，在接受投资者认购资金前应当确保投资者已经知悉风险揭示书内容并在风险揭示书上签字。第十九条 专项计划应当指定资产支持证券募集专用账户，用于资产支持证券认购资金的接收与划转。第二十条 发行期结束时，资产支持证券发行规模未达到计划说明书约定的最低发行规模，或者专项计划未满足计划说明书约定的其他设立条件，专项计划设立失败。管理人应当自发行期结束之日起10个工作日内，向投资者退还认购资金及利息。第三章 备案、挂牌及转让第二十一条 资产管理机构申请设立专项计划、发行资产支持证券，应当自专项计划设立后5个工作日内将设立情况报中国证券投资基金业协会（以下简称中国基金业协会）备案，同时抄送资产管理机构住所地中国证监会派出机构。中国基金业协会应当制定备案规则，对备案实施自律管理。未按规定进行备案的，证券交易场所不得为其提供转让服务。第二十二条 资产支持证券的投资者应当为符合《私募投资基金管理暂行办法》规定的合格投资者，合格投资者合计不得超过二百人。第二十三条 资产支持证券可以按照规定在证券交易所、机构间私募产品报价与服务系统、证券公司柜台市场以及中国证监会认可的其他证券交易场所进行转让。资产支持证券在前款所列交易场所转让的，转让后资产支持证券的投资者应当为合格投资者，且合计不得超过二百人。第二十四条 资产支持证券申请在证券交易场所挂牌转让的，还应当符合证券交易所或其他证券交易场所规定的条件。证券交易场所应当制定挂牌、转让规则，时资产支持证券的挂牌、转让进行自律管理。证券交易场所可以制定投资者适当性管理制度，对资产支持挂牌、转让实施分类管理。第二十五条 证券公司等资产管理机构可以为资产支持证券转让提供双边报价服务。第四章 管理人及托管人第二十六条 管理人应当履行下列职责：（一）对相关交易主体和基础资产进行全面的尽职调查；（二）在专项计划存续期间，督促可能对专项计划以及资产支持证券投资者的利益产生重大影响的原始权益人（以下简称特定原始权益人）以及为专项计划提供服务的有关机构，履行法律规定或合同约定的义务；（三）办理资产支持证券发行事宜;（四）按照约定及时将募集资金支付给原始权益人；（五）为资产支持证券投资者的利益管理专项计划资产；（六）建立相对封闭、独立的基础资产现金流归集机制，切实防范专项计划资产被混同、挪用等风险；（七）监督、检查特定原始权益人持续经营情况和基础资产现金流状况，出现重大异常情况的，管理人应当采取必要措施，维护专项计划资产安全；（八）按照约定向资产支持证券投资者分配收益；（九）履行信息披露义务；（十）负责专项计划的终止清算；（十一）法律、行政法规和中国证监会规定以及计划说明书约定的其他职责。第二十七条 管理人不得有下列行为：（一）募集资金不入账或者进行其他任何形式的账外经营；（二）超过计划说明书约定的规模募集资金；（三）挪用专项计划资产；（四）以专项计划资产设定担保或者形成其他或有负债；（五）违反计划说明书的约定以专项计划资产对外投资；（六）法律、行政法规和中国证监会禁止的其他行为。第二十八条 管理人应当为专项计划单独记账、独立核算，不同的专项计划在账户设置、资金划拨、账簿讯录等方面应当相互独立。第二十九条 管理人应当针对专项计划存续期内可能出现的重大风险，制订切实可行的风险控制措施和风险处置预案。在风险发生时，管理人应当勤勉尽责地执行风险处置预案，最大程度地保护资产支持证券投资者利益。第三十条 有下列情形之一的，管理人应当在计划说明书中充分披露有关事项，并对可能存在的风险以及采取的风脸防范措施予以说明：（一）管理人持有原始权益人5%以上的股份或出资份额；（二）原始权益人持有管理人5%以上的股目份或出资份额；（三）管理人与原始权益人之间近三年存在承销保荐、财务顾问等业务关系；（四）管理人与原始权益人之间存在其他重大利益关系。第三十一条 管理人与原始权益人存在第二十九条所列情形，或者管理人以自有资金或者其管理的集合资产计划、其他客户资产、证券投资基金认购资产支持证券的，应当采取有效措施，防范可能产生的利益冲突。管理人以自有资金或其管理的集合资产管理计划、其他客户资产、证券投资基金认购资产支持证券的比例上限，由其按照有关规定和合同约定确定。第三十二条 专项计划终止的，管理人应当按照计划说明书的约定成立清算组，负责专项计划资产的保管、清理、估价、变现和分配。管理人应当自专项计划清算完毕之日起10个工作日内，向托管人、资产支持证券投资者出具清算报告，并将清算结果向中国基金业协会报告，同时送管理人住所地中国证监会派出机构。管理人应当聘请具有证券相关业务资格的会计师事务所对清算报告出具审计意见。第三十三条 专项计划变更管理人，应当充分说朋理由，并向中国基金业协会报告，同时抄送变更前后管理人住所地中国证监会派出机构。管理人出现被取消资产管理业务资格、解散、被撤销或宣告破产以及其他不能继续履行职责请形的，在依据计划说明书或者其他相关法律文件的约定选任符合本规定要求的新的管理人之前，由中国基金业协会指定临时管理人。计划说明书应当对此作出明确提示。第三十四条 管理人职责终止的，应当及时办理档案和职责移交手续。管理人完成移交手续前，应当妥善保管专项计划文件和资料，维护资产支持证券投资者的合法权益。管理人应当自完成移交手续之日起5个工作日内，向中国基金业协会报告，同时抄送管理人住所地中国证监会派出机构。第三十五条 托管人办理专项计划的托管业务，应当履行下列职责:（一）安全保管专项计划资产；（二）监督管理人专项计划的运作，发现管理人的管理指令违反计划说明书或者托管协议约定的，应当要求改正；未能改正的，应当拒绝执行并及对中国基金业协会报告，同时抄送管理人住所地中国证监会派出机构；（三）出具资产托管报告；（四）计划说明书以及相关文件约定的其他事项。第三十六条 管理人、托管人未按本规定或者约定履行相关职责，给专项计划财产及资产支持证券投资者造成损害的，投资者可依法要求管理人、托管人承担赔偿责任。第五章 原始权益人第三十七条 原始权益人不得侵占、损害专项计划资产，并应当履行下列职责：（一）依照法律、行政法规、公司章程和相关协议的规定或者约定移交基础资产;（二）配合并支持管理人、托管人以及其他为资产证券化业务提供服务的机构履行职责；（三）专项计划法律文件约定的其他职责。第三十八条 原始权益人向管理人等等有关业务参与人所提交的文件应当真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；原始权益人应当确保基础资产真实、合法、有效，不存在虚假或欺诈性转移等任何影响专项计划设立的情形。第三十九条 特定原始权益人还应当符合下列条件：（一）生产经营符合法律、行政法规、特定原始权益人公司、章程或者企业、事业的内部规章文件的规定；（二）内部控制制度健全（三）具有持续经营能力，无重大经营风险、财务风险和法律风险；（四）最近三年未发生重大违约、虚假信息披露或者其他重大违法违规行为；（五）法律、行政法规和中国证监会规定的其他条件。上述特定原始权益人，在专项计划存续期间，应当维持正常的生产经营活动或者提供合理的支持，为基础资产产生预期现金流提供必要的保障。发生重大事项可能损害资产支持证券投资者利益的，应当及时书面告知管理人。第六章 信息披露第四十条 资产支持证券的管理人及其他信息披露义务人应当按照中国证监会及证券自律组织的相关规定履行信息披露和报送义务。第四十一条 资产支持证券的管理人及其他信息披露义务人应当及时、公平地履行披露义务，所披露或者报送的信息必须真实、准确、完整，不得有虚假记载误导性陈迷或者重大遗漏。第四十二条 管理人、托管人应当自每年4月30日之前向资产支持证券投资者披露上年度资产管理报告、年度托管报告。每次收益分配前，管理人应当及时向资产支持证券投资者披露专项计划收益分配报告。年度资产管理报告、年度托管报告应当出管理人向中国基金业协会报告，同时抄送管理人住所地中国证监会派出机构。第四十三条 发生可能对资产支持T券投资价值或价格有实质性影响的重大事件，投资者尚未得知时，管理人应当及时将有关该重大事件的情况向资产支持证券投资者披露，说明事件的起因、目前的状态和可能产生的法律后果，并向证券交易场所、中国基金业协会报告，同时抄送管理人住所地中国证监会派出机构。第四十四条 管理人及其他信息披露义务人应当按照相关规定将披露的信息刊登在中国证监会指定的网站。第七章 监督管理第四十五条 中国证盆会及其派出机构依法对资产证券化业务实行监督管理，并报据监管需要对资产证券化业务开展清况进行检查，对于违反本规定的，中国证监会及其派出机构依法责令期限改正，并视倩节轻重，依法采取相应的监管措施。第四于六条 为专项计划出具现金流预测报告、评级报告、法律意见书等文件的相关机构未勤勉尽责，所制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏的，中国证监会依照《证券法》等有关法律、行政法规进行罚；涉嫌犯罪的，依法移送司法机关，追究其刑事责任。第四十七条 中国基金业协会应当制定尽职调查、风险控制规则，对资产管理机构开展资产证券化业务实施自律管理，并可根据基础资产风险状况对可证券化的基础资产范围实施负面清单管理。中国基金业协会可以根据市场变化情况，适时调整负面清单范围。第四十八条 管理人违反中国基金业协会相关自律规则的、中国基金业协会可以责令其改正，并视情节轻重，自确认之日起三个月内暂停受理其资产证券化业务相关的备案申请；情节严重的，经中国证监会批准，可以延长三个月。第八章 附则第四十九条 资产支持证券的登记、托管、结算、代为兑付等事项应当遵守证券交易场所及登记结算机构的规定。第五十条 资产管理机构通过其他特殊到的载体开展的资产证券化业务，参本规定执行。中国证监会另有规定的，从其规定。第五十一条 期货公司、证券金融公司和中国证监会负责监管的其他公司，以及商业银行、保险公司、信托公司等金融机构可参照适用本规定在证券交易场所发行和转让资产支持证券。第五十二条 本规定自公布之日起施行。联系圈儿更多观点、消息、吐槽、聊天，欢迎来骚扰圈儿的个人微信：ixintuoquaner。因好友太多实在照顾不过来，新老好友，都请微信发送真实名片给个人微信号ixintuoquaner，以便互相添加好友和验证身份。
手机版地址：
微信号：xintuoquaner
亲，你现在关注的是圈儿的公众号，每天会群发精华资讯。如果你想和圈儿单独聊聊信托、资管，可以在微信通讯录里搜索圈儿的个人微信号 ixintuoquaner 添加为好友，等圈儿验证通过（验证信息填你的单位职务）就可以。圈儿是人，活的。
TA的热门文章
推荐证券基金微信帐号
热门文章排行
(), All rights reserved 京ICP备号-12