华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要(2012年第2号)
　　基金管理人：华商基金管理有限公司基金托管人：中国民生银行股份有限公司重要提示本基金于日经中国证监会证监许可【号文核准募集。本基金的基金合同于日正式生效。投资有风险，投资人申购基金时应当认真阅读招募说明书。基金的过往业绩并不预测其未来表现。本摘要根据基金合同和招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务；基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。本招募说明书所载内容截止日为日,有关财务数据和净值表现截止日为日。本招募说明书已经基金托管人复核（财务数据未经审计）。一、基金管理人（一）基金管理人概况1.名称：华商基金管理有限公司2.住所：北京市西城区平安里西大街28号中海国际中心19层3.办公地址：北京市西城区平安里西大街28号中海国际中心19层4.法定代表人：李晓安5.成立时间：日6.注册资本：壹亿元7.电话：010－
传真：010－8.联系人：周亚红9.股权结构股东名称
出资比例华龙证券有限责任公司
46％中国华电集团财务有限公司
34％济钢集团有限公司
20％10.客户服务电话：010-
400-700-8880（免长途费）11.管理基金情况：目前管理华商领先企业混合型证券投资基金、华商盛世成长股票型证券投资基金、华商收益增强债券型证券投资基金、华商动态阿尔法灵活配置混合型证券投资基金、华商产业升级股票型证券投资基金、华商稳健双利债券型证券投资基金、华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金、华商稳定增利债券型证券投资基金、华商价值精选股票型证券投资基金、华商主题精选股票型证券投资基金、华商中证500指数分级证券投资基金、华商现金增利货币市场基金。（二）基金管理人主要人员情况1.董事会成员李晓安：董事长。男，清华大学EMBA。现任华龙证券有限责任公司董事长兼党委书记，历任天水市信托投资公司副总经理、总经理、党委书记，天水市财政局副局长、局长、党组书记。郭怀保：副董事长。男，硕士、工程师。现任中国华电集团财务有限公司总经理，曾就职于新疆奎屯河水电站、伊犁电力局、伊犁二电厂，历任中国华电集团财务有限公司副总经理，中国华电集团发电运营有限公司总经理。邵明天：董事。男，高级工程师。现任济钢集团有限公司副总经理，历任济钢第一炼钢厂副厂长、济钢第二炼钢厂厂长、济钢第三炼钢厂筹备组组长及厂长等职务。韩鹏：董事。男，工商管理学硕士。现任华龙证券有限责任公司总经理，曾就职于甘肃经济管理干部学院、兰州信托上海武昌路营业部、闽发证券公司，历任华龙证券有限责任公司资产管理部总经理、总裁助理兼投资总监。徐国兴：董事。男，工商管理学硕士。现任华龙证券有限责任公司副总经理，曾就职于招商银行兰州分行、甘肃省国税局、中国化工集团，历任华龙证券有限责任公司委托投资部总经理、投资副总监。李文峰：董事。男，硕士研究生学历。高级经济师，现任中国华电集团资本控股有限公司副总经理。曾就职于中国人民保险公司、中国电力信托投资有限公司、中国电力财务有限公司、中国华电集团财务有限公司。徐信忠：独立董事。男，金融学博士、教授。现任北京大学光华管理学院金融系教授兼金融系主任，历任WARWICK大学（英国）研究员，MANCHESTER大学（英国）会计与金融系讲师和高级讲师，BANK OF ENGLAND（英国）货币政策局金融经济家，LANCASTER大学（英国）高级讲师和讲座教授。李业：独立董事。男，管理学博士、教授。现任华南理工大学管理学院副院长、教授，历任广州华南理工大学管理工程系助教、讲师，华南理工大学管理学院副教授。方国春：独立董事。男，教育学硕士。现任英大人寿保险股份有限公司监事、人力资源部主任，历任国家教育委员会政策法规司副处长、中国光大国际信托投资公司总经理助理、国家留学基金委中澳项目办公室副主任、长城人寿保险股份有限公司项目中心经理。2.监事会成员吴艳坤：监事。硕士研究生学历，中级经济师。现任职于中国华电集团资本控股有限公司机构管理与发展部。曾就职于中国华电集团公司、中国华电集团财务有限公司。徐亮天：监事。会计师。现任济钢集团有限公司财务处副处长，历任济钢财务处物价科科员、财务处成本科科长、财务处副处长等职务。申艳丽：职工监事。经济学硕士。现任职于华商基金管理有限公司投资管理部。3.总经理及其他高级管理人员王锋：总经理。男，工学学士、经济学硕士。曾任博时基金管理公司研究部研究员、基金管理部基金经理助理，云南国际信托投资管理有限公司资产管理总部执行总经理；自2005年9月加入华商基金管理有限公司，历任投资管理部总经理、投资决策委员会委员、华商领先企业混合型证券投资基金基金经理、公司副总经理等职务。程丹倩：副总经理。女，工商管理学硕士。曾任职于中国经济开发信托投资公司证券总部计财部和证券投资部。2002年7月至2005年12月，担任华商基金管理公司（筹）筹备组成员，2005年12月至2011年8月担任华商基金管理有限公司督察长。周亚红：督察长。女，经济学博士。2011年7月加入华商基金管理有限公司，曾任云南财经大学金融系副教授，博时基金管理有限公司研究员、TA主管、产品设计师、渠道主管、市场部副总经理，国金通用基金管理有限公司（筹）总经理助理等职务。4.基金经理孙建波，男，硕士，具有基金从业资格。1998年7月至2000年3月，在中国人保信托投资公司证券总部任业务经理；2000年4月至2005年10月在中国银河证券有限责任公司资产管理总部任高级经理；2005年10月至2009年1月在中信基金管理有限责任公司先后任策略分析师、投委会成员、中信红利精选股票型证券投资基金基金经理（日至日）；2009年1月至2009年8月在华夏基金管理有限公司工作；2009年8月加入华商基金管理有限公司，现任公司总经理助理、投资总监、投资管理部总经理、投资决策委员会成员。自日起至今，担任华商盛世成长股票型证券投资基金基金经理。自日起至今，担任华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理。本基金自基金合同生效之日起未发生基金经理变动情形。5.投资决策委员会成员本基金投资采取集体决策制度，投资决策委员会成员的姓名及职务如下：王锋：华商基金管理有限公司总经理、投资决策委员会主席；孙建波：华商基金管理有限公司总经理助理、投资总监、投资管理部总经理、华商盛世成长股票型证券投资基金基金经理、华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理；田明圣：华商基金管理有限公司总经理助理、研究总监、研究发展部总经理、华商领先企业混合型证券投资基金基金经理、华商中证500指数分级证券投资基金基金经理；梁永强：华商基金管理有限公司量化投资部总经理、华商动态阿尔法灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商主题精选股票型证券投资基金基金经理；王华：华商基金管理有限公司证券交易部总经理；毛水荣：华商收益增强债券型证券投资基金基金经理、华商稳健双利债券型证券投资基金基金经理；上述人员之间无近亲属关系。二、基金托管人（一）基金托管人概况1、基本情况名称：中国民生银行股份有限公司（以下简称"中国民生银行"）住所：北京市西城区复兴门内大街2号办公地址：北京市西城区复兴门内大街2号法定代表人：董文标成立时间：日基金托管业务批准文号：证监基金字［号组织形式：股份有限公司（上市）注册资本：26,714,732,987元人民币存续期间：持续经营电话：010-联系人：关悦中国民生银行于日在北京正式成立，是我国首家主要由非公有制企业入股的全国性股份制商业银行，同时又是严格按照《公司法》和《商业银行法》建立的规范的股份制金融企业。多种经济成份在中国金融业的涉足和实现规范的现代企业制度，使中国民生银行有别于国有银行和其他商业银行，而为国内外经济界、金融界所关注。中国民生银行成立十五年来，业务不断拓展，规模不断扩大，效益逐年递增，并保持了良好的资产质量。日，中国民生银行A股股票（600016）在上海证券交易所挂牌上市。日，中国民生银行40亿可转换公司债券在上交所正式挂牌交易。日，中国民生银行通过银行间债券市场成功发行了58亿元人民币次级债券，成为中国第一家在全国银行间债券市场成功私募发行次级债券的商业银行。日，民生银行成功完成股权分置改革，成为国内首家完成股权分置改革的商业银行，为中国资本市场股权分置改革提供了成功范例。中国民生银行自上市以来，按照"团结奋进，开拓创新，培育人才；严格管理，规范行为，敬业守法；讲究质量，提高效益，健康发展"的经营发展方针，在改革发展与管理等方面进行了有益探索，先后推出了"大集中"科技平台、"两率"考核机制、"三卡"工程、独立评审制度、八大基础管理系统、集中处理商业模式及事业部改革等制度创新，实现了低风险、快增长、高效益的战略目标，树立了充满生机与活力的崭新的商业银行形象。中国民生银行在"2006民营上市公司100强"中位列第一名，并在市值、社会贡献两项分榜单中名列第一。在《福布斯》中文版评选的"2006中国顶尖企业十强榜"上，民生银行位列第七名。2007年10月，中国民生银行通过了SAI国际组织颁布的SA8000体系认证（即企业社会责任管理体系），成为中国金融界第一家通过该项认证的商业银行。2007年11月，民生银行获得2007第一财经金融品牌价值榜十佳中资银行称号，同时荣获《21世纪经济报道》等机构评选的"最佳贸易融资银行奖"。2007年12月，民生银行荣获《福布斯》颁发的第三届"亚太地区最大规模上市企业50强"奖项。2008年7月，民生银行荣获"2008年中国最具生命力百强企业"第三名在《2008中国商业银行竞争力评价报告》中民生银行核心竞争力排名第6位，在公司治理和流程银行两个单项评价中位列第一。2009年6月，民生银行在 "2009年中国本土银行网站竞争力评测活动"中获2009年中国本土银行网站"最佳服务质量奖"。2009年9月，在大连召开的第二届中国中小企业融资论坛上，中国民生银行被评为"2009中国中小企业金融服务十佳机构"。在"第十届中国优秀财经证券网站评选"中，民生银行荣膺"最佳安全性能奖"和"2009年度最佳银行网站"两项大奖。日，在第四届"21世纪亚洲金融年会"上，民生银行被评为"2009年?亚洲最佳风险管理银行"。日，中国民生银行获得了"2008年度中国上市公司百强榜第13名"。日,在由《理财周报》主办的"2009年第二届最受尊敬银行评选暨2009年第三届中国最佳银行理财产品评选"中，民生银行获得了"2009年中国最受尊敬银行"、"最佳服务私人银行"、"2009年最佳零售银行"多个奖项。日，在"卓越2009年度金融理财排行榜"评选活动中，中国民生银行一流的电子银行产品和服务获得了专业评测公司、网友和专家的一致好评，荣获卓越2009年度金融理财排行榜"十佳电子银行"奖。日，在2010年英国《金融时报》中国银行业成就奖颁奖典礼上，中国民生银行从众多竞争者中脱颖而出，荣获"最佳贸易金融银行奖"。2010年10月，在经济观察报主办的"2009年度中国最佳银行评选"中，民生银行获得评委会奖--"中国银行业十年改革创新奖"。这一奖项是评委会为表彰在公司治理、激励机制、风险管理、产品创新、管理架构、商业模式六个方面创新表现卓著的银行而特别设立的。日，在《亚洲货币》杂志(Asiamoney)公布的年度最佳公司治理票选结果中，民生银行在中国区组别中获得最高票数，成为年度中国区最佳公司治理企业。日，在由《理财周报》主办的"2011中国上市公司最佳董事会价值管理论坛"上，民生银行荣获"2011中国主板上市公司最佳董事会10强"。日，在《华夏时报》、北京大学中国企业法律风险管理研究中心主办的"2011中国上市公司风险管理高峰论坛"上，民生银行荣获"2011金盾奖－中国上市公司最佳信息披露奖"。日，民生银行凭借在投资者关系管理方面的诸多创新做法和成绩，在第十三届投资者关系全球排名（IR Global Rankings, IRGR）颁奖典礼上，以中国区第二名获得中国投资者关系大奖（香港上市公司）优秀奖。2011年12月，在由中国金融认证中心（CFCA）联合近40家成员行共同举办的2011中国电子银行年会上，民生银行荣获"2011年中国网上银行最佳网银安全奖"。这是继2009年、2010年荣获"中国网上银行最佳网银安全奖"后，民生银行第三次获此殊荣，是第三方权威安全认证机构对民生银行网上银行安全性的高度肯定。2、主要人员情况刘√模耗校呒毒檬ΑＷ什泄懿烤怼Ｔ沃坝谥泄嗣褚猩钲诜中校ど桃猩钲诜中校泄裆猩钲凇⒐阒莘中屑跋愀鄞泶Γ焕稳嗣褚猩钲诜中行糯薄⑿糯聘笨瞥ぃど桃猩钲诜中杏挡啃糯瞥ぁ⒚厥榭瞥ず桶焓麓χ魅危泄裆猩钲诜中行糯孔芫恚褚抵行谐ず头中杏挡孔芫恚阒莘中懈毙谐ぁ⑿谐ぁ⑾愀鄞泶κ紫怼Ｔ谝邢低彻ぷ魅辏哂蟹岣坏纳桃狄写右稻凸芾砉ぷ骶椋本弑腹憷暮Ｍ馐右啊3、基金托管业务经营情况中国民生银行股份有限公司于日获得基金托管资格，成为《中华人民共和国证券投资基金法》颁布后首家获批从事基金托管业务的银行。为了更好地发挥后发优势，大力发展托管业务，中国民生银行股份有限公司资产托管部从成立伊始就本着充分保护基金持有人的利益、为客户提供高品质托管服务的原则，高起点地建立系统、完善制度、组织人员。资产托管部目前共有员工52人，平均年龄33岁，100%员工拥有大学本科以上学历，80%以上员工具有硕士以上文凭。基金业务人员100%都具有基金从业资格。截止到日，本行共托管基金16只，分别为天治品质优选混合型证券投资基金、融通易支付货币市场证券投资基金、东方精选混合型开放式证券投资基金、天治天得利货币市场基金、东方金账簿货币市场基金、长信增利动态策略证券投资基金、华商领先企业混合型证券投资基金、银华深证100指数分级证券投资基金、华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信信用添益债券型证券投资基金、工银瑞信添颐债券型证券投资基金、建信深证基本面60交易型开放式指数证券投资基金、建信深证基本面60交易型开放式指数证券投资基金联接基金、国投瑞银瑞源保本混合型证券投资基金、浙商聚潮新思维混合型证券投资基金和建信转债增强债券型证券投资基金。托管基金资产净值为333.58亿元。（二）基金托管人的内部控制制度1、内部风险控制目标强化内部管理，保障国家的金融方针政策及相关法律法规贯彻执行，保证自觉合规依法经营，形成一个运作规范化、管理科学化、监控制度化的内控体系，保障业务正常运行，维护基金份额持有人及基金托管人的合法权益。2、内部风险控制组织结构中国民生银行股份有限公司基金托管业务内部风险控制组织结构由中国民生银行股份有限公司稽核部、资产托管部内设稽核监督处及资产托管部各业务处室共同组成。总行稽核部对各业务部门风险控制工作进行指导、监督。资产托管部内设独立、专职的内部监督稽核处，负责拟定托管业务风险控制工作总体思路与计划，组织、指导、协调、监督各业务处室风险控制工作的实施。各业务处室在各自职责范围内实施具体的风险控制措施。3、内部风险控制原则(1)全面性原则：风险控制必须覆盖资产托管部的所有处室和岗位，渗透各项业务过程和业务环节；风险控制责任应落实到每一业务部门和业务岗位，每位员工对自己岗位职责范围内的风险负责。(2)独立性原则：资产托管部设立独立的稽核监督处，该处室保持高度的独立性和权威性，负责对托管业务风险控制工作进行指导和监督。(3)相互制约原则：各处室在内部组织结构的设计上要形成一种相互制约的机制，建立不同岗位之间的制衡体系。(4)定性和定量相结合原则：建立完备的风险管理指标体系，使风险管理更具客观性和操作性。(5)防火墙原则：托管部自身财务与基金财务严格分开；托管业务日常操作部门与行政、研发和营销等部门严格分离。4、内部风险控制制度和措施(1)制度建设：建立了明确的岗位职责、科学的业务流程、详细的操作手册、严格的人员行为规范等一系列规章制度。(2)建立健全的组织管理结构：前后台分离，不同部门、岗位相互牵制。(3)风险识别与评估：稽核监督处指导业务处室进行风险识别、评估，制定并实施风险控制措施。(4)相对独立的业务操作空间：业务操作区相对独立，实施门禁管理和音像监控。(5)人员管理：进行定期的业务与职业道德培训，使员工树立风险防范与控制理念，并签订承诺书。(6)应急预案：制定完备的《应急预案》，并组织员工定期演练；建立异地灾备中心，保证业务不中断。5、资产托管部内部风险控制中国民生银行股份有限公司从控制环境、风险评估、控制活动、信息沟通、监控等五个方面构建了托管业务风险控制体系。(1)坚持风险管理与业务发展同等重要的理念。托管业务是商业银行新兴的中间业务，中国民生银行股份有限公司资产托管部从成立之日起就特别强调规范运作，一直将建立一个系统、高效的风险防范和控制体系作为工作重点。随着市场环境的变化和托管业务的快速发展，新问题新情况不断出现，中国民生银行股份有限公司资产托管部始终将风险管理放在与业务发展同等重要的位置，视风险防范和控制为托管业务生存和发展的生命线。(2)实施全员风险管理。完善的风险管理体系需要从上至下每个员工的共同参与，只有这样，风险控制制度和措施才会全面、有效。中国民生银行股份有限公司资产托管部实施全员风险管理，将风险控制责任落实到具体业务处室和业务岗位，每位员工对自己岗位职责范围内的风险负责。(3)建立分工明确、相互牵制的风险控制组织结构。托管部通过建立纵向双人制，横向多处室制的内部组织结构，形成不同处室、不同岗位相互制衡的组织结构。(4)以制度建设作为风险管理的核心。中国民生银行股份有限公司资产托管部十分重视内部控制制度的建设，已经建立了一整套内部风险控制制度，包括业务管理办法、内部控制制度、员工行为规范、岗位职责及涵括所有后台运作环节的操作手册。以上制度随着外部环境和业务的发展还会不断增加和完善。(5)制度的执行和监督是风险控制的关键。制度执行比编写制度更重要，制度落实检查是风险控制管理的有力保证。中国民生银行股份有限公司资产托管部内部设置专职稽核监督处，依照有关法律规章，每两个月对业务的运行进行一次稽核检查。总行稽核部也不定期对资产托管部进行稽核检查。(6)将先进的技术手段运用于风险控制中。在风险管理中，技术控制风险比制度控制风险更加可靠，可将人为不确定因素降至最低。托管业务系统需求不仅从业务方面而且从风险控制方面都要经过多方论证，托管业务技术系统具有较强的自动风险控制功能。（三）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序根据《基金法》、《运作办法》、基金合同和有关法律法规的规定，对基金的投资对象、基金资产的投资组合比例、基金资产的核算、基金资产净值的计算、基金管理人报酬的计提和支付、基金托管人报酬的计提和支付、基金申购资金的到账和赎回资金的划付、基金收益分配等行为的合法性、合规性进行监督和核查。基金托管人发现基金管理人的违反《基金法》、《运作办法》、基金合同和有关法律法规规定的行为，应及时以书面形式通知基金管理人限期纠正，基金管理人收到通知后应及时核对确认并以书面形式对基金托管人发出回函。在限期内，基金托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应立即报告中国证监会，同时通知基金管理人限期纠正。三、相关服务机构（一）基金份额发售机构1.直销机构：名称：华商基金管理有限公司住所：北京市西城区平安里西大街28号中海国际中心19层办公地址：北京市西城区平安里西大街28号中海国际中心19层法定代表人：李晓安直销中心：华商基金管理有限公司电话：010-传真：010-网址：2.代销机构：（1） 中国民生银行股份有限公司注册地址：北京市西城区复兴门内大街2号办公地址：北京市西城区复兴门内大街2号法定代表人：董文标电话：010-客户服务咨询电话：95568网址：.cn（2） 中国建设银行股份有限公司注册地址：北京市西城区金融大街25号办公地址：北京市西城区闹市口大街1号院1号楼法定代表人：王洪章客服电话：95533网址：（3） 中国工商银行股份有限公司注册地址：中国北京复兴门内大街55号办公地址：中国北京复兴门内大街55号法定代表人：姜建清客服电话：95588网址：.cn（4） 中国农业银行股份有限公司注册地址：北京市东城区建国门内大街69号办公地址：北京市东城区建国门内大街69号法定代表人：蒋超良联系人：蒋浩客服电话：95599网址：（5） 交通银行股份有限公司注册地址：上海市浦东新区银城中路188号法定代表人：胡怀邦电话：021-传真：021-联系人：曹榕客服电话：95559网址：（6） 招商银行股份有限公司注册地点：深圳市深南大道7088号招商银行大厦办公地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦法定代表人：傅育宁电话：8传真：9客服电话：95555网址：（7） 中国邮政储蓄银行股份有限公司注册地址：北京市西城区宣武门西大街131号办公地址：北京市西城区金融大街3号法定代表人：刘安东联系人：陈春林传真：010-客服电话：95580网址：（8） 上海浦东发展银行股份有限公司注册地址：上海市浦东新区浦东南路500号办公地址：上海市中山东一路12号法定代表人：吉晓辉客服电话：95528网站：.cn（9） 中信银行股份有限公司注册地点：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座办公地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座法定代表人：孔丹联系人：丰靖电话：010-传真：010-客服电话：95558网址：（10） 北京银行股份有限公司注册地址：北京市西城区金融大街17号首层办公地址：北京市西城区金融大街丙17号法定代表人：闫冰竹联系人：谢小华电话：010-传真：010-客户服务电话：95526网址：.cn（11） 深圳发展银行股份有限公司注册地点：深圳市深南东路5047号深圳发展银行大厦办公地址：深圳市深南东路5047号深圳发展银行大厦法定代表人：肖遂宁联系人：张青电话：8传真：4客服电话：95501网址：.cn（12） 平安银行股份有限公司注册地址：深圳市深南中路1099号平安银行大厦法定代表人：孙建一联系人：芮蕊客户服务热线：95511-3公司网站：/（13） 乌鲁木齐市商业银行注册地址：乌鲁木齐市新华北路8号办公地址：乌鲁木齐市扬子江路339号商行科技大厦7楼法定代表人：农惠臣电话：联系人：何佳客服电话：96518网址：.cn（14） 华夏银行股份有限公司注册地址：北京市东城区建国门内大街22号华夏银行大厦办公地址：北京市东城区建国门内大街22号华夏银行大厦法定代表人：吴建传真：010-服务热线：95577网址：.cn（15） 南京银行股份有限公司注册地址：南京市淮海路50号办公地址：南京市淮海路50号法定代表人：林复电话：025-传真：025-联系人：徐玲服务热线：400-88-96400网址：.cn（16） 浙商银行股份有限公司注册地址：杭州市庆春路288号办公地址：杭州市庆春路288号法定代表人：张达洋联系人：毛真海客服电话：95527网站：（17） 浙江稠州商业银行股份有限公司注册地址：浙江省义乌市江滨路义乌乐园东侧办公地址：浙江省杭州市延安路128号法定代表人：金子军电话：6联系人：邵利兵客服电话：
（网址：.cn（18） 温州银行股份有限公司注册地址：温州市车站大道196号法定代表人：邢增福客服电话：浙江省内96699，上海地区962699公司网址：.cn（19） 华龙证券有限责任公司注册地址：甘肃省兰州市静宁路308号办公地址：甘肃省兰州市静宁路308号法定代表人：李晓安电话：传真：联系人：李昕田客服热线：（0、90618网址：（20） 国信证券股份有限公司注册地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证淮笙檬阒炼办公地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证淮笙檬阒炼法定代表人：何如电话：33传真：2联系人：齐晓燕客服热线：95536网址：.cn（21） 浙商证券股份有限公司注册地址：浙江省杭州市杭大路1号黄龙世纪广场办公地址：浙江省杭州市杭大路1号黄龙世纪广场法定代表人：吴承根电话：3传真：1联系人：谢项辉客服热线：网址：（22） 光大证券股份有限公司注册地址：上海市静安区新闸路1508号办公地址：上海市静安区新闸路1508号法定代表人：徐浩明电话：021-传真：021-联系人：刘晨、李芳芳客服电话：、网址：（23） 国泰君安证券股份有限公司注册地址：上海市浦东新区商城路618号办公地址：上海市浦东新区银城中路168号法定代表人：万建华电话：021-传真：021-联系人：芮敏祺客服电话：400-网址：（24） 申银万国证券股份有限公司注册地址：上海市常熟路171号办公地址：上海市常熟路171号法定代表人：丁国荣电话：021-传真：021-联系人：李清怡客服电话：95523网址：（25） 海通证券股份有限公司注册地址：上海市淮海中路98号办公地址：上海市广东路689号法定代表人：王开国电话：021-传真：021-联系人：金芸、李笑鸣客服电话：988-001网址：（26） 山西证券股份有限公司注册地址：太原市府西街69号山西国际贸易中心东塔楼办公地址：太原市府西街69号山西国际贸易中心东塔楼法定代表人：侯巍客服电话：400-666-1618网址：.cn（27） 中国银河证券股份有限公司注册地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座办公地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座法定代表人：陈有安电话：010-传真：010-联系人：田薇客服电话：网址：.cn（28） 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招商证券股份有限公司注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层法定代表人：宫少林电话：6传真：6联系人：林生迎客服电话：8111网址：.cn（38） 东方证券股份有限公司注册地址：上海市中山南路318号2号楼22层-29层办公地址：上海市中山南路318号2号楼21层-29层法定代表人：潘鑫军电话：021-传真：021-联系人：吴宇客服电话：95503网址：.cn（39） 宏源证券股份有限公司公司注册地址：新疆乌鲁木齐市文艺路233号办公地址：北京市西城区太平桥大街19号法定代表人：冯戎电话：010-联系人：李巍客服电话：网址：（40） 信达证券股份有限公司注册地址：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼办公地址：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼法定代表人：高冠江联系人：唐静联系电话：010-传真：010-客服电话：400-800-8899公司网址：（41） 东海证券有限责任公司注册地址：江苏省常州市延陵西路23号投资广场18、19楼办公地址：江苏省常州市延陵西路23号投资广场18、19楼法定代表人：朱科敏电话：1传真：1联系人：梁旭客服电话：400-888-8588网址：.cn（42） 华福证券有限责任公司注册地址：福州市五四路157号新天地大厦7、8层办公地址：福州市五四路157号新天地大厦7至10层法定代表人：黄金琳联系电话：3业务传真：0联系人：张腾客服电话：96326（福建省外请加拨0591）网址：.cn（43） 国都证券有限责任公司注册地址：北京市东城区东直门南大街3号国华投资大厦9层10层办公地址：北京市东城区东直门南大街3号国华投资大厦9层10层法定代表人：常电话：010-传真：010-9联系人：黄静客户服务电话: 400-818-8118网址：（44） 国联证券股份有限公司注册地址：无锡市县前东街168号国联大厦办公地址：无锡太湖新城金融一街8号国联金融大厦法定代表人：雷建辉电话：2联系人：沈刚客服电话：95570网址：.cn（45） 华宝证券有限责任公司办公地址：上海市陆家嘴环路166号未来资产大厦27层法定代表人：陈林联系人：宋歌电话：（021）传真：（021）服务热线：网址：（46） 华泰证券股份有限公司注册地址：南京市中山东路90号办公地址：南京市中山东路90号法定代表人：吴万善电话：025-联系人：庞晓芸服务热线：95597网址：.cn（47） 东莞证券有限责任公司注册地址：东莞市莞城区可园南路1号金源中心30楼办公地址：东莞市莞城区可园南路1号金源中心30楼法定代表人：张运勇电话：2联系人：苏卓仁服务热线：网址：.cn（48） 长江证券股份有限公司注册地址：武汉市新华路特8号长江证券大厦办公地址：武汉市新华路特8号长江证券大厦法定代表人：胡运钊客户服务热线：9-888-999联系人：李良电话：027-传真：027-网址：（49） 日信证券有限责任公司注册地址：呼和浩特市新城区锡林南路18号办公地址：呼和浩特市新城区锡林南路18号法定代表人：孔佑杰联系人：陈韦杉、朱晓光客服电话：010-网址：.cn（50） 英大证券有限责任公司注册地址：深圳市福田区深南中路华能大厦三十、三十一层办公地址：深圳市福田区深南中路华能大厦三十、三十一层法定代表人：赵文安电话：0传真：0联系人：刘晓章客户服务电话: 网址：.cn（51） 中银国际证券有限责任公司注册地址：上海市浦东新区银城中路200号中银大厦39楼办公地址：上海市浦东新区银城中路200号中银大厦39楼法定代表人：唐新宇客服电话：400-620-8888公司网址：.cn（52） 民生证券有限责任公司注册地址：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-18层办公地址：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-18层法定代表人：余政联系人：赵明电话：010-传真: 010-客服电话：公司网址：（53） 天相投资顾问有限公司注册地址：北京市西城区金融街19号富凯大厦B座701办公地址：北京市西城区金融大街5号新盛大厦B座4层法定代表人：林义相电话：（010）传真：（010）联系人：林爽客服电话：（010）天相投顾网址：天相基金网网址：（54） 国盛证券有限责任公司注册地址：南昌市北京西路88号（江信国际金融大厦）办公地址：南昌市北京西路88号（江信国际金融大厦）法定代表人：曾小普电话5，传真7客服电话：公司网址：（55） 齐鲁证券有限公司办公地址：山东省济南市经七路86号法定代表人：李　玮联系人：吴阳电话：5传真：2客服电话：95538公司网址：.cn（56） 江海证券有限公司注册地址：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路56号法定代表人：孙名扬客服电话：公司网址：.cn（57） 厦门证券有限公司住所：厦门市莲前西路2号莲富大厦十七楼法定代表人：傅毅辉客服电话：公司网址：.cn（58） 中原证券股份有限公司注册地址：郑州市郑东新区商务外环路10号办公地址：郑州市郑东新区商务外环路10号法定代表人：石保上联系人：程月艳、耿铭客服电话：400-813--967218公司网址：（59） 州证券有限责任公司注册地址：广州市天河区珠江新城珠江西路5号广州国际金融中心19、20楼办公地址：广州市天河区珠江新城珠江西路5号广州国际金融中心19、20楼法定代表人：刘东电话：020-传真：020-联系人：林洁茹客服电话：020-961303公司网址：.cn（60） 联讯证券有限责任公司注册地址：广东省惠州市下埔路14号办公地址：广东省惠州市下埔路14号法定代表人：徐刚电话：传真：联系人：丁宁客服电话：400-公司网址：.cn（61） 深圳众禄基金销售有限公司注册地址：深圳市罗湖区深南东路5047号发展银行大厦25楼I、J单元办公地址：深圳市罗湖区深南东路5047号发展银行大厦25楼I、J单元法定代表人：薛峰电话：3传真：8联系人：张玉静客户服务电话: 网址： 及 （62） 国金证券股份有限公司注册地址：成都市青羊区东城根上街95号办公地址：成都市青羊区东城根上街95号法定代表人：冉云电话：028-传真：028-联系人：孙肖客服电话：网址：.cn（63） 华鑫证券有限责任公司注册地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01（b）单元办公地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01（b）单元法定代表人：王文学电话：8传真：8联系人：黄旭成客服电话：021-9-网址：.cn（64） 上海长量基金销售投资顾问有限公司注册地址：上海市高翔路526弄2幢220室办公地址：上海市浦东新区浦东大道555号裕景国际B座16层法定代表人：张跃伟电话：021-传真：021-1联系人：王丽客服电话：400-089-1289网址：（65） 上海好买基金销售有限公司注册地址：上海市虹口区场中路685弄37号4号楼449室办公地址：上海市浦东南路1118号鄂尔多斯国际大厦903-906室法定代表人：杨文斌电话：021-传真：021-联系人：蒋章客服电话：400-700-9665网址：（66） 杭州数米基金销售有限公司注册地址：杭州市余杭区仓前街道海曙路东2号办公地址：浙江省杭州市滨江区江南大道3588号恒生大厦12楼法定代表人：陈柏青电话：0，021-传真：3联系人：周F客服电话：网址：/（67） 国海证券股份有限公司注册地址：广西桂林市辅星路13号办公地址：广西南宁市滨湖路46号法定代表人：张雅锋电话：0传真：0联系人：牛孟宇客户服务电话: 95563网址：.cn（68） 华安证券有限责任公司注册地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号办公地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号财智中心B1座法定代表人：李工电话：传真：客户服务电话: 96518（基金业务咨询电话）网址：（69） 东北证券股份有限公司注册地址：长春市自由大路1138号办公地址：长春市自由大路1138号法定代表人：矫正中客户服务电话:网址：（70） 中国中投证券有限责任公司注册地址：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A栋第18层-21层及第04层01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23单元办公地址：深圳市福田区益田路6003号荣超商务中心A栋第04、18层至21层法定代表人：龙增来电话：2传真：9联系人：刘毅客户服务电话: 400 600 网址：www.（71） 方正证券股份有限公司注册地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦22－24层办公地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦22－24层法定代表人：雷杰客户服务电话: 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DEBT/EBITDA）⑤现金流指标净利润现金含量2）定性分析①公司所处的行业具有良好的长期发展前景主要从人口结构、社会生产能力等角度分析各行业面临的发展机遇，同时关注政府的经济结构调整及产业升级等产业政策可能给公司带来的发展机遇。此外，公司所处行业的周期特征、行业景气度和行业集中度等内容也是分析公司所属行业长期发展前景的重要考量因素。②公司的核心竞争力本基金对公司核心竞争力的考察主要分析公司是否在经营许可、规模、资源、技术、品牌、创新能力和成本控制等方面具有竞争对手在中长期时间内难以模仿的显著优势，并重点关注公司的中长期持续增长能力或阶段性高速增长的能力，内容包括上市公司的主营产品或服务是否具有良好的市场前景，在产品或服务提供方面是否具有成本优势，是否拥有出色的销售机制、体系及团队，是否具备较强的技术创新能力并保持足够的研发投入以推动企业的持续发展等。③公司的管理能力和治理结构本基金关注公司是否具有诚信、优秀的公司管理层和良好的公司治理结构。诚信、优秀的公司管理层能率领公司不断制定和调整发展战略，把握住正确的发展方向，以保证企业资源的最佳配置和自身优势的充分发挥；同时良好的治理结构能促使公司管理层诚信尽职、融洽稳定、重视股东利益并使得管理水平能充分适应企业规模的不断扩大。④公司的历史表现本基金关注有良好历史盈利记录和管理能力的公司，同时也关注和历史表现相比，各方面情况正在得到改善的上市公司。3）估值分析对通过定量分析和定性分析筛选出的上市公司进行投资前的估值分析，主要分析方法包括对市场中同类企业的估值水平进行横向比较和对拟投资上市公司的历史业绩和发展趋势进行纵向比较两种方法。公司估值指标。估值是否具有吸引力是投资决策的重要因素，本基金将综合使用DCF、P/E、P/B、PEG、P/S以及利润/营运现金流等估值指标。（2）灵活策略驱动下的投资组合管理本基金将灵活运用多种投资策略，充分挖掘和利用市场中潜在的投资机会，实现基金投资目标。其中，基金将综合运用主题和行业轮动两个主要策略，在自上而下的投资主题分析框架下，结合对行业和企业成长性的基本面研究，追求有远见地、准确地把握经济发展和变更中的投资机会。1)主题策略投资主题是影响经济发展或企业盈利前景的关键性和趋势性因素，具有动态、前瞻、跨行业或跨地区等特征。主题策略是基于自上而下的投资主题分析框架，综合运用定量和定性分析方法，通过对经济发展过程中的制度性、结构性或周期性趋势的研究和分析，深入挖掘上述趋势得以产生和持续的内在驱动因素以及潜在的投资主题，并选择那些受惠于投资主题的公司进行投资。主题策略的关键步骤如下：①主题挖掘：遵循自上而下的分析模式，从人口结构变化、经济体制变革、产业结构调整、技术发展创新等多个角度出发，分析经济结构、产业结构或企业商业运作模式变化的根本性趋势以及导致上述根本性变化的关键性驱动因素，从而前瞻性地发掘经济发展过程中的投资主题。最终确定的投资主题必须具有以下特性：主题反映了经济的中、长期趋势，具有稳定、持续发展的特性，通过发展趋势预测以及国际经验比较，主题应具备持续增长的潜力；在证券市场中必须有足够的行业和上市公司能够充分受益于主题的发展，并且反应出主题的成长，主题的代表行业应有足够的流通市值，并且可以反映主题可能带来的投资机会。②主题投资：通过对投资主题的全面分析和评估，明确投资主题所对应的主题行业或主题板块，从而确定受惠于相关主题的企业。在股票备选库中精选符合此主题的个股。主题敏感程度高又有一定投资安全边际的企业将是本基金的投资重点。③主题转换：经济发展呈现多元化动态发展特征，而投资主题可能会随着社会和经济的发展而有所变化。本基金将通过紧密跟踪经济发展趋势及其内在驱动因素的变化，不断地挖掘和研究新的投资主题，并对主题投资方向做出适时调整，从而准确把握新旧投资主题的转换时机，充分分享不同投资主题兴起所带来的投资机遇。2)行业轮动策略A股市场长期以来一直存在行业轮动现象，本基金将从业绩驱动和市场动量反转现象来把握行业轮动策略。业绩驱动型行业轮动：行业内个股的基本面信息仍然是决定行业整体表现的重要因素。基金经理根据EPS增长率、ROE等公司财务指标和研究部门提供的公司基本面信息对行业整体的景气程度和业绩表现进行总体把握，识别不同时期的强势行业，把握业绩驱动下的行业轮动特征。动量反转型行业轮动：尽管A股市场在个股层面不存在显著的动量效应和反转效应，但根据历史数据的实证分析却发现，行业层面在一个月的周期内表现出显著的动量效应，即前期收益率较高的行业组合在一个月内继续表现强劲。行业层面在六个月的周期内表现出显著的反转效应，即前期收益率高的行业组合在六个月后开始走弱。基金经理可根据金融工程研究员对动量组合和反转组合的测算，把握动量和反转型行业轮动。3．债券投资策略本基金的债券资产配置是在大类资产配置策略指导下完成的。基金经理在组合管理员帮助下，将自己对未来一段时间资本市场的预期风险收益特征体现到债券资产组合与股票资产组合配置比例中，并在债券研究员的帮助下完成债券组合的构建。债券组合是一个低风险、低收益的组合。本基金债券投资综合考虑了各类固定收益产品的收益率、流动性、信用风险、久期、税收敏感性分析等因素，在计算各类特定产品投资价值基础上，通过对宏观经济运行中央行货币供给与利率政策、价格指数等因素研判，为债券资产配置提供具有前瞻性的决策依据，并确定债券组合中各类固定收益品种的配置比例。在具体投资标的选择方面，基金管理人将根据对利率期限结构的深入研究来选择国债投资品种；通过重点分析市场风险和信用风险以及与国债收益率之差的变化情况选择金融债和企业债等品种。本基金在债券组合构建过程中，具体的投资策略主要包括：利率策略、信用策略、相对价值策略、债券组合构建及调整策略、可转债投资策略、资产支持证券等投资策略等。在明确具有较高投资价值债券资产的基础上，遵循以下原则构造债券投资组合：A、确保债券投资策略的执行，确保组合久期保持在规定的范围之内。B、保持组合分散化，减少非系统风险。C、保持组合适当的流动性。D、将下行风险控制在一定的范围之内。公司债券策略小组将定期讨论债券投资策略，从风险管理的角度，综合评估组合绩效。4.其他投资品种投资策略权证投资策略：本基金将在严格控制风险的前提下，进行权证投资。基金权证投资将以价值分析为基础，在采用数量化模型分析其合理定价的基础上，追求在风险可控的前提下实现稳健的超额收益。资产支持证券投资策略：在控制风险的前提下，本基金对资产支持证券从五个方面综合定价，选择低估的品种进行投资。五个方面包括信用因素、流动性因素、利率因素、税收因素和提前还款因素。九、基金的业绩比较基准本基金的业绩比较基准是：沪深300指数收益率×55%＋上证国债指数收益率×45%本基金为混合型证券投资基金，股票投资比例为30%-80%，因此在业绩比较基准中股票投资部分权重为55％，其余为债券投资部分。沪深300指数由中国A股各行业上市公司中最具流动性的300家公司编制而成，能够全面反映股票市场的波动，是股票市场中风险收益特征较好的指数之一。上证国债指数样本涵盖了上海证券交易所所有的国债品种，交易所的国债交易市场具有参与主体丰富、竞价交易连续的特性，能反映出市场利率的瞬息变化，也使得上证国债指数能真实地标示出利率市场整体的收益风险度。因此本基金选取的基准具有较好的代表性。如果今后市场中出现更适用于本基金的指数，本基金可以在征得基金托管人同意后报中国证监会备案变更业绩比较基准，并及时公告。十、基金的风险收益特征本基金是混合型证券投资基金，其预期收益和风险水平高于债券型基金产品和货币市场基金、低于股票型基金产品，属于中高风险、中高收益的基金产品。十一、基金的投资组合报告基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。本报告的财务所载财务数据截止至日，本报告中所列财务数据未经审计。1.报告期末基金资产组合情况序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）1 权益投资 4,373,014,092.56 75.98其中：股票
4,373,014,092.56 75.982 固定收益投资
897,580,394.00 15.60其中：债券
897,580,394.00 15.60资产支持证券
- -3 金融衍生品投资 - -4 买入返售金融资产
- -其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -5 银行存款和结算备付金合计
454,123,742.75 7.896 其他资产
30,723,110.60 0.537 合计
5,755,441,339.91
100.002. 报告期末按行业分类的股票投资组合代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)A 农、林、牧、渔业 147,972,515.63 2.58B 采掘业 16,128,412.76 0.28C 制造业 2,183,546,372.91 38.07C0 食品、饮料 601,895,033.56 10.49C1 纺织、服装、皮毛 - -C2 木材、家具 - -C3 造纸、印刷 - -C4 石油、化学、塑胶、塑料 260,254,620.74 4.54C5 电子 201,221,986.70 3.51C6 金属、非金属 - -C7 机械、设备、仪表 167,510,767.12 2.92C8 医药、生物制品 949,461,550.19 16.55C99 其他制造业 3,202,414.60 0.06D 电力、煤气及水的生产和供应业 34,395,958.52 0.60E 建筑业 36,879,846.41 0.64F 交通运输、仓储业 - -G 信息技术业 1,010,285,195.42 17.61H 批发和零售贸易 66,697,145.70 1.16I 金融、保险业 54,545,811.00 0.95J 房地产业 648,174,055.09 11.30K 社会服务业 127,764,815.30 2.23L 传播与文化产业 46,623,963.82 0.81M 综合类 - -合计 4,373,014,092.56 76.243.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）1 600256 广汇能源 39,506,185 581,135,981.35 10.132 600702 沱牌舍得 10,530,263 342,338,850.13 5.973 600315 上海家化 5,221,324 243,574,764.60 4.254 600276 恒瑞医药 7,883,086 238,936,336.66 4.175 002405 四维图新 15,659,187 200,594,185.47 3.506 600406 国电南瑞 10,480,883 185,930,864.42 3.247 600850 华东电脑 7,047,330 183,160,106.70 3.198 002603 以岭药业 5,556,816 154,090,507.68 2.699 002230 科大讯飞 4,829,070 137,242,169.40 2.3910 300182 捷成股份 5,154,148 126,276,626.00 2.204.报告期末按券种分类的债券投资组合序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）1 国家债券 442,550,000.00 7.722 央行票据 - -3 金融债券 52,210,000.00 0.91其中：政策性金融债 52,210,000.00 0.914 企业债券 61,576,000.00 1.075 企业短期融资券 - -6 中期票据 102,650,000.00 1.797 可转债 238,594,394.00 4.168 其他 - -9 合计 897,580,394.00 15.655.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）1 国债02 1,900,000 190,475,000.00 3.322 113001 中行转债 1,286,900 123,748,304.00 2.163 113002 工行转债 1,137,090 114,846,090.00 2.004 贴债01 1,000,000 97,800,000.00 1.715 附息国债16 500,000 52,680,000.00 0.926.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。7.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细本报告期末未持有权证。8.投资组合报告附注（1）本基金投资的前十名证券的发行主体在本报告期内未被监管部门立案调查，且在本报告编制日前一年内也未受到公开谴责、处罚。（2）本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。（3）其他资产项目包括：序号 名称 金额（元）1 存出保证金 3,000,000.002 应收证券清算款 13,532,640.253 应收股利 -4 应收利息 14,108,797.555 应收申购款 81,672.806 其他应收款 -7 待摊费用 -8 其他 -9 合计 30,723,110.60（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细序号 债券代码 债券名称 公允价值(元)
占基金资产净值比例（％）1 113001 中行转债 123,748,304.00 2.162 113002 工行转债 114,846,090.00 2.00（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值(元) 占基金资净值比例（%） 流通受限情况说明1 600406 国电南瑞 185,930,864.42 3.24 重大事项停牌序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值(元) 占基金资净值比例（%） 流通受限情况说明1 600406 国电南瑞 185,930,864.42 3.24 重大事项停牌（6）由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。十二、基金的业绩基金管理人承诺以恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不向投资者保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。1.本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较（截止至日）阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④过去三个月 -3.18% 0.99% -3.36% 0.65% 0.18% 0.34%2.自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较注：①本基金合同生效日为日。②根据《华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的规定，本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金的投资组合比例为：股票投资比例占基金资产的30%－80%，债券投资比例占基金资产的15%-65%，权证投资比例占基金资产净值的0%-3%，并保持不低于基金资产净值5%的现金或到期日在一年以内的政府债券。根据基金合同的规定,自基金合同生效之日起6个月内基金各项资产配置比例需符合基金合同要求。本基金在建仓期结束时，各项资产配置比例符合基金合同有关投资比例的约定。十三、基金的费用与税收(一)基金费用的种类1.基金管理人的管理费；2.基金托管人的托管费；3.基金财产拨划支付的银行费用；4.基金合同生效后的基金信息披露费用；5.基金份额持有人大会费用；6.基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费；7.基金的证券交易费用；8.依法可以在基金财产中列支的其他费用。(二)上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内参照公允的市场价格确定，法律法规另有规定时从其规定。(三)基金费用计提方法、计提标准和支付方式1.基金管理人的管理费在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的1.5%年费率计提。计算方法如下：H＝E×年管理费率÷当年天数H为每日应计提的基金管理费E为前一日基金资产净值基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。2.基金托管人的托管费在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的0.25%年费率计提。计算方法如下：H＝E×年托管费率÷当年天数H为每日应计提的基金托管费E为前一日基金资产净值基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。3.除管理费和托管费之外的基金费用，由基金托管人根据其他有关法规及相应协议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。(四)不列入基金费用的项目基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。基金合同生效前所发生的信息披露费、律师费和会计师费以及其他费用不从基金财产中支付。(五)基金管理人和基金托管人协商一致后，可根据基金发展情况，酌情调低基金管理费率、基金托管费率等相关费率，无须召开基金份额持有人大会。基金管理人必须最迟于新的费率实施日2日前在指定媒体上刊登公告。提高上述费率需经基金份额持有人大会决议通过。(六)基金税收基金运作过程中涉及的各纳税主体根据国家法律法规的规定，履行纳税义务。十四、对招募说明书更新部分的说明一、 在"重要提示"部分更新了相关内容。二、 更新了"三、基金管理人"的相关信息。三、 更新了"四、基金托管人"的相关信息。四、 更新了"五、相关服务机构"中代销机构的相关信息。五、 在"九、基金的投资"中根据本基金的实际运作情况，更新了最近一期投资组合报告的内容，并更新了最近一期基金业绩和同期业绩比较基准的表现。六、 在"二十一、其他应披露事项"中增加披露了本期已刊登的公告内容。上述内容仅为摘要，须与本《招募说明书》（正文）所载之详细资料一并阅读。华商基金管理有限公司日
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